在“金改”背景下民間借貸出路的調研

吳敏 林波

[摘 要]通過調查研究“金改”背景下溫州的民營企業，本小組發現2012年浙江省民營企業民間借貸在上半年經歷了一個低迷期，民間資本流動不活躍、許多企業籌資難、相關法律問題層出不窮，溫州地區問題更為嚴重。而在溫州大力推進金融改革后，情況有所改善，民間借貸的發展更為健康但速度不快、規模不大，許多問題仍然存在。

[關鍵詞]浙江；民營企業；民間借貸；金融改革

[DOI]10.13939/j.cnki.zgsc.2015.09.017

本次的研究主要以實地走訪和發放問卷的形式進行。為了更好地了解現狀，我們在查閱相關資料的基礎上設計了十分具有針對性的調查問卷。2012年4月至2013年2月，我們通過對溫州地區和我們家鄉身邊的民營企業，民間借貸人的問卷調查，了解民營企業民間借貸的現狀。

1 問卷數據及分析結果

我們調查的主要對象是溫州民營企業，調查結果顯示40%民營企業屬于制造業，批發、零售業與住宿、餐飲業分別占20%和17.78%。溫州制造業極具代表性，所有我們調查的對象多數為從事制造業。

多數被調查的民營企業通過朋友、親戚聯系到了借貸人，民間借貸主要依靠朋友、親戚這種關系聯系到了借貸人，是其不穩定性的重要原因。

調查的民營企業主要以借入為主，多數企業資金周轉或再投資存在問題，而進行民間借貸，也有少數企業把資金的資金通過民間借貸的形式借貸給其他小型企業以賺得利潤，這種途徑的民間借貸政府要進行監管。

多數民營企業還是通過合同或者借條來明確雙方的權利與義務，也為日后的經濟隱患提供依據。但也有少數民營企業只是通過口頭協議，并沒有簽訂規范的書面合同。

民營企業從民間借貸籌集的資金主要作為銀行貸款到期的過橋貸款，擴大生產規模或投資項目的啟動資金，彌補原材料采購等勞務費用資金不足，解決支付員工工資等臨時資金周轉等，都比較平均。

我們的調查對象中，有57.14%的人身邊沒有遭遇借貸危險主要是因為經過溫州跑路事件后，很多民間借貸人與借貸企業都謹慎了許多。

多數民間借貸人是百姓，他們有閑余資金來投資，57.14%的民間借貸人覺得身邊有很多認識的人都這么做，并且利潤不錯，所以選擇民間借貸。也有30.60%的民間借貸人是因為是熟人不得不借。

2 民間借貸的網絡發展情況

2005年3月歐洲最大P2P網絡借貸平臺ZOPA上線，為借貸雙方提供了高效、安全的金融服務。依托互聯網技術，這種高效便捷安全的借貸模式，一舉推出便受到各界的關注和認可，并迅速擴散到各發達國家。隨著中國市場經濟體制的不斷發展、完善，民間借貸趨于成熟、規范，形成了專門的借貸機構。現在中國一些機構也學習歐洲的ZOPA，相機借助網絡，建立相應的網站。現在網上有各種各樣的民間借貸網站，有些網站是地方性質的，只針對或只局限于某些地區，有些網站是全國范圍的。這些網站參差不齊，好壞摻雜。

好的網站一般以誠實信用、互利共贏的理念，與各大銀行、投資公司、信托公司、保險等機構投資者、閑置資金個人建立戰略合作伙伴關系。嚴格遵守國家相關法律法規，不集資、不放高利。并敦促其會員在信息發布和使用過程中嚴格遵守相關法規，工作作風嚴謹、管理規范，擁有自己的專業性隊伍，大批的金融行業精英和互聯網技術專家及政策法規專業隊伍，擁有專業知識能力和豐富的經驗，提供全方位優質服務。有的好的網站通過ISO9001國際質量管理體系認證的民間金融機構，有獨立的法人資質。好的網站建立了一個安全、高效、誠信的網絡平臺，提供合法、專業、快捷、陽光的服務。

