三井住友信托：將自然資本評估融入貸款標準

在2012年6月于里約熱內盧召開的聯(lián)合國可持續(xù)發(fā)展里約20+會議上，三井住友信托集團成為了日本金融領域唯一一家簽署聯(lián)合國環(huán)境項目金融倡議中自然資本聲明的企業(yè)。三井住友信托集團在2013年企業(yè)社會責任報告中，首次增加了“自然資本”專冊，該集團通過運用信托功能提供針對生態(tài)議題的解決方案，提出了“Eco-Trustution”（生態(tài)信托）以代表其環(huán)境金融業(yè)務。此冊介紹了該集團各類倡議與行動，包括投資環(huán)境友好型企業(yè)（責任投資）、為環(huán)境友好型企業(yè)提供金融服務（環(huán)境利率貸款）、評估自然資本（生物多樣性）、支持房地產中環(huán)境友好性、支持智慧城市的項目、支持能源效率（可再生能源，能源保護）。以下選摘了該公司的部分舉措。

與自然資本保護相關的環(huán)境等級貸款

環(huán)境評估貸款背后的理念

自然資本的可持續(xù)利用對于一個公司業(yè)務的持續(xù)開展非常關鍵。越來越多的人意識到，通過供應鏈解決與自然資本相關的問題同樣是管理戰(zhàn)略中不可或缺的一部分。2013年4月，三井住友信托銀行發(fā)起與自然資本保護相關的環(huán)境等級貸款，將評估對自然資本影響與公司倡議融入到環(huán)境等級評估流程之中。這是全球第一次將自然資本評估融入貸款標準當中。

資產管理倡議（責任投資）

綠色平衡基金

2010年，子公司日高資產管理與三井住友信托銀行合作開發(fā)了綠色平衡基金。這個股票型基金部分投資到一些投入自然資本議題的公司，這中自然資本議題包括動植物（保護生物多樣性和生態(tài)系統(tǒng)服務），水（對于處于瀕臨枯竭的水資源的保護）和空氣（減少溫室氣體排放量）。固定收入基金的部分投資到與環(huán)境相關債券，比如那些由世界銀行和其他機構發(fā)行的債券，這些債券主要用于扶持新興國家環(huán)境保護基金。

生物多樣性公司支持基金

2010年，三井住友信托銀行開發(fā)了世界上第一支股權基金，投資于那些奉獻于生物多樣性保護和生物多樣性有關資源可持續(xù)利用的公司（如下圖）。

與環(huán)境友好資產相關的倡議

考慮到生物多樣性的環(huán)境友好顧問

普通建筑的價值隨著建筑物的落成慢慢開始下降。然而，生物多樣性的價值逐年增加，生態(tài)系統(tǒng)的增強，可以彌補建筑的價值下降。研究表明，位于城市中心的辦公建筑設計中考慮到生物多樣性保護有助于提高知識生產率并影響到租金收入。將生物多樣性因素與節(jié)能性能和耐久性因素聯(lián)系起來，也成為了建筑環(huán)境性能的重要指標。為此，三井住友信托銀行將生物多樣性因素分析納入到環(huán)境友好建筑咨詢服務業(yè)務范疇。

此外，生物多樣性的豐富程度應該超越單一建筑本身的水平，而應包括相鄰的建筑，并且這些建筑應該是沒有界限地作為一個整體對所在城市（地區(qū)）乃至整個日本的可持續(xù)發(fā)展產生影響。

CASBEE與經過JHEP認證的自然資本的融合

通過應用于市場推廣的CASBEE工具和JHEP評價認證項目以及生物多樣性保護的考慮，一個建筑和地區(qū)的整體價值能夠得到提升。

用于市場推廣的CASBEE工具

用于市場推廣的CASBEE工具的評價指標，是一個多樣的用于展示建筑環(huán)境績效的系統(tǒng)，包括了與自然資本相關的指標。CASBEE工具能夠評估建筑與自然資本相關的環(huán)境友好性。

JHEP：棲息地評估認證

JHEP是對野生動物棲息地的重點環(huán)境問題的評估，房地產項目中生物多樣性保護的注重程度就可以通過JHEP評價來確定。該系統(tǒng)由生態(tài)保育協(xié)會日本開發(fā)，定量評估和認證有助于保護和恢復生物多樣性的工作。JHEP適用于項目開發(fā)商，CHEP適用于施工承包商。

具體說來，JHEP是一個比較項目實施之前和之后的生物多樣性的價值的程序。如果項目實施后價值超過項目開始前，項目認證為對生物多樣性有貢獻。

日本的棲息地評估和認證程序（JHEP）

步驟1：確定時間軸的目標：房地產項目開始的時間是確定的。在一般情況下，該項目的前30年的棲息地價值（評估基線值）和棲息地價值為未來50年（棲息地總價值）進行了比較。

步驟2：設置保護目標：設定的目標應該是植物（目標植物）、應該生活在那里的動物（評估的物種）。

步驟3：計算總的棲息地價值：宜居指數評價物種指數×基于目標物種的當地適合物種生存的適宜度×時間=總棲息地價值。

步驟4：評價值的計算：評價值需要從總的棲息地價值減去先前存在的棲息地的價值（評估基線值）。

步驟5：決定是否認證

步驟6：確認評價等級

反映顧客意愿的產品和服務

公益信托

公益信托是資金委托給信托銀行管理的、按照預先確定的目標開展慈善活動的基金系統(tǒng)。例如，這些信托可以為那些希望貢獻慈善事業(yè)的個人服務，或為公司返還一部分資金用于回饋社會。自從1977年三井住友信托銀行接受第一個公益信托業(yè)務開始，其公益信托穩(wěn)步上升，項目涉及各種各樣的公益領域。

2000年，成為了日本經濟團體聯(lián)合會自然保育基金受托人，這是一個慈善信托基金，為日本經濟團體聯(lián)合會對自然保護委員會的信托。目前，三井住友已收到從日本經濟團體聯(lián)合會會員企業(yè)和其他私人企業(yè)以及個人的捐款。捐款用于支持在日本和在發(fā)展中地區(qū)的非營利組織和非政府組織開展自然保護活動。

社會貢獻捐贈信托

三井住友信托銀行為向以捐贈為目的的公益性企業(yè)、其他從事社會貢獻活動的組織提供社會貢獻捐款信托基金。有了這個產品，客戶可以在三井住友信托銀行提供的組織列表中選擇捐贈對象，并每年捐贈信托本金的五分之一，并且每年都可以更改受贈方。

通過指定的生態(tài)保育協(xié)會日本作為捐贈受贈人，客戶可以將捐贈資金用于保護一些棲息地。

三井住友信托銀行將生物多樣性的努力作為自身發(fā)展中最重要的挑戰(zhàn)，并通過社會貢獻捐款信托基金和其他各種手段以及各種方式讓自然環(huán)境更豐富多樣。

編輯|羅曙輝 shuhui.luo@wtoguide.net