基于耦合視角的城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展關(guān)系研究

劉小瑜,汪淑梅

(1.江西財經(jīng)大學(xué)研究生院南昌330013;2.上饒銀行股份有限公司江西上饒334000)

基于耦合視角的城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展關(guān)系研究

劉小瑜1,汪淑梅2

(1.江西財經(jīng)大學(xué)研究生院南昌330013;2.上饒銀行股份有限公司江西上饒334000)

為探究城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展間耦合協(xié)調(diào)關(guān)系,構(gòu)建相應(yīng)評價指標(biāo)體系,以江西省為例,運用熵權(quán)Topsis法和耦合協(xié)調(diào)評價模型進(jìn)行實證分析,研究結(jié)果表明:2000—2013年,江西省城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展及金融發(fā)展各子系統(tǒng)均處于頡頏階段,協(xié)調(diào)度有所提升,但協(xié)調(diào)性水平還不夠高;城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展的協(xié)調(diào)度變化情況主要取決于金融發(fā)展?fàn)顩r;城鎮(zhèn)化與金融效率的協(xié)調(diào)度提升成效顯著。

城鎮(zhèn)化;金融發(fā)展;耦合協(xié)調(diào)性

0 引言

諾貝爾經(jīng)濟學(xué)獎得主斯蒂格利茨認(rèn)為21世紀(jì)影響世界發(fā)展最大的兩件事情分別為美國的高科技產(chǎn)業(yè)和中國的城鎮(zhèn)化。在當(dāng)前外需不振、城鄉(xiāng)二元結(jié)構(gòu)問題突出的情況下,城鎮(zhèn)化建設(shè)必將成為拉動內(nèi)需的重要引擎和破除城鄉(xiāng)二元結(jié)構(gòu)的根本出路,這也是新一屆領(lǐng)導(dǎo)班子大力推進(jìn)的重點工作之一。而城鎮(zhèn)化進(jìn)程涉及經(jīng)濟社會發(fā)展的各個方面,是一項復(fù)雜的系統(tǒng)工程,需要金融業(yè)發(fā)揮支撐作用。金融業(yè)作為現(xiàn)代經(jīng)濟的血液,可以為城鎮(zhèn)化建設(shè)和優(yōu)化生產(chǎn)要素布局提供資金支持,對城鎮(zhèn)化建設(shè)具有巨大推動作用,因此有必要研究城鎮(zhèn)化和金融發(fā)展間的關(guān)系。

總體而言,當(dāng)前城鎮(zhèn)化和金融發(fā)展間關(guān)系的研究方法多采用計量模型,如VAR模型和面板數(shù)據(jù)模型等,將二者視為各自發(fā)展但又相互影響的系統(tǒng),從耦合協(xié)調(diào)角度對二者互動狀態(tài)的定量研究還鮮有涉及。已有的從系統(tǒng)聯(lián)動角度展開的研究僅為城鎮(zhèn)化和金融發(fā)展整體的耦合時序變化,缺乏城鎮(zhèn)化系統(tǒng)和金融發(fā)展各子系統(tǒng)的耦合協(xié)調(diào)性研究。本文通過構(gòu)建城鎮(zhèn)化和金融發(fā)展指標(biāo)體系,以江西省為例,探討城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展及金融發(fā)展子系統(tǒng)耦合協(xié)調(diào)時序變化,旨在更好地進(jìn)行新型城鎮(zhèn)化建設(shè),為政府政策的制定提供參考依據(jù)。

1 研究方法

本文采用熵權(quán)TOPSIS法和耦合協(xié)調(diào)評價模型作為城鎮(zhèn)化和金融發(fā)展耦合協(xié)調(diào)分析的主要方法。

1.1 熵權(quán)TOPSIS法

熵權(quán)TOPSIS法實質(zhì)是熵值法和TOPSIS法的結(jié)合,通過熵權(quán)法確定各評價指標(biāo)權(quán)重,再利用TOPSIS法確定各評價對象的排序。熵權(quán)TOPSIS法的主要計算過程如下:

(1)假設(shè)有n個待評價對象,各評價對象有m個指標(biāo),則初始數(shù)據(jù)矩陣可表示為X=(xij)n×m。

(2)由于各指標(biāo)的正負(fù)取向和量綱不同,因此在進(jìn)行數(shù)據(jù)分析之前,需要對數(shù)據(jù)進(jìn)正向化和無量綱化處理。

(3)第j項指標(biāo)的信息熵:

