互聯網金融的業態現狀和發展思考

秦 明

（中國社會科學院研究生院，北京 102488）

0 引言

近年來隨著計算機技術水平的提升、網絡信息技術的發展和大型數據庫的建設，互聯網技術為各個行業的人提供便利，在很大程度上改變了當今人們的工作和生活方式，互聯網技術已經變成當今時代一個非常突出的時代標簽。互聯網技術在傳統金融業中的快速應用和發展給傳統金融業的經營模式帶來了翻天覆地的變化，在金融行業中互聯網技術的發展速度很快，應用規模和范圍越來越大，互聯網技術和金融行業得到了有機的結合，互聯網金融作為互聯網和傳統金融行業結合的產物，是新時代下一種全新的金融運作形式，但是，目前互聯網金融的運作體系中明顯存在一些問題，給該行業的穩定持續發展造成了一定的阻礙。

1 互聯網金融的概念

互聯網金融是在傳統的金融行業中運用計算機電子技術和互聯網絡通信技術等現代科技手段實現金融的交易運作的一種全新的金融運作手段，是一種創新性的金融運作模式，是現代電子網絡技術和傳統金融業相互結合的成果。在這種運行模式中，運用計算機和移動電子設備平臺以及互聯網通信技術可以實現人們在虛擬金融平臺上直接對金融產品進行操作，從而提高了交易的效率，大大降低了交易的成本。互聯網金融如今已經被大眾所認可，成為新時代背景下主要的金融運作方式[1]。

2 互聯網金融的現狀

隨著科技水平的提升，互聯網技術在金融行業中得到越來越廣泛的應用，對金融行業產生革命性的影響，近年來，伴隨著網絡的不斷提速和智能手機等移動電子終端技術的快速發展，形成了各種形式的互聯網金融運作方式，當前互聯網金融在國內的應用狀況大概呈現在這些方面。

2.1 第三方支付現狀

第三方支付是第三方支付公司為支付和交易主體提供資金收付服務和交易結算服務的一種支付方式，使得支付方式和資金流動變得便利和高效。第三方支付公司必須取得經營許可、具備一定的金融條件和信譽，并與銀行之間簽訂金融協議才能開展相應支付業務。相比于傳統的現金交易形式而言，方便快捷是第三方支付突出的優點，因此，被越來越多的人所喜愛和接受。隨著近年來以支付寶為代表提供的第三方支付平臺的快速發展，為人們日常工作和生活提供了很多便利。根據近年來調查數據，第三方支付公司涉及的互聯網支付業務資金數額在逐年大幅度增高，此外，第三方支付在經濟相對落后的鄉村區域的普及程度也在逐年推廣，并逐漸影響鄉村的金融結構。隨著第三方支付方式在各行業中的快速普及，第三方支付業務的業務量逐步增高，發展空間和勢頭非常可觀，由于受到移動網絡技術水平等客觀條件的制約，給業務量提升帶來一定的阻力[2]。

2.2 P2P網貸現狀

P2P網貸是以互聯網為紐帶的一種資金借貸方式，和傳統的銀行資金借貸方式區別很大，在P2P網貸模式中，借貸雙方可以直接在互聯網借貸平臺進行溝通，并最終完成資金借貸的業務，和傳統的銀行資金借貸相比，P2P借貸具有高效和快捷的特點，而且，借貸活動對借貸主體的時空和身份沒有限制，由于和傳統銀行借貸相比存在眾多優勢，加之互聯網借貸需求巨大，近年來P2P借貸發展迅速，而且發展的空間巨大。目前我國中小企業數量大，在融資方面需求很大，但是，通過銀行借貸方式融資存在很多困難，通過互聯網P2P借貸平臺可以實現快速融資的目的，很大程度降低了融資難度，提高了融資的效率。由于我國中小企業數量巨大，融資需求量巨大，國家對互聯網金融借貸也越來越重視，中央銀行和有關部門聯合發布相關法律法規文件，對P2P互聯網借貸行業進行規范管理，進而明確P2P借貸行業的法律地位，隨著互聯網金融結構的逐漸完善，P2P平臺數目有所回落，但是，從數據資料看，2017年我國P2P平臺數量大約在2000左右，成交資金數額非常高，2017年我國日均參與P2P網貸的人數大概是70萬人，總體來看，目前P2P平臺數目、涉及資金金額，網貸參與人數還是比較高[3]。

