從現金流量表看企業管理水平

摘 要：在現代化財務理論發展作用下，企業現金流觀念深入人心。在企業構建的財務報表體系中，現金流量表是關鍵性要素，是對企業運營管理水平高低的真實寫照。企業可以在分析現金流量表數據中，明確日常各方面支出與收入情況，以自身發展現狀為基點，深化運行中的資金鏈，科學控制財務風險，有效提升財務管理以及經營管理水平，增強自身在行業市場中的核心競爭力。因此，本文多角度客觀分析了從現金流量表看企業管理水平。

關鍵詞：現金流量表；企業；管理水平

在企業生存發展道路中，現金流科學管理至關重要。現金流量表屬于企業重要的財務報表之一，能夠更加精準、客觀地折射出企業經濟活動開展中財務現狀。企業可以從現金流量表入手，客觀把握當下經營管理狀況，明確現金流管理方面的缺陷問題，加大財務風險管控力度，高效管理并應用資金，深化投資、融資環節，順利開展各項經濟活動，從而提高企業運營能力、盈利能力、償債能力、發展能力等，使企業走上可持續發展道路。

一、企業現金流量表

企業現金流量表包括多個方面的信息，比如，籌資、投資、經營決策，是企業經濟管理過程中的重要“晴雨表”。間接法、直接法是現金流量表編制的兩類重要方法，現金流量表數據最終呈現和利潤表、資產負債表二者密切相關，是二者綜合計算之后得出的，也就是說，能更加直接地反映企業“經營、投資、籌資”各方面具體情況，尤其是無法從其他財物報表分析中發現的問題，可以從現金流量表明確企業業務活動開展中現金流入、現金流出以及凈流量情況。和企業其他財務報表相比，現金流量表有著無法比擬的優越性，現金流量表合理化分析利于企業全面、客觀評價自身各階段財務管理現狀以及經營管理水平，可以準確預測未來發展趨勢，明確日常運營管理問題，科學調整財務管理內容，深化制定的經濟決策，更好地為經濟活動的開展提供所需的資金，實時獲取經濟利潤，在擴大再生產中有著較高的盈利能力。同時，在分析現金流量表中，企業可以將損益表、資產負債表貫穿其中，全面、客觀剖析對應的現金流，準確評價獲取的凈利潤，加大對薄弱環節的管理力度，科學制定階段性發展戰略，全面提升現金能力，確保在償付債務、業務活動開展方面都有充足的資金，利于企業及時把握財務風險高發環節以及具體原因，避免業務活動開展中因資金浪費嚴重出現資金周轉困難問題，實時增強運營管理能力。

二、從現金流量表看企業管理水平

（一）盈利能力

在生存發展道路上，企業管理水平高低和盈利能力密切相關。在運營管理過程中，企業可以從不同方面入手對比、分析現金流量運行情況，特別是業務活動開展中的凈結余、現金流凈值，明確自身盈利能力高低。通常情況下，在開展業務活動過程中，企業現金流凈值、現金凈結余二者比和業務經營具體情況緊密相連，屬于正比例關系，二者比越大，表明日常業務狀況越好，企業的盈利能力也比較較高。也就是說，在日常運營管理中，企業想要提升盈利能力，需要通過各種有效路徑增加現金凈流入。同時，從現金流量表角度來說，如果同行業中兩個企業現金結余凈值相同，現金流量凈值較大或者現金流量額較大的企業有著較強的盈利能力。針對這種情況，企業需要從多個方面入手客觀分析現金流量表，準確把握現金流凈值、現金凈結余二者具體情況，科學管理內部現金流，規范現金流入與流出，科學控制日常各方面成本，實現最大化的經濟效益，在提升利潤空間過程中增強盈利能力，為整體管理水平提高奠定堅實的基礎。

