我國綠色金融發展存在的問題及對策

莫凌玉 洪金進 馬延奇

【摘要】我國改革開放40年來，長期單一追求經濟數量的粗獷式經濟發展模式在取得經濟水平快速擴張的同時，對我國環境造成巨大的破壞。然而當前我國經濟結構面臨著巨大的轉型，由傳統的追求數量為主轉為以質為主，可持續發展成為當面我國經濟發展的首要目標。綠色金融和綠色產業成為當前金融機構業務發展的另一熱門。然而我國綠色金融發展起步較晚，相關法律政策不夠完善，其發展過程存很多問題，是否能解決這些問題成為我國綠色金融能否健康發展的關鍵。

【關鍵詞】環境 可持續發展 綠色金融 對策

一、引言

可持續發展作為我國科學發展觀的基本要求之一，其目標是實現科技、自然、社會、經濟等協調發展，從而在確保我國生態環境綠色健康發展的同時，實現經濟穩步增長。我國過去的40年來，經濟實現了巨大飛躍，然而生態環境也付出了巨大的代價，環境問題已經成為制約我國經濟可持續發展的主要因素。

2015年中國人民銀行帶頭起草，把綠色金融納入十三五長期規劃。2016年8月，中國人民銀行牽頭的七部委聯合發布的《關于構建綠色金融體系的指導意見》對綠色金融概念做出了具體的定義，同年9月杭州G20峰會上，我國首次把綠色金融納入會議議程。2017年10月黨的十九大報告在提出我國基本社會主要矛盾已經發生轉變的同時，提出為了滿足我國經濟結構改革和產業升級要求，銀行業銀從“普惠、綠色、科技、消費”等四個方面來發展金融，從而促進實體行業升級轉型。2019年5月18日，中國綠色金融論壇召開，指出我國綠色金融發展水平已經位列國際前列，在服務鄉村振興，支持污染防治攻堅戰，促進經濟社會綠色發展發揮了積極作用。

誠然，自我國把綠色金融納入長期的發展規劃以來，綠色金融在支持我國經濟轉型方面取得了一定的成就，2018年我國發行的綠色債券超過2800億元，位居世界前列，然而，不可否認我國綠色金融起步較國外較晚，較國外完善的綠色金融體系相比仍有很大的差距，同時過去的時間中也暴露出我國綠色金融政策不夠完善、金融機構技術識別能力不足、信息不對稱等等問題。

二、我國綠色金融存在的問題

（一）法律政策不夠完善

與國外發達國家相比，我國綠色金融起步較晚，2015年才開始起步，并且由于我國關于環境問題相關法律制度不夠完善，高污染高排放重工業所占國民工業總水平比重較高，短時間內完成轉型難度較大等等原因，使得我國綠色金融政策發展存在很大的阻力，具體表現為：

1.頂層設計不足

盡管我國《環境保護法》已經相對較完善，構建綠色金融體系指導意見，綠色金融標準體系，綠色評估認證業務規范建設等已經不斷完善，此外也制定了關于綠色保險、證券的金融政策規定，但是這些政策大都停留在指導層面，距離真正落實到實踐運用還需要很長的實踐過程。

2.缺少完整的激勵機制

我國傳統高污染高排放類型重工業所占工業總水平比重較高，其完成產業結構綠色轉型所需的現實條件較多，此外，由于技術限制，目前我國新興的綠色環保項目大部分都存在產業投資期限較長，回報率較低，貸款損失風險較大等問題。從金融機構角度來考慮，金融機構的逐利性與綠色金融的融資幫扶性目的存在利益上的矛盾，在缺少政府財政補貼或其他幫扶政策的支持下，金融機構的人力，宣傳成本的投入過高，因此金融機構在做綠色金融項目時往往缺少項目執行動力。

（二）金融機構技術識別能力問題

金融機構作為綠色金融項目資金供給方，其產業實質是服務業，然而綠色金融資金需求方往往是高新技術產業，對于這類產業的技術識別，風險調查需要很強的專業知識，作為服務為主的金融機構，如果要做到完整的技術跟進需要較高的人力、時間成本，此外，高新技術產業的研發到生產過程存在很多的不確定性，以電池行業為例，目前廣泛應用的是鋰電池，然而早在十幾年前就提出研發石墨烯電池，但是直到今天石墨烯電池仍處于實驗階段距離產品商業化仍有著很大的距離。所以，對于金融機構而言，技術識別方面的存在的缺陷往往給自身帶來很大的不確定風險，從而阻礙綠色金融的發展。

