供應鏈融資讓銀企雙贏

目前，供應鏈融資在企業和銀行之間十分受歡迎，供應鏈融資解決了上下游企業融資難，擔保難的問題，最終實現了供應鏈系統上各個企業和銀行的共贏

目前，供應鏈融資在企業和銀行之間十分受歡迎，供應鏈融資一方面幫助企業穩定了供銷渠道，另一方面很好地解決了上下游企業合作伙伴因傳統擔保不足而產生的融資瓶頸問題，最終實現了供應鏈系統上各個企業和銀行基于核心企業的供應鏈融資服務共贏的局面。

李寧公司等企業成功應用供應鏈融資

供應鏈融資是把供應鏈上的核心企業及其相關的上下游配套企業作為一個整體，根據供應鏈中企業的交易關系和行業特點制定基于貨權及現金流控制的整體金融解決方案的一種融資模式。供應鏈融資解決了上下游企業融資難、擔保難的問題，而且通過打通上下游融資瓶頸，還可以降低供應鏈條融資成本，提高核心企業及配套企業的競爭力。

目前，許多企業都開展了供應鏈融資服務。國內著名的體育品牌公司李寧有限公司。就是供應鏈融資應用很成功的企業。

記者了解到，近幾年來體育用品行業發展迅速，李寧公司的品牌店年均增長700余家。而隨著品牌店的高速成長，供應鏈的資金需求越來越大。從供應鏈上下游來看，李寧公司的供應商擴充廠房和生產線已經成為必然，而固定資產的大量投入無法在短期內給供應商帶來足夠的資金回流，因此，產生了供應商對資金的迫切需求。另一方面，隨著店鋪租金的逐年上漲以及開店數量的擴張，經銷商每年都有著巨大的資金投入，供應鏈的下游即經銷商的資金需求也十分明顯。李寧公司的上下游，特別是經銷商都是輕資產運營的企業，沒有或只有少量的可供抵押資產，在國內傳統的銀行信貸思維下，融資存在著諸多困難。李寧公司財務管理團隊在經過多次詳細的分析后，最終決定采取以李寧品牌巨大的無形資產為基礎，以供應鏈融資的方式解決合作伙伴融資難的問題。

2009年第一季度，李寧公司將供應鏈融資項目作為財務系統的重點項目全力沖刺。在接下來的近一年的時間，首先進行了銀行合作伙伴的選擇，最終選定渣打銀行與恒生銀行兩家。其次，建立了供應鏈融資評審機制和嚴格的經銷商管理辦法。經銷商必須滿足:對李寧品牌及李寧文化的認同，符合李寧未來發展戰略及業務策略;在李寧的供應鏈體系中占有重要地位，是李寧的核心合作伙伴;與李寧合作記錄良好，符合銀行要求;近幾年發展迅速，未來有進一步發展的潛力且有資金需求。此外，在風險控制方面，合作伙伴渣打銀行建立了風險預警機制，在貿易融資額度的審批流程中，由客戶經理在進行深入客戶調查后提出申請，根據客戶信貸界別及信貸額度的不同由具有不同權限的信貸審批官進行審批。在額度被批準后，客戶經理和信貸監控部門負責對客戶的額度使用進行風險監控。對主要貿易融資業務風險控制采用多種報告制:逾期報告、額度使用報告、早期風險預警報告和特別關注賬戶報告等。這些報告能夠幫助客戶經理和信貸監控部門對融資產品和信貸額度進行風險監控。

最終，李寧公司供應鏈融資項目實現了突破:銀行合作伙伴為上游供應商合作伙伴提供了4億元融資授信額度，為下游經銷商合作伙伴爭取了3億元融資授信額度，并完成了下游經銷商合作伙伴1億元的融資。而銀行的這些大額度授信，完全不需要任何實物擔保抵押，突破了傳統供應鏈金融必有實體貨物作為質押擔保的局限。

今年，李寧公司在去年供應鏈融資項目取得突破的基礎上，還在不斷拓展供應鏈融資。今年第一季度，在原有三家經銷商合作伙伴取得融資的基礎上，又有七家經銷商先后加入到供應鏈融資項目中，更多的合作伙伴也在積極爭取加入到該項目中來。預計今年末，經銷商端供應鏈融資的授信額度將會達到6億元以上。通過供應鏈融資產品的運作和實施，李寧公司人幅提升企業品牌價值的同時，儲備了充分的資會資源，同時也和金融合作伙伴建立了良好的合作形態。

