互聯網金融背景下發展新型征信機構的思考

摘 要：伴隨著我國互聯網金融的迅猛發展，對互聯網征信的需求也日趨豐富和多元化。本文分析了互聯網金融背景下發展新型征信機構的路徑，指出在互聯網征信機構發展進程中，存在法律法規不健全、準入限制和監管標準不明確、信息安全存在風險隱患、信用數據難以實現共享等問題，建議通過完善征信法律法規體系、加強對互聯網征信機構監督管理、強化對信息主體的權益保護，構建信用信息共享機制等措施，推動互聯網征信機構健康有序發展。

關鍵詞： 互聯網金融；征信機構；大數據；征信監管

中圖分類號：F832.4 文獻標識碼：A 文章編號：1003-9031（2015）04-0035-04 DOI：10.3969/j.issn.1003-9031.2015.04.07

一、互聯網金融主要模式及征信需求

互聯網金融是互聯網與金融相結合的新興領域，借助于互聯網技術、移動通信技術來開展支付和信息中介、資金融通等金融業務。從內容上看，互聯網金融既包括傳統金融機構基于互聯網技術的業務升級，也包括互聯網機構開展的P2P、眾籌融資、網絡貸等新型業務模式。

目前，我國互聯網金融模式主要可分為五類：一是傳統金融利用互聯網實現的業務升級，如網上銀行、手機銀行以及網上保險等。二是基于第三方支付的金融產品結算和銷售，如基金、第三方支付結算牌照和余額寶等。三是基于交易信息開展的小微信用貸款，如阿里金融、蘇寧金融、騰訊電商以及京東供應鏈的金融服務等，此類模式主要依托互聯網企業自身的支付核心優勢積累交易數據和客戶資源，并基于此開展小微信用貸款等融資服務，這也是當前互聯網金融發展最為典型的表現形式。四是基于互聯網信息平臺的融資服務，如人人貸、宜信貸等P2P網貸平臺和眾籌融資。五是互聯網金融服務平臺，如91金融超市、融資360等，主要提供金融產品搜索和數據處理等服務，以平臺模式積累流量，提升投資者和提供者之間的信息透明度。

隨著互聯網金融的快速發展，尤其是大數據金融、P2P網貸和眾籌等新型融資方式出現后，迫切需要對互聯網參與主體進行信息挖掘、分析和共享，互聯網金融模式下的征信需求也就應運而生。

二、當前互聯網金融背景下征信機構發展現狀

互聯網金融的興起為征信機構發展提供了“窗口機遇期”，提供互聯網金融征信產品的機構不僅局限于專業的征信中心或征信公司，一批專門針對P2P網貸和眾籌等互聯網金融運行模式的征信機構或準征信機構初步建立并穩步發展。

（一）互聯網金融同業數據庫征信模式

1.上海資信的網絡金融征信系統（NFCS）。為實現眾多P2P平臺上信用信息共享，防范借款人信用風險，2013年6月，人民銀行征信中心控股的全資子公司——上海資信有限公司推出網絡金融征信系統（NFCS）。該系統主要采集并整理P2P平臺借貸兩端客戶的個人基本信息、貸款申請信息、開立信息以及貸款還款信息等，并向加入該系統的P2P平臺提供信息查詢服務。通過信息共享，NFCS幫助P2P平臺全面了解授信對象，防范借款人惡意欺詐、過度負債等信用風險。截至2014年12月末，NFCS共接入P2P平臺370家，收錄客戶數量達52.4萬戶，日均查詢量超過5000次。作為央行征信系統的有效補充，NFCS的建設目標是實現網貸企業之間的信息共享，打通線上線下、新型金融與傳統金融的信息壁壘，放大網貸失信者的違約成本。

2.安融惠眾的小額信貸行業信用信息共享平臺（MSP）。2013年3月，北京安融惠眾征信有限公司創建了首個以會員制同業征信模式為基礎的征信平臺，即小額信貸行業信用信息共享平臺（MSP）。該平臺采用封閉式的會員制信息共享模式，主要為P2P公司、擔保公司、小貸公司、財務公司等各類小額信貸機構提供行業間信用信息共享服務，旨在防范借款人多重負債，降低貸款信用風險，建立行業失信懲戒機制。截至2014年末，MSP共有會員機構639家，接近50%是P2P機構，累計收錄具有民間小額信貸記錄的自然人數量達154萬人，日均查詢量近萬次。

