“富人險(xiǎn)”開啟富人避稅新通道

文中 和

國外，歐洲富豪們?yōu)榱吮芏惒幌Ц膰?正在上演大逃亡；國內(nèi)，私營企業(yè)主們?yōu)榱颂颖苡锌赡艿絹淼倪z產(chǎn)稅紛紛簽下億元保單。一時間，“避稅”成了熱門話題。同時，受到一些成功人士的英年早逝的影響，很多富人們開始重新審視自身面臨的風(fēng)險(xiǎn)，從而催生了“富人險(xiǎn)”的巨大市場。

險(xiǎn)種市場的香餑餑

當(dāng)大多數(shù)人面對一份年繳三五千元的保險(xiǎn)計(jì)劃還猶豫著是否該出手的時候，當(dāng)不少人面對衣著筆挺、陌生造訪的保險(xiǎn)代理人仍心懷戒備的時候，卻有人愿意拿出幾百萬，甚至千萬元去“幫襯”著保險(xiǎn)公司的生意。武漢一位富豪花費(fèi)2700萬元購買了人壽保險(xiǎn)，而這筆錢相當(dāng)于武漢市一千個人的年收入。

其實(shí)不只是武漢，在全國各地，都有一批富豪投擲千萬甚至上億元投保。那么，是什么原因驅(qū)使他們自愿將大額的資產(chǎn)轉(zhuǎn)投保險(xiǎn)呢，僅僅是為了資產(chǎn)傳承嗎？去年12月，深圳市關(guān)于試征遺產(chǎn)稅的消息傳出后不久，深圳市場就出現(xiàn)了一張一次性交清的保單，保費(fèi)高達(dá)1.03億元，保單的投保人表示，投保就是奔著避稅去的。

近年來，“富人險(xiǎn)”巨額保單的實(shí)例頻頻躍入我們的視野，不僅僅單筆的保單巨大數(shù)額刺激著人們的神經(jīng)，市場頻頻傳出的消息也不斷刷新著年繳保費(fèi)的門檻：10萬元、20萬元、30萬元甚至50萬元。似乎大家都被這么一個“新風(fēng)尚”給撞了一下腰，無論是買者亦或是看者。

招商銀行和咨詢公司貝恩發(fā)布的《2013中國私人財(cái)富報(bào)告》稱，截至2012年底，我國可投資資產(chǎn)超過1千萬元的“千萬富豪”超過70萬人，相較2010年增長了約20萬人，他們持有的可投資資產(chǎn)達(dá)到22萬億元，同期我國個人可投資資產(chǎn)為80萬億元，千萬富豪集中了全國近三成的投資資產(chǎn)。雖然很有錢，但過去幾年，千萬富豪的首要財(cái)富目標(biāo)依然是“創(chuàng)造更多財(cái)富”，如今這一觀念正在發(fā)生變化。調(diào)研顯示，“財(cái)富保障”的重要性迅速提升，取代“創(chuàng)造更多財(cái)富”成為富豪們的首要目標(biāo)。

資產(chǎn)保全、合理避稅是最大賣點(diǎn)

隨著試征遺產(chǎn)稅傳聞的聲音不斷，引發(fā)的“富人險(xiǎn)”投保也越來越熱。而所謂“富人險(xiǎn)”，其實(shí)只是高額保單的一種俗稱，一般認(rèn)為年繳保費(fèi)10萬元及以上，或者保額超過100萬元的保險(xiǎn)，可以歸入“富人險(xiǎn)”之列。據(jù)多家保險(xiǎn)公司相關(guān)人士介紹，近一兩年來，購買“富人險(xiǎn)”的人群明顯增多， “富人險(xiǎn)”已經(jīng)成為公司增速最快的險(xiǎn)種之一。

相比其他理財(cái)產(chǎn)品，“富人險(xiǎn)”到底有何優(yōu)勢可以讓投保人每年花費(fèi)一筆不小的投資？當(dāng)記者問及云南省多家保險(xiǎn)公司“富人險(xiǎn)”的賣點(diǎn)時，資產(chǎn)保全、合理避稅成為各家公司頻頻提及的兩個詞。

有很多富人雖然銀行存款不少，但他也可能有各種糾纏不清的債務(wù)，因此，當(dāng)某種不測出現(xiàn)時，資產(chǎn)有可能用來還債，而保險(xiǎn)是最好的資產(chǎn)保全方式。 根據(jù)《保險(xiǎn)法》規(guī)定，任何單位和個人無權(quán)對保險(xiǎn)金進(jìn)行保全或凍結(jié)。也就是說，受益人領(lǐng)取保險(xiǎn)金受法律保護(hù)，保險(xiǎn)資金不能被抵債。一旦企業(yè)破產(chǎn)，這將成為企業(yè)主的資產(chǎn)保全工具。某保險(xiǎn)公司的工作人員表示，在經(jīng)歷了去年持續(xù)上漲的通脹壓力、資本市場震蕩、資產(chǎn)大幅縮水后，很多企業(yè)也擔(dān)心隨時可能出現(xiàn)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，這也讓他們開始更多關(guān)注“富人險(xiǎn)。”

