金融支撐甘肅省打造絲綢之路經濟帶黃金段研究

王 俊，楊 超，陳志軍，倪 翔

（蘭州商學院 隴橋學院，蘭州 730101）

一、金融支撐甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段建設的作用

（一）拓寬融資渠道，調解資金供需

拓寬融資渠道，豐富融資手段，擴大融資規模，調整融資結構在建設甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段中具有重要意義，同時，對引導海外資金服務于甘肅省經濟建設也具有重要意義。以前的融資渠道只有銀行，現在除了銀行還有非銀行金融機構資金，包括小額貸款公司、證券公司、全國性債券市場、股權交易市場等不斷擴大企業直接融資規模的機構。在政府多方位支撐和發展下，民間借貸使民間小微型企業得以健康高效發展。現階段，拓寬民間融資渠道使甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段經濟發展得到穩定，同時也提高了社會就業率。

（二）促進基礎設施建設

通過金融支撐，加大了對甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段交通、教育、衛生、環境治理、社會保障等公益事業的投資，足以提供公共產品和公共服務所需資金，提高了公共財政的綜合服務水平，為甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的發展創造了良好的發展環境。但是，因為甘肅省農村基礎建設設施的不完善，使得其政府慢慢把基礎設施建設的重點轉移到了農村建設中，當地政府通過供給所需資金，開展農田水利項目，處理好農村的日常用水安全，修筑村村通的公路，從而促進農業的發展持續性，使農村的生活條件發生了巨大的變化，農民的生活質量也提高了，農村的公共基礎設施建設逐步完善了。這些舉措，對甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段來說，提供了可靠的保障，使其發展走上正軌。

（三）深化貿易改革，促進貿易增長

甘肅省政府將人民幣跨境結算業務開展得如火如荼，并增加了人民幣在跨境貿易和投資等放面的運用，使得中小外貿企業風險準備金規模加大了。政府還支持省內部分企業通過出口退稅賬戶托管貸款、內保外貸、借用短期外債、保理、出口信用保險保單融資等方法融通資金；加強與中亞西亞以及絲綢之路沿線國家的跨境貿易，如跨境投資以及對民族地方特產進行貿易等。通過這些措施，加快了貿易融資金融服務創新，也對蘭州新區綜合保稅區、武威物流保稅中心，對外開放口岸等該類重點對外平臺的發展起到了促進作用。支撐省內富余產能向境外有序轉移，促進了甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段對外投資和貿易的發展。

（四）促進區域產業結構調整，推動產業轉型升級

甘肅省企業間重組和淘汰了落后產能，同時擁有金融業的支持，為傳統產業的轉型打下了穩定堅實的基礎，并促使產業轉型成功。首先，為了進一步發展保險商務金融研發等生產性服務業，要將甘肅省絲綢之路經濟建設中與傳統意義上的生活性服務業結合起來。其次，在發展優勢的同時也要開辟新的發展項目，做大做強甘肅省絲綢之路經濟帶建設中的鉛鋅、化工、鋼鐵等支柱產業，同時促進生物制藥、新材料、新能源等戰略性新興產業以及文化創意、以旅游為主的現代服務業的發展。最后，引導社會力量參與甘肅省絲綢之路經濟帶的建設，既服務和保障了工農業的生產，又滿足了人民群眾日益增長的物質文化需求。對區域產業結構的調整能促進甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段產業結構的長遠發展，推動產業結構的優化升級，有利于形成新的產業布局，擴大產業的影響力，提高產業發展的綜合實力。

二、金融支撐甘肅省打造絲綢之路經濟帶黃金段建設存在的問題分析

（一）金融資源配置不平衡，配置效率低下

在資源配置方面，金融資源配置與其他經濟資源配置不協調，對金融資源配置整體來說，效率相對低下制約了甘肅省整體經濟的振興和發展。甘肅省金融資源的配置從主體、對象、渠道、機制、成本等方面都存在較多問題，而且高層次金融資源缺失，處于低效率狀態。主要表現在：經濟總量小，金融資源供給不足；金融資源的主客體運行效率低，結構不合理；資本市場發展緩慢，金融創新能力不足；缺乏有效的貨幣金融政策支撐，資金外流情況嚴重。

（二）投融資環境薄弱

甘肅省投融資環境落后是一個歷史遺留下來的客觀問題，投融資平臺在項目建設中面臨的“融資難、難融資”問題非常突出，究其原因是其單一的融資渠道和融資模式造成的。

1.投融資渠道單一

甘肅省的金融機構相比其他省份來說比較匱乏，其中引進的民營銀行或股份制銀行屈指可數，基本上整個金融市場是由幾個大型國有銀行掌控的。然而，這些金融機構對企業的開放程度不夠高，除獲得少量信貸資金支持外，企業通過債權和股權融資的渠道獲取資金的方式很罕見。目前，國有商業銀行是構成甘肅省金融機構的主要部分，另外，中小金融、政策性金融、外資金融、民間金融等數量稀缺，這就使得需要資金的個人或企業融到資金的難度加大，甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的經濟發展產生了一定的阻礙。