(4)第j項指標(biāo)的差異性系數(shù)為gj=1-ej,gj越大,則第j項指標(biāo)的差異性越大,其重要性越強,所占權(quán)重越大。

(5)第j項指標(biāo)的權(quán)重:

(6)計算加權(quán)矩陣:

(8)計算待評價對象與最優(yōu)解及最劣解的歐氏距離:

(9)計算綜合評價指數(shù):

1.2 耦合協(xié)調(diào)評價模型

根據(jù)現(xiàn)有對耦合協(xié)調(diào)度的相關(guān)研究,大部分學(xué)者借鑒物理學(xué)中的耦合模型,建立多個系統(tǒng)彼此相互作用的耦合度模型,模型計算公式為:

由此可以推出反映城鎮(zhèn)化和金融發(fā)展兩個系統(tǒng)協(xié)調(diào)效應(yīng)的耦合評價模型,模型表示為:

式中,D為城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展系統(tǒng)的協(xié)調(diào)度;T為這兩個系統(tǒng)的綜合協(xié)調(diào)指數(shù),反映兩系統(tǒng)的綜合發(fā)展水平對協(xié)調(diào)度的貢獻(xiàn);α和β是待定參數(shù),由于在城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展的協(xié)調(diào)發(fā)展過程中,兩系統(tǒng)具有同等重要性,本研究均取α和β為0.5。

耦合度反映系統(tǒng)間的依賴程度,協(xié)調(diào)度是反應(yīng)系統(tǒng)間在耦合基礎(chǔ)上的協(xié)調(diào)狀況的優(yōu)劣程度。目前學(xué)術(shù)界尚無耦合度和協(xié)調(diào)度的劃分標(biāo)準(zhǔn),參照劉耀彬(2005)和蔣天穎(2014)等學(xué)者的研究成果,結(jié)合本研究實際情況,將耦合度和協(xié)調(diào)度均劃分為四個層次,具體情況見表1所示。

表1 耦合度與協(xié)調(diào)度劃分標(biāo)準(zhǔn)

2 指標(biāo)體系的構(gòu)建

探究城鎮(zhèn)化和金融發(fā)展間的耦合協(xié)調(diào)關(guān)系需要通過建立指標(biāo)體系,并對這兩者的綜合發(fā)展水平進(jìn)行評價。本文從人口城鎮(zhèn)化、經(jīng)濟城鎮(zhèn)化、空間城鎮(zhèn)化、社會城鎮(zhèn)化、城鎮(zhèn)化效率和城鄉(xiāng)協(xié)調(diào)這六個方面構(gòu)建城鎮(zhèn)化水平評價指標(biāo)體系,從金融規(guī)模、金融結(jié)構(gòu)和金融效率這三個維度構(gòu)建相應(yīng)的金融發(fā)展評價指標(biāo)體系。在選取具體指標(biāo)時,遵循系統(tǒng)性、代表性、因地制宜性和數(shù)據(jù)可得性等指標(biāo)選取原則,并參考郭葉波(2013)和夏祥謙(2014)等的觀點,最終構(gòu)建的指標(biāo)體系如表2所示。

表2 城鎮(zhèn)化和金融發(fā)展綜合評價指標(biāo)體系

3 江西省城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展耦合協(xié)調(diào)分析

3.1 數(shù)據(jù)來源

為探究城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展間的耦合協(xié)調(diào)關(guān)系,本研究以江西省為例,對其2000—2013年城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展耦合協(xié)調(diào)情況進(jìn)行測度與分析。指標(biāo)數(shù)據(jù)來源于2001—2013年《江西統(tǒng)計年鑒》和中國經(jīng)濟與社會發(fā)展統(tǒng)計數(shù)據(jù)庫,部分指標(biāo)數(shù)據(jù)由原始數(shù)據(jù)推算得到。

4.2 城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展耦合協(xié)調(diào)性分析

基于熵權(quán)TOPSIS的計算步驟,將2000—2013年城鎮(zhèn)化和金融發(fā)展兩個指標(biāo)體系中各指標(biāo)值分別帶入相應(yīng)公式,可得城鎮(zhèn)化和金融發(fā)展的綜合評價結(jié)果,所得結(jié)果如表3所示。為便于分析,對城鎮(zhèn)化和金融發(fā)展的綜合評價結(jié)果分別用城鎮(zhèn)化總指數(shù)和金融發(fā)展總指數(shù)表示。同時按照耦合協(xié)調(diào)評價模型的基本原理,將城鎮(zhèn)化總指數(shù)和金融發(fā)展總指數(shù)帶入該模型的計算公式,得到城鎮(zhèn)化和金融發(fā)展這兩個系統(tǒng)的耦合度和協(xié)調(diào)度,結(jié)果見表3所示。