除了資產(chǎn)保全的功能以外，制訂合理遺產(chǎn)規(guī)劃，實(shí)現(xiàn)財(cái)富傳承最大化，也是“富人險(xiǎn)”的一大賣點(diǎn)。目前，中國尚未開征遺產(chǎn)稅，但有關(guān)征收的消息已傳出多時，按照國際慣例，保險(xiǎn)是可以免于征收遺產(chǎn)稅的。在成熟的海外保險(xiǎn)市場，有現(xiàn)金價(jià)值、不計(jì)入應(yīng)征遺產(chǎn)稅內(nèi)的壽險(xiǎn)保單往往會成為不少富豪的避稅工具。也正是這一國際慣例，讓國內(nèi)不少企業(yè)主想到了利用保險(xiǎn)進(jìn)行合理避稅。事實(shí)上，對于普通人來說，購買保險(xiǎn)是為了基本的保障，而對部分有錢人來說，買保險(xiǎn)更多是為了資金安全。通過購買保險(xiǎn)，最大限度地傳承遺產(chǎn)才是他們考慮的。除此之外，保單可以用于臨時申請貸款的功能也是企業(yè)主們在購買保險(xiǎn)時所考慮的。當(dāng)企業(yè)主們購買了這類高額壽險(xiǎn)保單，就可憑借保單向保險(xiǎn)公司申請一定比例的現(xiàn)金，而且每月能享受一些本金返還和分紅派息。

正因?yàn)檫@些獨(dú)具特色的功能，作為一種規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)和合理避稅的投資工具，“富人險(xiǎn)”的熱銷正好迎合了這一市場需求，“富人險(xiǎn)”也正在不斷受到市場的追捧。據(jù)了解，目前市場上推出的“富人險(xiǎn)”中，太平人壽推出的“卓越人生”、平安人壽的“金裕人生”、新華人壽的“尊尚人生”均受到了市場追捧。“平常每月都有50-60單，年底的時候甚至?xí)_(dá)到上千單。”保險(xiǎn)公司的銷售部人員表示。

用保險(xiǎn)避債避稅在國外已普及

在國外，很多富豪會利用保險(xiǎn)產(chǎn)品為自己“避債”，如果發(fā)生債務(wù)糾紛，個人資產(chǎn)將會被用來償還債務(wù)，身家被沒收、查封。然而，保險(xiǎn)產(chǎn)品則能為保單受益人留下一部分資產(chǎn)。如果此前購買的是天價(jià)保單，即便公司破產(chǎn)，財(cái)產(chǎn)被查封，也依然有可能延續(xù)自己的富人生活。比如美國有錢人在很多方面都可以鉆法律的漏洞，但惟獨(dú)這遺產(chǎn)稅很難逃避。富人活著的時候，可以拿錢使勁折騰，但眼睛一閉，那財(cái)產(chǎn)就變成了“山姆大叔”的搖錢樹。有錢人的后代通過遺囑獲得的財(cái)產(chǎn)，“山姆大叔”該拿的一分錢都不少拿；沒遺囑的財(cái)產(chǎn)，“山姆大叔”可能會全部拿走。因此，歐美國家很重視對個人財(cái)產(chǎn)進(jìn)行遺產(chǎn)規(guī)劃，人壽保險(xiǎn)是其中的一個重要組成部分。繳納遺產(chǎn)稅、負(fù)擔(dān)債務(wù)和遺族日常生活等所需的現(xiàn)金，很大程度上依賴人壽保險(xiǎn)的提供。同時，人壽保險(xiǎn)是許多遺產(chǎn)規(guī)劃中的主要資產(chǎn)，是被繼承人死亡后，其家屬的重要收入來源。

由于各國遺產(chǎn)稅主要是對大量有價(jià)實(shí)物和固定資產(chǎn)折價(jià)征稅，對于繼承人來說，在繼承遺產(chǎn)時首先要應(yīng)付因稅款和清償債務(wù)所必須的大量現(xiàn)金需求，而遺產(chǎn)中的固定資產(chǎn)如果急于變現(xiàn)，則損失嚴(yán)重，并且可能因法律的限制不易成交，因?yàn)楦鲊毡閷?shí)行的總遺產(chǎn)稅制規(guī)定遺產(chǎn)稅及債務(wù)的清償必須在財(cái)產(chǎn)分配給繼承人之前。因此，為了保護(hù)繼承人的利益，死亡者生前多制定詳細(xì)的遺產(chǎn)規(guī)劃，其中最主要的就是利用壽險(xiǎn)死亡給付的大量現(xiàn)金辦理信托，用于交納稅款、清償債務(wù)或購買遺產(chǎn)中的實(shí)物資產(chǎn)。