2.投融資機制不健全

國有大型商業銀行采取總分行制，實行授權授信管理機制。這一機制的限制使得甘肅省國有商業銀行僅僅只有農行縣支行有低風險貸款的審批權限和小額貸款，其他國有商業銀行保留的縣域分支機構基本上沒有信貸審批權限，降低了融資效率。其中的重要因素是審貸程序需要向上層層報批。甘肅省城建投融資平臺目前為準行政性質的機構，任務繁重，涉及部門多，協調難度大，加之與其他相關部門協調配合不夠緊密，較大程度上影響著融資工作的效率。由于投融資機制的不健全，影響著甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的金融機構經營高度同質化，單純追逐眼前利潤，同時又攀比擴大資產規模，浪費金融資源，不利于甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段未來信貸結構的調整與優化。

3.投融資風險逐年加大

由于還本付息金額持續增多，導致抵抗融資風險的能力不斷降低，財務風險更加難以控制。同時，由于并沒有一套完整的還款措施和制度保證，權利不對稱造成債務約束機制軟化，加大了政府及其投融資平臺的債務風險。首先，債務風險已經威脅到政府信用。雖然投融資平臺是獨立企業法人主體，債務由其自身承擔，但其債務融資基本上依托政府信用，部分融資采取了政府擔保的形式。其次，償債風險較大，2014年，蘭州市城投公司資產負債率高達79.11%，①蘭州城投官網[DB/OL].http：//www.gs.xinhuanet.com/dfpd/chengtou/jbxx/ldgk.htm在全省城投公司中居于首位，債務融資能力嚴重透支。其他封閉項目融資平臺財務結構急劇惡化，資產負債率居高不下。因此，高額債務帶來的還本付息壓力使得政府信用面臨挑戰。

（三）保險機制缺失

保險機制的巨額存款保險基金投入資本市場可以實現保值增值，為資本市場發展帶來難得機遇。而保險機制的缺失，使危險集中，同時，使風險在宏觀上的布局更加趨于集中。造成保險機制的缺失主要是因為：（1）農業保險風險分散機制缺失。由于甘肅省在農業領域尚沒有建立類似風險釋放和分散的制度機制，使甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段受災的地方難以將損失程度降到最小。（2）甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的政策性農業保險缺乏大量資金的支撐。面對高度市場化的保險市場，保險公司看中的更多是經濟收益，而對低收益、高風險的政策性農業保險業務并不積極，甚至存在抵觸情緒。

（四）金融機構不完善

總體看，甘肅省金融機構機制比較呆板，功能不完善，工具創新、制度創新、技術創新能力不足。金融機構之間的交流與其單獨的管理運行能力的缺乏，導致了金融機構制度不完善，交易系統不便捷，管理失誤等。導致以上問題出現的原因是金融機構“一長制”現象嚴重。當前甘肅省金融企業制度仍然實行的是“一長制”，且主要責任人的權力過大，有的“一把手”素質不高，缺乏民主作風，存在獨斷專行、任人唯親的現象，而且在人事制度改革中，有些基層商業銀行強調的是部門負責人的人事挑選權，這就形成了事實上的“內部人控制”。這種制度扼殺了甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段金融企業經營管理權限的制衡機制，不可避免地就會出現權力尋租、錢權交易等情況。

（五）金融監管不到位

甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的不少金融機構發展粗放，風險控制制度不健全，存在大量監管不到位或缺乏監管等問題。一是甘肅省金融監管機構的干部人事制度缺乏必要的約束機制。這使得金融監管者與被監管者之間人員流動的隨意性很大。甘肅省大量的金融監管官員主動“下海”經營金融機構和少數金融機構負責人“上岸”到監管部門任職。久而久之，金融監管機構和金融經營機構可能陷入一張巨大的“關系網”中，為了共同的經濟目標而逐漸成為“一家人”，私下進行“暗箱操作”。二是甘肅省金融監管體制不完善，部門不獨立，人事制度缺乏約束。甘肅省的金融監管部門其實是監管機制上的附屬物，不具備一定的獨立性。面對甘肅省金融監管不到位的事實，加劇了甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段金融機構違法違規的行為。

三、金融支撐甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段建設合理化建議

（一）優化金融資源配置

各地方金融機構帶頭組織相關金融機構、財政、海關、商務、稅務、銀行監管等部門協調形成支撐甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段發展的政策及監管制度，發揮金融服務實體經濟的作用。首先，把握人民幣在甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的計價流通和使用，使甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段合理利用增量資金，可以加快甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段資金運轉速度。其次，鼓勵商務部門建立綠色通道，以方便外商的直接投資和對外直接投資。可以擴大甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段企業直接融資渠道，使甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的金融機構發展更加快速。然后，財政部門設立專項補貼資金，將企業對外貿易和投資結算所產生的貸款、融資、擔保等費用納入出口企業信用擔保范圍，給予資金支撐，盤活并且增加存量資金，防范甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的金融風險。

