水產集團上岸

文‖《上海國資》記者 金琳

水產集團上岸

文‖《上海國資》記者 金琳

陸地上的產業遠比海上穩定

6月，上海水產集團旗下的上海開創遠洋漁業有限公司（“開創公司”）出資6100萬歐元（折合人民幣約4.6億元）全資收購了已經有100年歷史的西班牙阿爾博股份有限公司（公司全稱：HIJOSDECARLOSALBO，S.L.，下稱“ALBO公司”）100%的股權。

上海水產集團總裁濮韶華對《上海國資》表示，收購西班牙阿爾博公司意義重大，其主要目的是整合金槍魚產業鏈。“開創公司是國內最大的金槍魚圍網企業，每年產量6—7萬噸。以金槍魚圍網捕撈的鰹魚為原料，加工成金槍魚罐頭，是世界上產量最大的罐裝海產品。”

“以往我們都是把捕撈上來的魚直接出售。這次我們收購的ALBO公司既有加工能力，又具有品牌優勢。”他說，“有了捕撈能力和市場渠道，目前我們正在考慮通過收購，進一步完善加工環節。”

開創公司總裁謝峰告訴記者，這是上海水產集團最大一筆收購。“無論從產能還是規模來看，都很有前途。”

上海水產集團正在以創造水產品消費新需求為抓手，擴大產品開發和有效供給，積極服務國內市場，打造從“漁場”到“市場”的高效遠洋漁業產業鏈。

市場分析認為，為了提高業績穩定性和盈利能力，擺脫靠天吃飯的特性，優化產業結構、延伸產業鏈是遠洋漁業的發展方向。遠洋漁業下游產業——水產品加工具有“小生產、大市場、小規模、大群體”的特征，行業集中度低，以中小型企業為主。國內大型遠洋漁業企業具備資源優勢、規模優勢和技術優勢，能夠順利進入該行業，拓展漁業產業鏈的相關新業務，實現從“資源”到“市場”的轉型。

跨國經營

濮韶華表示，上海水產集團有一個鮮明的特色。“跨國經營早，跨國經營的比例非常高。”從1985年開始，中國捕魚業就走出國門，經過30年大浪淘沙，上海水產在中國遠洋捕撈中名列前茅，已成為中國遠洋漁業行業中“漁場、漁船、漁具、漁法”最全面、最先進的企業，上海水產集團的資產、營收、利潤、從業人員等主要指標過半在國外。

多年來的跨國經營，使上海水產集團積累了豐富的海外市場經驗，這也為其近期頻頻展開收購增加了“底氣。”

據濮韶華透露，目前集團已在海外10余個國家和地區設立了18家合資合作企業及辦事處，海外投資與經營規模位居國內同行前列。

2013年上海水產集團收購了摩洛哥希斯內羅海產有限公司，除了4艘有證生產船以外，還有可持續發展的廠房、冷庫等配套設施。今年上半年，600多噸西非墨魚從上海水產集團的摩洛哥基地運往國內。“這是我們第一次將所有捕撈上來的西非墨魚運回國內。”上海水產集團市場銷售負責人介紹說，摩洛哥是世界上捕撈章魚、墨魚等軟體魚類的最佳基地。到今年為止，上海水產集團摩洛哥項目已經持續經營了整整27年，主戰場始終在“海上”，至今，上海水產集團90%以上的收入和利潤來自捕撈的主業。“但這始終是個靠天吃飯、靠海吃飯的古老行業。”相關工作人員告訴記者，海況好、天氣好，企業產量就高、效益就好，而像近兩年厄爾尼諾發威，魚就難捕了，直接影響效益。一家企業如果永遠只是靠天、靠海吃飯，經營時間再長，也很難突破瓶頸，真正實現做強做大。“十二五”期間，上海水產集團開始由“出海型”的“走出去”模式向“上岸型”發展。

