淺析債券投資在金融資產(chǎn)中的差異

摘 要：債券投資作為一種常見的投資方式，可以獲取固定的利息收入，也可以在市場(chǎng)買賣中賺取差價(jià)，公司根據(jù)取得債券投資目的、意圖不同，對(duì)其進(jìn)行會(huì)計(jì)處理劃分也不相同，認(rèn)清三類不同劃分之間的會(huì)計(jì)差異，對(duì)于公司持有債券投資采取正確的金融資產(chǎn)分類政策以及進(jìn)行準(zhǔn)確的賬務(wù)處理都有積極的意義。

關(guān)鍵詞：債券投資；金融資產(chǎn)；會(huì)計(jì)差異

中圖分類號(hào)：F83 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：1006-4117（2012）01-0160-01

一、不同金融資產(chǎn)類型債券投資在初始確認(rèn)時(shí)差異比較

根據(jù)CAS22及其應(yīng)用指南規(guī)定，債券投資被劃分為交易性金融資產(chǎn)，企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照取得該項(xiàng)資產(chǎn)的公允價(jià)值進(jìn)行初始計(jì)量，相關(guān)交易費(fèi)用直接計(jì)入當(dāng)期損益，對(duì)應(yīng)會(huì)計(jì)科目設(shè)置不反映債券面值。而債券投資若是作為持有至到期投資或可供出售金融資產(chǎn)，其初始計(jì)量應(yīng)以取得該項(xiàng)投資的公允價(jià)值和交易費(fèi)用之和作為初始入賬金額，對(duì)應(yīng)會(huì)計(jì)科目設(shè)置需反映債券面值和利息調(diào)整。無(wú)論債券投資被劃歸哪類金融資產(chǎn)，若所支付價(jià)款中包含已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券利息，應(yīng)單獨(dú)確認(rèn)為應(yīng)收項(xiàng)目。現(xiàn)舉例進(jìn)行比較分析：

例1：2009年1月1日，光明公司從二級(jí)市場(chǎng)支付價(jià)款1090000元購(gòu)入南鋼公司2007年1月1日發(fā)行的債券10000張，每張市場(chǎng)價(jià)格105元，另支付相關(guān)交易費(fèi)用2100元，（交易費(fèi)用為成交金額的2‰）。該債券的面值為100元，剩余期限為2年，票面利率為4%，按年支付利息，每年1月5日支付上年度利息。

分析：由于該債券為南鋼公司2007年發(fā)行，每年1月5日支付上年度利息，所以光明公司2009年1月1日購(gòu)入該債券所支付的價(jià)款中包含已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券利息40000元（100×10000×4%）。

1、假定光明公司持有該債券是為了短期內(nèi)賣出，賺取差價(jià)，從而把它劃分為交易性金融資產(chǎn)，光明公司在2008年7月1日購(gòu)入債券時(shí)應(yīng)作會(huì)計(jì)處理如下：借：交易性金融資產(chǎn)——成本1050000元，投資收益2100元，應(yīng)收利息40000元；貸：銀行存款1092100元。

2、假定光明公司購(gòu)入該債券符合持有至到期投資條件，公司管理層把它劃分為持有至到期投資，則相關(guān)會(huì)計(jì)處理如下：借：持有至到期投資——成本1000000元、——利息調(diào)整52100元，應(yīng)收利息40000元；貸：銀行存款1092100元。

3、假定光明公司依據(jù)管理層決策意圖，將該債券投資劃分為可供出售金融資產(chǎn)，則相關(guān)會(huì)計(jì)處理：借：可供出售金融資產(chǎn)——成本1000000元、——利息調(diào)整52100元，應(yīng)收利息40000元；貸：銀行存款1092100元。

由以上比較分析可以看出，三類不同金融資產(chǎn)類型的債券投資在初始計(jì)量時(shí)，對(duì)于價(jià)款中包含的已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券利息，會(huì)計(jì)處理相同，都是作為應(yīng)收項(xiàng)目單獨(dú)處理。對(duì)于投資成本和交易費(fèi)用的會(huì)計(jì)處理卻不盡相同，作為交易性金融資產(chǎn)的債券投資，其成本即為購(gòu)買債券的公允價(jià)格，交易費(fèi)用計(jì)入投資收益，且債券面值與公允價(jià)格的差異不作利息調(diào)整。持有至到期投資和可供出售金融資產(chǎn)的債券投資在初始計(jì)量時(shí)的會(huì)計(jì)處理相同，卻與交易性金融資產(chǎn)的債券投資在這上面的處理原則不同，其交易費(fèi)用計(jì)入債券投資成本，作為初始入賬金額的組成部分，且債券成本與面值之間的差額需要作出利息調(diào)整。

