關于我國中小企業信用擔保體系的探討

關鍵詞：融資；信用擔保體系；擔保機構

中小企業融資難便成為了一個世界性的問題，許多國家和地區對中小企業融資問題都給予了極大的關注和各種支持。在我國，雖然政府在不斷地出臺措施，銀行也在不斷地改進金融服務，但是中小企業融資困難的程度依舊沒有得到顯著緩解，反而在近期不斷加劇。

一、我國中小企業的發展及融資現狀

（一）我國中小企業的發展現狀。我國中小企業數目成直線上升的趨勢，所占經濟比重正日益加重。小企業就業人數眾多，對社會穩定和經濟發展意義重大。地區發展差異顯著，我國中小企業的發展整體上緊跟地區經濟的發展，越是經濟發達的地區中小企業發展速度越快，數目越多，反之亦然。所有制結構呈現多元化，小而全的低水平建設和行業競爭優勢并存。我國的中小企業整體呈現出多元化的所有制結構。中小企業涵蓋我國現有的所有的所有制結構，既有國有、集體所有制經濟，也有民營和個體經濟，并呈現“國退民進”的景象。

（二）我國中小企業的融資現狀。基于對中小企業在社會經濟中的“強位弱勢”地位的共識，關于中小企業融資難的問題其具體表現如下：一是自有資金缺乏。企業發展主要依靠自身積累、內源融資，但是中小企業在完成創業后想要快速發展，需要及時的獲得大量的資金。僅僅依靠內源融資極大地制約了企業的快速發展和做強做大。

二、我國中小企業融資難的原因分析及解決方法

究其融資難原因不外乎三大類，一是中小企業自身存在的缺陷，二是金融體制及銀行管理體制弊端，三是外部融資環境不佳。但最重要的原因在于信用低下。與大企業相比，中小企業具有先天性的缺陷，抗風險能力弱，中小企業整體信用能力不足，而又沒有相應的擔保體系為其進行融資擔保，所以銀行及其他金融機構從風險與管理的角度出發，不愿意對中小企業進行融資，從而造成中小企業的發展不能得到足夠的融資支持。由此造成的債務融資缺口，以及信息不對稱所致的信貸配給的存在，更增大了中小企業融資的難度。

為了解決信貸市場部分失效的問題，許多國家的政府都建立了中小企業信用擔保體系，為中小企業融資提供制度支持。中小企業信用擔保可以有效地解決中小企業融資的風險承擔問題，并且能以5-10倍的比率撬動銀行信貸，對中小企業的投資規模、結構與效益產生良好作用。這是世界各國扶持中小企業發展的通行做法 ，也是目前緩解我國中小企業融資難的有效途徑。

三、我國中小企業融資擔保機構發展的對策建議

（一）借鑒國際中小企業信用擔保的發展經驗。早在半個世紀前，為了扶持中小企業使其健康發展，一些國家特別是濟發達國家的政府就已經開始建設擔保體系，他們的經驗對我國中小企業信用擔保的體制建設、運營方法等有重要的借鑒意義，總結特點如下：

第一，“優惠”和“安全”是擔保機構在運作上堅持的兩個基本原則。各國的中小企業信用擔保機構在運行過程中都堅持了兩個基本原則：一是優惠原則。對中小企業貸款予以優惠，特別是在鼓勵出口、技術改造、創業等專項貸款上，優惠條件更多。有的干脆就是財政資助，或是開業資助，或是對某些產業、項目進行特殊補貼。二是安全原則。貸款安全原則是商業銀行運營的基本要求，各國的中小企業信用擔保機構的運作不是以犧牲貸款的安全性為代價的，恰恰相反，成功的中小企業信用擔保機構是以商業銀行的貸款安全為前提的。這樣既達到扶持中小企業的目的，又能保證金融資產安全的要求，是一個雙贏的模式。犧牲任何一個方面都無法體現中小企業擔保機構的宗旨和目的。

第二，非營利性或微利是擔保機構遵循的準則，將信用較好、有發展前途的中小企業作為擔保機構的擔保對象。

第三，擔保基金來源多渠道，但政府出資是擔保基金募集的主要渠道。擁有一定數量的資金既是信用擔保機構設立的前提，又是其正常運行的必要條件，各國信用擔保機構的基金來源大致有三種類型：一是由政府全額出資，如美國為小企業提供的擔保資金由聯邦政府撥入。二是以政府出資為主體，金融機構、社會團體共同資助，三是企業互助。

