關于中國OTA企業互聯網旅游金融模式的研究

程一夢

摘 要：本文通過文獻的搜集，在大量分析資料和數據的基礎上，研究分析中國在線旅行社（Online Travel Agent，以下簡稱OTA企業）的互聯網旅游金融模式，得出未來互聯網旅游金融將會朝著不斷構建資金閉環、構建基于征信體系的風控機制以及互聯網旅游金融產品滿足設計場景化等趨勢發展。

關鍵詞：互聯網旅游金融? OTA企業 發展趨勢

一、引言

（一）研究背景

由于旅游業的迅速發展，中國在線旅游市場迎來了發展的好時機，不僅有大量的互聯網用戶基礎，而且在線旅游市場的交易額也保持快速的增長，擁有巨大的發展潛力。同時，由于互聯網技術的發展，為互聯網旅游金融的產生奠定了技術基礎。并且隨著互聯網與金融的日益結合，互聯網金融也開始發展起來，包括互聯網金融發展模式不斷創新和豐富，互聯網金融交易規模的不斷擴大，成為經濟和社會體系中重要的構成部分。在這樣的背景下，各大OTA企業為了爭奪市場份額，將互聯網金融與在線旅游結合，紛紛開始發展互聯網旅游金融。

（二）研究意義

在當今旅游業發展前景大好的情況下，在線旅游與互聯網金融的結合可以使OTA企業適應消費者的需要，同時也是OTA企業增加盈利能力的另一條途徑，對于OTA企業的進一步發展具有重大意義。因此，互聯網旅游企業應該建立完善的互聯網旅游金融服務體系，根據旅游業的消費特征整合各項業務資源，滿足旅游者在出行前、出行中和出行后各個階段的旅游金融需求。

二、互聯網旅游金融定義與產生原因

（一）互聯網旅游金融定義

金融與互聯網的結合顛覆了傳統的金融業態，因此，本文對于互聯網金融的定義采用謝平和吳曉求的觀點，認為互聯網金融是第三金融業態。互聯網旅游金融具備互聯網金融的一般性特征，其是指旅游業依托在線支付、大數據、云計算等互聯網技術及移動互聯網技術，實現資金融通、支付和信息中介等業務的一種新興金融服務。旅游服務提供商，不僅為消費者提供理財、支付、貸款、保險等旅游金融服務，也為旅游供應商提供保理、預付款理財等金融產品，從而實現旅游金融產業鏈的資金流動閉環。

（二）互聯網旅游金融產生的原因

1.純粹旅游服務的競爭日益激烈且盈利困難，發展瓶頸明顯

以三大OTA企業為例，攜程旅行、去哪兒網、途牛旅游2012-2015中只有攜程旅行是連續盈利的，而途牛旅游和去哪兒網則是聯系三年虧損狀態，由此可見，由于旅游平臺的產品開發和市場營銷成本非常高，使OTA企業單做旅游的盈利壓力較大。因此，互聯網金融與旅游結合形成的互聯網旅游金融可以使公司業務更加多元化，形成新的利潤增長點，使OTA企業可以擺脫低谷，實現盈利。

2.從整合旅游供應鏈、擴充場景化交易角度出發

旅游產業與許多供應鏈廠商相聯系，并且大多是中小型供應商，包括住宿、交通、線路、娛樂等。這些供應商往往會面臨如資金回籠慢、資金流通周期長、融資難等問題，這些問題增加了OTA企業的交易成本，增加了他們的盈利壓力。因此，OTA企業發展互聯網旅游金融可以為供應鏈廠商提供小額貸款等服務，實現其資金的融通，打通旅游產業鏈資金，在幫助供應鏈廠商的同時也有利于提高自己的經營能力。

3.克服旅游低頻特征，提高用戶粘性

相較而言，消費者對旅游的消費是頻率相對較低的消費項目，這不僅使得消費者對在線旅游產品缺乏粘性。而且會增加OTA企業的用戶獲取成本和保留成本。OTA企業通過推出各種互聯網旅游金融產品，不僅可以解決游客在旅行中遇到的各種問題，還可以采取積分積累等方法來提高消費者的粘性，從而降低用戶的獲取成本和離開平臺的可能性。

