淺談雙創環境下金融科技創新的發展問題及對策

申雪芝

摘 要：金融作為現代經濟的核心，其與科學技術之間的結合能夠有效推動科技成果的轉化和金融行業的不斷升級。在"大眾創業，萬眾創新"的背景下，科技企業和金融機構應當充分利用雙創的政策環境優勢，促進我國科技企業融資渠道的多元化發展，促使科技成果合理轉化，實現我國國內科技產業的蓬勃壯大。

關鍵詞：雙創；金融科技；創新發展

前言：

推進大眾創業、萬眾創新，對于經濟結構的合理調整、發展引擎的重點打造、增長動力的持續增強、創新發展的戰略實施都具有重大的戰略意義。黨的十八屆五中全會提出，創新是引領發展的第一動力。“雙創”已經成為推動經濟發展的一股新力量。在這樣的背景下，關注金融科技創新發展的問題，并從金融科技創新所面臨的外部環境入手，引導金融資本進入科技創新領域，響應科技企業發展的號召，實現構建具備數字化能力與創新型手段的科技金融企業。

1 金融科技的內涵及發展模式

1.1 金融科技的內涵

近年來，雖然金融科技逐漸在我國國內興起并得到初步發展，但是學術和實踐領域并沒有形成統一的概念定義。但是在國內外理論和實踐中，金融科技形成了特定的內涵。其中金融科技從概念歸屬上看，其實金融工具、金融制度、金融政策、金融服務的總稱；從活動的參與主體上看，金融科技的主體包括了政府、企業、市場、社會中介機構；從活動內容上看，其主要是指科技創新融資等一系列活動；從目的上看，金融科技是為了促進科技的開發、成果轉化和高新科技的發展。因而從實踐中所形成的共識中可以大致得出金融科技的內涵，金融科技是指由需求方、供給方、中介機構、政府等各方主體參與的科技創新融資等系列活動以及為促進科技開發、成果轉化、高新技術產業發展而形成的金融工具、金融制度、金融政策、金融服務等系統性和創新性的安排。其中金融科技的需求方主要是高新技術企業、科研機構院校等，供給方主要是銀行、證券公司、風投公司、小額貸款公司等，中介機構主要是指信用評級機構、會計事務類交易中心等，政府則作為市場的調控者和引導者參與到金融科技活動中。

1.2 金融科技的主要發展模式

當前國外金融科技發展的水平較高，金融產業已經與科技發展實現了有效對接，并形成了較為代表性的發展模式，其中以歐美地區與日韓地區的最為典型。歐美地區的科技金融發展歷經了幾十年的發展過程，現在已經形成了初級、中級和高級發展模式。初級發展模式主要是指向科技企業融資并通過對金融機構信息創新實現。其中在科技企業的融資上，主要由兩種方式，一是由政府提供支持，政府設有專門的財政金融撥款項目，如向硅谷等科技園的投資；二是由華爾街金融機構對科技企業進行投資，通過科技債等方式進行市場化操作。在金融機構的信息創新方面，則主要是指科技企業在發展自身技術的基礎上，為金融機構提供了信息處理技術、交易系統升級、網絡商務技術等。中級發展模式主要是金融機構與科技企業的集聚化發展。除了銀行及政府的資金支持之外，風險投資也開始熱衷于科技企業投資，在“政、企、銀”三者的合作下，使得金融機構與科技企業呈現著集聚化的發展態勢，這大大提升了歐美地區的金融和科技實力。高級發展模式則是指集群化發展模式，當前歐美地區的世界500強已經形成了集金融、科技為一體的發展趨勢，實現了集群化發展。

2 雙創環境下金融科技創新的發展問題

2.1 金融科技財政支持體制上不健全

隨著雙創的不斷推進和發展，我國對創新的重視程度越來越高，科技企業在雙創企業中占據了很大比例，且許多中小微企業開始參與到科技創新活動中，充分發揮自身機制靈活、市場靈敏性強的優勢，參與到金融創新服務中。政府部門也通過完善工作機制，擴達財政支持力度，給予雙創企業以稅收支持，并對典型雙創企業給予獎勵和補貼。如浙江省在促進科技與金融結合方面統籌規劃，明確了“財政經費補助一塊、風險創業投資一塊、銀行科技貸款一塊、科技擔保支持一塊、科技保險補償一塊、知識產權質押貸款一塊”的“六個一塊”工作思路。但是總體上看，我國當前的科技金融財政支持體制還不完善，科技金融創新撥款占財政總支出的比例相對較低。在雙創發展勢頭正盛的今天，政府需要充分發揮其引導和支持作用，為高風險的科技企業提供資金幫助。