表3 2000一2013年江西省城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展評價結(jié)果及耦合協(xié)調(diào)性

為了直觀上判斷城鎮(zhèn)化總指數(shù)、金融發(fā)展總指數(shù)以及兩個系統(tǒng)的耦合協(xié)調(diào)情況,繪制表3所對應(yīng)的折線圖,結(jié)果如圖1所示。

圖1 2000一2013年江西省城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展評價結(jié)果及耦合協(xié)調(diào)性

由圖1可知,江西省城鎮(zhèn)化總指數(shù)變化情況分為三個階段,其中:2000—2003年緩慢下降;2004—2005年慢速上升,2006—2013年則快速上升。評價結(jié)果表明,2013年城鎮(zhèn)化水平最高,2003年城鎮(zhèn)化水平最低,城鎮(zhèn)化總指數(shù)整體呈上升趨勢。進(jìn)一步探究城鎮(zhèn)化水平逐步提高的原因,可以發(fā)現(xiàn)除了單位固定資產(chǎn)實現(xiàn)GDP、城鄉(xiāng)居民消費支出之差和城鄉(xiāng)居民可支配收入之差這三個指標(biāo)外,其他城鎮(zhèn)化評價指標(biāo)體系中的各指標(biāo)值都得到不同程度的提高,尤其是人均財政科技支出、人均財政教育支出和互聯(lián)網(wǎng)普及率這三個權(quán)重最大的指標(biāo)的提升效果顯著(見表4)。

表4 2000一2013年江西省城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展各評價指標(biāo)權(quán)重

金融發(fā)展總指數(shù)在2000—2002年、2006—2008年和2009—2011年這三個時間段內(nèi)波動性最大。除去波動區(qū)間,金融發(fā)展總指數(shù)變化不大,特別是2013年與2000年相比,金融發(fā)展水平并沒有得到提高。進(jìn)一步對導(dǎo)致金融發(fā)展水平偏低的原因進(jìn)行分析,從表4數(shù)據(jù)可以發(fā)現(xiàn)金融發(fā)展指標(biāo)體系中金融結(jié)構(gòu)指標(biāo)組中股票市場融資額占融資總量比重的權(quán)重最大,為0.3208,但是這一指標(biāo)值在不斷下降,由2000年的0.0192下降到2013年的0.0026;金融規(guī)模指標(biāo)組中股票籌資額占GDP比重的權(quán)重次之,為0.3053,這一指標(biāo)值也在不斷下降,由2000年的0.0170降到2013年的0.0023;金融發(fā)展指標(biāo)體系中股票市場融資額占融資總量比重和股票籌資額占GDP比重兩個指標(biāo)的權(quán)重合計為0.6261,而這兩個指標(biāo)值都在下降,進(jìn)一步拉低了金融發(fā)展水平的評價值,因此股票市場發(fā)展水平低成為江西省金融發(fā)展的一大瓶頸。

