網(wǎng)絡(luò)交易風(fēng)險及防范機(jī)制研究

王 理

（河南工業(yè)大學(xué)，鄭州 450001）

網(wǎng)絡(luò)交易的定義是交易或借貸雙方在網(wǎng)絡(luò)上進(jìn)行某個商品交換的業(yè)務(wù)。網(wǎng)絡(luò)交易主要包括四種類型的業(yè)務(wù)：一是與網(wǎng)上交易相關(guān)聯(lián)的結(jié)算業(yè)務(wù)；二是根據(jù)平臺累積的銷售記錄信用良好的基礎(chǔ)之上派生的信用小微貸款業(yè)務(wù)；三是與正常賬戶相關(guān)聯(lián)的銷售金融產(chǎn)品的業(yè)務(wù)；四是提供信息的交易平臺，對象是資金借貸的雙方。在此基礎(chǔ)上，網(wǎng)絡(luò)交易業(yè)務(wù)主要分為電子支付中的第三方支付、網(wǎng)絡(luò)銀行、網(wǎng)絡(luò)借貸、網(wǎng)絡(luò)理財(cái)?shù)人姆N業(yè)務(wù)，但是在實(shí)際工作中，監(jiān)管部門能夠嚴(yán)格管理的只有與貨幣活動息息相關(guān)的結(jié)算業(yè)務(wù)。

一、中國網(wǎng)絡(luò)交易的發(fā)展及現(xiàn)狀

1996年11月，中國開始了網(wǎng)絡(luò)交易的時代。據(jù)相關(guān)報(bào)告，中國在2001年的網(wǎng)絡(luò)交易額僅有13億元，然而在2011年就已經(jīng)達(dá)到了7 825．6億元。在近些年網(wǎng)絡(luò)市場逐漸成熟發(fā)展，中國的消費(fèi)群體結(jié)構(gòu)的年齡分布結(jié)構(gòu)已趨向成熟，不再只局限于像過去一樣的年輕人群。從2012年開始，中國電子商務(wù)的市場交易規(guī)模在只有8．1萬億元的情況下，在經(jīng)過了3年之后規(guī)模增長至16．4萬億元，盡管增長率在未來幾年可能會呈現(xiàn)減速態(tài)勢，但仍預(yù)估到2019年交易規(guī)模將達(dá)到32．7萬億元。

網(wǎng)絡(luò)交易中的第三方支付交易規(guī)模從2011—2013年的發(fā)展階段到2016年出現(xiàn)大幅度增加，交易規(guī)模達(dá)到78．7萬億元，而網(wǎng)絡(luò)借貸公司規(guī)模從2011年的214家增加到了2013年的814家，并預(yù)計(jì)于2018年底達(dá)到5 505家。在保持增長的情況下，2013年的增長率達(dá)到歷史最高值173．2%。眾籌融資起步晚但是發(fā)展速度快。中國的首家眾籌網(wǎng)站在2011年成立，2012年融資規(guī)模僅0．7億元，在2013年的時候，僅僅一年的時間，融資規(guī)模就已經(jīng)達(dá)到了2億元，當(dāng)年增長率高達(dá)187．1%，預(yù)計(jì)2018年市場交易規(guī)模達(dá)到150．2億元，增長率預(yù)計(jì)為107．9%。

二、網(wǎng)絡(luò)交易風(fēng)險的類別

1．第三方支付的風(fēng)險。第三方支付指的是得到合法渠道對其自身的信用水平和自身實(shí)力認(rèn)證許可的獨(dú)立機(jī)構(gòu)，以網(wǎng)絡(luò)技術(shù)為媒介，在使用者之間搭橋，為買賣雙方提供的支付第三方服務(wù)。在這一方面主要存在的風(fēng)險操作風(fēng)險和法律風(fēng)險，即由于操作失誤或者操作流程設(shè)計(jì)失誤而出現(xiàn)的資金損失，而法律風(fēng)險則是指由于網(wǎng)絡(luò)交易的信息不對稱性所導(dǎo)致的第三方身陷套現(xiàn)、洗錢等違法行為。

2．網(wǎng)絡(luò)借貸的風(fēng)險。網(wǎng)絡(luò)借貸是指借入資金的企業(yè)或者個人，與借出資金的企業(yè)或個人，通過某個網(wǎng)絡(luò)平臺直接發(fā)生資金借入借出的行為后，從而完成整個資金交易的過程。在這一方面主要存在的風(fēng)險包括有信用風(fēng)險、操作風(fēng)險和法律風(fēng)險。其中，信用風(fēng)險主要表現(xiàn)在借款人信息的披露不全面、平臺自身信息和年度財(cái)務(wù)報(bào)告的披露不透明所導(dǎo)致的投資者無法從有限的信息披露中全面地了解平臺運(yùn)營、管理情況。操作風(fēng)險屬于技術(shù)性問題，主要指病毒和黑客的攻擊導(dǎo)致對于核心機(jī)密數(shù)據(jù)的泄露。法律風(fēng)險則指在借貸平臺上對于不同國家不同法律法規(guī)帶來的邊緣問題、非法集資及資金保管問題。

