資產(chǎn)配置的“私人定制”模式

近日，招商銀行在全行范圍開始推廣資產(chǎn)配置系統(tǒng)，為客戶量身打造理財計劃，重塑財富管理模式，堪稱銀行業(yè)理財?shù)摹八饺硕ㄖ啤?。?jù)了解，這是招商銀行提升財富管理專業(yè)實力，打造零售專業(yè)銀行的又一重大舉措。

多數(shù)客戶無“資產(chǎn)配置”觀念面臨理財瓶頸

2004年至今，10年間我國理財市場取得了長足發(fā)展。從最初的無人問津，到前些年股票市場和基金市場爆發(fā)以及后來的熊市，在大理財概念下的證券、保險、信托、基金直到最近出現(xiàn)的互聯(lián)網(wǎng)理財，我國居民的理財觀念已經(jīng)趨于成熟。現(xiàn)在，“你不理財、財不理你”的觀念已經(jīng)深入人心。然而，在投資者心態(tài)已經(jīng)變?yōu)榱恕跋肜碡敗钡粫袄碡敗钡臅r期，很多問題也隨之產(chǎn)生。

2013年12月，招商銀行與《錢經(jīng)雜志》發(fā)布《2013年中國城市居民財富管理與資產(chǎn)配置現(xiàn)狀調(diào)查報告》，報告將投資者劃分為以下五大典型族群：只求安全，絕不敢越“雷池”一步的“安安族”；懶得學(xué)也沒空學(xué)理財所以人云亦云的“盲從族”；相信自己夠?qū)I(yè)，所有的理財行為絕不假手他人的“DIY族”；投入精力理財，相信專業(yè)的“規(guī)劃族”；篤信“富貴險中求，理財機會總是給有準備的人”的“好高族”。

這五大理財族群中，投資者都具有積極主動的理財意識，理財目標也非常明確，但是多數(shù)人在理財行為中主要面臨四個問題：第一，資產(chǎn)配置知識尚處于啟蒙階段，缺乏全民認知與教育；第二，個人資產(chǎn)配置不合理且低效；第三，資產(chǎn)配置不當衍生出風(fēng)險收益矛盾心態(tài)；第四，與專業(yè)機構(gòu)以及專業(yè)人士的聯(lián)動不暢。針對這份報告，記者走訪了多家銀行網(wǎng)點，發(fā)現(xiàn)“資產(chǎn)配置”對大多數(shù)客戶來說還是個陌生的名詞。

資產(chǎn)配置，簡單來說就是在一個投資組合中選擇資產(chǎn)的類別并確定其比例的過程。其復(fù)雜性在于，資產(chǎn)配置除了計劃目標因人而異之外，還必須考慮不同產(chǎn)品在收益性、流動性和風(fēng)險性方面的組合搭配。專業(yè)人士指出，資產(chǎn)配置就是未來利率市場化之后，銀行理財服務(wù)之間競爭的模式。

招行為客戶量身打造個性理財方案

近日，招商銀行針對50萬元至500萬元資產(chǎn)的“金葵花”客戶開始在全行范圍推廣資產(chǎn)配置系統(tǒng)，以便高效服務(wù)客戶。據(jù)記者了解，招商銀行資產(chǎn)配置系統(tǒng)是國內(nèi)首個智能化資產(chǎn)配置系統(tǒng)。該系統(tǒng)以VaR（風(fēng)險價值評估）模型為基礎(chǔ)，結(jié)合客戶的風(fēng)險承受等級，為客戶量身輸出資產(chǎn)配置方案，并根據(jù)客戶的實際情況為客戶量身打造《資產(chǎn)配置建議書》。

招行在資產(chǎn)配置系統(tǒng)的推廣期間，這項高品質(zhì)、量身定制的理財規(guī)劃服務(wù)正在特邀客戶零距離免費體驗。“每位客戶的投資情況都不相同，針對客戶不同的情況，我們先對大類資產(chǎn)配置，基于大類資產(chǎn)均衡原則進行資產(chǎn)配置調(diào)整，調(diào)整診斷之后再對癥下藥。”

針對客戶需求的變化，招行資產(chǎn)配置系統(tǒng)主要從兩個方面進行跟蹤服務(wù)。一是按照“傾聽客戶需求——建議資產(chǎn)配置方案——具體產(chǎn)品實施——資產(chǎn)表現(xiàn)績效跟蹤——再傾聽客戶需求”的“資產(chǎn)配置標準流程”，循環(huán)持續(xù)跟蹤客戶需求，并實時調(diào)整資產(chǎn)配置建議；二是緊密關(guān)注客戶資產(chǎn)配置的運行情況，相應(yīng)市場環(huán)境發(fā)生變化引起市場指標發(fā)生變化，或突發(fā)事件發(fā)生后，及時調(diào)整系統(tǒng)參數(shù)設(shè)置，更新資產(chǎn)配置建議。

據(jù)記者了解，目前青島招行客戶經(jīng)理向客戶開放使用資產(chǎn)配置系統(tǒng)權(quán)限的客戶共有15000戶，向客戶累計出具《資產(chǎn)配置建議書》超過3000份。

青島招行相關(guān)負責(zé)人表示：“通過資產(chǎn)配置系統(tǒng)接受過招商銀行客戶經(jīng)理的資產(chǎn)配置建議后，客戶滿意度普遍提高。根據(jù)我們的調(diào)查，70%以上的客戶都接受資產(chǎn)配置的理念?！?/p>

普通市民也可得到理財規(guī)劃服務(wù)

現(xiàn)在，普通投資者也將獲得資產(chǎn)配置理財服務(wù)。青島招行正在開展第六屆理財教育公益行活動，以讓廣大投資者了解和學(xué)習(xí)資產(chǎn)配置的專業(yè)知識。通過專業(yè)人士的幫助，有針對性的指導(dǎo)投資者了解和學(xué)習(xí)資產(chǎn)配置，教給他們?nèi)绾卧谪敻还芾碇斜ＷC投資組合的收益穩(wěn)定性。

截止到目前，青島招行已經(jīng)開展了六十余場場理財教育講座，通過網(wǎng)點活動、走進社區(qū)、財商課堂等形式，圍繞子女教育、退休養(yǎng)老、女性理財、出國留學(xué)、小企業(yè)主理財?shù)戎黝}開展活動，以現(xiàn)場理財講座、資產(chǎn)配置服務(wù)體驗活動等豐富多彩的互動形式，讓廣大投資者了解和學(xué)習(xí)資產(chǎn)配置，掌握組合投資方式，向財富目標更進一步。同時，招行開展微信客戶互動活動，通過更為簡單、輕松的形式向投資者傳遞正確的投資理念。

（本刊記者）endprint