關于在財務會計中采用公允價值的研究

公允價值的優越性很突出，可以很大程度上滿足外部投資者對會計信息的要求。它不但符合了實物資本的保全理論，也符合了公司財務目標的普遍要求，我們可以通過公允價值提供相關性更強的財務信息，滿足利益各方對會計信息的需求。當然，由于公允價值涉及到較多的估計、假設和判定等不確定因素，其技術本身難以被全面掌握，人為制造不實財務信息的情況也層出不窮。

一、公允價值的特征

公允價值的基本特征:（1）公允價值是一種市場評價。公允價值的本質是一種基于市場信息的評價，是市場而不是其他主體對資產或負債價值的認定。（2）公平交易產生的價格。交易主體為熟悉情況的、自愿的當事人，交易雙方對特定交易的性質、特征、用途及計量日的市場狀況都有相當的認識，而且交易是出于對己方利益最大化考慮，無外來壓力的迫使，從而確保買賣雙方能夠在交易中各得其所。（3）非實際交易價格。公允價值是在”計量日所發生的一種價格確認或估計，是在缺少實際交易情況下的一種估價。估價可依據活躍市場報價、同類市場價格作出，也可使用估價模型作出。此時公允價值的運用必然需要引入除了市場之外的特定主體來作出判斷、評價，顯然會引起公允價值的操縱問題，影響公允價值的可靠性。

二、公允價值的確定

2006年美國FASB發布了《公允價值計量》準則公告(SFAS157)，與資產評估實務一樣，對于公允價值的確定，SFASl57確定了市場法、收益法和成本法三種估價技術。（1）市場法依據相同或可比資產或負債的市場交易價格及其他相關信息進行估價；（2）收益法運用某些估價技術將未來多筆金額(現金流星)折現成當前單筆金額；（3）成本法使用當前重置一項資產的服務能力所需支付的金額進行估價(常指當前的重置成本)。SFAS157要求使用適合環境、信息充分的估價技術進行公允價值計量，但沒有具體指出在什么環境下應使用什么樣的估價技術。因此，確定某一環境下估價技術是否恰當需要依靠判斷。

1.成本法。成本法也稱重置成本法。采用成本法確定重置成本的公允價值時，被計量的資產一般具備以下條件:(1)資產按原來用途繼續使用，對未來的效用保持不變。(2)資產與所選參照物的實體特征、內部結構及其功能效用必須與重置的全新資產具有可比性。(3)資產具有再生性，如土地、石油、天然氣等不可再生

資源一般不采用此方法。(4)資產具有貶值性，如珠寶、古董、文物不具有貶值性，一般不采用此方法。應用重置成本法的前提條件，決定了它的適用范圍，即此方法適用于單項和整體資產價值的確定，最適用于無收益且市場上又無參照物的資產。當以上條件具備時，某項資產或整體資產的重置成本和成新率根據公式可求得，以重置成本來計量的公允價值就可以實現了。

2.市場法。市場法也稱現行市價法，如果該項目在活躍和流動的市場上交易，其市場報價可作為公允價值的最好依據。采用市場法計量的資產必須具備兩個前提條件:（1）需要有一個充分發育的、活躍的、公平的資產市場。(2)市場上要有可比的資產及其交易活動，在市場上很容易找到參照物，相關指標、技術參數是可收集的。現行市價法一般適用于單項資產的計量，如交易性金融資產、可供出售金融資產和投資性房地產等。如果具備了以上條件，則被計量的資產就能在市場上找到相同或相似的參照物，然后根據具體情況，對不同差異用參數進行調整，就可獲得現行市價的公允價值。

3.收益現值法。然而，許多資產和負債沒有來自于市場交易的隨時可觀察的價值。FASB強調市場缺乏活躍性，或公開市價不能表現公允價值，或在公開市價無法取得的情況下。可通過估價技術來確定公允價值。“在會計中的初始確認和初始計量中運用現值的唯一目的是估計公允價值。換句話說，現值應該能夠捕捉到一些要素，這些要素綜合起來將形成公允價值。”采用收益現值法確定公允價值，被計量的資產必須具備兩個條件:(1)資產所有者的未來收益，必須能以貨幣計量，換言之，必須是能用貨幣衡量其未來收益的單項或整體資產；(2)預期收益具有連續性，資產必須是能夠獨立、連續獲取收益的資產。總之，只有能定量地計算出未來收益和風險的資產，才能應用收益現值法。當這些條件具備時，就可以確定收益額和折現率，然后根據公式求得不同情況的現值。