2014年上海水產集團全資收購了在阿根廷馬德林的阿特瑪漁業公司，包括產品品牌、4艘有證生產船和一座標準加工廠，新增了年產量10000噸，產值4000萬美元的紅蝦、鱈魚、魷魚等產品。

“沒想到2015年捕撈的2800噸阿根廷紅蝦回國銷售后成為春節市場的爆款。”濮韶華說，這種蝦渾身通紅，看上去很喜氣，200元不到的市場價可以購得2公斤紅蝦也算親民，“這次試水增強了我們開拓國內市場的信心。”

收購ALBO

而對于西班牙ALBO公司收購的完成，進一步支撐了上海水產集團“海陸一體化”的經營目標，符合“產業外擴，產品回國”的戰略布局。

作為開創公司總裁，謝峰是收購ALBO公司的談判首席代表。他介紹，從談判到收購，歷時1年左右，面對了重重困難。“這是一家家族企業。最大的困難是股東分散，公司一共有60多個股東，股東之間的意見分歧拖延了談判進程。”在多番商談之后，通過引入股東授權機制，問題才得以解決。

另一方面，全球金槍魚罐頭產業正在進入搶籌洗牌階段。去年，美國最大的金槍魚罐頭廠商“大黃蜂”公開尋找買家，開價就達到15億美元。而此次收購西班牙ALBO公司也是一波三折。“本來我們先相中了西班牙第二大金槍魚罐頭企業，結果被意大利Bolton公司捷足先登，而這家公司此前已經吃掉了市場老大。”謝峰說，盡管如此，ALBO公司還是選擇了上海開創，“對方看中的也是產業鏈的整合，能夠發揮出1+1＞2的效果。”

在西班牙，水產罐頭行業是一個集中度較低的行業。Calvo、Garavilla和ALBO是當地最大的三家水產罐頭品牌企業。此外，還有很多規模小的、貼牌加工的罐頭生產廠商。

ALBO公司是西班牙罐裝魚類產品和方便食品的中高端品牌的領導企業，其在西班牙國內具有較高的知名度和市場占有率。根據ALBO公司提供的數據，按銷售額劃分，2014年ALBO公司的罐頭產品占西班牙國內市場份額為6.22%，位居西班牙第二。ALBO公司產品主要在西班牙銷售，分銷渠道遍布西班牙17個行政區，在歐洲其他國家、北美和非洲亦有銷售。本次的全資收購包括了ALBO公司的品牌、市場渠道和現代化食品生產流水線。

上海開創國際海洋資源股份有限公司近期發布的公告稱，本次交易為現金收購，不涉及發行股份購買資產。本次交易的資金來源為自有資金及銀行貸款。“鑒于募集資金到位時間與實際支付本次收購資金的時間不一致，公司擬通過自籌資金先行支付，待募集資金到位后置換前期通過自籌資金支付的對價。”

收購只是第一步，如何做好收購ALBO公司的后續工作，保持公司運營穩定更為重要。

收購后，謝峰兼任了ALBO公司的總經理，其工作頻率因此變成了這個月在上海工作，下個月到西班牙工作。“很多事情需要一一理順。”ALBO公司股權交割后，6月13日，謝峰以股東代表的名義與ALBO公司的管理團隊進行了簡單的會面。他當場向全體管理層表達了開創公司收購ALBO公司后的“三不、一改變”原則，即不改變ABLO公司產品的品牌、質量、品質和ABLO公司在西班牙的產品產量及市場份額；不改變目前員工的薪酬體系和崗位設置；不改變目前的管理團隊；要改變目前ALBO公司產品主要在西班牙銷售的狀況，將ALBO產品推向世界，成為國際化的產品。

在歐洲收購，與工會溝通有時會是一個棘手的問題。對此，謝峰告訴記者，“在了解了開創的‘三不、一改變’原則后，ALBO公司工會表達了對我們的支持。近年來，西班牙就業狀況不好，因此員工都選擇留在公司安心工作。”