3.中關村互聯網金融信用服務平臺。2013年8月，北京國政通科技有限公司受中關村管委會的委托，開發并推出中關村互聯網金融信用信息平臺。該平臺通過整合中關村數據資源和平臺會員企業信用信息，以解決互聯網金融下企業信用管理所面臨的問題，目前提供多種信用信息服務。一是提供企業基本信用信息核查服務；二是通過互聯網金融企業間信息共享，建立信用信息庫，提供包括失信記錄在內的信用信息查詢服務；三是引入信用評分技術，提供針對不同用戶需求的信用評分和評級服務。

（二）電商平臺與P2P網貸的“大數據”征信模式

1.電商平臺利用自身大數據優勢構建的商業征信模式。電商平臺利用自身積累的海量交易數據，構建商業信用數據庫，再將商業信用數據應用于小微貸款等，其中以阿里征信最為典型。阿里巴巴集團利用其電商平臺早期的誠信通和支付寶兩款產品，積累客戶信用信息數據，并構建起信用數據庫。以電商平臺和商業征信數據為支撐，阿里巴巴將業務拓展到金融領域，相繼實現與銀行合作試水信貸業務、與風投合作為企業融資、成立阿里小貸公司。在此種模式中，阿里巴巴對客戶信用數據進行采集、整理、加工和保存，并提供給阿里小貸。阿里小貸再通過對信用數據的分析和評估，為小商戶提供小額信用貸款。截至2014年末，阿里小貸累計發放貸款超過2700億元。除阿里巴巴外，其他電商也紛紛涉足互聯網金融征信，如京東商城與銀行合作，向合作企業提供基于交易數據的貸款；蘇寧電器設立重慶蘇寧小貸公司，向合作客戶提供供應鏈融資服務。

2.互聯網金融企業自建的征信機構運行模式。P2P網貸、眾籌融資等也在嘗試利用大數據建立自身征信數據庫。如2013年12月，網信金融集團成立的網信征信有限公司，是國內互聯網金融業中第一家獲得企業征信牌照的企業。依托母公司網信金融集團旗下擁有的眾籌網、第一P2P、第一支付等多個互聯網金融品牌，網信征信開展企業信用信息的收集、整理、評定、信用信息管理和咨詢服務等。重點服務中小微企業，以各層次資金、資本提供者為風險服務客戶，提供融資風險評價產品。

三、互聯網金融背景下的新型征信機構發展路徑

基于大數據應用的互聯網金融對新型征信機構提出了多種不同類型的需求模式和發展路徑。一是傳統征信機構主動運用大數據技術，利用互聯網信息補充信用信息數據庫，或對自身信用信息數據庫實施整合。二是互聯網企業運用云計算技術挖掘平臺數據資源，采集用戶信息，通過分析客戶交易數據、選擇偏好和信譽評價等，提供信用信息服務[1]。三是金融機構利用自身綜合牌照優勢，組建新的互聯網征信機構。目前，針對互聯網金融的各類征信機構都已進行探索嘗試，隨著互聯網金融的迅猛發展，未來互聯網征信需求會更加豐富和多元化，多層次的征信機構將成為未來發展方向。

（一）傳統征信機構拓展至互聯網領域形成的互聯網征信機構

傳統征信機將征信功能拓展至互聯網金融領域，在傳統征信業務基礎上增加對互聯網金融數據采集和加工，形成新的互聯網征信機構，其典型代表為“人民銀行征信中心+上海資信網絡金融征信”模式。從數據流動過程看，互聯網征信機構業務主要包括互聯網信用信息采集、數據處理和對外提供征信產品。互聯網征信機構可以利用傳統征信機構技術成熟、數據規模效應和信息保密性強等優勢，依托現有征信系統中已積累的較為完備的個人和企業信用信息，逐步接入P2P、眾籌等網貸平臺，并實現與網貸等互聯網金融行業的信息共享，建立起一個打通線上線下的信用信息數據庫。

（二）基于大數據資源的互聯網企業組建的征信機構

互聯網企業利用自身大數據優勢，運用云計算等手段，提供信用信息產品，形成新的大數據征信服務提供商，如阿里巴巴旗下浙江螞蟻小微金融服務集團發起的芝麻信用管理公司、騰訊集團組建的騰訊征信有限公司，此外，拍拍貸也積極組建征信公司。目前，大數據征信機構已初具雛形，以阿里征信模式為例，其通過云計算平臺分析交易數據，提供兩類信息服務。一是對存儲的交易信息數據進行挖掘、分析，建立大數據信息數據庫，為旗下網絡金融公司開展的網絡微貸提供風險防控手段和措施；二是通過向商業銀行等金融機構提供定制的大數據處理服務，并利用云計算平臺，實現消費交易數據、商業信用數據、用戶社交信息等數據在互聯網金融領域的綜合運用。

