金融風(fēng)險(xiǎn)的持續(xù)性及其規(guī)避策略

【摘要】隨著世界各國(guó)之間聯(lián)系的加強(qiáng)，全球范圍的金融風(fēng)暴對(duì)每個(gè)國(guó)家的沖擊都會(huì)產(chǎn)生不小的影響，我國(guó)自從加入了國(guó)際貿(mào)易組織以后，在給我國(guó)商業(yè)銀行帶來(lái)難得發(fā)展機(jī)遇的同時(shí)，也帶來(lái)了一定的挑戰(zhàn)和沖擊。在新的歷史時(shí)期下更加有效的避免金融危機(jī)對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行的沖擊是我國(guó)商業(yè)銀行管理人員面臨的問(wèn)題。本文將對(duì)我國(guó)金融風(fēng)險(xiǎn)的持續(xù)性問(wèn)題進(jìn)行相關(guān)的探討，并提出相應(yīng)的避免金融風(fēng)險(xiǎn)的措施，希望能夠?yàn)槲覈?guó)的商業(yè)銀行有所幫助。

【關(guān)鍵詞】金融風(fēng)險(xiǎn) 持續(xù)性 規(guī)范策略 措施

一、引言

金融風(fēng)險(xiǎn)是商業(yè)銀行在成長(zhǎng)發(fā)展過(guò)程中不可避免的現(xiàn)象，在應(yīng)對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)的過(guò)程中商業(yè)銀行如果不能處理好，那么動(dòng)態(tài)的金融風(fēng)險(xiǎn)很有可能會(huì)影響到商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)的正常運(yùn)行，并對(duì)其發(fā)展產(chǎn)生極其不利的影響。2012年6月7日，銀監(jiān)會(huì)正式頒布了《商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）》規(guī)定2013年1月1日起正式實(shí)施，要求商業(yè)銀行應(yīng)于2018年底前全面達(dá)到相關(guān)的監(jiān)管要求。

二、金融風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)表現(xiàn)

（一）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指商業(yè)銀行由于其財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)不合理，融資不當(dāng)導(dǎo)致銀行出現(xiàn)喪失償債能力最終導(dǎo)致銀行預(yù)期效益下降的風(fēng)險(xiǎn)。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是商業(yè)銀行在財(cái)務(wù)管理過(guò)程中必然要面對(duì)的一個(gè)現(xiàn)實(shí)性問(wèn)題財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的存在往往是客觀存在的，銀行管理者只能通過(guò)加強(qiáng)措施降低風(fēng)險(xiǎn)，但是不能完全消除其風(fēng)險(xiǎn)的存在。

（二）信用風(fēng)險(xiǎn)

商業(yè)銀行在成長(zhǎng)發(fā)展過(guò)程中，其利益實(shí)現(xiàn)和交易對(duì)手自身的信用額度有一定的關(guān)聯(lián)性，如果商業(yè)銀行的交易對(duì)手未能履行約定契約中的義務(wù)而導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)損失，這種損失成為信用風(fēng)險(xiǎn)。

（三）流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

指商業(yè)銀行無(wú)力為負(fù)債的減少或資產(chǎn)的增加提供融資而造成損失或破產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)。流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)增大會(huì)對(duì)商業(yè)銀行的運(yùn)行產(chǎn)生致命性的打擊。

（四）利率風(fēng)險(xiǎn)

隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，商業(yè)銀行的不斷增加，導(dǎo)致市場(chǎng)利率變動(dòng)性加大，其中利率風(fēng)險(xiǎn)指的是市場(chǎng)利率變動(dòng)的不確定性給商業(yè)銀行造成損失的可能性，其中商業(yè)銀行在利率變動(dòng)大的情況下面臨的是議價(jià)能力的低下導(dǎo)致商業(yè)銀行的利率風(fēng)險(xiǎn)較大。

