增強(qiáng)擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避意識(shí)的探討及實(shí)踐

陳明暢

（廣東國(guó)富擔(dān)保有限公司，廣東 廣州 510665）

在我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)深入發(fā)展的今天，作為一種金融創(chuàng)新形式的擔(dān)保公司日益扮演著重要的經(jīng)濟(jì)角色。而這種經(jīng)濟(jì)角色對(duì)于中小企業(yè)的融資來(lái)說(shuō)，則體現(xiàn)的更為明顯。從擔(dān)保公司的角色定位來(lái)看，其實(shí)則為中小企業(yè)與銀行間建立了聯(lián)系的橋梁，無(wú)論在銀行小額貸款的管理和風(fēng)險(xiǎn)管控上，擔(dān)保公司都起到了無(wú)可替代的作用。然而，隨著金融危機(jī)后期效應(yīng)的持續(xù)發(fā)酵，也因宏觀經(jīng)濟(jì)面下行壓力的增大，導(dǎo)致了部分擔(dān)保公司處于困境之中。

自從廣東華鼎、創(chuàng)富擔(dān)保公司資金鏈斷裂產(chǎn)生蝴蝶效應(yīng)后，整個(gè)擔(dān)保行業(yè)陷入了嚴(yán)冬。有擔(dān)保的貸款到期后被銀行追債且不給續(xù)貸，以及中小企業(yè)因?yàn)闆](méi)有擔(dān)保貸不到足夠的款，而造成資金鏈斷裂的比比皆是。正是立足于現(xiàn)狀，本文提出了增強(qiáng)擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避意識(shí)的主題。

鑒于以上所述，筆者將在新的視角下就文章主題展開(kāi)討論。

一、對(duì)擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)形成的認(rèn)識(shí)

由于在當(dāng)前的資本市場(chǎng)處于賣(mài)方市場(chǎng)，因此在風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識(shí)上應(yīng)從借款企業(yè)和擔(dān)保公司自身等兩個(gè)領(lǐng)域分別認(rèn)識(shí)。從而，作為中介組織的擔(dān)保公司，其所隱藏的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)可從以下三個(gè)方面進(jìn)行認(rèn)識(shí)。

（一）企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)特征方面

企業(yè)生產(chǎn)產(chǎn)品的類別不同，將通過(guò)資本有機(jī)構(gòu)成大小影響到借款數(shù)量；并也因產(chǎn)品理化特性的不同，而決定企業(yè)的生產(chǎn)周期和市場(chǎng)銷(xiāo)售狀況。諸如機(jī)械制造類和普通產(chǎn)品類中小企業(yè)，前者資本有機(jī)構(gòu)成較大，可能出現(xiàn)一次性借款數(shù)額較多，這就在融資環(huán)節(jié)增大了擔(dān)保公司的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)；后者盡管資本有機(jī)構(gòu)成較小，但產(chǎn)品屬于一般性通用品，從而因其可替代性強(qiáng)可能降低企業(yè)的盈利能力，這就在到期還款環(huán)節(jié)增大了擔(dān)保公司的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。從目前所推崇的高科技、創(chuàng)新型企業(yè)來(lái)看，其所面臨的資金融通需求更大（前期研發(fā)之需），但其產(chǎn)品能否被開(kāi)發(fā)出來(lái)或者被市場(chǎng)所接受卻存在著極大的不確定性。

（二）企業(yè)信息真實(shí)性的方面

中小企業(yè)難以獲得商業(yè)銀行的貸款，其主要原因在于它們?nèi)狈ψ銐虻墓潭ㄙY產(chǎn)抵押品。為此，擔(dān)保公司便作為第三方組織增強(qiáng)了企業(yè)的信譽(yù)度，但若企業(yè)出現(xiàn)資金風(fēng)險(xiǎn)則要求擔(dān)保公司代為償還借款。這一制度風(fēng)險(xiǎn)盡管可以通過(guò)嚴(yán)格鑒別企業(yè)客戶來(lái)解決，但在信息不對(duì)稱的情況下仍難以完全獲得企業(yè)的真實(shí)信息。這些真實(shí)信息包括：企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況、產(chǎn)品市場(chǎng)份額等。為此，企業(yè)通過(guò)信息包裝便能夠借助擔(dān)保公司這一平臺(tái)獲得銀行貸款，但之后的道德風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)則難以避免。

（三）擔(dān)保公司自身管控方面

眾所周知，擔(dān)保公司以收取企業(yè)中介費(fèi)用來(lái)盈利。在我國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)前景仍不明朗，企業(yè)預(yù)期仍不樂(lè)觀的當(dāng)下，便因企業(yè)在生產(chǎn)規(guī)模上的縮減，而導(dǎo)致了對(duì)外源性資金需求的減少。這一現(xiàn)實(shí)直接造成了諸多擔(dān)保公司業(yè)務(wù)量下滑，嚴(yán)重影響到自身的可持續(xù)經(jīng)營(yíng)。為此，許多擔(dān)保公司放松了對(duì)自身業(yè)務(wù)的管控，特別表現(xiàn)在自身投資方面。不難看出，這種功利心態(tài)必然為擔(dān)保公司帶來(lái)諸多風(fēng)險(xiǎn)。