由圖1可知,2000—2013年江西省城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展的耦合度在0.3～0.5之間,其中2005年城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展整體耦合度最高,其值為0.4995,這是因為2005年權(quán)重最大的兩個指標(biāo)股票市場融資額占融資總量比重和股票籌資額占GDP比重的評價值均由下降轉(zhuǎn)為上升趨勢,這使得金融發(fā)展總指數(shù)也由下降轉(zhuǎn)變?yōu)樯仙厔?促進(jìn)了耦合度的提高;2000年耦合度最低,為0.3371,這是由于這一年城鎮(zhèn)化和金融發(fā)展兩個總指數(shù)值差距較大且變化趨勢相似度低。由此可見,2000—2013年期間江西省城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展均處于頡頏階段,并且隨著時間的推移無明顯變化,耦合態(tài)勢較平穩(wěn)。就協(xié)調(diào)度而言,2010年協(xié)調(diào)度最高,其值為0.5068,處于高度協(xié)調(diào)耦合階段,這是因為股票市場融資額占融資總量比重和股票籌資額占GDP比重的評價值均由下降轉(zhuǎn)為上升趨勢,而這兩個指標(biāo)權(quán)重都很大,這使得金融發(fā)展總指數(shù)也由下降轉(zhuǎn)變?yōu)樯仙厔?而金融發(fā)展總指數(shù)與城鎮(zhèn)化總指數(shù)值有所提高且均處于上升態(tài)勢,進(jìn)一步提高了協(xié)調(diào)度;2004年協(xié)調(diào)度最低,為0.1745,處于低度協(xié)調(diào)耦合階段,原因是股票市場融資額占融資總量比重和股票籌資額占GDP比重的評價值下降幅度較大,金融發(fā)展與城鎮(zhèn)化間的總指數(shù)走勢不一致,拉低了協(xié)調(diào)度;其他年份的協(xié)調(diào)度均低于0.5,處于低度協(xié)調(diào)耦合階段或中度協(xié)調(diào)耦合階段。其中,2000—2008年大體處于低度協(xié)調(diào)耦合階段,而2009—2013年則大體處于中度協(xié)調(diào)耦合階段,這是由于2008年國際金融危機后,金融系統(tǒng)逐漸得到恢復(fù),金融發(fā)展水平波動程度減小,與不斷上升的城鎮(zhèn)化水平間的耦合協(xié)調(diào)態(tài)勢得到加強。雖然耦合協(xié)調(diào)階段進(jìn)一步提升,但是這種協(xié)調(diào)性水平還不夠高,因此加強城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展的協(xié)調(diào)性應(yīng)成為當(dāng)前城鎮(zhèn)化建設(shè)的重點工作。觀察金融發(fā)展總指數(shù)和協(xié)調(diào)度的時序走勢,可以發(fā)現(xiàn)這兩者的走勢情況很相似,相對而言,協(xié)調(diào)度的走勢變化情況更緩和些,因此可以得到城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展的協(xié)調(diào)度變化情況主要取決于金融發(fā)展?fàn)顩r,進(jìn)一步得出提高江西省城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展的協(xié)調(diào)性的關(guān)鍵是提高金融發(fā)展水平。

3.3 城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展子系統(tǒng)耦合協(xié)調(diào)性分析

上述分析結(jié)果表明金融發(fā)展水平是提高江西省城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展的重要舉措,而金融發(fā)展是一個相當(dāng)復(fù)雜的系統(tǒng),因此有必要對金融發(fā)展各子系統(tǒng)與城鎮(zhèn)化的耦合協(xié)調(diào)情況做進(jìn)一步地分析。金融發(fā)展分為金融規(guī)模、金融結(jié)構(gòu)和金融效率這三個方面。

圖2 2000一2013年江西省金融發(fā)展總指數(shù)及方面指數(shù)走勢圖

由圖2可知金融規(guī)模指數(shù)、金融結(jié)構(gòu)指數(shù)和金融發(fā)展總指數(shù)走勢基本一致,因此金融規(guī)模及金融結(jié)構(gòu)與城鎮(zhèn)化的耦合協(xié)調(diào)情況也將類似于金融發(fā)展與城鎮(zhèn)化,可推知城鎮(zhèn)化與金融規(guī)模、城鎮(zhèn)化與金融結(jié)構(gòu)的耦合協(xié)調(diào)性雖有所提升,但耦合協(xié)調(diào)性還處于低水平。接下來對城鎮(zhèn)化與金融效率間的耦合協(xié)調(diào)情況進(jìn)行重點分析。根據(jù)熵權(quán)TOPSIS法和耦合協(xié)調(diào)模型的基本原理,計算結(jié)果如表5所示。

表5 2000一2013年江西省城鎮(zhèn)化與金融效率評價結(jié)果及協(xié)調(diào)性

為了更直觀地判斷城鎮(zhèn)化總指數(shù)、金融效率指數(shù)及其耦合協(xié)調(diào)情況,繪制表5所對應(yīng)的折線圖,結(jié)果如圖3所示。

圖3 2000一2013年江西省城鎮(zhèn)化與金融效率評價結(jié)果及協(xié)調(diào)性

由圖3可知,城鎮(zhèn)化總指數(shù)呈上升態(tài)勢,而金融效率指數(shù)在波動中上升。2000—2013年江西省城鎮(zhèn)化與金融效率的耦合度在0.3～0.5之間,協(xié)調(diào)度處于0.1～0.7間。該時期江西省城鎮(zhèn)化與金融效率處于頡頏階段,各年的耦合度無明顯變化,耦合走勢很平穩(wěn)。由于權(quán)重最大的保險密度評價值一直在上升,促進(jìn)了金融效率指數(shù)的上升,而城鎮(zhèn)化總指數(shù)基本處于上升態(tài)勢,因此這兩者間的協(xié)調(diào)度不斷提高,2013年的協(xié)調(diào)度最高,達(dá)到0.6510,2001的協(xié)調(diào)度最低,值僅為0.1894。另外,2000—2006年城鎮(zhèn)化與金融效率處于低度協(xié)調(diào)階段,2007—2009年處于中度協(xié)調(diào)階段, 2010—2013年處于高度協(xié)調(diào)階段。可知2000—2013年間,江西省城鎮(zhèn)化與金融效率的協(xié)調(diào)性提升成效顯著,金融效率對于城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展間的協(xié)調(diào)性具有拉動作用。

