試論中小企業融資困境、民間借貸困境與制度改革

上海師范大學青年學院　趙靜

試論中小企業融資困境、民間借貸困境與制度改革

上海師范大學青年學院趙靜

摘 要：中小企業是我國企業的重要組成部分，為我國經濟的發展貢獻著特殊的力量。目前在中小企業融資與民間借貸方面還存在著一定的困難，這在一定程度上制約了中小企業的發展。因此必須找到有效的解決途徑，為中小企業的融資提供幫助。本文對中小企業融資和民間借貸所面臨的困境進行分析，提出了改進的建議。

關鍵詞：中小企業融資 民間借貸 困境 制度改革

我國經濟的發展為中小型企業的建設提供了很大的動力，目前我國經工商部注冊的中小型企業已達一千余萬戶，且呈現出逐年增長的態勢。研究顯示，我國的中小型企業占企業總數的99%以上，占據了大量的市場空間。我國半數以上的GDP源自于中小型企業的貢獻，其對進出口貿易額的貢獻更是超過了70%。不得不說，中小型企業已經成為影響我國經濟建設的重要機構。但從目前的發展情況來看，我國的中小型企業還存在著融資上的困境，限制了企業的進一步發展。對此，相關管理部門必須引起重視，加大治理的力度，使中小型企業獲得更好的發展。

1 中小企業融資與民間借貸的困境

1.1 融資成本過高

中小型企業的融資成本會受到價格管理的影響，如中央銀行會對企業的貸款利率進行嚴格的控制，這在一定程度上限制了中小型企業的融資，以人為的方式控制中小型企業的融資渠道，使企業融資成為難題。從目前的形式來看，中小型企業的信譽度普遍較低，信用檔案也不夠完善，這種不健全的體制使其在融資的過程中受到了諸多阻礙，造成貸款周期過長等問題。中小型企業要想完成融資必須花費大量的費用，使資金周轉出現困境。

另外，中小型企業的融資必須通過擔保公司來進行，而在這一過程中企業要繳納大量的費用，加重了企業的負擔。由此可見，中小型企業實施融資的成本較高，實現融資的可能性較低。以某中小型企業為例，其在2013年度的融資景氣指數為105.2，相比于2012年回落了7.5個點。可見中小型企業的融資環境還不夠成熟，企業依然面臨著較大的融資壓力。

1.2 歧視性待遇嚴重

中小型企業在融資的過程中易受到歧視性的待遇，這與市場的環境和企業的性質有著很大的關系。從市場情況來看，政府干預等非市場因素會對市場的結構造成影響，使市場呈現出分割的形式。目前，我國的國有銀行在市場中處于壟斷地位，信貸系統也在執行著國家的標準，這就使國有企業與民營企業無法朝著同一個方向發展，出現了融資不平等的現象。從中小型企業的性質上來看，企業在發展的過程中會面臨市場分割的現象。企業在完成建設的過程中會受到自身經營理念和傳統因素的影響，形成了受歧視的融資市場，這種現象可以從“信貸配給”中表現出來。

另外，中小型企業缺少獨有的融資市場，即使存在個別融資市場，其制度也不夠完善，這使得中小型企業在實施融資時要面臨更高的利率。雖然央行對中小型企業的融資持鼓勵態度，但各個商業銀行在進行放款時仍采取“扶持大型企業，打壓中小型企業”的態度，使中小型企業很難在激烈的市場競爭中立足。很多商業銀行寧愿將資金保留，也不愿為中小型企業提供幫助，這使得中小型企業在發展的過程中面臨著更大的阻礙。

1.3 民間借貸風險較大

民間借貸是另一種融資的方式，由于中小型企業在銀行融資的道路上頻頻受阻，而企業又急需資金的支持，因此很多中小型企業會選擇民間借貸的方式來完成融資。但是民間借貸利率高、風險大也是一個不爭的事實。目前，中小型企業在銀行中貸款的利率達到了15%以上，這一金額超出了大型企業的2～3倍之多。民間借貸的日利率更是達到了0.2%～0.6%，也就是說貸款的年利率會達到50%～150%。民間借貸具有范圍大、參與者眾多、利率高的特點，這些特點也影響著中小型企業的融資安全。一旦借貸機構出現問題，其波及的范圍會非常之廣，給企業帶來無法挽回的損失。

