城市商業銀行中小企業貸款授信制度的研究

　　摘要：城市商業銀行已經成為我國繼四大國有銀行及全國性股份制商業銀行之后的我國金融體系中的重要組成部分。文章就城市商業銀行和中小企業各自的授信市場潛力分析、授信的定價等方面進行探討，以特定案例來使文章所研究說明的中小企業授信制度理論更加具體與明確。
　　關鍵詞：城市商業銀行；中小企業；授信
　　
　　一、中小企業的授信定價機制
　　金融產品的定價問題一直是商業銀行經營管理的核心問題。由于實施中小企業授信具有較大的風險，因此，城市商業銀行不但要根據客戶具體的風險水平以及自身的籌資成本、管理成本、目標收益、資本回報要求以及當地市場利率水平等因素，而且還要綜合考慮銀行客戶的長期合作關系、客戶使用銀行各類產品和服務的情況以及對銀行的綜合貢獻程度等方面，研究制訂符合本行實際狀況的授信定價模型，實現對不同的授信對象、不同的授信產品差別化定價，并在風險狀況發生變化時，隨時進行價格調整。以合理的定價來對授信風險進行補償，從而實現中小企業授信業務的商業可持續性。
　　（一）授信定價基本方法
　　CAPM是資本資產定價模型Capital Asset Pricing Model的縮寫，此方法主要考慮了貸款的期望收益率、貸款違約率、無風險利率、股東要求的回報率、貸款管理成本、貸款利率和市場系數等因素，西方經濟學者曾用該模型進行授信貸款的定價。
　　信用矩陣定價法德由來是20世紀90年代，西方發達國家銀行借鑒市場風險管理的VAR概念、方法和模型，開發設計了信用風險模型。該模型在銀行風險管理、資本分配、績效評價、定價等方面都發揮了重要的作用。信用風險模型主要綜合測算每一筆授信業務對授信組合風險的邊際貢獻，然后再據此對授信業務的組合進行定價。同時，信用風險模型可以給出具體的某一授信業務在一定置信區間內未來一定時期的損失數額。這就為通過定價取得補償奠定了基礎，使授信業務定價更加科學。
　　（二）授信定價的簡易模型
　　城市商業銀行在授信業務定價方面主要承襲了脫胎于計劃經濟體制下的國有商業銀行的很多方法，再加之長期的利率管制等歷史原因，使得商業銀行授信業務定價領域長期處于落后、被動的局面，因此，首先城市商業銀行應在內部管理基礎建設工作、專業人員的培養、加強現代化信息管理等方面進行改進，之后在此基礎上，城市商業銀行應當建立以市場價格為參考，綜合考慮銀行成本、客戶風險程度及銀企長期合作關系的中小企業授信定價機制。
　　根據前人研究與實際工作，我們可以參考一種現行條件下城市商業銀行基于客戶貢獻度的而定的中小企業貸款授信簡易定價模型。以法定基準利率為基礎，在客戶的行內信用評級、貸款風險保障、銀行與客戶的關系、市場同業競爭狀況、客戶效益及市場前景、客戶承受能力等因素中，我們可以著重選取數據較容易獲取的客戶信用等級、擔保方式、客戶貢獻度以及合作前景等四類指標來構建模型如下：
　　某期限的貸款利率=同期基準利率*[1+（信用等級調節系數*S1+擔保調節系數*S2+客戶貢獻度調節系數*S3+合作前景調節系數*S4）]
　　其中，S1、S2、S3、S4分別為權重，且S1+S2+S3+S4=1。在上述定價模型中，信用等級調節系數由銀行根據本區域客戶的風險狀況和本行的信用評價標準進行設置；擔保調節系數根據各類擔保條件進行設置；客戶貢獻度調節系數則根據諸如日均存款額、正常授信還本付息額度等指標進行設置；合作前景調節系數根據客戶基本戶開戶狀況、在本行開戶時間以及在本行結算量占其總銷售收入的比重等指標進行設置。
　　二、特定案例分析
　　（一）企業基本情況
　　杭州ABC貿易有限公司成立于2002年，股東為胡某、周某、張某，李某為公司法人代表，注冊資本200萬元。
　　該企業截至2010年3月資產達到1300萬元，其中未分配利潤200萬元，存貨170萬元，應付賬款120萬元，短期借款100萬元；該企業進貨時全額付清，驗收一個月內開發票，收到貨款90%，余款6個月內付清。
　　（二）企業經營情況評價
　　醫療器械行業近年來發展一直比較好，由于總經理周某從事多年醫藥行業，和醫院人脈關系也比較深，因此，在同行業內的發展也一直比較好。該企業在同業內不算是頂級企業，但周邊的縣級醫院還是占有比較大的一塊份額，總的情況較好。
　　該企業成立于2002年，經過近8年的發展，銷售逐步穩定增長，2005年銷售收入2000萬元，2006年銷售收入2400萬元，2007年的銷售收入在2700萬元左右，2008年銷售收入3000萬元，2009年銷售收入3400萬元，發展情況良好。該企業目前主要代理美國某實驗室醫學產品，包括監護系列，英國某產品麻醉機以及日本某產品內窺鏡等，主要在杭州周邊、寧波、湖州等縣級醫院銷售為主。該企業資金回籠較快，對短期融資有一定需求，還款能力強。
　　（三）企業信用情況評價與利率確定
　　1、準入審查
　　根據中小企業劃分標準，批發業中小型企業須符合以下條件：職工人數200人以下，或銷售額30000萬元以下，因此，該企業屬于典型的小企業。
　　2、信用評級