壞的網站則通過向民間放高利貸來集資，再通過網站來將這些資金以更高的利息借出去，而且這些機構的資金供應鏈不成熟、不完善，一旦某個環節出錯，那資金鏈就斷裂了，無法正常運行。沒有嚴格執行和遵守相關的法律規定，游走在灰色地帶。內部的管理不規范、不完善，沒有效率和效果。沒有專業的精英隊伍，沒有有效的決策機構，沒有良好的信譽。

總的來說，民間借貸的網站應該會越來越成熟、規范、合法、專業，不斷進行技術開發和革新，通過互聯網技術完善平臺的管理和流程，是民間借貸走向陽光化、便利化的道路。

3 原因分析

3.1 經濟學角度

3.1.1 國家的財政政策和貨幣政策

當前我國采取積極的財政政策和穩健的貨幣政策，這使得民營企業難以向銀行、信用社等金融機構融資，導致民營企業轉向民間借貸。

3.1.2 民營企業發展所需要的環境

目前經濟處于轉型期，隨著勞動力成本和土地成本上升，一方面企業運營成本快速上升，另一方面由于國際經濟形勢惡化，外部需求急劇下降，人民幣不斷升值，企業的盈利急劇減少需要向外界融資。

3.2 心理學角度

投資者想要高回報率，希望用錢生出更多的錢，在趨利心理的作用下，一般會把閑置的民間資本用于投資回報率高的項目。

3.3 法律角度

國內相關的法律法規并不完善，存在法律漏洞。

4 對現狀的評價及建議

4.1 現狀的總體評價

資本缺口大，資金成為阻礙浙江省中小企業發展的首要因素。

民營企業融資受自身條件所限。小規模、零散化，不成體制，技術有限，種種決定了民營企業難以享受等同于大型企業乃至國有企業的待遇。

融資渠道單一，商業銀行成為主力。在引導金融體制改革的過程中，政府將民間借貸視為解決融資問題的關鍵一環，并試圖通過建立如金融改革中心等措施來達到優化配置民間資本的目的。

金融機構供資受體制所限。銀行的業務受理程序冗雜，決策時間偏長，這無疑會挫傷小微企業貸款的積極性。

民間資本流動性弱，集聚力差。民間游資小、多而雜，隨地域分布，其有效合理的配置無疑是小微企業打破“瓶頸”的關鍵。

4.2 建 議

第一，完善以人人貸為主要代表的非抵押貸款。人人貸作為國內較為成熟的非抵押貸款之一，其良好的運行狀況已無須多言。目前的問題是，由于非抵押貸款導致其貸款額度偏小（雖然最近貸款額度從50萬元提升至100萬元）相比于非抵押貸款動輒500萬元的貸款額度，整個機構對溫州市多達千億元的流動資金的融資能力有待觀察。此處可以學習外國的成熟的非抵押貸款制度，可以按照評估前景對各類型抵押貸款按風險大小從低到高評級，相對應的利率將會提高。在此基礎上，非抵押貸款的額度較小的問題將會得到改善。

第二，規范民間借貸在網絡上的運行情況。政府相關部門可以總結相關特征制定適用于網絡民間借貸的法律法規。

第三，政府應完善對民營企業的評價及監督體系，從而使投資者能更好地了解相關企業的真實情況并做出正確的投資選擇。

第四，民間借貸人必須盡可能地學習一些必要的金融知識和心理知識，了解國內外經濟大事。在進行投資時要理智思考和分析，要根據自身實際情況進行合理合法的投資。

5 結 論

經歷了一系列老板跑路、企業破產、借貸人無法收回資本等事件后，民間借貸中存在的問題被大量報道和披露，民間借貸市場也因此遭遇困境，許多民營企業面臨籌資難題。銀行的嚴格審查進一步使民營企業缺乏資金。政府目前實行的一系列改革措施一定程度上有利于民營企業利用民間借貸方式的規范化、增強市場的穩定性，但由于政府的監管一定程度上也使民間借貸的所涉及的資金規模較小，并不能滿足許多企業實際的需求量。由于民營企業和民間借貸自身存在很多問題，要真正解決浙江省民營企業的民間借貸問題還需要更多的實踐和創新、需要各方的共同努力。

參考文獻：

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