沈陽市小額貸款公司發展現狀的調查分析①

沈陽理工大學 李堅沈陽工學院 陳玉杰

沈陽市小額貸款公司發展現狀的調查分析①

沈陽理工大學 李堅
沈陽工學院 陳玉杰

摘 要：小額信貸是普惠金融理念實踐的有效途經。本文首先對沈陽市小額貸款公司的發展狀況進行整理和分析，找出其發展所面臨的主要問題，然后根據發展問題提出相應的對策，幫助提高沈陽小額信貸金融市場的運作效率，引導民間閑置資金的合法有序流轉。

關鍵詞：沈陽市 小額貸款公司 普惠金融

小額貸款公司的前身是民間借貸，而民間借貸作為一種古老的融資方式，其存在已久，即使在市場經濟高度發達的現代社會中，民間借貸仍大量存在。小額貸款公司的發展對商業銀行和民間借貸是一個有益的補充，它對于沈陽振興東北老工業基地、構建東北區域金融中心都有著重要的意義。

1 沈陽市小額貸款公司的發展現狀

遼寧省小額貸款公司試點工作于2013年11月啟動，目前沈陽市獲準籌建的小額貸款公司達到50家，其中有15家已經陸續開業，不論是在數量上還是運行質量上在全省都居于首位，并且從全國來看，也居于前列。

1.1 沈陽市小額貸款公司的員工現狀

目前來看，在沈陽市小額貸款公司開展業務的業務人員，學歷多數為本科，專業涵蓋了經濟類與管理類多數的專業，這其中又以市場營銷、經濟學、工商管理、會計為主，有金融學專業背景的業務人員占比較低。調查數據顯示：這些業務人員的年齡主要介于28歲到34歲之間，絕大多數都沒有從事過商業銀行的信貸管理工作。由于信貸管理經驗缺乏，這給沈陽市小額貸款公司的發展(特別是風險控制）留下了極大的隱患。

1.2 沈陽市小額貸款公司的資金主要源于自有資金

小額貸款公司貸出資金幾乎全部出于自身擁有，其出資人可以是自然人，當然也可以是社會團體或者法人。因此，小額貸款公司的貸款一般具有以下特征：項目的審查謹慎、審批的程序簡單、手續便捷、貸款的利率較高、放款快。如沈陽市小額貸款公司的貸款利率普遍實行月息制，月利率水平大致為1.77%，折合年利率是21%，相當于中國人民銀行規定的一年期貸款基準利率的4倍。雖然沈陽市小額貸款公司的貸款利率比一般商業銀行高出很多，但其資金需求量卻很大，風險控制很有效。到目前為止，沈陽已開業的50多家小額貸款公司所有貸款客戶均能按時歸還利息及本金，沒有一筆不良貸款產生。當然，這也與沈陽小額貸款公司通過抵押來降低貸款風險和通過限額、黑名單來限制信用貸款有關。房產、汽車等大件商品作為抵押口，降低了沈陽小額貸款公司的壞賬風險；如果是信用貸款，沈陽小額貸款公司放款額一般不超過20萬元，并且要求借款者的單位必須提供相關證明，幾萬元借款一般不會讓借款者鋌而走險成為“不受歡迎”的失信的企業。由于沈陽市小額貸款公司的資金主要源于自有資金，來源渠道單一，供不應求，所以，也不排除個別小額貸款公司通過吸收借款者的存款或吸收公眾存款作為資金來源，可能會導致出現高息攬儲和非法集資的風險，在存款保險缺失的情況下，這類的公眾存款缺乏安全保證。

1.3 沈陽市小額貸款公司的經營效益

小額貸款公司是真正陽光的民間借貸機構，目前正規的小額貸款公司月利都在兩分左右，并且需要有變現能力強的物品作為抵押，房產最受小額貸款公司的歡迎，能占到抵押物品的七成以上。此外郵票、汽車、黃金、股票等容易變現的物品占二成左右。截止2014年11月末，遼寧省小額貸款公司累計發放貸款2.4萬筆，共計274.4億元。其中，中小企業貸款為128億元，占全部貸款的47%；個體工商戶貸款87億元，占全部貸款的32%；普通農戶貸款59.4億元，占22%。如沈陽泰祥小額貸款公司，它在2013年開業一年里，總收入就超過了一千萬元，稅前營業利潤達到875.83萬元，稅后凈利潤達到656.83萬元，遠遠高于小微企業的平均利潤水平。這還僅僅是發展初期，隨著業務的擴大，其經營效益將相當可觀。