第四，擔保機構的組織形式具有多種類型。各國中小企業信用擔保機構由于資金運作方式、操作主體和目的不同，組織形式具有不同類型。按實施主體劃分，中小企業信用擔保體系可分為政府操作型和市場運作型兩種類型。市場運作型信用擔保體系的特征是設立獨立于政府之外的法人實體進行操作，政府部門不直接從事和干涉具體擔保事務。大多數國家和地區都采取這種體系。

第五，擔保機構自身具有“造血”功能。雖然各國的中小企業信用擔保機構都得到了政府的支持，但大都具有一定的自身“造血”功能，這樣，信用擔保機構才能成長壯大。

（二）完善我國中小企業信用擔保體系的幾點建議

1、創新擔保品種與方式，擴展外延空間。除繼續做好貸款擔保外，還要根據經濟發展的需要，適時開展票據擔保、出口信用擔保、應收賬款回收擔保等融資性擔保業務；積極拓展工程擔保，訴訟保全擔保，證券、期貨保證金擔保，售后服務擔保等非銀行融資擔保業務，開辟中間業務，增加服務空間；借鑒浙江“橋隧模式”、深圳“擔保換期權模式”和福建“行業性專業擔保模式”，并根據各自的實際情況，探索多樣化的融資擔保模式，突破擔保機構和中小企業傳統融資障礙，為中小企業提供長久的融資服務。對那些長期信用能力高、業績突出的擔保機構，可批準其辦理與小額貸款公司同樣的業務，對中小企業和個人發放小額貸款。

2、通過與有關行業合作，加快發展。如與投資業的合作，擔保公司利用信用優勢，由目標投資企業貸款，由擔保公司提供擔保并付息，貸款作為擔保公司對目標企業的投資；再如與典當業的合作，不少民營商業擔保公司將擔保業務的反擔保措施與典當業結，除控制風險之外還可謀取典當業的超額利潤，如果申保客戶在債務到期時未能履行其債務，擔保公司通過典當行將反擔保抵質押物進行典當，由典當行向申保客戶收取較高的利息，如果典期內申保人仍未能贖當，則典當行還可取得典當品并可能獲取超額回報。

3、建立和完善風險控制機制。在控制風險方面一項有效的措施就是合理提取擔保風險準備金。根據國外的經驗，可采取股權性投入的方式擴資。企業、銀行、中小企業協會等，都可以成為擔保機構的股東，使資本迅速擴大。還可將一部分的資金按風險性低的方式來運作，如將其定期存款或用于購買國債等。第二，建立和完善風險轉移、補償機制，進一步完善反擔保措施。第三，建立與銀行的共擔風險機制。

4、完善法律及外部監管體系。從目前的現實狀況來看，擔保機構與協作銀行存在一種合作關系，其有別于一般的保證人，但在法律上還沒有明確的界定。加強法制建設必須解決下列問題：中小企業的界定、制定中小企業貸款的具體管理辦法和優惠措施、對信用擔保機構的定位、信用擔保資金的來源、損失的補償、監管職責等的明確界定，使信用擔保機構的運作有法可循，亦可通過法律規范防止地方政府對信用擔保機構的干預。

5、建立健全外部監管體系。包括自律和他律兩個層面：一是建立信用擔保行業協會，形成行業行為規范，加強行業自律；二是由商業、財政、銀行等部門組成擔保監督委員會，對擔保機構進行有效監督。信用擔保管理部門應及時制定監管條例，使監管機構的監管橫向到邊，縱向到底。

6、發展和完善相關中介機構。要大力發展與完善諸如中小企業創業輔導中心、企業信用征集機構等中介機構。企業信用信息的征集最好是通過市場運作機制，交由民間機構來做，而政府只給予政策引導和法制保障即可。積極引進國外著名信用評級機構在國內設立分支機構，鼓勵國內信用評估機構與國外評級機構通過資本聯合在內的各種方式建立業務、技術聯系。

7、引進和培訓專門人才。注意對現有從業人員定期進行業務技能培訓，通過技術引進、協作、交流等形式吸收國外先進的技術，不斷提高其專業水平，逐步樹立信用中介機構的信譽形象。

作者簡介

張均童、男、中共黨員、天津財經大學在職研究生在讀、攻讀金融學專業，現就職于天津濱海農村商業銀行。

參考文獻

[1]M.馬爾霍特拉，楊尼·陳，A.克里斯庫奧洛等.擴展融資渠道——適合衛星微型及中小型企業的范例及政策.上海.上海財經大學出版社，2013

[2]孔曙東.國外中小企業融資經驗及啟示.北京.中國金融出版社，2016endprint