“大工程”模式下金融服務平臺的構建

【摘要】構建“大工程”模式下的金融服務平臺，是體現財務管理價值的重要方面。作為工程建設總承包商，對多個項目業主提供服務，這既是義不容辭的義務，也是價值創造的資源。本專題從金融服務平臺構建的背景及意義入手，描述了該平臺的構建基礎及價值增值原理，結合實際運作情況描述了該平臺建立以后的良好實施效果并進行了經驗總結，特別對金融創新背景下的金融工具運用進行了專門論述，同時強調了財務統籌管理形成的合力所產生的巨大效益。

【關鍵詞】金融服務 平臺 工程財務

一、意義

（一）加快轉變，積極推進核電財務資金管理上的自主創新能力

資金歷來是財務管理工作的核心和主線。財務資金管理承擔著為公司發展服務的責任，在公司改革與創新時期，市場的開拓、效益的提升都對資金管理與創新提出了更高的要求。構建“大工程”金融服務平臺正是財務資金管理為適應公司的改革與創新，加快轉變所創造的有利于資金管理創新的環境，它提供了資金管理自主創新的平臺，是對自主創新能力的進一步提升，具有及時性、針對性、操作性和前瞻性。

（二）降低項目成本突出經濟性，提升核心競爭力

面對日益激烈的核電競爭環境，公司項目的盈利能力受到挑戰，若力圖在核電市場上爭取更多的市場份額，降低項目成本可提升競爭的門檻，成本優勢能夠轉化為核心競爭力。構建“大工程”金融服務平臺，對于工程公司而言，可利用其作為核電項目總承包商的角色，將項目資金池統籌使用，合理配置資金以最大程度地降低項目資金成本以作為提升公司核心競爭力的主要途徑之一。

（三）主動為項目提供金融服務，實現項目合作共贏

構建“大工程”金融服務平臺是工程公司為日益增多的總承包項目提供優質金融服務的有效渠道，它針對各項目的特點有效整合各方面資源，為各項目提供專業的、個性化、多角度的金融服務，把工程公司打造成既服務于業主、為業主降低造價，又要創造自身價值的增值平臺，實現項目“合作共贏”。該平臺的建立對促進公司與各業主間的合作，提升公司財務經營管理水平乃至實現公司戰略目標具有重要的意義。

二、金融服務平臺的建設與實踐

（一）開展金融創新工具研究

1.開展金融創新工具研究的前提和基礎

（1）核電項目總承包對資金的大量需求，為金融業務的創新提供了廣闊的發展空間；（2）公司政策的支持，市場環境的支持為金融業務創新提供了良好的載體；（3）公司業務的不斷擴大和發展需尋求能夠帶來新的利潤增長點的金融創新。

2.開展金融創新工具研究策略

（1）依托傳統金融工具開展創新及改進；（2）根據項目需求設計金融創新產品，注重實用性；（3）加強金融創新產品風險評估，注重安全性。

3.開展金融創新工具研究成果

（1）原創型創新產品，即根據自身需求所研究設計的創新金融產品，如商業匯票貼現“第三方付息”模式。

傳統模式：傳統的商業匯票貼現付息由貼現申請人承擔，即賣方付息。

創新成果：首創商業匯票第三方付息的操作方式，即商業匯票貼現利息由票據的第三方承擔。

（2）組合性創新產品，即對某些金融工具匹配組合而產生的金融產品，如“商業匯票+商業匯票/應收款轉讓/國內信用證”、“國內信用證開證+國內信用證議付+跨境人民幣代付”組合模式。

傳統模式：項目業主向公司支付單筆總承包款項時通過使用低利率的短期融資產品支付，該產品到期時需用長期銀團貸款予以償還，短期融資產品最長使用期限為六個月。

創新成果：公司充分利用其作為上游業主的總承包商及下游供應商的業主的雙重角色，通過采取組合性創新產品，有效鏈接上下游，延長業主對公司的付款期限，使得業主的短期融資產品使用期限由原來的6個月延長至一年，為項目節省了可觀的財務費用。

（二）開展資金價值增值服務

1.開展資金價值增值服務的必要性

（1）各項目收付款時間差形成的資金沉淀需要提高資金收益和使用效率；（2）資金價值增值是公司增效和各項目業主降低財務費用的客觀需要；（3）資金價值增值是公司進行投資、籌資、收益分配決策的重要條件。

2.開展資金價值增值服務總體原則

根據年度現金流量的預測，緊密跟蹤把握金融市場形勢，依據集團資金管理的規定，以審慎的態度和穩健的方式，開展資金價值增值和風險防范工作，不斷優化資金結構，平衡資金成本與收益，確保公司資金的安全性、流動性和經濟性，實現“大工程”模式下資金效益的最大化以及公司和業主公司的共贏。

3.開展資金價值增值服務資金管理思路

充分利用公司自身的資信優勢和“大工程”金融服務平臺，通過對資金運用成本及增值效益的分析，將有限的資金投入到價值最大的項目。具體來講，就是保持公司合理的自有資金備付日常支出，通過財務公司短期貸款以及外部銀行短期貸款解決可能出現的臨時性資金缺口，在以上資金保障的前提下，按照收益最大化的原則，將余下的自有資金和通過商業票據等融資方式從銀行獲得的低利率資金按合理的比例進行搭配，投入到與業主搭建的金融服務平臺，間接為業主提供資金需求服務，在公司獲得更高的資金收益的同時為業主進一步降低財務費用。

4.開展資金價值增值服務的成果

為順利開展資金價值增值服務，公司分別與各項目業主簽署了相關的財務協作協議，既有效提高了公司的資金效益和使用效率，又降低了整個項目的財務費用，充分發揮了大工程金融服務平臺的作用。

（三） 建立銀企金融服務戰略合作關系

構建銀企戰略合作關系，關鍵在于以高度信任為基點，以銀企共贏為核心，以共同的價值取向為思想基礎，平等互信地選擇門當戶對的合作者，同甘共苦，全方位合作，建立戰略性協同發展的關系。

1.銀企戰略合作構建的基本原則

恪守誠實信用原則、堅持長期有效原則和貫徹全方位合作原則。

2.銀企戰略合作的成果

公司與集團財務公司和商業銀行建立了良好的戰略合作關系，開展了一系列有益創新嘗試及合作，取得了很好的成果，主要表現在：通過利用財務公司集中管理的資源整合優勢及銀行創新產品的使用，為公司提供有效鏈接項目上下游，為各業主搭建降低項目財務費用的平臺，實現了業主、公司、銀行、財務公司多贏的合作；多次獲得權威資信評級公司的3A評級，為公司創造了良好的社會信用體系；取得大型商業銀行對公司足額的授信額度，為公司的資金保障提供了堅實的基礎；

作者簡介：陳燕（1976-），女，湖南醴陵市，任職于中廣核工程有限公司，研究方向：會計。

（編輯：劉婷婷）