3．眾籌融資的風(fēng)險。眾籌是指通過在網(wǎng)絡(luò)平臺上發(fā)布有關(guān)項(xiàng)目并募得社會上的人們資金的行為，作為獲得資金的答謝，通常發(fā)起人會采取給出資人一些物質(zhì)上的回報(bào)這個籌得資金的過程。這個類別的風(fēng)險主要包括信用風(fēng)險和法律風(fēng)險兩種。當(dāng)項(xiàng)目發(fā)起人的身份信息出現(xiàn)不真實(shí)的情況或者出現(xiàn)欺騙公眾只為籌得資金卻另有企圖隱瞞了真實(shí)項(xiàng)目意圖時，就會發(fā)生由發(fā)起者產(chǎn)生的信用風(fēng)險。而法律風(fēng)險是由于中國眾籌融資發(fā)展比較晚所帶來的相關(guān)法律制度滯后等問題。

三、中國網(wǎng)絡(luò)交易風(fēng)險防范機(jī)制存在的問題

中國金融行業(yè)的混業(yè)經(jīng)營格局已經(jīng)形成了，繼續(xù)堅(jiān)持各個行業(yè)獨(dú)立監(jiān)督管理的方式似乎已經(jīng)阻礙了相關(guān)行業(yè)的業(yè)務(wù)創(chuàng)新與發(fā)展。現(xiàn)今的監(jiān)督管理協(xié)調(diào)系統(tǒng)未能滿足當(dāng)前的監(jiān)管需求，并不能很好地應(yīng)對協(xié)調(diào)網(wǎng)絡(luò)交易的不同交易市場、不同種類的業(yè)務(wù)。

1．缺乏獨(dú)立權(quán)威的監(jiān)管機(jī)構(gòu)。目前，中國在網(wǎng)絡(luò)交易監(jiān)管機(jī)構(gòu)方面存在著許多問題。首先，缺乏獨(dú)立權(quán)威的監(jiān)管機(jī)構(gòu)發(fā)布具體的準(zhǔn)入門檻和行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。現(xiàn)在沒有哪一個部門能對網(wǎng)絡(luò)交易的所有業(yè)態(tài)全部進(jìn)行系統(tǒng)監(jiān)管，但是現(xiàn)實(shí)發(fā)展過程中又需要這么一個機(jī)構(gòu)的存在，所以出現(xiàn)了監(jiān)管機(jī)構(gòu)的缺位。其次，監(jiān)管方法不具有時效性，無法匹配發(fā)展態(tài)勢。目前在金融行業(yè)領(lǐng)域?qū)嵭械姆煞ㄒ?guī)并不能與網(wǎng)絡(luò)交易的業(yè)態(tài)匹配，出現(xiàn)問題的往往都是特例，網(wǎng)絡(luò)這個特性沒有辦法在現(xiàn)有的監(jiān)管方法中得到解決。

2．缺乏明確具體的法律法規(guī)。雖然目前也已經(jīng)制定了一些相關(guān)法規(guī)，但仍遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于網(wǎng)絡(luò)交易的發(fā)展速度。首先需要解決的問題就是網(wǎng)絡(luò)交易到底在中國現(xiàn)行的法律體制中是什么地位。比如上文中講到的第三方支付的含義，指的是得到合法渠道對其自身的信用水平和自身實(shí)力認(rèn)證許可的獨(dú)立機(jī)構(gòu)，以網(wǎng)絡(luò)技術(shù)為媒介，在使用者之間搭橋，為買賣雙方提供的支付第三方服務(wù)。但是截至目前，網(wǎng)絡(luò)借貸、眾籌融資等法律地位的確認(rèn)還是無法可依。

3．缺乏公開透明的信用體系。央行擁有的個人及企業(yè)征信系統(tǒng)已是傳統(tǒng)金融授信或放貸的重要依據(jù)來源。因此，理想狀態(tài)是網(wǎng)絡(luò)交易的信用風(fēng)險防范也借助央行的征信系統(tǒng)來控制風(fēng)險。因?yàn)榍拔恼撌龅姆蓡栴}在沒有解決的情況下，網(wǎng)絡(luò)交易無法借助央行的征信系統(tǒng)進(jìn)行信用數(shù)據(jù)真假的核查，也沒有辦法將有過不良記錄的企業(yè)或者個人公示出來，因此會發(fā)生網(wǎng)絡(luò)平臺利用信息優(yōu)勢欺瞞誘騙投資者、融資者對重要信息進(jìn)行隱瞞來騙取低成本的資金的情況。所以，現(xiàn)今中國在網(wǎng)絡(luò)交易方面尚未形成完善的信息披露機(jī)制，外加懲處力度不足和低成本的違規(guī)行為，更是加劇了信用風(fēng)險的發(fā)生。