二、不同金融資產(chǎn)類型債券投資在持有期間差異比較

一般來(lái)說(shuō)，交易性金融資產(chǎn)的債券投資持有期間較短，持有期間取得的利息，在資產(chǎn)負(fù)債表日按票面利率計(jì)算確認(rèn)為投資收益，持有期間的公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益。持有至到期的債券投資則通常持有時(shí)間較長(zhǎng)，持有期間采用實(shí)際利率法，按攤余成本計(jì)量。所謂攤余成本，是指該金融資產(chǎn)的初始確認(rèn)金額經(jīng)下列調(diào)整后的結(jié)果：扣除已償還的本金；加上或減去采用實(shí)際利率法將該初始確認(rèn)金額與到期日金額之間的差額進(jìn)行攤銷形成的累計(jì)攤銷額；扣除已發(fā)生的減值損失。實(shí)際利率法就是指按照金融資產(chǎn)或金融負(fù)債（含一組金融資產(chǎn)或金融負(fù)債）的實(shí)際利率計(jì)算其攤余成本及各期利息收入或利息費(fèi)用的方法。可供出售金融資產(chǎn)的債券投資持有時(shí)間可長(zhǎng)可短，其在持有期間需按實(shí)際利率法計(jì)算利息收入，確認(rèn)為投資收益并攤銷溢價(jià)，資產(chǎn)負(fù)債表日，應(yīng)以公允價(jià)值進(jìn)行計(jì)量，且公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入所有者權(quán)益。

三、不同金融資產(chǎn)類型債券投資在處置時(shí)差異比較

三類不同金融資產(chǎn)類型的債券投資在處置時(shí)會(huì)計(jì)處理大體相同，都是將所取得的價(jià)款與債券投資賬面價(jià)值之間的差額計(jì)入當(dāng)期損益。但交易性金融資產(chǎn)的債券投資和可供出售的債券投資還需將持有期間公允價(jià)值變動(dòng)所計(jì)入科目的余額轉(zhuǎn)入投資收益，以體現(xiàn)投資獲利的完整性。

交易性金融資產(chǎn)的債券投資和可供出售的債券投資是根據(jù)市場(chǎng)條件和公司管理者的意圖進(jìn)行處置的，處置對(duì)象可以是債券投資的一部分也可以是全部，處置部分在會(huì)計(jì)處理方法上也是一致的，這是由兩者的基本性質(zhì)和后續(xù)公允價(jià)值計(jì)量的共同屬性決定的。所不同的是，前者要把計(jì)入損益的公允價(jià)值變動(dòng)金額轉(zhuǎn)入投資收益，后者是把計(jì)入所有者權(quán)益的公允價(jià)值變動(dòng)金額轉(zhuǎn)入投資收益。而持有至到期的債券投資在政策上要求較嚴(yán)，一經(jīng)劃定，就不能因?yàn)閭顿Y持有企業(yè)的主觀意圖隨意處置，因?yàn)樘厥馇闆r作出處置的，就必須把剩余部分進(jìn)行重分類，所以其處置時(shí)的賬務(wù)處理分兩步，第一步確認(rèn)處置投資收益，方法與其他兩類債券投資大體相同，但由于其攤余成本的計(jì)量屬性，也就沒有公允價(jià)值變動(dòng)轉(zhuǎn)出之說(shuō)；第二步則需將剩余部分進(jìn)行重分類為可供出售的債券投資，這也是其會(huì)計(jì)處理的差異所在。

作者單位：華北電力大學(xué)

參考文獻(xiàn)：

[1]中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì).會(huì)計(jì)[M].北京：中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社，2009.

[2]財(cái)政部會(huì)計(jì)司編寫組.會(huì)計(jì)準(zhǔn)則講解2008[M].人民出版社，2008.