商業銀行轉型交易銀行：理論、經驗與路徑選擇

孫曉慧

摘要：當前我國商業銀行正面臨互聯網金融、金融脫媒、利率市場化、經濟增長放緩等因素的沖擊，發展交易銀行業務是我國商業銀行應對沖擊、謀求轉型發展的突破口。本文主要從我國商業銀行面臨的現狀入手，結合相關的理論，借鑒德意志銀行和花旗銀行開展交易銀行業務的國際經驗，給出發展中國版交易銀行的路徑選擇。

關鍵詞：交易銀行;轉型;路徑選擇

中圖分類號：F830 文獻識別碼：A 文章編號：1001-828X（2019）016-0377-01

一、商業銀行的現狀分析

2008年金融危機，全球投資銀行業務收入遭受沖擊，但交易銀行業務收入不降反升，增長約為17%。危機后，交易銀行業務對銀行的整體利潤貢獻持續上升，成為國際銀行發展銀行業務的首選。目前，交易銀行業務穩定性優勢更加突出，為銀行抵御金融風險提供了重要支持，凸顯發展交易銀行的重要性。本文首先從交易銀行相關理論的人手，并結合目前宏觀環境下銀行轉型的國際經驗，得出發展中國式交易銀行的路徑選擇。面對宏觀環境不斷變化，為了更好的應對沖擊實現發展，轉型交易銀行正當其時。

二、交易銀行相關理論

交易是商業活動的基本特征，交易銀行作為服務實體經濟發展的銀行業務，是傳統業務在更高層次上的體現，嵌入企業的日常生產經營當中，解決企業現金管理及投融資需求，切實為客戶創造實實在在的價值。

與固有商業銀行業務相比，交易銀行業務并不單單是傳統銀行業務的簡便整合，賦予了新的內容，并謀求轉變目標戰略，交易銀行是以整個產業為目標，實現對產業鏈的風險管理，通過產業鏈上下游關系，全面了解客戶需求情況，為客戶撮合交易場景，實現交叉銷售，同時注重對客戶化業務數據的積累，在服務客戶的交易過程中參與了交易數據的生成，進而為客戶提供更加深入的系統化服務，滿足客戶日常經營活動需求，能夠為銀行營造可觀的盈利空間，共創雙贏的局面，具有很好的發展前景。

二、銀行轉型的國際經驗

德意志、花旗、渣打、匯豐、巴黎等西方銀行于上世紀70年代提出交易銀行理念，開展交易銀行業務，形成了成熟的交易銀行核算體系、黏性客戶領域、完善的產品服務以及管理架構。

德意志銀行合并企業融資及環球金融交易部組建企業及投資銀行部（簡稱“CIB”），從現金管理到并購咨詢，從貿易擔保到IPO，從國內托管到風險管理，CIB建立在龐大、堅實的零售業務基礎上，同時全面涵蓋交易、咨詢和資產管理等業務，實現德意志網絡銀行系統與供應鏈企業的實時對接，形成了完整的服務系統。

花旗銀行交易銀行業務主要包括資金和交易解決方案、投行業務、公司借貸和私人銀行。花旗銀行于2014年提出“E-trade”的口號，創新了交易銀行業務所涵蓋的業務內容，打造了全球化的電子平臺網絡，該平臺連接全球超過200多個清算系統，每天的交易量超過30億美元，幣種多達135個，并在組織架構上采取豎線管理，突破地域、時間和語言的限制，為企業客戶提供量身定做的產品和服務，創造客戶真正所需的價值。

德意志銀行和花旗銀行不僅具備強大的電子支付平臺，還充分利用各種資源不斷進行創新和提升能力，為客戶提供豐富多樣的產品和服務，增強客戶黏性，深度挖掘客戶需求，積累交易和行為數據，迎合客戶的實際經營需要，提供全流程、一站式、個性化的特色服務，助力打造金融一實體業交易生態圈。

四、中國商業銀行轉型交易銀行的路徑選擇

（一）設定目標，構建交易銀行高效管理體系

我國交易銀行所面臨的現狀以及客戶對銀行產品的需求關系著交易銀行目標的設定。目標體系的設定秉持“以客戶為核心”的原則，根據客戶對于銀行產品的新需求，積極借鑒西方交易銀行的經驗，融合電子支付核算方式，創新交易銀行產品和服務，調整傳統銀行商業模式，提高服務化水平，構建合理的經營目標，為客戶帶來切實所需的服務與價值。

（二）整合資源，創新交易銀行產品

宏觀經濟環境的變化，也使客戶對產品產生新的需求，創新交易銀行產品是解決客戶需求的有效之策。交易銀行產品圍繞業務內容設計推出和創新，為適應“一帶一路”、互聯網金融、利率市場化等宏觀環境，探索銷售交易銀行產品的新渠道，優化企業賬戶、收付款管理服務模式，防范風險。利用銀行現有的客戶資源和交易數據，對客戶群體進行分類，實行實名制管理，進行針對性管理與服務，整合銀行內外，企業前后、供應鏈上下資源，創新交易銀行產品，提高交易銀行業務的競爭力，為服務對象提供一站式的產品，適應企業的多樣性要求。

（三）優化服務，拓寬交易銀行客戶領域

交易銀行服務嵌入客戶經營活動的全過程，提升交易銀行業務的服務水平，對維持和增加客戶至關重要。我國銀行業應結合自身的情況，合理的選擇交易銀行服務的覆蓋范圍，優化服務流程，提高服務效率，讓客戶親身感受到滿意的服務，同時將服務按照不同的服務對象進行具體化劃分，按照不同的服務模式應用于客戶，更具適用性以及指向性，切實解決實際性要求。與現有的投行業務不同，交易銀行的業務單筆收益低，交易量大，依賴規模創造收益，應注重通過一系列的途徑增加客戶，整合利用各種網絡技術與全球性資源，拓寬客戶領域。

（四）有效監管，提高交易銀行風控能力

交易銀行業務融物流、信息流、價值鏈等為一體，進行區域塊鏈條管理，為客戶提供一站式服務，業務流程的連貫性，有賴于與之相配套的監督管理體系與風險控制體系。對業務流程進行有效監管是開展交易銀行業務的保障，實行層層管理、層層監督，做到對客戶業務流程的每一步進行有效的監督與管理，發現問題及時改正，不影響客戶的經營，有效的防范風險，提升銀行業的盈利水平。目前，銀行業面臨來自外部環境的沖擊，運用電子支付平臺、大數據技術、云計算平臺進行數據信息的識別、處理、共享與反饋，最大限度地減少業務流程中潛在的風險，增加客戶的盈利，同時加強對客戶所面臨的流動性風險、利率風險、匯率風險的評估與監控，及時采取有效的方法與政策應對。