另外，寶鋼國際鋼貿公司推進供應鏈融資服務也有成功實踐。面對產品庫存和許多用戶資金嚴重短缺的問題，寶鋼國際從自身實際和用戶的利盞出發，積極與銀行合作開發金融服務產品，共同構建“供應鏈融資平臺”。截至目前，已經有89家用戶提出融資需求，79家用戶取得銀行授信，58家用戶順利簽訂了《供應鏈融資三方合作協議》，授信總額達11億元。

銀行推出的幾種供應鏈融資產品

記者了解到，目前許多銀行都在挖掘供應鏈融資。中國銀行工作人員石先生給記者介紹了一個企業如何進行供應鏈融資的例子:A公司是一家上市公司，A公司的供應商多為中小企業，在銀行沒有援信額度或額度不足。A公司為了給其供應商提供支持，也為了維持其遠期付款的結算方式，決定在中國銀行辦理融易達業務，中國銀行與A公司的供應商簽署了融易達業務協議之后，在全額占用A公司授信額度而不占用供應商授信額度的情況下，為A公司的供應商提供了融資。

據了解，融易達是中國銀行供’應鏈金融產品中的一種，這款供應鏈融資產品充分利用了買方(核心企業)空閉的授信額度，為其周邊的中小供應商提供基于物流環節的融資服務。對企業而言，該如何辦理供應鏈融資，石先生介紹，企業在進行融資申請時，要滿足3個申請條件:依法核準登記，具有經年檢的法人營業執照或其他足以證明其經營合法性和經營范圍的有效證明文件;擁有貸款卡;擁確開戶許可證，并在銀行開立結算賬戶。

企業辦理流程分為8個步驟:第一，賣方向銀行提交《業務申請書》、貿易合同及其他必要文件，銀行審核貿易真實性和業務文本。第二，銀行全額占用買方額度，出具《融易達業務額度核準通知書》，將有關核準結果通知賣方。第三，銀行與買方簽訂《融易達業務風險承擔協議書》。第四，賣方履行相關貿易合同項下的約定后，將相關應收賬款轉讓給銀行。第五，在賣方提交單據后，銀行立即要求買方在貿易合同規定的剛間內對發票項下的基礎交易內容予以認可，并要求買方簽署《應收賬款債權轉讓通知/確認書》。第六，銀行可以賣方受核準的發票金額為上限，為賣方辦理融資;銀行為賣方辦理融資，無須占用賣方授信額度。第七，銀行定期對已到期的應收賬款向買方進行催收。第八在收到買方付款后，銀行在1個工作日內扣除自身費用、融資本息后，將余額(如有)付賣方。

據記者了解，深發展銀行已經正式推出了線上供應鏈金融服務，今年初至今用戶已突破1000家。深發展銀行有關人士說，線上供應鏈金融可以無縫嵌入核心企業的電子商務平臺，從而在線連接供應鏈核心企業、經銷商、供應商、物流公司和銀行，把供應鏈交易所引發的資金流、物流、信息流實時傳輸與展現在共同的數據平臺上并可授權共享，銀行在線提供電子銀行服務，構建對企業客戶全方位、全流程、多層次的線上服務體系。

深發展產品專家介紹，線上供應鏈融資特別注重分析的關鍵信息，如做什么生意(商品)、和誰做生意(應收賬款，貨物的品質)、過往做得如何等等，多數都可以從電子商務平臺上共享到，這樣既省去了銀行的信息甄別成本，也增加了信息司信度，中小企業融資更加容易快捷。而上下游中小企業在取得深發展授信額度并簽署相關線上化合同、協議，開通企業網銀線上供應鏈金融服務后，可通過網上銀行或銀企直聯實現在線自助融資申請、在線保證金轉入、在線提前還貸申請、在線質押申請、在線贖貨申請等融資服務。

除以上銀行外，中國交通銀行也開展了鋼鐵、醫藥、煤炭等行業的供應鏈金融服務。