三、我國公允價值計量在會計準則中的體現

為了與國際會計準則趨同，2006年2月，我國財政部頒發了包含1項基本準則和38項具體準則的新會計準則體系。新會計準則體系最大特色之一，就是再次采用了”公允價值”計量屬性。新會計準則的改革主要體現在公允價值、金融工具、資產減值、企業合并、遞延所得稅和分部報告等幾個方面，其核心就是公允價值在這些部分的應用。它要求企業”以實際發生的交易或者事項為依據進行會計確認、計量和報告”，就是對一些變現能力強或變現可能較大的資產可以按公允價值計算，采用報表披露日的價格，對財產進行重新估價。在我國新會計準則體系中，涉及會計要素計量的有30個。其中有17項準則程度不同地運用了公允價值計量屬性，主要體現在金融工具、投資性房地產、非同一控制下的企業合并、債務重組和非貨幣性交易、生物資產等領域中。具體運用情況如下:存貨的初始計量；長期股權投資的初始計量與后續計量；固定資產的初始計量；生物資產的初始計量與后續計量；無形資產的初始計量；非貨幣性資產交換；企業年金的初始計量與后續計量；股份支付的初始計量與后續計量；股份支付的初始計量與后續計量:債務重組；收人的計量；政府補助的初始計量；金融工具確認和計量；金融資產轉移；套期保值以及首次執行企業會計準則等17項準則。

四、公允價值在財務會計中的應用現狀

伴隨著經濟全球化的深入發展，在經濟環境、法律環境等因素允許的條件下，對于能夠持續可靠取得公允價值的房地產等，我們一般可采用公允價值的模式來進行后續計量，但是對于金融工具受市場波動影響較大、不夠穩定的會計實務類型，初始的確認計量、后續的重新計量、期末的估價、后期的減值測試等都需要以公允價值為具體標準。就目前而言，公允價值的廣泛應用給企事業單位和財務報表的使用者都帶來不小的挑戰。由于很多情況下現行成本和市場價格的不穩定性以及很多資產和負債的現行成本和市場價格無法確定，公允價值的計量成本較高，難度也較大。不同于傳統的歷史成本模式，公允價值會將經濟市場中的波動都反映在財務報表內，這也直接導致財務報表使用者需要的企業基本財務狀況、企業盈利能力指數、資產負債率等相關的決策信息上下波動甚至導致信息失實。

公允價值的大量應用使銀行、金融等行業的監管都受到影響。由于目前我國在金融市場還不是很發達，在這些行業中使用公允價值不但加劇了資本的上下波動，還會使各項經濟指標的變化幅度增大，因此，政府相關部門對這些行業進行監管的難度也會相應的增加。

五、加強公允價值在我國財務會計中應用

當前我國財務會計中公允價值的應用還遠不及國際上對公允價值的應用那么普遍，要想在公允價值的應用方面早日實現與國際的接軌，我們在很多方面還有待加強。以下是對我國目前加強公允價值應用的兩點建議。

1.建立健全公允價值應用的市場經濟體系。作為市場經濟的直接產物，公允價值的計量主要依靠市場價格。市場價格是公允價值的基礎，具備客觀性強、可靠性程度高、方法簡便等特點。為了取得更為客觀、直接的市場價格，我們應當通過原料生產、二手交易等各級市場的培養來建立健全當前的市場經濟體系，完善適合公允價值應用的市場條件。另一方面，隨著證券價格、利率等方面市場化進程的加快，各種金融工具的價格也在加快市場化，與金融衍生品相關的公允價值計量環境也就得到相應的改善。

2.規范實施公允價值計量的具體操作。正如前文中所說的，公允價值的計量還存在一定的可靠性風險，要加強財務會計中應用公允價值的可靠性，我們就應該盡快出臺公允價值的具體操作的規范，對公允價值中有關現值的確認、相關計量以及報告等事宜進行詳盡的約束。本著成本—效益原則，將全面收益的概念引入公允價值的報告和披露程序中，嚴格按照公允價值的相應原則組織編制全面收益表，在不完全放棄使用歷史成本計量的同時適度應用公允價值。對金融工具的重分類規則進行完善，并且規范公允價值的計量順序的調整，對公允價值各個具體操作步驟進行全面有效的規范。