2 沈陽市小額貸款公司發展存在的問題

2.1 貸款規模單一

首先，沈陽市小額貸款公司只能開展“小額貸款”業務，而國際上的小額信貸則包含儲蓄、信貸、保險等多種業務的金融服務，比如，孟加拉鄉村銀行和印尼人民銀行都是可以吸收存款的，而且還開展了其他金融和非金融服務，為客戶提供了多樣化的產品和服務。當然，由于政策上的限制，沈陽市的小額貸款公司目前只能開展“小額貸款”業務。但是，這些“小貸”業務其實并不“小”。根據沈陽市金融辦的統計資料，發現2014年全市貸款余額193.35億元，年度累計發放27407筆，金額377.44億元，平均每筆137.72萬元。由此可以合理的推測，小額貸款公司的覆蓋深度不夠，在選擇貸款對象上不同程度地表現出喜大厭小等傾向。

其次，小額貸款公司的貸款業務的主要方式也比較“老化”，大部分都復制商業銀行的模式，主要以擔保、抵押、保證貸款為主，信用貸款占比很少，這說明小額貸款公司對風險的控制相當謹慎，而這卻可能使很大一分部分客戶無法獲得急需的資金。比如，沈陽市金融辦的統計資料顯示，2014年全市小額貸款公司的信用貸款只占到20.71%，而抵押貸款和保證貸款合計占比79.29%。大多數小額貸款公司都采取了“類銀行”的模式，分析其原因主要有三點：一是客戶需要。在信貸緊縮的宏觀整體市場環境下，一般商業銀行很多客戶得不到貸款需要，轉而成為小額貸款公司的優質客戶；二是人才需要。在沈陽市開展小額貸款的公司與傳統的一般性商業銀行都有著千絲萬縷的聯系，許多在職的、離職的商業銀行經驗豐富的人才，都成為其真實的或潛在的業務人員；三是貸款需要。如抵押擔保類貸款單筆金額較大，業務擴張相對快速和方便。

最后，小額貸款提供的產品種類較少，并不能滿足需求者的個性化需求。因為小額貸款公司自身和政策上的限制，比如嚴格的貸款周期和貸款數額，固定的期限等，所以小額貸款公司的產品僅適用于那些擁有高周轉率的，或者有穩定現金流的小微型企業和農戶。并不適用于那些個性化比較強的，比如擁有不規則現金流，或者貸款時間不確定的客戶。這是因為現在的小額貸款公司還處在政策上的優勢地位，擁有一定的地方“壟斷”性質，具有談判權，借款者沒有議價能力，只能接受。

2.2 覆蓋廣度有限

沈陽市有些作為國家設立服務“三農”和中小企業的小額貸款公司，現在的主要服務對象卻以中小企業為主，有所背離其服務“三農”的初衷。根據有關學者和機構的調查數據和結果，證明了小額貸款公司多以中小企業為主要服務對象。比如《2013中國小額貸款藍皮書》統計，全國小額貸款公司發放的農業貸款占比僅28.37%。小額貸款公司出現背離“三農”的主要原因是，其資金來源大部分是民間資本，更偏好于追逐回收快、周期短且收益大的項目，再加上“三農”貸款具有季節性、貸款周期長、農業生產經營受自然條件、經濟波動等外部因素影響很大等特性，自然風險較大，其市場風險也相對較高。在諸多因素的約束下，小額貸款公司的服務對象逐漸向中小企業偏移、向城市轉移，從而忽視了“ 三農”的需求。

2.3 管理機制不健全

小額貸款公司的規模和數量在逐年增大，但由于背著工商企業的身份經營著金融業務，缺乏有效的監管，再加上資本的逐利性，導致小額貸款公司的質量參差不齊，內部風險增大。比如有些公司組織結構不健全，公司的“三會”形同虛設，沒有發揮應有的作用；有些公司沒有完善的內部治理機制，例如沒有規范的信貸流程、有效的管理工具、經營者素質不盡相同；有些公司貸款發放和貸款審查居然由同一人完成；有些個別公司還出現了委托資金入股、變相吸收存款、違規轉讓公司股份、通過給股東關聯方發放貸款等方式變相抽回注冊資本、超比例發放貸款、觸碰貸款利率4倍紅線等行為。業內人士呼吁行業要進行整治，肅清行業的不良風氣和違規行為。