2.2 金融科技服務體系不夠發達

隨著國內科技企業的不斷發展，我國許多城市已經形成了集銀行、證券、保險、信托以及其他等為一體的金融科技服務體系，也初步構建起了有財政、貸款、資本市場、保險以及風險資本的多層次服務體系。然而，這并不意味著我國的服務體系已經十分完善，在我國當前的金融科技服務體系中，科技貸款雖然占據主要比例，科技貸款占金融機構貸款增加額的比重仍大大低于高新技術產值占全部工業增加值的比重；股市融資相對于科技貸款而言仍是金融業科技投資的次要方式，產權交易市場沒有充分發揮作用，多層次資本市場不夠完善，企業較難從資本市場得到資金支持，制約了科技型中小企業的融資發展；而創投機構與科技型中小企業之間缺乏有效的雙向交流和溝通，存在信息不對稱，造成了創投資金對科技型中小企業的投資障礙；科技保險參保企業少，并呈現出地區失衡的特征。

2.3 國內科技管理水平有待加強

當前，我國科技與金融發展尚存在一系列不相適應性，科技管理出現脫節現象。在科技投入和產出大幅增長的同時，存在科學技術成果的競爭力減弱，科技成果轉化率和產業化率遠遠低于發達國家，科技創新動力明顯不足等問題。在我國當前的科技管理實踐中，我國專利等知識產權保護發展呈現出“東強西弱”的格局，東部地區專利保護水平高，且專利申請數目多，而中西部則相對滯后。

3 雙創環境下金融科技創新發展的對策

3.1 以政府做后盾，推動政府科技政策創新

政府作為金融科技的重要參與者，其在金融科技市場中發揮著十分重要的引導和管理作用。尤其是在雙創背景下，政府需要充分發揮作用，推動科技金融服務體系、財政支持體系、科技管理體制的形成和發展。首先，政府要做好金融科技的服務者，通過制定法律法規政策，為金融科技發展提供政策依據，營造良好的市場發展環境，同時要完善金融市場信息服務體系，提供信息咨詢、項目推薦、專家評審等服務，改善服務平臺的工作環境，確保服務體系的穩定高效運作。其次，政府要整合多種資源，完善科技管理體制。各地政府可以選擇部分政策試點，在高新區、自主創新示范區等金融資源相對密集的地區實行金融科技發展試點，吸引更多的金融資源，促使科技成果有效轉化。

3.2 建立以科技銀行為試點的商業銀行信貸體制

由于我國科技企業的高風險特征，傳統商業銀行信貸體制無法與科技企業的融資需求相適應，許多商業銀行不敢果斷創新信貸體系，改革當前的融資服務結構。為了促使商業銀行的創新發展，我國可以建立以科技銀行為試點的商業銀行信貸體制。各商業銀行可以根據自身的特點，把握科技企業的市場需求，建立與銀行規模相一致的融資貸款結構。同時以科技企業的融資需求、融資風險建立起不同類型的產品服務結構，并采取差別化定價機制，推動多元化融資方式的發展。

結束語：

總之，在雙創的環境下，金融科技的發展既需要憑借政府的支持和服務職能的提升，又需要科技企業能夠創新發展，不斷提升自身的金融科技服務能力，在政府、銀行、企業的相互配合下，不斷完善多元化、多層次金融科技服務體系，實現金融科技的蓬勃發展。

參考文獻：

[1] ，韓尚容.我國科技金融對科技創新的影響研究——基于面板模型的分析[J].中國軟科學，2015，2（1）：127-129.

[2] 陳海波，王仁祥，楊曼.科技創新與金融創新耦合關系及其對經濟效率的影響——來自35個國家的經驗證據[J].軟科學，2015，1（15）：123-138.

[3] 張明喜.我國科技創新與金融創新結合問題研究[J].南方金融，2013，3（6）：64-68.