2.3 眾籌現狀

眾籌是為了達到籌集資金的目的而通過互聯網平臺發起項目籌款，大范圍的收集小額的資金，從而實現短時間內獲得大額資金支持的一種集資形式，區別于傳統的融資形式的是眾籌的形式開放，決定融資效果的關鍵因素不再是項目本身的經濟價值，很大程度取決于項目是否對用戶有足夠的吸引力，因此，為很多需要融資的小型企業和新創意提供了很大的發揮空間。2011年，我國首個眾籌公司開始運營，就在當年成功為滴滴打車融資1500萬，直到2016年底，國內眾籌公司數量已超出130個。通過眾籌公司對項目的運作，成功幫助很多企業和個人走出了資金緊張的困境，給這些企業和個人提供了非常重要的資金支持，由于互聯網在項目審核和監管上面存在一定難度，所以，給很多違法人員提供了可乘之機，違法人員利用編造和偽造的項目在眾籌公司平臺上騙取大量資金，因而給眾籌平臺的信用和社會帶來了惡劣的影響，這也是眾籌企業將面臨的主要挑戰[4]。

3 互聯網金融的發展思考

3.1 互聯網金融未來面臨挑戰

一方面，在互聯網支付的支付金額規模上，互聯網支付資金總額占整體支付資金總額的比例依然很小，目前，國內互聯網支付平臺的支付資金總額大概在10萬億左右，占總體支付比例不足1%，所以，在規模方面互聯網支付和傳統金融模式之間還存在很大懸殊，難以對當前的金融體系造成非常大的改變。未來互聯網金融和傳統金融將長期處于博弈狀態，最終的分布格局還存在很多的未知性；另一方面，目前互聯網金融中普遍存在非法融資的現象，給互聯網金融行業埋下安全隱患，是今后法律和政策應該完善的方面；最后，互聯網金融的發展受到一些條件的制約，主要包括電子設備水平、網絡通信技術水平、認定機制的完善、用戶身份的核實以及數據保密等，這些都是互聯網金融未來要面臨的挑戰。

3.2 互聯網金融未來令人期待

一方面，互聯網金融方式可以給予支付雙方提供一個直接交流對話的平臺，可以實現同時對多個對象進行交易服務，因此，很大程度上節約了交易的成本，而且，客戶信用以及風險評估等交易信息也可以由系統自動做出數據分析；另一方面，互聯網金融可以很大程度減少信息不對稱的現象發生，由于小型企業在融資方面信息的不對稱，給商業銀行提供了盈利的空間，互聯網金融把企業信息準確客觀的反映出來，由市場經濟決定價格，交易過程直觀透明，信用和風險評估數據全部公開，利用網絡數據的分析可以很大程度減少小型企業在金融交易過程中的不對稱現象；最后，互聯網金融的不斷發展會給傳統的金融模式造成沖擊，使得傳統金融模式在業務構成、服務對象、服務態度和運營方式上做出調整[5]。

4 結論

互聯網時代背景給傳統金融業帶來的影響是革命性的，互聯網金融是計算機網絡通信技術和傳統金融行業充分融合的成果，推動了傳統金融業經營概念、運作方式和盈利模式的改變，促進了我國經濟結構的變化，形成了創新型的支付、交易、融資等金融流通形式，給各行各業金融業務提供便利。雖然在互聯網金融業目前存在一些問題，隨著國家在法律法規以及政策方面的監管和引導，互聯網金融業將會走上健康持續穩定的道路，成為我國經濟發展推動力重要的組成部分。