二、認(rèn)識(shí)引導(dǎo)下的風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避意識(shí)探討

通過(guò)對(duì)以上三個(gè)主要風(fēng)險(xiǎn)形成機(jī)制的闡述，實(shí)則就為建立風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避意識(shí)提供了路徑指向。由此，以下將從三個(gè)方面來(lái)探討擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避意識(shí)的增強(qiáng)途徑。

（一）面對(duì)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)特征方面

從擔(dān)保公司的人員構(gòu)成和業(yè)務(wù)流程來(lái)看，幾乎不會(huì)對(duì)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)特征進(jìn)行考察，從而也就不會(huì)在資本有機(jī)構(gòu)成和產(chǎn)品特性上思考業(yè)務(wù)承接風(fēng)險(xiǎn)。關(guān)于這一點(diǎn)，應(yīng)在今后的工作中得到改變。根據(jù)資本循環(huán)公式G（生產(chǎn)要素購(gòu)買(mǎi)）—W（產(chǎn)品生產(chǎn)）—（產(chǎn)成品銷(xiāo)售）G`可知，若企業(yè)資本有機(jī)構(gòu)成較高那么G—W 這一階段的資金占用量則較大，不利于經(jīng)濟(jì)剩余的創(chuàng)造；若企業(yè)產(chǎn)品以通用性（包括服務(wù)類產(chǎn)品）為特征，則會(huì)增加W—G`這一階段的實(shí)現(xiàn)時(shí)間，不利于企業(yè)資金回籠。因此，擔(dān)保公司業(yè)務(wù)人員應(yīng)將企業(yè)經(jīng)營(yíng)特征納入到資料考察范圍之內(nèi)。

（二）面對(duì)企業(yè)信息真實(shí)與否方面

在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，信息不對(duì)稱是長(zhǎng)期存在的。特別對(duì)于社會(huì)性企業(yè)來(lái)說(shuō)，它的真實(shí)信息往往可以通過(guò)財(cái)務(wù)報(bào)表和資產(chǎn)結(jié)構(gòu)等方面給予包裝。這樣一來(lái)，即使擔(dān)保公司人員都具有識(shí)別報(bào)表等形式要件的能力，但要件背后的真實(shí)性卻無(wú)從得知。因此，擔(dān)保公司還應(yīng)在組織創(chuàng)新和制度創(chuàng)新上下工夫。組織創(chuàng)新主要在于，納入企業(yè)業(yè)內(nèi)人士組成暫時(shí)的信息審核團(tuán)隊(duì)，而對(duì)于制度創(chuàng)新方面可以考慮引入聲譽(yù)約束機(jī)制來(lái)規(guī)避企業(yè)的機(jī)會(huì)主義行為。

（三）面對(duì)擔(dān)保公司自身管控方面

一般來(lái)說(shuō)，擔(dān)保公司的具體業(yè)務(wù)都由一線業(yè)務(wù)人員辦理，且在薪酬設(shè)計(jì)上采取“底薪+提成”的辦法。這種績(jī)效管理措施，實(shí)則就通過(guò)“提成”來(lái)激勵(lì)起了員工的工作熱情。然而，這種激勵(lì)辦法也會(huì)因員工對(duì)提成的渴望，而疏忽對(duì)企業(yè)客戶的全面考察；同時(shí)，面對(duì)常規(guī)投資業(yè)務(wù)時(shí)，也因雇傭關(guān)系而忽視對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估。從中不難明白，目前許多擔(dān)保公司的績(jī)效管理措施存在問(wèn)題。惟有在激勵(lì)兼容的原則下設(shè)計(jì)激勵(lì)機(jī)制，才能最終規(guī)避這種逆向選擇趨勢(shì)。

結(jié)合以上討論，以下將分別進(jìn)行實(shí)踐模式上的闡述。

三、探討基礎(chǔ)上的實(shí)踐

具體而言，仍然從以上三個(gè)方面展開(kāi)實(shí)踐。

（一）重新完善擔(dān)保手續(xù)，減少存量貸款風(fēng)險(xiǎn)