4 結(jié)論

鑒于金融發(fā)展對城鎮(zhèn)化的重要支撐作用,本文基于耦合協(xié)調(diào)的視角,以江西省為例,研究城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展間的耦合協(xié)調(diào)關(guān)系。研究結(jié)果表明,城鎮(zhèn)化總指數(shù)提升效果明顯,這是因為人均財政科技支出、人均財政教育支出和互聯(lián)網(wǎng)普及率這三個權(quán)重最大的指標(biāo)值上升速度很快。金融發(fā)展總指數(shù)在2000—2002年、2006—2008年和2009—2011年這三個時間段內(nèi)波動性最大。總的來說,金融發(fā)展總指數(shù)變化不大,股票市場融資額占融資總量比重和股票籌資額占GDP比重這兩個指標(biāo)值波動性下降是促成金融發(fā)展效果不理想的主要原因,進(jìn)一步推知直接融資能力不強成為江西省金融發(fā)展的一大瓶頸。

2000—2013年這時期江西省城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展均處于頡頏階段,并且隨著時間的推移并無明顯變化。2000—2008年大體處于低度協(xié)調(diào)耦合階段,而2009—2013年則大體處于中度協(xié)調(diào)耦合階段。股票市場融資額占融資總量比重和股票籌資額占GDP比重是決定城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展系統(tǒng)耦合協(xié)調(diào)情況的主要因素。雖然耦合協(xié)調(diào)階段進(jìn)一步提升,但是這種協(xié)調(diào)性水平還不夠高。金融發(fā)展總指數(shù)和協(xié)調(diào)度的時序走勢情況很相似,因此可以得到城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展的協(xié)調(diào)度變化情況主要取決于金融發(fā)展?fàn)顩r,進(jìn)一步得出提高江西省城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展的協(xié)調(diào)性的關(guān)鍵是提高金融發(fā)展水平。通過研究城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展各方面指數(shù)的耦合情況,得到城鎮(zhèn)化與金融規(guī)模、金融結(jié)構(gòu)和金融效率的耦合度均處于頡頏階段。城鎮(zhèn)化與金融規(guī)模、城鎮(zhèn)化與金融結(jié)構(gòu)的協(xié)調(diào)度雖有所提升,但協(xié)調(diào)性還處于低水平;城鎮(zhèn)化與金融效率的協(xié)調(diào)度提升成效顯著,金融效率對于城鎮(zhèn)化與金融發(fā)展間的協(xié)調(diào)性具有拉動作用。

[1]郭江山.基于v AR模型的城鎮(zhèn)化、工業(yè)化與金融發(fā)展動態(tài)分析——以河北省為例[J].河北師范大學(xué)學(xué)報(哲學(xué)社會科學(xué)版),2011, (4).

[2]陳志偉.金融發(fā)展對城鎮(zhèn)化影響的實證研究——以河南省為例[J].經(jīng)濟經(jīng)緯,2014,(6).

[3]劉耀彬,李仁東,宋學(xué)鋒.中國城市化與生態(tài)環(huán)境耦合度分析[J].自然資源學(xué)報,2005,(1).

[4]蔣天穎,華明浩,許強,王佳.區(qū)域創(chuàng)新與城市化耦合發(fā)展機制及其空間分異——以浙江省為例[J].經(jīng)濟地理,2014,(6).

[5]郭葉波.城鎮(zhèn)化質(zhì)量的本質(zhì)內(nèi)涵與評價指標(biāo)體系[J].學(xué)習(xí)與實踐, 2013,(3).

[6]夏祥謙.各省區(qū)市金融發(fā)展水平的比較研究[J].金融理論與實踐, 2014,(1).

(責(zé)任編輯/浩天)

F061.5

A

1002-6487(2016)20-0167-04

劉小瑜(1958—),女,江西贛州人,博士,教授,研究方向:經(jīng)濟統(tǒng)計、國民經(jīng)濟核算。汪淑梅(1990—),女,江西上饒人,碩士,研究方向:經(jīng)濟統(tǒng)計。