2 中小企業融資與民間借貸的制度改革

2.1 加強企業自身的建設

要想使融資工作更好地進行，企業必須不斷加強自身的建設。（1）企業要建立完善的制度。樹立以“發展”為目標的管理理念，樹立完整的企業形象，不斷提高抗風險的能力。建立起內源性的融資制度，將原本處于閑散狀態的資金收集起來，再以股份制的形式組建企業。調動起廣大員工的積極性，使其更好地投入到工作中去。（2）企業要加強對財務方面的管理。樹立起信用理念，建立科學的財務管理制度，提高財務管理工作的真實性和透明度，以便于在獲得銀行貸款時能夠更好地對款項加以利用。在實施管理的過程中可以按照銀行的信用等級對企業進行規劃，不斷提升企業的檔次。與銀行建立合作，擴展融資的渠道。（3）是要加快對企業結構的調整。重視品牌的信譽，完成品牌的創新，樹立可持續發展的理念。在經濟緊張的情況下敢于轉變思維，加大研發的力度，依靠科學技術發展生產力，在困境中突出重圍。

2.2 完善市場的金融體制

2.2.1 構建多層次的服務機構

企業在完善自身建設的同時，還要與中國銀行、建設銀行、工商銀行、農業銀行等國家級銀行建立聯系，改變其對中小企業的看法，擴展企業的融資渠道。通過不斷地努力使銀行放棄“扶持大型企業，打壓中小型企業”的經營理念，使中小型企業能夠在銀行借貸中獲得一席之地。與此同時，企業還要積極培育小型的融資機構，引導這些機構為中小型企業提供服務。另外，企業還要不斷轉變經營理念，提高信用等級，引導金融機構開發出獨具特點的金融產品，提高企業的信貸比重，從而解決中小型企業融資困難等問題。

2.2.2 構建專業化的融資市場

對于中小型企業融資渠道過窄等問題，必須依靠發展專業化市場的方式來解決。在發展市場的過程中，首先，要構建符合中小型企業發展的條件，優化企業監管制度，幫助具有特色的中小型企業完成與市場的對接，最大限度減少歧視現象的發生，努力擴展企業的融資路徑。其次，要完善相關的制度，保證發行、并購等工作能夠順利地進行。建立完善的轉讓制度，不斷完善產品的創新，使中小型企業的融資品種得到擴展。

2.2.3 建立完整的信用擔保體系

在擔保體系建立的過程中，首先要為中小型企業建立特殊的信用擔保機制，利用信用評級科學地反應出企業的償還能力，為資金的發放提供可靠的數據信息。充分發揮政府的職能，建立風險基金補償機制。其次，要為中小型企業建立起擔保機構，降低貸款的風險，解決中小型企業貸款難的問題。最后，要建立信用擔保體系，對中小型企業的實力進行合理地評估，實施信譽共享制度。同時完善擔保機構的建設，以便于為中小型企業提供擔保。

2.3 構建融資法律體系

在融資法律體系的建立上，首先，要明確民間金融法的地位，劃分出合法融資與非法融資的界限。相關法律的制定能夠在一定程度上保護借貸工作的開展，也能夠對借貸工作進行科學地引導，使中小型企業能夠與借貸機構完成對接。對于那些具有一定規模的融資機構來說，要加強管理的力度，避免非法集資、循環騙貸等現象的發生。其次，要建立針對民間融資的法律制度，及時修訂過時的條款，對涉及到《合同法》和《經濟法》的相關內容進行規范，明確資金供求雙方的義務，依法規范雙方的行為和操作流程。

3 結語

中小企業作為我國的重要企業類型，對我國的經濟發展有著巨大的影響，加大對中小型企業的扶持力度，能夠使企業獲得更好的發展。目前，我國的中小企業融資還存在著融資成本高、歧視現象嚴重、民間借貸利率過高等問題，制約了中小型企業的進一步發展。對此，相關部門必須引起重視，構建多層次的服務機構、建立專業化的融資市場、建立完整的信用擔保體系、構建融資法律體系，為融資工作提供市場支持。同時企業也要不斷完善自身建設，獲取更大的信譽度，使融資工作能夠更好地開展。

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中圖分類號：F832

文獻標識碼：A

文章編號：2096-0298（2015）06（c）-069-03