（三）金融機構嘗試組建的互聯網征信機構

金融機構利用自身綜合經營牌照、較為成熟的風險管理能力等優勢，通過組建電商平臺，將傳統資產負債信息和用戶交易數據信息等綜合，挖掘機構內部銀行、證券、保險、信托、基金等信息，對外提供征信服務。如中國平安集團組建的深圳前海征信有限公司、集團下屬P2P平臺陸金所采集集團銀行信貸信息、P2P借款信息、保險車險理賠等信用信息，成為專門挖掘分析金融信息數據的中介機構。

四、互聯網金融背景下征信機構發展面臨的制約因素

（一）互聯網金融模式下的征信法律法規尚不健全

目前，《征信業管理條例》（以下簡稱《條例》）及其配套制度初步構成了現行征信法律框架，但尚未形成完整的法律法規體系。首先，對互聯網金融的征信業務缺乏針對性的法規約束。在互聯網金融背景下，征信與移動支付、電子商務、網絡金融等行業的日趨融合，信用信息采集、整理、分析和共享將向網絡化、信息化方向發展，急需綜合性的法律法規加以約束和規范。其次，專門的信用信息法律法規缺位，信息保護法、社會信用促進法等尚未出臺，征信業向諸如互聯網等更廣泛領域發展缺少更高層次的法律支撐，征信業務開展缺少有效的管理手段和措施[2]。

（二）互聯網征信機構尚無明確的準入限制和監管標準

一是針對互聯網征信機構的準入沒有明確規定。《條例》規定“征信機構是指依法設立、主要經營征信業務的機構。征信業務是對企事業單位信用信息和個人信用信息進行采集、整理、保存、加工，并向信息使用者提供的活動”。因此，互聯網征信機構也應和傳統征信機構一樣，都適用于《條例》的約束與規范范疇[3]。但目前缺少針對互聯網征信機構的準入限制，不少互聯網企業都在不同經營環節公開或私下采集用戶信息，部分大數據機構在提供信用信息服務的同時，尚未得到征信業監管部門的批準或未在監管部門備案，其合規性存在風險。二是監管體系不完善，容易產生行業風險。由于互聯網金融的無邊界性和虛擬性，導致部分從事征信業務的互聯網企業或大數據機構游離于監管之外，而由于各類機構自身發展良莠不齊，不僅其提供的信用產品真實性有待檢驗，更可能出現因缺乏監管而導致采集信息的泄露和濫用。

（三）互聯網征信中個人隱私保護和信息安全存在更多風險隱患

一是個人信息采集未經信息主體同意。《條例》規定“采集個人信息應當經信息主體本人同意，未經本人同意不得采集”。但在互聯網金融模式下，互聯網企業會自動記錄用戶在平臺的交易和信用信息，且在信息記錄后難以充分預期后續征信信息的運用渠道，很難達到《條例》規定的“采集個人信息應經過信息主體同意”要求。二是信息采集范圍可能超出限制范圍。《條例》規定“禁止征信機構采集個人的宗教信仰、基因、血型和病史等個人信息；在未明確告知不良后果并取得書面同意外，不得采集個人的收入、存款、保險、有價證券、不動產等信息”。但由于互聯網平臺上存在大量個人隱私信息，且與大數據機構存在數據共享，實際上很難避免對禁止或限制類信息的采集。三是不良信息告知落實困難。《條例》規定“信息提供者向征信機構提供個人不良信息，應當事先告知信息主體”。但在實際操作中，由于互聯網征信機構采集的數據量龐大，信息主體非常分散，逐一告知操作難度大，同時征信信息中包含大量支付、交易、物流等信息，不良信息的認定也與傳統征信模式存在較大差異。

（四）互聯網征信機構之間難以實現征信數據共享

一是雖然部分互聯網企業，如某些P2P網貸平臺建立了自身的征信體系，并實現了一定程度上的信息共享，但多數網貸平臺游離于征信平臺之外，互聯網企業之間的征信數據沒有完全實現共享。如果信用信息不能共享，則易出現借款人在多個平臺重復借款的情況，信用風險難以防控。二是與傳統銀行業相比，互聯網征信業仍處于起步階段，各市場主體缺乏統一數據標準，信用數據使用也無明確法律規定，短期內通過互聯網采集的信息尚不能全面接入央行征信系統，也就無法實現通過接入央行征信系統來實現互聯網金融信用信息共享。三是對于大數據機構而言，其基于互聯網平臺產生的交易信息數據難以在不同類型網站之間轉移，同時由于互聯網專業征信機構尚在發展初期，因而其信息共享機制也還未形成。

