百行征信成立是征信市場(chǎng)發(fā)展的里程碑

趙永新

從全球征信發(fā)展的實(shí)踐過(guò)程來(lái)看，要從事征信業(yè)務(wù)都有著較高的準(zhǔn)入門(mén)檻和嚴(yán)格的標(biāo)準(zhǔn)體系。

百行征信有限公司（下稱(chēng)“百行征信”）已經(jīng)獲批，其業(yè)務(wù)范圍為個(gè)人征信業(yè)務(wù)，注冊(cè)資本人民幣十億元，主要股東為中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)持股36%，芝麻信用、騰訊征信、考拉征信、深圳前海征信等8家個(gè)人征信試點(diǎn)單位分別持有8%的股份。

毫無(wú)疑問(wèn)，百行征信的成立，是我國(guó)征信市場(chǎng)發(fā)展的一個(gè)里程碑。

互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展迅猛，試點(diǎn)機(jī)構(gòu)達(dá)不到監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)

長(zhǎng)期以來(lái)，我國(guó)金融業(yè)一直都是以央行征信中心數(shù)據(jù)作為重要授信依據(jù)，只要是從銀行等金融機(jī)構(gòu)貸款還款或開(kāi)立賬戶(hù)都可以通過(guò)征信中心獲取信用記錄情況。目前，央行征信中心有征信記錄的自然人為3.9億，占總?cè)丝跀?shù)不到30%。

但近年來(lái)，隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的迅猛發(fā)展，更多因各種原因不能在銀行貸款的個(gè)人通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)貸款。僅螞蟻金服的客戶(hù)就已經(jīng)超過(guò)5億人，其中農(nóng)村金融客戶(hù)1.6億；再加上目前正常運(yùn)營(yíng)的近2000家網(wǎng)絡(luò)貸款平臺(tái)，近300家眾籌平臺(tái)等，用戶(hù)數(shù)量增長(zhǎng)迅速。

各互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)對(duì)借款人的風(fēng)控體系不一，有些較為健全，但多數(shù)只能靠本平臺(tái)積累的數(shù)據(jù)和經(jīng)驗(yàn)進(jìn)行控制，風(fēng)險(xiǎn)較大。這樣可能造成一些問(wèn)題：一是平臺(tái)本身數(shù)據(jù)量相對(duì)較少，進(jìn)而精準(zhǔn)度不高；二是各家機(jī)構(gòu)之間的數(shù)據(jù)各自為戰(zhàn)，不能打通，形不成合力，容易讓不法分子鉆空子，形成多頭借貸甚至惡意騙貸情況，最終讓整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)壞帳率居高不下；三由于過(guò)去監(jiān)管缺失，個(gè)別平臺(tái)以征信之名亂采集用戶(hù)個(gè)人信息，損害了客戶(hù)的合法權(quán)益。

隨著互聯(lián)網(wǎng)等信息技術(shù)的發(fā)展，整合各方數(shù)據(jù)，建立統(tǒng)一的征信平臺(tái)，有效防范風(fēng)險(xiǎn)具備了可行性。

從全球征信發(fā)展的實(shí)踐過(guò)程來(lái)看，要從事征信業(yè)務(wù)都有著較高的準(zhǔn)入門(mén)檻和嚴(yán)格的標(biāo)準(zhǔn)體系，個(gè)人征信機(jī)構(gòu)數(shù)據(jù)覆蓋越全面越系統(tǒng)，指標(biāo)體系越科學(xué)越有價(jià)值，數(shù)量不宜過(guò)多。之所以將中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)與8家試點(diǎn)機(jī)構(gòu)統(tǒng)一建立百行征信，主要原因在于芝麻信用、騰訊征信等8家試點(diǎn)機(jī)構(gòu)都是基于本機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)閉環(huán)而建立的模型，數(shù)據(jù)之間難以共享、缺乏征信的獨(dú)立性等。從監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)判斷，8家機(jī)構(gòu)均不具備獨(dú)立開(kāi)展業(yè)務(wù)的條件。因此，讓各家試點(diǎn)機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)聯(lián)合才更有應(yīng)用價(jià)值。

重在打破信息孤島，讓信用產(chǎn)生價(jià)值

一方面，百行征信聚焦于互聯(lián)網(wǎng)信貸數(shù)據(jù)，與側(cè)重傳統(tǒng)銀行的央行征信中心形成差異化互補(bǔ)。

百行征信的成立能構(gòu)建一套較完善的征信系統(tǒng)，覆蓋除央行征信中心3.9億有征信記錄以外的客戶(hù)，將8家試點(diǎn)機(jī)構(gòu)的金融信用數(shù)據(jù)（包括但不限于）統(tǒng)一在一個(gè)平臺(tái)內(nèi)，打破數(shù)據(jù)“孤島”，降低互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)的征信成本，強(qiáng)化貸前管理，防范金融風(fēng)險(xiǎn)，老賴(lài)、多頭借貸等問(wèn)題有望從根本上得到解決。

