完善我國企業公允價值計量的研究

　　摘要：當前公允價值計量在實務操作上卻是有難度的，今后對公允價值計量改革的重點是否應當放在如何對非活躍市場中的資產進行計價提供更多的指南上，為信息使用者提供對其決策有用的信息，這需要進一步的研究。
　　關鍵詞：公允價值；計量；市場化
　　公允價值亦稱公允市價、公允價格，是熟悉情況的買賣雙方在公平交易的條件下所定的價格，或無關聯的雙方在公平交易的條件下一項資產可以被買賣的成交價格。許多地投資者認為，采用歷史成本計量屬性編制出的財務報告不僅不能為金融監管部門和投資者發出相應的預警信號，而且還能誤導投資者的判斷，因此，公允價值計量逐漸地被普遍接受和應用。
　　一、公允價值的計量屬性
　　公允價值計量屬性反映的是現值，但不是所有的計量現值的屬性都能作為公允價值。公允價值的本質是一種基于市場信息的評價，是市場而不是其他主體對資產或負債價值的認定。在存在市場交易價格的情況下，交換價格即為公允價值。市場以價格為信號傳遞信息，市場根據不同資產的風險與收益來決定其具有不同的交換價格。因此，市價是所有市場參與者充分考慮了某項資產、負債、未來現金流量及其他不確定性風險之后所形成的共識，若沒有相關的證據表明所進行的交易是不公正的或非出于自愿，市場交易價格即為資產或負債的公允價值。
　　不存在實際交易事項的情況下，必須采取其他的計量辦法。首先考慮的是在市場上尋找是否存在相類似的交易，如果存在，則以類似交易的價格作為計量基礎，在現行的各國會計實務中，都加入了非市場的評價信息，或者說，以特定主體對資產或負債的評價代場評價：
　　第一，在用價值與特定主體價值是指獨立主體間因具有某些相同的信息與能力，從而同意達成的交易價格。也就是說，這種交易價格并不是在完全市場上通過競價形成的，而是在特定主體間達成的。例如，主體衡量一項資產的在用價值是基于主體本身對此項資產未來收益與不確定性的衡量，而不是基于外部市場對此項資產未來收益的衡量。
　　第二，有效清償價值計量基礎為某些特定資產的現值，這些資產以固定利率進行投資并期望其產生的現金流入能與某項特定的負債的現金流出相匹配。這在套期保值會計中有廣泛的應用，由于外部市場將把此項資產的不確定風險考慮在內，所以將要求更高的現行價值，對于負債而言，外部市場將會考慮該主體的信用水平，所以相應負債的現值也是不同的。有效清償價值基礎排除了市場對同樣資產或負債的評價，代以主體本身的評價。
　　第三，成本累積基礎意指主體期望獲得某項資產或清償某項負債的過程中所需付出的成本。例如，在以提供實物或某項服務來清償負債的情況下，主體在計量成本累積償付額時通常不考慮一般的管理費用、盈利以及風險報酬等。而同樣在市場交易中，這些因素將被包括在交易價格之內。但是，在某些情況下，也不能排除利用基于特定主體的信息與估計。有時市場并不具備估計某項資產或負債現金流所需要的信息，因此必須在合理、允當的基礎上估計相關的現金流量，除非市場上存在相反的證據表明這種估計是不適當的，但如果可獲得有關的數據與信息，則必須加入市場數據與信息對所作的估計進行調整。
　　二、我國公允價值應用障礙的原因分析
　　第一，客觀方面。我國經濟市場化程度較低我國市場經濟體制還不完善，市場規模小，集中程度不夠，市場由于受地域的限制和技術手段落后的影響，呈現出相對分散的狀況。并沒有在規模上和區域分布上形成全國統一市場。此時，市價很難說是否能代表國家整個大市場的交易價格，何況對于一些并不常用的資產而言根本就不存在相關交易市場，也就沒有市價可以參照。
　　第二，主觀方面。主要是應用公允價值的人員和應用方法的問題這包含兩個方面：一方面，當前會計人員的知識結構與市場經濟下的會計工作要求尚有差距，限于傳統觀念，很多教育機構培養出來的會計人員僅僅是會計或者說是“簿記員”，而不是懂得全面財務管理知識的會計師。另一方面，會計電算化和信息技術的應用程度不高，而在基本的會計核算軟件中，核心是利用計算機代替手工算盤，實現了電子介質代替紙制會計資料，根本沒有估計到公允價值等其他需要運用復雜數學計算來確定計價數據的需要，特別是由于國家整個市場網絡還沒完全形成。