“我們雖然不具體參與ALBO公司經營，但專門指派了財務人員和總經理顧問進駐ALBO，以便即時掌握公司情況。特別一提的是，我們專門雇傭了西班牙籍的總經理顧問，相同的國籍使溝通更為順暢。”收購后的ALBO公司，除了董事會由中方掌控外，續聘了原公司高管人員和所有部門經理，繼續沿用該公司成熟有效的薪酬管理辦法、機構人員職務設置及內部管理制度，保證了股權交割、公司交接、生產經營和企業的平穩過渡。

謝峰認為，此次收購ALBO公司，是嚴格按國有上市企業海外并購政策、審批流程，按所在國法律法規操作，采用聘請國內專業中介機構與境外專業中介機構相結合的方式，進行商務、法務、財務盡職調查，以及收購模式、收購流程設計，克服了收購中的重重困難；另外，公司組成了6人交接工作小組，成功地在股權交割日之前完成了相關工作，為股權交割掃清了最后障礙。

成功收購ALBO公司，是上海水產集團實施“產業外擴，產品回國”的又一案例。ALBO公司生產的近百種高品質產品，將增加和優化產品回國的數量和品種結構，堅定地向打造國內外一流跨國經營海產品遠洋漁業集團目標邁進。

產品回國

謝峰表示，“中國市場正處于培育期，想象空間巨大。下一步，就是要把ALBO品牌引入到國內，進而拓展到世界各地。”此次收購成功還將為集團部署在國內浙江岱山開建的金槍魚加工基地產生聯動效應，推進集團的轉型發展。“關鍵是陸地上的產業遠比海上的穩定。”

如今上海市場上，6成以上阿根廷紅蝦來自上海水產集團；今年上半年，上海水產集團從摩洛哥基地運往國內600多噸西非墨魚，分3批次分別運往廣東、福建和上海港口，廣東和福建都在當地批發銷售，在上海卸貨后，留下50噸原料經過精加工后在上海本地終端市場銷售，其余從陸路轉運至北京批發銷售。

在上海，這些西非墨魚通過集團旗下的“龍門”“水錦洋”品牌，在高端超市、直營店和天貓電商平臺等渠道銷售，生意火爆。上海水產集團已計劃下半年將最新捕撈的西非章魚也大批量運回國內銷售。

國內市場進口海鮮銷售火爆，這讓上海水產集團看到了新的市場方向。國內的售價不比歐洲、日本等地方低，說明中國經濟雖然進入新常態，但國內消費需求卻在快速升級。

上海水產集團董事長湯期慶曾表示，“走出去”要與“走回來”對接。一方面，通過跨國并購、合資等多種方式，以獲取漁業資源為重點，整合國際遠洋漁業價值鏈；另一方面，把通過遠洋捕撈或貿易而獲取的優質遠洋漁業原始產品或加工產品運回國內，借助冷鏈物流運輸和精深加工等環節，滿足國內市場需求，讓中國消費者的餐桌“更豐盛”。水產集團在“產業外擴，產品回國”的戰略引領下，正在努力搭建資源的跨國產業鏈，優化國內的水產品消費結構。

上海水產集團的統計數據顯示，各種優質自捕海產品的回國數量由2011年的1.5萬噸，提升到2015年的7.2萬噸，年均遞增50%以上。2015年運回國內銷售的海產品已占漁撈生產總量的半數。

據了解，上海水產集團利用其海外基地實施源頭采購，豐富了品種并提高了品質。目前，上海水產集團已開發形成中西太深冷金槍魚系列產品，西非章魚、墨魚等軟體魚系列產品；北太牡丹蝦、鱈魚系列產品，大西洋紅蝦、魷魚系列產品；進口三文魚、銀鱈魚、野生藍鰭等特種水產系列約近百種。同時，通過近30家集團所屬的“龍門”、“水錦洋”品牌直營店、與良友合作的便利店，以及電子商務平臺和直供賓館、連鎖餐飲等渠道，線上線下互動，增加優質海產品對國內市場的有效供給。