如果沒(méi)有百行征信，某客戶(hù)在一家銀行貸款逾期未還，再向其它任何銀行貸款時(shí)一定會(huì)被拒絕，原因是該客戶(hù)在銀行的信用信息已納入央行征信中心數(shù)據(jù)庫(kù)，其不良記錄可以被其他銀行查看。但央行征信系統(tǒng)沒(méi)有覆蓋網(wǎng)絡(luò)貸款機(jī)構(gòu)，也就是說(shuō)該客戶(hù)再向A網(wǎng)絡(luò)貸款平臺(tái)借款仍不受影響，甚至在A網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)逾期后還可以向B、C等其它網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)借款。原因就是平臺(tái)與平臺(tái)之間存在數(shù)據(jù)孤島，銀行與平臺(tái)之間也存在數(shù)據(jù)孤島。近年來(lái)現(xiàn)金貸、消費(fèi)金融、網(wǎng)絡(luò)小貸等網(wǎng)貸平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)高發(fā)同樣是這個(gè)原因。

百行征信成立后，各互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)的征信成本將大幅降低，這將使各家平臺(tái)在風(fēng)控上降低投入，更重要的是會(huì)促使更多的貸款人準(zhǔn)時(shí)還款。而隨著各平臺(tái)風(fēng)控成本降低，貸款利息也將隨之下調(diào)，進(jìn)而降低實(shí)體經(jīng)濟(jì)的融資成本。這是百行征信成立的根本價(jià)值。

另一方面，從監(jiān)管角度看，百行征信近期目標(biāo)主是實(shí)現(xiàn)對(duì)個(gè)人在互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)上的借貸記錄共享，進(jìn)一步治理互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域部分用戶(hù)多頭借貸甚至騙貸等行業(yè)亂象，長(zhǎng)期目標(biāo)是有效防控互聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。

但其實(shí)對(duì)于個(gè)人而言，百行征信的價(jià)值更加重要。個(gè)人征信體系的形成和完善，在防范震懾失信人的同時(shí)，更提高了個(gè)人信用的商業(yè)價(jià)值和社會(huì)價(jià)值。信用缺失的人，不僅不能從銀行獲得貸款也不能從網(wǎng)絡(luò)貸款平臺(tái)和小貸公司獲得資金，甚至影響乘坐高鐵飛機(jī)出行、社會(huì)交往等個(gè)人生活的方方面面。而良好的個(gè)人信用，則代表著可以獲得更多的優(yōu)惠和便利，比如貸款的利率可能會(huì)降低，貸款的額度會(huì)增加，機(jī)場(chǎng)安檢可享受快速通道，共享單車(chē)、租房等可免交押金，甚至出國(guó)可能免簽證等。信用對(duì)個(gè)人的激勵(lì)作用將會(huì)讓社會(huì)生活更加美好。

運(yùn)行關(guān)鍵是數(shù)據(jù)共享，運(yùn)營(yíng)機(jī)制是市場(chǎng)化，發(fā)展趨勢(shì)是信用中國(guó)

第一，百行征信的運(yùn)行關(guān)鍵是要實(shí)現(xiàn)各試點(diǎn)機(jī)構(gòu)的數(shù)據(jù)共享。但從之前8家試點(diǎn)機(jī)構(gòu)運(yùn)營(yíng)過(guò)程來(lái)看，各機(jī)構(gòu)在征信數(shù)據(jù)信息共享和互惠方面遇到了瓶頸。比如，騰訊的社交信息形成的信用數(shù)據(jù)，不會(huì)共享給阿里基于電商交易而形成的芝麻信用；同樣，考拉的電商數(shù)據(jù)也不會(huì)向前海的征信產(chǎn)品開(kāi)放。這樣導(dǎo)致信息孤島廣泛存在又在意料之中。

而且即使實(shí)現(xiàn)各平臺(tái)數(shù)據(jù)共享，各家征信機(jī)構(gòu)的信用模型也各不相同。除了8家機(jī)構(gòu)，百行征信的數(shù)據(jù)源還包括由地方金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)備案或?qū)徟木W(wǎng)貸公司、小貸公司、消費(fèi)金融公司等。以上各類(lèi)金融數(shù)據(jù)有結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)，但更多是各平臺(tái)基于自身業(yè)務(wù)形成的非結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)，比如阿里巴巴的電商交易數(shù)據(jù)、騰訊集團(tuán)的微信和QQ形成的社交數(shù)據(jù)等等。如此復(fù)雜的數(shù)據(jù)，需要綜合考慮、重新設(shè)定數(shù)據(jù)模型，再加上金融人工智能等先進(jìn)技術(shù)才可能設(shè)計(jì)出一套類(lèi)似美國(guó)人人都有的FICO征信體系。