擔(dān)保公司要組織力量對(duì)存量擔(dān)保貸款進(jìn)行一次全面調(diào)查，根據(jù)借款人行業(yè)、貸款方式、貸款手續(xù)情況，對(duì)存量貸款的風(fēng)險(xiǎn)程度進(jìn)行如實(shí)認(rèn)定，以真實(shí)地反映現(xiàn)有信貸資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)狀況，為制定切實(shí)可行的存量風(fēng)險(xiǎn)貸款化解措施打下基礎(chǔ)。其次要積極采取措施，加以完善和補(bǔ)辦。根據(jù)認(rèn)定的貸款風(fēng)險(xiǎn)，按照先易后難，制定化解落實(shí)計(jì)劃逐步進(jìn)行完善。再次要落實(shí)存量風(fēng)險(xiǎn)貸款責(zé)任，加大考核力度。

（二）規(guī)范貸款操作，堵住新增貸款風(fēng)險(xiǎn)

對(duì)保證貸款要嚴(yán)格審查保證人有無(wú)保證資格和保證能力，《董事會(huì)同意保證意見(jiàn)書(shū)》的簽訂，要按照《公司法》的有關(guān)規(guī)定，簽名達(dá)到法定董事人數(shù)，確保保證人簽章的真實(shí)性；對(duì)機(jī)械類動(dòng)產(chǎn)抵押貸款要根據(jù)動(dòng)產(chǎn)凈值并結(jié)合市場(chǎng)現(xiàn)值，區(qū)別專用設(shè)備和通用設(shè)備，對(duì)抵押物進(jìn)行選擇性抵押，通用設(shè)備抵押率控制在50%以下，專用設(shè)備抵押控制在30%以下；對(duì)交通類動(dòng)產(chǎn)抵押貸款要及時(shí)督促抵押人辦理保險(xiǎn)續(xù)保手續(xù)，約定信用社為第一受益人，并要結(jié)合抵押物的折舊情況和報(bào)廢年限采取逐年壓縮；對(duì)房產(chǎn)抵押貸款要嚴(yán)格審查房屋產(chǎn)權(quán)歸屬和共有人情況；對(duì)質(zhì)押貸款要辦妥質(zhì)押物核押手續(xù)，確保質(zhì)押人簽章真實(shí)并確認(rèn)質(zhì)押事宜。

（三）落實(shí)有效防范措施，規(guī)避有限責(zé)任公司貸款潛在風(fēng)險(xiǎn)

可采取的措施有：1.實(shí)行雙重?fù)?dān)保制度。對(duì)有限責(zé)任公司發(fā)放的全部貸款或部分風(fēng)險(xiǎn)貸款，在辦理有效抵押保證手續(xù)的基礎(chǔ)上，另行再由其法定代表人或股東個(gè)人對(duì)貸款進(jìn)行全額保證或部分保證，從而變有限責(zé)任為無(wú)限責(zé)任。2.置換借款人主體。對(duì)有限責(zé)任公司發(fā)放貸款，以有限責(zé)任公司法定代表人或其股東為借款人主體，從而變有限責(zé)任為無(wú)限責(zé)任，延伸貸款追索。3.落實(shí)私房抵押。對(duì)有限責(zé)任公司發(fā)放貸款，首先要落實(shí)公司法定代表人或其股東的私房作為貸款抵押，然后再考慮其它貸款方式。

（四）加強(qiáng)培訓(xùn)教育，實(shí)行競(jìng)聘上崗

一方面擔(dān)保公司要提高信貸員的政治思想素質(zhì)，加強(qiáng)信貸員的職業(yè)道德教育和遵紀(jì)守法教育以及風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)教育，使信貸員真正有危機(jī)感、責(zé)任感、使命感，提高信貸員執(zhí)行規(guī)章制度的自覺(jué)性。另一方面，還要加強(qiáng)信貸員的業(yè)務(wù)培訓(xùn)和輔導(dǎo)，重點(diǎn)是讓信貸員熟悉《擔(dān)保法》等有關(guān)法律法規(guī)，熟練掌握貸款規(guī)范化操作程序，并運(yùn)用到貸款管理的實(shí)踐中去，從而提高信貸管理工作水平。再一方面，對(duì)信貸員崗位實(shí)行競(jìng)聘制度。在堅(jiān)持持證上崗，定期考核等管理的基礎(chǔ)上，實(shí)行競(jìng)聘上崗，從而迫使信貸員勤動(dòng)腦筋，多想辦法，竭盡所能把工作做好，努力降低貸款風(fēng)險(xiǎn)。營(yíng)造一種外有壓力，內(nèi)有動(dòng)力，充滿生機(jī)活力的信貸員管理機(jī)制。

四、小結(jié)

本文認(rèn)為，應(yīng)在面對(duì)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)特征方面；企業(yè)信息真實(shí)與否方面，以及擔(dān)保公司自身管控方面增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避意識(shí)。從實(shí)踐的角度來(lái)看，更應(yīng)關(guān)注業(yè)務(wù)人員崗位意識(shí)的培養(yǎng)。在培養(yǎng)業(yè)務(wù)人員崗位意識(shí)的同時(shí)，還應(yīng)在激勵(lì)機(jī)制設(shè)計(jì)上進(jìn)行思考。

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