五、推進互聯網征信機構規范發展的政策建議

（一）進一步健全并完善征信法律法規體系

一是研究出臺專門的信用信息法律法規。出臺《社會信用促進法》、《信用信息保護法》等促進社會信用發展和完善信用信息保護方面的法律法規，從立法層面指導信用促進行為，規范信用信息收集和使用，保護信息主體合法權益。二是圍繞《條例》，繼續補充和完善相關配套規章制度，加快出臺《企業和個人征信業務管理辦法》、《個人征信信息保護規定》等配套制度。三是針對互聯網金融的無邊界性和綜合經營趨勢，適時推動出臺《互聯網信用信息安全條例》等專項法規，健全互聯網征信法律法規，同時保證《征信業管理條例》、《征信機構管理辦法》在互聯網金融征信機構中的貫徹實施。

（二）在鼓勵創新的前提下，加強對互聯網征信機構的監督管理

一是鼓勵推動互聯網企業和金融機構進軍征信業，引導傳統征信機構向互聯網金融領域拓展，鼓勵符合條件的各類信用服務機構發展，形成民營主導型和政府主導型征信機構相互補充、相互促進的多元化征信市場主體格局。二是加強互聯網征信機構準入管理。互聯網企業或大數據機構在提供信用信息服務前，必須經征信業監管部門審批并在監管部門備案，保證其開展的征信業務符合《條例》、《征信機構管理辦法》等法律法規要求。三是完善對互聯網金融征信業務的監管。構建由人民銀行牽頭的跨部門合作監管機制，并明確相應監管部門和監管職責。對于在信息采集、整理和對外提供等領域存在較大漏洞，對用戶信息保管不利、存在網絡安全漏洞等問題的互聯網企業和大數據機構，給予行政處罰，確保對互聯網征信機構的全方位監督管理。四是建立互聯網征信行業協會，可依托中國互聯網金融協會下設互聯網征信協會，充分發揮行業協會在引導和推動行業自律方面的積極作用，強化互聯網征信機構守信意識，促進互聯網征信體系有序發展。

（三）加強對互聯網征信的信息主體權益保護

一是明確互聯網征信機構信用信息的采集范圍、方式、使用和保存原則。互聯網征信機構在采集和使用個人信息時應當經信息主體同意，不得采集禁止采集的個人信息。應著重明確互聯網金融信用信息采集原則，采集的個人信息，以能夠對信息主體的基本情況和信用狀況做出充分評價和判斷為主，防止信息過度采集。嚴格落實不良信息告知制度，避免信息不當使用或未經授權提供給第三方。二是依法加強信息安全監管。落實信息安全等級保護要求，推進實名身份認證、數字證書、電子簽名等網絡安全認證服務[4]，保障互聯網征信系統信用信息安全，防止用戶信息泄露。三是建立多渠道的個人信息保障與救濟機制。繼續改進現行異議處理工作機制，完善異議處理流程，提高異議處理效率。加強對互聯網征信數據報送機構的督導，完善信用信息違法或侵權的責任追究機制，強化數據報送機構的審慎義務。

（四）探索建立互聯網征信信息共享機制

一是探索互聯網金融征信平臺建設。建議借助上海資信的網絡金融征信系統（NFCS），建立與央行征信系統存在映射的互聯網金融征信系統，實現互聯網征信企業之間的信用信息數據的共享[5]。同時支持互聯網金融協會等行業自律組織開發互聯網征信平臺。二是適時將符合條件的互聯網企業和大數據機構接入央行征信系統。在充分研究與論證的基礎上，分批次將新型互聯網征信機構采集的信用信息接入央行征信系統。當前可考慮將P2P平臺網貸信息逐步納入央行征信系統，實現反映小微企業和個人信貸的信用信息在更大程度上的共享和融合，打通網貸機構與央行征信系統之間的信息通道。

（責任編輯：于明）

參考文獻：

[1]潘功勝.如何發展中國的征信業市場[J].中國征信，2014（9）：6.

[2]黃璽.互聯網金融背景下我國征信業發展的思考[J].征信，2014（5）：51-52.

[3]袁新峰.關于當前互聯網金融征信發展的思考[J].征信，2014（1）：41-42.

[4]王希軍.互聯網金融推動征信業發展[J].中國金融，2013（24）：61.

[5]鄧舒仁.關于互聯網征信發展與監管的思考[J].征信，2015（1）：16-17.