但在我國，利用保險(xiǎn)合法避稅，用武之地還不多，目前只有《個人所得稅法》相關(guān)條文規(guī)定，保險(xiǎn)賠款免納個人所得稅。

1996年，遺產(chǎn)稅法被列入國家“九五”立法計(jì)劃，何時開征遺產(chǎn)稅，這些年來一直備受百姓關(guān)注。2012年“兩會”期間，全國人大代表、首鋼總公司董事長朱繼民開征遺產(chǎn)稅的建議，再次引起全社會熱議，一切跡象都顯示遺產(chǎn)稅的征收已離我們不遠(yuǎn)。2004年未獲通過的《中華人民共和國遺產(chǎn)稅暫行條例(草案)》規(guī)定，遺產(chǎn)稅的免征額為20萬元，人壽保險(xiǎn)金不征收遺產(chǎn)稅、贈與稅。稅率分為5個級別，最少20%，最多則達(dá)50%。相信如果真的開征遺產(chǎn)稅，或許富人們對遺產(chǎn)規(guī)劃的需求將替代目前的債務(wù)規(guī)避，成為其購買人壽保險(xiǎn)的主因。

是買大額保險(xiǎn)還是投資再生產(chǎn)

從全球來看，目前已經(jīng)有114個國家和地區(qū)開征了遺產(chǎn)稅。北京師范大學(xué)中國收入分配研究院發(fā)布的報(bào)告對開征遺產(chǎn)稅所能帶來的稅收收入有過一個估算：2012年中國稅收收入超過10萬億元，按遺產(chǎn)稅收入占稅收總額2%計(jì)算，如果開征遺產(chǎn)稅，每年就能收入2000億元。

這被認(rèn)為是縮小收入差距、促進(jìn)社會公平的一個好辦法。不過，很多專家擔(dān)心，如果開征遺產(chǎn)稅，極有可能出現(xiàn)財(cái)富轉(zhuǎn)移。中央財(cái)經(jīng)大學(xué)保險(xiǎn)學(xué)院院長郝演蘇認(rèn)為，2010年以來，我國投資移民的比例上升得很快，如果開征遺產(chǎn)稅，會推動更多的人將資產(chǎn)轉(zhuǎn)移到境外，那將是中國經(jīng)濟(jì)的一大損失。不僅如此，還將對我國中等收入人群造成負(fù)面影響，使得這個群體難以壯大，從而難以起到社會穩(wěn)定器的作用。

事實(shí)上，開征遺產(chǎn)稅或遺產(chǎn)稅稅率較高的國家和地區(qū)，與不開征或遺產(chǎn)稅稅率較低的國家和地區(qū)相比，總是會存在這樣的問題，財(cái)富會從前者轉(zhuǎn)移到后者。為了改變這種狀況，一些國家和地區(qū)取消了遺產(chǎn)稅。比如香港地區(qū)在2006年取消了遺產(chǎn)稅，新加坡也在2008年取消了這一稅種。2007年，臺灣地區(qū)遺產(chǎn)稅最高邊際稅率50%，當(dāng)年就流出3億美元資金。2009 年，臺灣地區(qū)將遺產(chǎn)稅的最高邊際稅率由50%調(diào)降為單一稅率10%，結(jié)果當(dāng)年資產(chǎn)流入就達(dá)207億美元。

如果一個社會流行的觀念是鼓勵個人憑自己的力量創(chuàng)造財(cái)富，那么富人也不見得就一定要將財(cái)富留給子孫后代。子孫有能力，何愁沒有財(cái)富？在這種觀念下，即使遺產(chǎn)稅不存在，也不太可能有太多的因財(cái)富差距所致的代際間不公平。如果一個社會有很好的公共服務(wù)，窮人的孩子也有同樣的受教育和工作的機(jī)會，也同樣可以得到充分的社會保障，那么這樣的社會也不太需要遺產(chǎn)稅來調(diào)節(jié)。

不過，中國目前還缺少這樣的觀念和社會風(fēng)氣。這也導(dǎo)致很多富人考慮通過大額壽險(xiǎn)的方式規(guī)避可能出現(xiàn)的遺產(chǎn)稅，從而順利實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)傳承。而不斷出現(xiàn)的高額壽險(xiǎn)保單對整個社會造成了很大的負(fù)面效應(yīng)。因?yàn)橹袊壳罢幮枰顿Y再生產(chǎn)、創(chuàng)造就業(yè)、拉動消費(fèi)的階段，把大量資金放入保險(xiǎn)的盤子，不論對個人還是對整個社會可以說都是巨大的損失。專家建議，國家不能鼓勵大家去購買大額壽險(xiǎn)，相反要鼓勵富裕人群投資再生產(chǎn)，但這個問題需要國家通盤考慮。