4．缺乏操作安全的技術(shù)保障。網(wǎng)絡(luò)交易較傳統(tǒng)金融而言，技術(shù)性更強(qiáng)，對操作人員的操作要求更高，對工作人員嚴(yán)格要求的同時，輔助技術(shù)保障對應(yīng)對操作風(fēng)險必不可少。但是，目前中國的網(wǎng)絡(luò)交易中對有關(guān)資金及證券的托管、交易和清算系統(tǒng)沒有做到嚴(yán)格把關(guān)，缺乏對第三方支付平臺、網(wǎng)絡(luò)借貸和眾籌等網(wǎng)絡(luò)操作的安全審核細(xì)則，除了個別目前自身安全系統(tǒng)發(fā)展相對成熟的網(wǎng)絡(luò)平臺，在交易過程中由于技術(shù)性操作失誤導(dǎo)致的資金損失的事情時有發(fā)生，帶來嚴(yán)重的經(jīng)濟(jì)損失。

四、對中國網(wǎng)絡(luò)交易風(fēng)險防范機(jī)制的建議

通過借鑒更成熟的國家和地區(qū)經(jīng)驗(yàn)之后，提出針對我國的具體措施。

1．對第三方支付的風(fēng)險防范建議。根據(jù)中國目前的發(fā)展?fàn)顩r主要防范操作風(fēng)險和法律風(fēng)險，從防范操作風(fēng)險來說應(yīng)當(dāng)提高操作技術(shù)水平，一方面需要提高現(xiàn)在每一筆支付交易所需要的時間，利用時間縮短的優(yōu)勢不給黑客可乘之機(jī)。另外，第三方支付公司也需要不斷進(jìn)行APP后臺運(yùn)行系統(tǒng)的完善升級，為支付營造安全的交易環(huán)境。消費(fèi)者也應(yīng)該避免因自身操作失誤，如個人涉密信息泄露、個人密碼泄露、轉(zhuǎn)錯交易賬戶等問題而導(dǎo)致的資金損失問題。而關(guān)于防范法律風(fēng)險方面，可以借鑒發(fā)達(dá)國家較為成熟的法律體系，應(yīng)當(dāng)建立獨(dú)立權(quán)威的監(jiān)管機(jī)構(gòu)，并且建立以第三方支付為主體的法律法規(guī)體系，在制定法律的過程中應(yīng)有針對性地規(guī)定經(jīng)營過程的具體要求、交易雙方權(quán)利與義務(wù)的劃分范圍以及跨國清算、結(jié)算業(yè)務(wù)的實(shí)行過程具體要求、匯率利率的參考標(biāo)準(zhǔn)等。

2．對網(wǎng)絡(luò)借貸的風(fēng)險防范建議。網(wǎng)絡(luò)借貸從誕生以來就伴隨著信用風(fēng)險、操作風(fēng)險和法律風(fēng)險。目前，中國的風(fēng)險防范機(jī)制存在諸多問題亟待解決，因此針對中國網(wǎng)絡(luò)借貸本身存在的風(fēng)險，從以下三個方面給出建議。首先，應(yīng)明確界定網(wǎng)絡(luò)借貸的合法地位，也要結(jié)合監(jiān)管分工的細(xì)則，給予其明確的地位界定。政府監(jiān)管部門也應(yīng)制定相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)及流程，引導(dǎo)其有序地接入到央行征信系統(tǒng)中。同時，加強(qiáng)對用戶的安全教育，從而引導(dǎo)客戶理性地面對風(fēng)險，避免盲目相信虛假信息，自覺提高信用風(fēng)險防范意識。其次，操作平臺應(yīng)該采取更權(quán)威的技術(shù)對平臺后臺運(yùn)行系統(tǒng)進(jìn)行保證，防患于未然，定期維護(hù)運(yùn)行系統(tǒng)，更新系統(tǒng)漏洞。最后，應(yīng)明確規(guī)定網(wǎng)絡(luò)借貸的所屬法律監(jiān)管范疇，確保網(wǎng)絡(luò)借貸屬于法律監(jiān)管區(qū)域之中，而不是灰色地帶。法規(guī)中應(yīng)明令禁止非法集資，并具體到集資的人數(shù)上限及規(guī)定資金金額的上限等。

3．對眾籌融資的風(fēng)險防范機(jī)制的建議。對于眾籌融資，中國起步晚，因此需要借鑒發(fā)達(dá)國家的經(jīng)驗(yàn)。第一，眾籌融資的定義決定了公眾需要提高自己辨別信息真?zhèn)蔚哪芰Γ皇琼?xiàng)目發(fā)起人是否使用虛假身份問題和項(xiàng)目資金募集成功后是否會出現(xiàn)項(xiàng)目發(fā)起人不兌現(xiàn)承諾問題，二是眾籌平臺的項(xiàng)目審核是否具有可行性、資金管理是否真實(shí)可靠的問題。第二，在法律方面要讓眾籌融資有法律的保障。同時，也需要從法律上規(guī)定眾籌的法律地位，讓眾籌在法律上有依據(jù)，讓眾籌融資在法律政策保護(hù)下，推動網(wǎng)絡(luò)交易市場朝著更安全、更穩(wěn)定的方向邁進(jìn)。