金融風(fēng)險(xiǎn)對(duì)于商業(yè)銀行的發(fā)展是十分不利的，但是很多商業(yè)銀行的成長(zhǎng)和發(fā)展過(guò)程中總是會(huì)不可避免的發(fā)生金融風(fēng)險(xiǎn)，商業(yè)銀行必須要加強(qiáng)對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識(shí)，理性的分析金融風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)以及引發(fā)金融風(fēng)險(xiǎn)的因素，只有在對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行科學(xué)化的分析的基礎(chǔ)之上才能有效規(guī)范金融風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。

三、《辦法》發(fā)布對(duì)商業(yè)銀行產(chǎn)生的影響

（一）資本定義發(fā)生變化可能會(huì)導(dǎo)致商業(yè)銀行資本充足率有所下降

在《辦法》中增加了核心一級(jí)資本的扣除項(xiàng)目，調(diào)整計(jì)入二級(jí)資本貸款損失準(zhǔn)備口徑，逐步剔除不合格二級(jí)資本工具，這些都會(huì)造成資本的減少。

（二）《辦法》的頒布對(duì)商業(yè)銀行的結(jié)構(gòu)和經(jīng)營(yíng)模式有了更高的要求，包括將操作風(fēng)險(xiǎn)納入風(fēng)險(xiǎn)資本計(jì)算范疇，取消對(duì)境外和國(guó)內(nèi)公共企業(yè)的優(yōu)惠風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重

《辦法》的頒布對(duì)商業(yè)銀行的資本管理能力有了更高的要求，商業(yè)銀行內(nèi)部面臨著更加嚴(yán)峻的考驗(yàn)。

1.融資方式有待改變。新資本監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)更加強(qiáng)調(diào)普通股民等核心一級(jí)資本對(duì)商業(yè)銀行的影響，這就導(dǎo)致商業(yè)銀行需要依靠發(fā)行次級(jí)債等方式補(bǔ)充附屬資本的作用有所減弱，商業(yè)銀行在這種情況下只能向更高成本發(fā)行股票籌集資金的方式轉(zhuǎn)變。

2.傳統(tǒng)盈利模式受到制約。《辦法》對(duì)資本的硬約束會(huì)限制傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的增長(zhǎng)，尤其會(huì)到那些以利益差為主要利潤(rùn)來(lái)源的盈利模式將會(huì)造成負(fù)面影響，進(jìn)而影響銀行利潤(rùn)的增加。

3.信貸結(jié)構(gòu)急需調(diào)整。《辦法》在強(qiáng)化商業(yè)銀行的資本約束機(jī)制的同時(shí)也下調(diào)了小型企業(yè)和個(gè)人貸款的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，商業(yè)銀行在這種情況下要積極調(diào)整優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)，加快業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型勢(shì)必成為提高自身利潤(rùn)的一條重要渠道。

四、金融風(fēng)險(xiǎn)持續(xù)性的分析

金融風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的原因王往往比較復(fù)雜，其中既包括客觀因素，又包括主觀因素，客觀因素指的是國(guó)家政策的變化，人民幣升值，國(guó)外企業(yè)進(jìn)入國(guó)內(nèi)市場(chǎng)等等原因，其中客觀因素往往具有不可避免的特征。主觀因素包括商業(yè)銀行管理人員對(duì)市場(chǎng)的認(rèn)識(shí)不清，商業(yè)銀行市場(chǎng)信用額度下降，這些都會(huì)導(dǎo)致商業(yè)銀行發(fā)生金融風(fēng)險(xiǎn)。為了降低金融風(fēng)險(xiǎn)的破壞性，加強(qiáng)對(duì)銀行業(yè)的監(jiān)管，對(duì)于防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)商業(yè)銀行轉(zhuǎn)變發(fā)展方式有重要作用。