（二）投資和融資能力

投資、融資是企業運營管理過程中兩大關鍵性環節，也是企業提高整體管理水平，走上健康穩定發展道路的關鍵點。企業必須客觀分析現金流量表，準確把握投資、融資兩個方面存在的問題，優化調整制定的投資以及融資決策，高效開展投資和融資各項工作，確保長期與短期投資以及融資處于平穩狀態，防止盲目進行投資或者融資，深化內部資金鏈，各項生產經營活動有序開展。企業可以客觀剖析已開展的各項投資以及融資活動，規范以往投資和融資行為。在分析投資和融資行為方面，企業要從現金流量表入手分析較長一段時間內經濟活動開展中現金流量流入、流出各自情況，看其開展的投資以及融資活動是否和自身運營發展實際情況吻合。如果和實際情況不吻合，說明開展的投資以及融資活動不規范，會增加日常運營管理成本，也不利于企業走上長遠發展道路。在此基礎上，企業也需要以現金流量表為基點，合理分析短期投資以及融資情況，在長期與短期分析作用下，深化投資、融資兩大重要環節，科學管控財務風險，動態管理財務各方面。企業要根據自身盈利情況以及開展的業務活動，進行有效的投資，要采取多樣化可行的手段，科學拓展融資渠道，不斷完善構建的資金鏈條，確保有更多的經濟投入到擴大再生產中，獲取更多的經濟利潤，提高市場占有率，更好地面對來自各方面的挑戰，具備較高的管理水平。

（三）償債能力

在運營管理過程中，企業流動資產變現能力和現金流量凈值、流動資產二者比重有著密不可分的聯系，比重越大說明企業將流動資產變現的能力越高。同時，在現金流量表作用下，企業可以實時把握自身各階段現金流量凈額、漏洞負債二者比率，如果比率較低，說明償債能力不高，極易降低信譽度，不利于在行業市場中塑造良好的外在形象。在此基礎上，企業也可以借助現金流量表，準確把握現金流量凈額、負債總額間的比率，看其是否在規定范圍內。如果比率較低，企業需要從各方面實際出發，具體分析償債方面存在的問題，采取有效的手段科學把控現金流量凈額以及負債總額間的比率，最大化提升償債能力，避免業務活動開展中內部資金鏈斷裂，甚至破產，實時提高經濟管理水平。

三、企業現金管理有效路徑

在運營管理過程中，企業各項業務活動的開展都離不開資金，而管理水平提高又和業務活動有序開展相連。現金屬于企業生存發展上的特殊資產，有著較強的流動性，是對企業財務管理、償債、投資等能力的客觀折射，內部現金不能或多或者過少，要對其進行科學規劃，防止出現閑置現象，獲取更多的經濟利潤，必須從現金流量表角度入手加強現金管理。在此過程中，企業要借助現金流量表，科學預測在未來一段時間中現金收入與流出狀況，規范現金預算環節，根據預算具體規定，巧用預算編制方法，合理編制現金預算報表，明確業務活動開展中不同部門不同方面支出的現金，有效控制運營管理成本，更好地獲取經濟利潤。在此過程中，企業要以現金流量表為切入點，科學設置現金余額，高效開展經濟活動的同時促使現金得到有效利用。此外，企業要圍繞現金管理漏洞問題，優化已構建的資金管理制度，規范現金管理各環節，深化開展的現金收支活動。企業要利用現代信息技術手段，科學構建現金管理系統，合理設置現金流入、流出、風險等模塊，將現金管理各方面融入到統一化網絡體系中，隨時預警現金管理中出現的風險隱患問題，準確把握問題出現的具體位置，以現金流量為切入點，科學管控作用到各環節的風險，降低現金管理風險發生率，實現現金高效利用。企業要以現金流量表為媒介，深化盈利、投資等環節，讓現金收入與支出處于平衡狀態，科學控制現金使用時間，在保證資產保值的基礎上，科學開展適宜的短期投資活動。

四、結束語

總而言之，在運營管理過程中，企業要強調財務管理，要求財務管理人員做好財務報表分析工作，確保現金流量表數據更加客觀、準確，能夠真實反映該階段財務管理以及經營狀況，準確預測未來經濟活動開展中利潤空間以及風險，科學管理、分配內部資金，確保現金流入和流出平衡，獲取更多的凈利潤，實時提高運營經濟效益，推動行業穩步發展。

參考文獻：

[1]林錚欽.基于間接法的動態現金流量分析原理和實現[J].新財經（理論版），2013，（08）：208-210.

[2]楊勇.現金流量表項目分析計算方法——以銷售商品、提供勞務收到的現金為例[J].財務與會計，2016，（09）：40-42.

作者簡介：

劉璐，陜西中煤新能源有限公司。