　　三、關于健全我國應用公允價值的建議
　?。ㄒ唬┘訌姳O督以保證會計信息質量
　　當前的準則中對公允價值的應用條件規定不一，使不同性質與不同背景的公司，甚至是不同的經濟業務，在進行相關會計處理時，會計人員都會面臨使用不同標準、遵循不同規定的局面，甚至出現無所適從”的尷尬現象。這很不利于公允價值計量屬性的大范圍推廣和全面應用。針對廣泛應用公允價值帶來的難度，建議財政監管部門對公允價值在定性和定量上給予明確標準，使其在不同準則的應用過程中不會產生太大差異，也使會計人員在實際工作過程中有操作的具體標準和專業依據。建議從總體上規定公允價值計量，對于應用條件、度量標準、確定方法等，都應該統一進行規定。當然，考慮到不同會計主體和不同性質的經濟業務的具體差別，可以采用彈性規定，對于不同應用主體、不同應用條件做出不同的規定。盡管如此，也應該盡量做到具體、統一。而在具體的會計業務上，財會人員可以有針對性地使用。同時，要注意會計準則與審計準則的一致性，即在進行審計準則體系的具體建設過程中，相關審計標準也應規定得細致具體。統一標準使會計監管在這個層面上得到最大限度的統一，進而在理論與制度上保證會計信息的質量。
　　（二）完善與公允價值相適應的市場環境
　　要規范市場環境，必須強化作為外部監督力量的法律法規。強化規范，使市場發展規范化、運作制度化。具體來說，一方面，政府應不斷完善公司法、刑法、會計法等與公允價值有關的法律，對濫用公允價值的企業和授意者、執行者進行嚴格監督，給違法者以刑事處罰、民事處罰和行政處罰，以震懾他們利用公允價值操縱利潤的心理。另一方面，中注協、財政部應加強注冊會計師的行業自律，對于企業財務報告中用公允價值計量的項目要給予足夠的重視并發表恰當的意見。同時，努力發展資本市場，大力提倡金融工具和衍生金融工具的創新，強調資本市場的相對集中。擴大市場范圍，消除地域限制。同時，要大力發展資產評估行業，完善與公允價值應用相關的輔助市場，如健全且成熟的生產資料市場、產權交易市場、二級資本市場等。另外，要提高現實市場環境中會計人員的判斷預知能力，并為他們更好地做出判斷創造條件，具體而言，企業應有較完善的管理制度，建立以公允價值計量資產或負債的類別標準，建立對公允價值變動的專人負責制度和定時按既定途徑收集數據的制度，保證數據的及時性和穩定性。只有做好上述工作，現實市場環境才能趨于完善。
　?。ㄈ┙⒐蕛r值計量準則及其框架體系
　　隨著我國資本市場的不斷威熟和新的金融工具的不斷涌現，傳統歷史成本計量的弊端已嚴重制約著會計信息的決策價值和會計行業的發展，以公允價值計量為代表的計量屬性是會計計量改革的方向。因此，要將分散在各項會計準則中的與公允價值計量有關的規定加以梳理，使之系統化，提高零散的規定的一致性和統一性，獨立地建立一個公允價值專門準則，在此準則中對公允價值在不同情況下的應用、確定方法等給予明確而具體的規定。也可以考慮把會計計量屬性單獨作為一個準則，在其中對公允價值進行統一規定，進而形成完善的公允價值計量準則體系。
　　（四）探索建立系統、科學的公允價值的確定方法
　　在確定資產和負債的公允價值時，需要比照符合公允價值交易條件，確定交易是否已經發生。按照交易是否發生區別以下兩種情況：一是符臺公允價值交易條件的交易已經發生，屬于確定情況下公允價值的計量；二是符合公允價值交易條件的交易尚未發生，在這種情況下需要估計公允價值。對于前者，在確定情況下，交易已經發生，那么公允價值就應該以實際的交易價格計量，是兩個實體自愿進行交易的價格，而這時的公允價值在交易完成之后即成為歷史成本反映在企業的賬面上。如果沒有證據表明交易是強迫的或帶有清算性質的，交易的資產或負債的公允價值就是交易中的現金金額。
　　參考文獻：
　　1、王文博.公允價值計量研究[J].中小企業管理