3 完善沈陽市小額貸款公司發展微觀對策

3.1 完善產品的創新機制

雖然沈陽市小額貸款公司已經形成了一定的規模，但并沒有形成有效地競爭，因為現有政策對地域的限制還比較嚴，那么未來競爭的引入勢必會在一定程度上推動小額貸款公司進行金融創新。從未來的發展趨勢來看，小額貸款公司的產品最受歡迎的當然就是“信用貸款”，這是小額信貸的核心，也是小額貸款公司未來立足市場的利器，同時也是難點，其重點是風險控制。在加強監管、防范風險的前提下，根據普惠金融的需求多樣性特點，不斷開拓新的業務領域，創新金融產品。只有符合客戶需求的產品才是能帶來持續收益的，而貧困客戶的需求卻是個性化的，比如農產品的品種多樣，且每種農產品的生長周期都不相同，但目前大多數小額貸款公司的產品類型卻很單一，因此小額貸款公司應該根據客戶在貸款金額、還款方式、還款期限、貸款利率等方面的不同進行創新性設計，開發多種小額信貸產品以滿足不同客戶的需要。具體而言，就是在根據市場調研和對市場細分的基礎上，發現目標客戶的特征進行設計適合客戶需求特征的產品。這種產品多樣性不僅解決了不同客戶群的不同需求，而且可以產生范圍經濟的效應，帶來更多的業務量，增加分支機構的收益，實現機構和客戶的雙贏。

3.2 堅持細分市場

一個完善的普惠金融體系，肯定擁有各種各樣的機構來提供不同的金融服務以滿足各類客戶的不同需求，各機構各司其職，并且充分發揮各機構自身的比較優勢。那么作為小額貸款公司來說，其優勢就在于借款人與貸款人之間相互比較了解，二者之間的信息不對稱程度大幅度降低，同時，小額貸款公司貸款手續比較簡便，抵押擔保形式更加多樣，貸款期限相對更為靈活。小額、分散、快速周轉是小額貸款公司在細分市場上的核心價值，這種價值是伴隨著小額貸款公司內生的，并且具有可持續性。因此小額貸款公司應該繼續立足這個發展方向，不然其優勢也將失去。雖然各類機構各司其職，但普惠金融的一個重要內涵是將所有金融機構有機整合成一體，所以機構間的合作是大有裨益的。對于單個機構來說，能夠提供的產品和服務當然是有限的，而機構間的合作就可以打破這個限制，實現互利共贏。

3.3 完善公司治理

完善的公司內部治理機制，機構高效率地運作，可以實現規模經濟效應，從而降低公司運營成本，同時可以降低員工的操作風險和管理者的決策風險。第一，科學的業務流程。制定符合小額信貸特點的信貸流程，做好客戶的貸前調查，對貸款資料及時嚴格地審核，確保貸款快速且準確的發放到客戶手中，并保持與客戶的緊密聯系，做好貸后管理。第二，有效的管理工具。建立對客戶的跟蹤管理系統，為借款人建立誠信檔案，對不同的客戶實行差異化的貸款額度和利率及控制風險。第三，完善的激勵機制。如果實行平均主義，不能體現多勞多得，小額信貸技術員就沒有發放小額貸款的積極性；如果制度設計不合理，不能通過正規途徑獲得合理薪酬，小額信貸技術員就有可能走入歧途；制定權責明晰的工作安排，使小額信貸技術員的工資收入由自己業務的發展狀況及風險大小來決定。第四，良好的培訓機制。加強對員工的職業道德教育和專業知識培訓，可以降低操作風險和道德風險，包括“三農”政策、普惠金融和業務技能等，以提高普惠性金融從業人員的專業素質，規范小額貸款公司的公平競爭。

參考文獻

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[3] 李明賢,葉慧敏.普惠金融與小額信貸的比較研究[J].農業經濟問題,2014(9).

基金項目：①2014年度遼寧省財政廳課題——遼寧小微企業融資現狀及財政對策研究(14D013)的階段性成果；2015年遼寧省社科聯重點項目——遼寧省建立涉農銀保互動機制研究的階段性成果之一。

中圖分類號：F830.6

文獻標識碼：A

文章編號：2096-0298(2015)10(a)-091-03