（二）改善投融資環境

通過增加甘肅省企業直接融資比率，平穩推進企業上市、再融資和并購重組，加強對將要上市企業培訓，推行企業股份制度改革，幫助上市企業消除障礙、降低上市成本等，可以改善甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的投融資環境，利用各種有利條件加強甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段對外資吸引。首先，將直接融資權歸還甘肅省實體經濟部門。建立上市企業梯隊，加強對重點企業的引導培訓，通過資產重新組合、配股、增發新股、發行公司債等形式，發揮其再融資功能，對甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段資產規模較大、行業影響力較強、優勢比較明顯的骨干企業的再融資提供便利條件。其次，利用國家大力發展資本市場以及銀行間債券市場擴增的有利契機，甘肅省借此機遇大力發展企業發行公司債、短期融資券、中期票據等途徑融資，鼓勵并引導中小企業發行集合債券、集合票據和私募債券，提升甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的城市競爭力。

（三）規范保險機構機制

首先，從短期來看，甘肅省金融保險合作的對象應聚焦于絲綢之路沿線國家，其中勘察、定損、后續理賠這些方面可以作為這兩者的合作項目。這樣的計劃有一定的理由。一方面，保險公司花費的跨境理賠服務的成本會一定程度地降低，也能一定程度上提高工作時效；另一方面，兩者會在合作中增加對對方的了解，以做到互相取長補短，共同進步，領略不同的風景。從長期來看，應鼓勵條件不錯的甘肅保險企業向外拓展業務。甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段保險機構赴境外設立分支機構或開展股權合作，從而拓展保險業務，實現甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的資源互補。同時，從保護存款人利益和維護金融業的穩定與安全的角度出發，應盡快建立起顯性的存款保險機制。通過在甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段成立存款保險公司，以立法形式強制開辦儲蓄業務的金融機構入保。在保險監督管理部門的領導下，由存款保險機構對投保的金融機構的經營業務和財務狀況核查并實行統計報告制度，指導有問題的投保金融機構并提供適當的資金援助助，援助甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段出現的流動性危機的金融機構和非償付性危機的金融機構，因此，可以防止道德風險的發生。

（四）完善金融機構，建立協調體系

完善金融機構，建立協調體系布局，打造良好金融生態環境，吸引更多金融機構設立分支機構，促進甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的經濟發展。首先，建立甘肅省金融安全預警指標系統，科學評估金融系統內部及外部存在的風險。由于在金融市場的運作方面，實行市場經濟體制國家的金融機構經營原則和甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的運作規律基本相同，因此，甘肅省可以參照國際貨幣基金組織提出的指標框架，加強甘肅省金融運行環境的金融安全預警指標體系，使甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的金融機構運作有底線的控制，促進金融機構有更好的服務；同時，促進甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的經濟更好更快發展。其次，建立和完善甘肅省社會監督約束機制。在現代金融機構體系中，金融機構的內部控制和自律作為金融機構實施有效外部監管的重要基礎，可以通過建立相關金融機構同業公會或協會等行業自律組織，維護甘肅省打造絲綢之路經濟帶黃金段金融機構的整體利益，在甘肅省省內及省外市場活動中進行談判和協調，在行業內部促進合作和交流。然后，甘肅省積極建立金融中介評估機構和金融資信評估制度，對金融機構內部及其發行的證券資產進行信用評估，對其構成十分有效的市場約束，使存款人、投資者了解被評估金融機構的信用水平，從而有效保護甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段投資人的合法利益，爭取為甘肅省打造絲綢之路經濟帶黃金段建設提供更多的資金支撐。

（五）加強金融監管，防范金融風險

加強金融監管，加快多層次資本市場建設，充分發揮金融市場管理風險的功能，使甘肅省絲綢之路經濟帶黃金段的金融機構更好地發揮其職能，更好地服務于甘肅省打造絲綢之路經濟帶黃金段建設。政府對加快多層次資本市場建設作出統籌部署，完善股票發行、定價、并購重組制度安排；加強金融監管，促進債券市場發展，進一步擴大信貸資產證券化試點范圍，切實發揮債券市場穩定增長、調節結構的重要作用，促進其證券市場更加合理化的運行。加強金融機構監督，可以防范和化解重點領域的金融風險，著力維護金融穩定。督促金融機構加強對產能過剩行業、房地產和鋼貿等重點風險領域和不良貸款快速上升地區的風險排查，做好風險防控預案。穩妥處置個別農村地區商業銀行擠提事件、債券和信托兌付違約事件，妥善化解個別縣域農村信用社風險。嚴厲打擊并懲治非法集資、非法證券期貨交易等非法金融活動，撤銷各類違法違規交易場所，防范金融市場金融風險的發生。

[1]Bisland，Beverly Milner lee.Visual literacy With Picture Books[D].The Silk Road，2014.

[2]甘肅經濟發展戰略反思與對策研究[D].蘭州：蘭州大學，2013.

[3]葉永剛，劉宇奇.金融支撐區域經濟發展的路徑選擇[D].武漢：武漢大學經濟學院，2014.

[4]石磊.絲綢之路經濟帶讓甘肅迎來黃金機遇[D].西安：陜西科技大學，2014，（5）．