第二，百行征信的運(yùn)營(yíng)機(jī)制是市場(chǎng)化。從內(nèi)部結(jié)構(gòu)來(lái)看，沒(méi)有官方、金融機(jī)構(gòu)和運(yùn)營(yíng)商等數(shù)據(jù)通道方參與。參與各方以市場(chǎng)主體為主，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)占了大多數(shù)，每一個(gè)類(lèi)型的企業(yè)代表一類(lèi)生活場(chǎng)景的數(shù)據(jù)積累，各有各的優(yōu)勢(shì)。

這一方面反映了百行征信在未來(lái)社會(huì)大信用體系中的補(bǔ)充作用，做好互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)大數(shù)據(jù)征信體系的管道；另一方面更有利于互聯(lián)網(wǎng)金融征信市場(chǎng)的良性發(fā)展。在美國(guó)，覆蓋人群最廣的FICO公司也是市場(chǎng)化運(yùn)營(yíng)，各銀行等金融機(jī)構(gòu)既將相關(guān)金融數(shù)據(jù)與之共享，又從該公司獲取客戶(hù)的綜合FICO分，以幫助自身優(yōu)選客戶(hù)，降低風(fēng)險(xiǎn)。

在運(yùn)營(yíng)中，保護(hù)個(gè)人信息隱私是前提。近年來(lái)，少數(shù)互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)基于商業(yè)目的、技術(shù)實(shí)力不強(qiáng)或管理不善等原因出現(xiàn)了不少泄露客戶(hù)信息、損害客戶(hù)利益的現(xiàn)象。類(lèi)似問(wèn)題在百行征信及其參與主體企業(yè)中絕不允許出現(xiàn)，否則，不僅影響企業(yè)自身形象更會(huì)影響整個(gè)個(gè)人征信的權(quán)威。無(wú)論《中華人民共和國(guó)網(wǎng)絡(luò)安全法》對(duì)個(gè)人信息權(quán)益的保護(hù)條款，以及正在制定中的個(gè)人信息保護(hù)法，還是個(gè)人征信市場(chǎng)準(zhǔn)入和業(yè)務(wù)活動(dòng)開(kāi)展中的個(gè)人信息隱私權(quán)益保護(hù)原則，公民的個(gè)人信息權(quán)益保護(hù)都是極為重要的內(nèi)容，這也構(gòu)成個(gè)人征信監(jiān)管的核心內(nèi)容。

總而言之，征信只宜用于在借錢(qián)還錢(qián)中防范信用違約風(fēng)險(xiǎn)，而不宜廣泛用于政府、企業(yè)和個(gè)人等經(jīng)濟(jì)行為人的內(nèi)部經(jīng)營(yíng)管理。

第三，百行征信的發(fā)展趨勢(shì)是信用中國(guó)。未來(lái)央行征信數(shù)據(jù)和百行征信的數(shù)據(jù)也會(huì)打通，包括中小企業(yè)的相關(guān)征信數(shù)據(jù)也會(huì)被打通，統(tǒng)一監(jiān)管，并將構(gòu)成我國(guó)個(gè)人金融信用的基本圖像。除了金融數(shù)據(jù)以外，其它信用數(shù)據(jù)也將進(jìn)一步打通，例如由國(guó)家發(fā)改委、最高法、人民銀行公安部、財(cái)務(wù)部等44個(gè)部門(mén)聯(lián)合簽署了聯(lián)合懲戒備忘錄，其中不僅涉及到公檢法司等部門(mén)掌握的違法失信行為的全部數(shù)據(jù)，還包括安全生產(chǎn)領(lǐng)域失信主體名單、電子商務(wù)領(lǐng)域制假售假黑名單，甚至航空、高鐵、交通違章信息等數(shù)據(jù)共享。百行征信與政府、央企在數(shù)據(jù)對(duì)接等方面會(huì)更加便利，與政府大數(shù)據(jù)打通后會(huì)形成更大范圍和更具權(quán)威的信用體系。

無(wú)數(shù)據(jù)，不金融。隨著互聯(lián)網(wǎng)、物聯(lián)網(wǎng)以及數(shù)字中國(guó)的不斷發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)仍將不斷創(chuàng)新，信息的重要性更加凸顯。未來(lái)整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)（包括農(nóng)業(yè)、工業(yè)、服務(wù)業(yè)）乃至整個(gè)社會(huì)治理都將互聯(lián)網(wǎng)化，進(jìn)而形成各領(lǐng)域的數(shù)據(jù)系統(tǒng)，比如金融大數(shù)據(jù)、電商大數(shù)據(jù)、農(nóng)業(yè)大數(shù)據(jù)、工業(yè)大數(shù)據(jù)、服務(wù)業(yè)大數(shù)據(jù)、政府大數(shù)據(jù)、醫(yī)療大數(shù)據(jù)、交通大數(shù)據(jù)等等，其中，必然形成全量的金融交易數(shù)據(jù)，這些數(shù)據(jù)都將統(tǒng)一分析統(tǒng)一運(yùn)用，最終打造信用中國(guó)體系。