4.旅游的不確定性帶來高風險，產生旅游保險需求

游客去旅游是離開其習慣的環境而到另一個陌生的環境中，而且因為旅游的訂單價格通常很高、旅行時間長等原因，游客在旅行過程中會遇到很多的風險和不確定性。因此，OTA企業結合旅游這個特定的消費場景，提供了一系列具有保險性質的完善的互聯網旅游金融產品，保險的項目包括意外險、醫療救援險、行程取消險和航班延誤險等。

5.旅游平臺企業自身積累的大量用戶數據

通過對積累的用戶和上下游供應鏈廠商的大量可靠數據進行分析，OTA企業根據他們的需求針對性地設計并推出一系列互聯網旅游金融產品，這些產品不僅可以很好地滿足用戶的需求，而且有利于OTA企業獲得更多的收益。

三、中國互聯網旅游金融發展的現狀

（一）互聯網旅游金融交易規模與增速

2014年中國互聯網旅游金融市場的交易規模僅為19.7億元人民幣，滲透率為5.9%，增長率為39.6%。但是在接下來的三年中，互聯網旅游金融將加速滲透，其交易規模的增速遠高于在線旅游市場的增速，有極大的潛力，互聯網旅游金融服務將成為帶動在線旅游市場增長率的主要力量。

（二）互聯網旅游金融產品的主要特點

在理財上，互聯網旅游金融主要以貨幣基金和固定收益類金融產品為主。由于旅游消費的特點，使得用戶投入理財的金額一般較高，理財產品份額的附加價值突出，可用于辦理資產證明、預定旅游產品等。

對于旅游分期，目前只要是訂單價格較大的出境游產品，廠商多會以“零利率零手續費”等優惠吸引顧客，而且旅游分期對用戶的信用要求較高。

互聯網旅游金融的保障方案與旅游場景結合度較高，集中在與旅游相關的意外、醫療、救援、延誤、財產損失保障等方面。

四、互聯網旅游金融模式未來的發展趨勢

（一）打造服務閉環向構建資金閉環發展

在未來，OTA企業將會構建資金閉環發展。OTA企業可以通過資產證券化、眾籌等創新金融手段，豐富旅游金融平臺企業的資金來源，促進旅游消費金融的快速發展，直接滿足旅游用戶和供應商在資金與理財方面的需求，形成自身體系內的資金閉環。

（二）風控機制構建將成為互聯網旅游金融廠商的競爭重點

信用風險對于OTA企業來說是最主要的風險，因為OTA企業提供的主要服務之一，如分期付款、首付出發以及為供應商融資的服務等，都需要以個人或供應商的信用為保證。一旦個人或供應商不能及時還款或者拒絕還款，OTA企業將會面對損失。因此，OTA企業需要構建基于征信體系的風控機制，對個人及供應商的信用狀況進行合理的估計，這將成為OTA企業未來的競爭重點，對于企業的發展具有重要的作用。

（三）互聯網旅游金融產品滿足設計場景化

旅游產品消費是一種實時消費過程，與游客所處的地理位置高度相關，特別需要注意客戶體驗。互聯網旅游金融的目的是解決旅游消費者在消費旅游產品各個環節的各種問題，幫助解決供應鏈廠商提供各種服務過程中面臨的資金鏈問題。因此，互聯網旅游金融產品的設計必須切合旅游產品消費的場景，切合供應鏈廠商的供應場景，滿足他們的一系列需求。

六、結論與展望

綜上所述，在旅游業快速發展、在線旅游平臺交易規模擴大以及互聯網金融迅速發展的大背景下，由于OTA 企業自身發展遇到瓶頸、整合產業鏈需求以及旅游業自身所具有的特點等原因，互聯網旅游金融應運而生。互聯網旅游金融不僅可以作為企業增加盈利的另一條主要途徑，而且對于OTA企業未來的發展以及競爭具有重要作用。因此，各大OTA企業應該跟隨互聯網旅游金融發展的大趨勢，不斷發展互聯網旅游金融。雖然我國的互聯網旅游金融目前仍處于剛開始的探索階段，但是相信經過OTA企業的不斷努力和嘗試，我國的互聯網旅游金融在未來會有很好的發展前景，并且會朝著構建資金閉環、構建基于征信體系的風控機制、滿足設計場景化等方向發展。

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