金融風(fēng)險(xiǎn)在時(shí)間上具有持續(xù)性，不會(huì)隨著時(shí)間的推移而消逝，在時(shí)間序列方差中呈現(xiàn)不規(guī)則的波動(dòng)。金融風(fēng)險(xiǎn)的持續(xù)性又稱(chēng)為發(fā)差持續(xù)性，風(fēng)險(xiǎn)的持續(xù)性將會(huì)對(duì)企業(yè)的投資產(chǎn)生持續(xù)的影響，因此應(yīng)該引起商業(yè)銀行的高度重視。加強(qiáng)對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)持續(xù)性的研究，從而制定有效的投資策略，降低商業(yè)銀行投資風(fēng)險(xiǎn)，提高商業(yè)銀行經(jīng)濟(jì)效益。

五、規(guī)避金融風(fēng)險(xiǎn)的策略

（一）完善商業(yè)銀行的預(yù)警系統(tǒng)

金融風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)是建立在商業(yè)銀行對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)科學(xué)認(rèn)識(shí)的基礎(chǔ)之上的，建立完善的預(yù)警系統(tǒng)對(duì)商業(yè)銀行抵抗金融風(fēng)險(xiǎn)具有重要作用。在金融預(yù)警系統(tǒng)下，商業(yè)銀行內(nèi)部的各項(xiàng)活動(dòng)都會(huì)受到嚴(yán)格的監(jiān)管，隨著我國(guó)商業(yè)銀行的高速發(fā)展，商業(yè)銀行要根據(jù)自身情況，積極研發(fā)和自身企業(yè)相符合的預(yù)警系統(tǒng)，定期實(shí)施金融風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急預(yù)案，降低金融風(fēng)險(xiǎn)對(duì)銀行造成的負(fù)面影響。

（二）優(yōu)化企業(yè)結(jié)構(gòu)

隨著時(shí)代的發(fā)展，各行各業(yè)在發(fā)展過(guò)程中要根據(jù)時(shí)代的發(fā)展調(diào)整結(jié)構(gòu)，商業(yè)銀行也不例外，商業(yè)銀行在其發(fā)展的過(guò)程中，需要根據(jù)時(shí)代的變化積極采取措施進(jìn)行改革，調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。商業(yè)銀行經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式的轉(zhuǎn)變，進(jìn)而提高企業(yè)產(chǎn)品質(zhì)量。提高服務(wù)水平，從而增加核心競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力，在金融市場(chǎng)中可以占據(jù)一席之地。

（三）強(qiáng)化對(duì)商業(yè)銀行資本充足率的分析和監(jiān)管

要重點(diǎn)關(guān)注商業(yè)銀行《辦法》實(shí)施前后各項(xiàng)工作指標(biāo)的變化情況，防止商業(yè)銀行為了達(dá)到指標(biāo)而進(jìn)行違法操作所帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

（四）現(xiàn)場(chǎng)審計(jì)過(guò)程中根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)的高度確定審計(jì)的范圍，內(nèi)容和重點(diǎn)

在現(xiàn)場(chǎng)審計(jì)過(guò)程中，根據(jù)國(guó)有商業(yè)銀行業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)高低確定審計(jì)的范圍，內(nèi)容和重點(diǎn)，要加強(qiáng)對(duì)那些新生金融業(yè)務(wù)的監(jiān)管力度，提高國(guó)家相關(guān)的法律和制度建設(shè)，促進(jìn)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的下降。

六、結(jié)束語(yǔ)

加強(qiáng)對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)的持續(xù)性原因的研究有利于減輕商業(yè)銀行面臨的危險(xiǎn)，有利于為銀行規(guī)定規(guī)避策略。但是對(duì)于金融風(fēng)險(xiǎn)的持續(xù)性研究，我國(guó)僅僅是一個(gè)開(kāi)始，這就需要廣大的金融人士在今后的工作中要不斷累積經(jīng)驗(yàn)，總結(jié)相關(guān)的理論，實(shí)現(xiàn)商業(yè)銀行的有序發(fā)展。

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作者簡(jiǎn)介：劉青琦（1963-），男，大學(xué)本科，經(jīng)濟(jì)師，現(xiàn)就職于中國(guó)建設(shè)銀行青海省分行，研究方向：銀行風(fēng)險(xiǎn)管理。