商業銀行效率實證研究

摘要： 效率是商業銀行競爭力的集中體現。為了更加科學、精確的評估國內商業銀行效率的高低，本文引入非參數法中的數據包絡分析法，選擇了14家商業銀行作為評價單元，對六年間的技術效率、純技術效率和規模效率進行了測度和分析。實證結果顯示：我國商業銀行普遍效率低下，四大國有商業銀行效率較之于其它商業銀行效率更低，而規模不當是他們效率低下的主要原因。

關鍵詞： 商業銀行 技術效率 規模效率 DEA

長期以來，中國銀行業強調市場占有率，注重銀行發展的外延，重視速度而忽略效率。近幾年我國加大了銀行體系的改革力度，原有的四大專業銀行己經逐步向商業銀行轉變，再加上新成立的一批新型商業銀行，對銀行的效率進行研究己經具備了一定的基礎。本文就是在此基礎上運用DEA分析法展開對我國商業銀行的效率評價問題的論述。

一、文獻綜述

國內學者在商業銀行效率研究的主要成果有：丁俊（2001）研究發現地方性商業銀行的運作效率普遍優于國有商業銀行。趙聽、薛俊波、殷克東（2001） 對我國商業銀行的競爭力進行了實證分析，結果表明，四大國有銀行效率非常低，其認為最主要的原因在于其結構臃腫。張正平、何廣文（2005）研究發現在1994-2001年間，四大國有商業銀行通過不斷擴大規模降低生產成本的方式產生了規模經濟效應。楊寶臣（2005）對采用DEA方法分析我國商業銀行效率的投入產出指標作了論證，并做了實證研究。

二、我國商業銀行效率的實證分析

1、模型的選擇

DEA模型可以分為投入導向型和產出導向型，就商業銀行而言，控制其要素的投入要比控制其產出要容易得多，因此，本文采用投入導向模型。求解投入導向型的模型可以表述為CCR模型和BCC模型，下面進行補充說明。

X和Y分別表示k×n維投入矩陣和m×n維產出矩陣。令α、β分別表示m×1維產出權重向量和k×1維投入權重向量，假設規模報酬不變，則CCR模型的目標函數為：

2、決策單元的選擇

本文選取的研究樣本，包括四大國有商業銀行和十家股份制商業銀行，分別是中國工商銀行、中國農業銀行、中國銀行、中國建設銀行、交通銀行、中信實業銀行、中國光大銀行、華夏銀行、中國民生銀行、廣東發展銀行、深圳發展銀行、招商銀行、興業銀行、上海浦東發展銀行。這14家銀行的資產總額占我國商業銀行總資產的絕大部分，它們的效率足以反應我國商業銀行的總體情況。

3、投入、產出指標的界定與選取

對于選擇的模型而言，選擇投入量和產出量的指標是關鍵，銀行的投入和產出與一般的企業存在明顯的區別，因此，界定銀行業的投入與產出對于研究銀行業效率是非常重要的。本文將銀行的投入定義為：股本或者實收資本、有形資產的金額、營業支出、利息支出。將商業銀行的產出定義為：存款總額、貸款總額、利潤。

4、我國商業銀行效率實證結果及分析

本文的樣本期為2005年～2010年，所采用數據來源于2006年～2011年《中國金融年鑒》中所選取的14家樣本銀行的資產負債表、損益表以及其他相關數據表，部分數據來源于上市銀行各年年報。本文運用DEAP2.1軟件進行分析，分析的重點是我國商業銀行的整體技術效率、技術效率和規模效率。結果見表1。

表1全面地展現了作為樣本的14家商業銀行的技術效率值、純技術效率值和規模效率的情況。其中技術效率六年平均值最大的為0.99800，最小的為0.84823；平均值最高的是民生銀行、其次是工商銀行、興業銀行、浦發銀行，技術效率值最小的是中國農業銀行。規模效率六年平均值最大的為0.99900，最小的為0.84823；平均值最高的是民生銀行，其次是華夏銀行、工商銀行、興業銀行，規模效率值最小的是農業銀行。

實證結果顯示：我國商業銀行普遍效率低下，四大國有商業銀行效率較之于其它商業銀行效率更低，而規模不當是他們效率低下的主要原因。

參考文獻：

[1]杰.S.佛朗茨.X--效率：理論、論據和應用[M].上海：上海譯文出版社，1993，151-211.

[2]丁俊.對我國地方性商業銀行效率的國內比較分析[J].金融論壇，2001，（7）：19-23.