　　該企業被評為穩定、持續發展的BBB級小企業。當年年初為該企業做綜合授信，核定其授信總量為500萬元，其中400萬元為短期流動資金貸款。在具體的授信產品選擇上根據該企業近幾年的經營特點為其量身打造：例如，該企業基本上6個月就能還清原有的貸款，貸款用途主要是用于短期的資金周轉，每次貸款的額度維持在200萬元左右，因此，該企業同城市商業銀行協定，根據其長期以來在該行的存款數量和還款記錄，該企業的貸款利率為月利率6‰-7‰，還款方式為按季結息，一次還本付息。
　　3、利率確定
　　具體利率計算方式上，我們可以按照上一章節中參考的一種現行條件下城市商業銀行基于客戶貢獻度的而定的中小企業貸款授信簡易定價模型，這也是比較簡易常用而又符合實際情況的一種定價方式。首先，根據ABC公司幾年來在該銀行的存貸款數量及信用情況等，參照公式“某期限的貸款利率=同期基準利率*[1+（信用等級調節系數*S1+擔保調節系數*S2+客戶貢獻度調節系數*S3+合作前景調節系數*S4）]”，銀行對其進行評分，考慮到該企業雖信用評級不是很高，但是資產情況正常，有足夠的擔保實力，平時與該商業銀行在存款、結算等業務上聯系較多，銀行對其實力有一定了解，因此，具體指標與分值為：信用等級調節系數0.55，擔保調節系數0.65，客戶貢獻度調節系數0.75，合作前景調節系數0.7；同時，考慮到該企業這幾項指標相互之間的比較，可以評出權重系數分別如下：S1為0.15，S2為0.25，S3為0.25，S4為0.35。同期基準利率為調整后的年利率4.86%，因此，按照公式推算，該企業的年利率約為8.15%，折合成每月利率為6.79‰。
　　同時，該企業代理了不少國外進口醫療器械，進出口業務量大，為此商業銀行為其辦理進口貿易融資業務，包括進口開證、進口押匯、進口代付等業務，同時要求該企業在商業銀行開立國際結算賬戶，這樣不僅可以很大程度上解決企業的流動資金需求，而且在真實貿易背景基礎上的貿易融資業務大大降低了銀行授信風險，并且通過多種產品的捆綁銷售，商業銀行不僅取得了國際結算的手續費收入，還取得了貸款利息收入，綜合收益較好。
　　
　　4、貸后管理與總結
　　貸款發放后，客戶經理按照管理要求每月對該客戶進行分類，并按照風險預警制度，企業出現預警信息，及時報告。同時內審人員對授后管理情況進行了監督檢查。客戶經理按規定撰寫貸后檢查記錄表，在對客戶資料進行臺賬錄入、對客戶貸后跟蹤檢查、檢查內容是否詳實、重大情況是否報告、重大情況是否及時采取了措施等審查意見選項中均評定為“及時”或“是”，則說明該企業的貸款使用情況良好。
　　在對該企業的近3年的授信過程中，沒有發生逾期或壞賬的現象，總體情況良好，城市商業銀行共取得貸款利息180萬元，人民幣存款利差收益20萬元，國際結算業務手續費收入25萬元。同時，該企業的年銷售收入和年資產也在逐年穩步攀升，應收賬款等回收情況沒有異象。綜上情況，該企業和該城市商業銀行均實現了“雙贏”的局面。
　　三、城市商業銀行中小企業授信管理對策
　　（一）完善我國商業銀行授信風險控制體系
　　信用評級是指商業銀行對授信客戶和授信擔保客戶資信狀況的評價確認工作，客戶信用評級結果是商業銀行授信業務授權管理、客戶準入和退出管理、授信審批決策、授信定價和授信資產風險分類的重要依據和參考。因此，完善信用評級體系對整體的授信fjafjp/G7sIfBigVkrZeDQ==風險監控有著重大意義。
　　良好的組織結構是完成授信風險管理的重要基礎和保證。因此，我們有必要借鑒國外先進成熟的經驗，以系統性、權責一致、質量第一效率第二的原則，建立獨立、完整的授信風險管理組織機構。此機構往往包括了銀行行長、風險管理委員會、風險管理部門、業務部門和稽核部門。這幾個部分將以“扁平化”的形式存在，便于推行分權，分層控制。
　　（二）建立與完善授信管理人員的激勵和約束機制
　　1、授信管理人員激勵機制的建立與完善
　　首先，把授信管理人員的風險收入與其所負責的客戶項目掛構，并且應拉開授信管理人員與一般工作人員的收入差距，使其收入與其所承擔的風險相匹配。其次，引入限制性股份獎勵、股票期權獎勵等長期激勵手段，避免過多現金支付的激勵政策導致各級授信管理人員行為的短期化，使得被激勵者有積極性去維護銀行的長期利益，并且可以增加銀行對優秀員工的吸引力。再次，對授信管理人員建立有效的考核評價體系，這是使報酬方案達到應有的激勵效果的重要保證。為此，有必要建立起科學的業績考核指標體系，建立起健全的考核機構，運用客觀科學的考核辦法，嚴肅考核紀律，使考核做到客觀公正、實事求是。
　　2、授信管理人員約束機制的建立與完善
　　首先，按照授信經營與風險控制相分離、相互協同、機互制衡的原則設置組織機構，并且應當分別建立相互獨立的授信經營和授信風險控制部門，清楚界定兩個部門的職責和相互關系，努力尋求業務發展和風險控制的平衡。其次，健全授權、授信管理規章制度，形成授信操作流程的制度化、規范化和標準化。即加強授權、授信、業務及項目評估、審批、授信發放、監測、考核、信息披露、貸后檢查、檔案管理等方面的規章制度建設，明確各相關業務崗位的職責邊界，使每一個業務環節都有章可循，以利于工作效率的提高和便于監督和檢查。
　　參考文獻：
　　1、趙春曉.我國商業銀行中小企業授信管理[D].鄭