（三）信息不對稱

綠色金融所支持的目標項目是綠色環保可持續發展的產業，涉及到金融和環保兩大體系，兩大主體之間存在一定的信息壁壘，就我國目前情況來看，綠色金融的環保標準仍處于在實踐中不斷修訂和完善的階段，金融機構在對企業進行資質審查時往往缺少具體可以參照的標準。另外在環保審查階段金融機構往往只能根據環保部門提供的企業信息來進行判斷，環保部門對企業的信息的掌握往往來源于企業的主動信息報備和問題企業的被動登記，因此金融機構在獲取企業環保信息時，往往無法得到準確的企業信息，要想得到企業環保方面準確的信息則需要另外投入一定的人力物力進行盡職調查，信息部隊稱將會在很大程度上影響金融機構對企業環保合規性的判斷，這就增加了金融機構對企業投資的損失風險。

三、我國綠色金融問題解決的對策

（一）完善相關法律政策

我國綠色金融起步較晚，其配套的相關產品創新機制和制度安排都存在很大完善的空間，具體可以從以下兩點來進行：

1.完善頂層設計

完善頂層設計要求我國在遵守《環境保護法》基礎上，不斷完善綠色金融基本法律，包括綠色金融體系、結構、職責等相關相關規定，以成文的法律形式對金融機構綠色金融項目進行投資目標選定，投資標準，政策優惠，財政補貼等等問題進行具體的規定和約束。另一方面對于環保企業要對環保標準有著明確的規定，對于達到不同環保標準項目應規定不同的貸款利率和貸款期限。同時要加強對環保項目和企業的以及金融機構得監管標準，對于以環保項目為噓頭違規騙取財政補貼的行為進行嚴懲。從而保證綠色金融項目有法可依，違法必究。

2.建立合適的政策激勵機制

綠色金融項目的周期長風險大使得很多金融機構望而卻步，同時綠色金融做為我國長期發展戰略目標對我國可持續發展有著重要的意義，政府方面應建立起符合當前我國實際情況的激勵機制，如給予開展綠色金融項目的金融機構直接的財政補貼對于信貸金額達到一定標準的商業銀行適當的降低其法定存款準備金率等等。同時，從企業角度，鼓勵傳統重工業向綠色環保產業轉型，對于符合轉型標準的工業企業和項目給予財政支持，此外鼓勵綠色環保項目和企業發放綠色債券，同時給予這類企業綠色發債通道。

（二）政府幫扶和財政支持

銀行等金融機構技術識別方面能力的不足，如果完全依靠金融自身來不斷進行技術知識的學習和人才的引進，或者把技術鑒定工作外包給第三方，無疑會增加金融機構的成本再加上綠色產業項目周期長風險不確定等因素會進一步加大金融機構不確定的風險損失的可能。因此政府方面應給予金融機構技術識別支持，例如：對于開展綠色金融項目的金融機構免費提供技術人才對其員工進行技術知識的培訓或者免費對金融機構進行技術識別鑒定服務。此外，對于開展綠色金融項目的金融機構給予直接的財政補貼從而降低金融機構的項目運營成本也能夠減少企業因技術知識缺陷而必須減少的投資成本。

（三）完善信息溝通機制

金融機構對企業環保信息的掌握只能依靠環保部門已有的信息，然而環保部門的企業信息往往存在一定的時滯和信息不明，如個別企業盡管從事的是污染產業但是如果沒有被當地居民舉報或者被環保部門檢查備案則很難收集到這類企業的環保信息，這類企業在向金融機構申請貸款時，無疑會增加金融機構對企業環保類型的判斷難度。因此環保部門應建立完整的信息備案機制，對環保企業及時備案，并且對備案及時更新。此外，對預申請綠色項目的企業提出信息透明要求，對于無法提供完整企業環保信息的企業則不予貸款批準。

金融機構方面一直存在信息不透明的弊病，外界對金融機構的資金流向往往只能被動的根據其提供的信息來進行判斷，對于綠色金融項目政府方面要做到信息透明就要保證金融機構及時把綠色金融項目資金流向公開，保證外界對這類項目資金流向的知情權，從而能夠實現外部對金融機構的監督，有助于建立一個長期的社會監督機制。

四、結語

總的來說，由于我國傳統重工業所占比重較高，綠色金融起步相對較晚，目前我國綠色金融仍處于初期發展階段，存在法律政策不完善，金融機構專業技術知識不足，環保與金融體系信息不夠透明等問題，但是，與綠色金融的先相關法律政策每年都在不斷完善。目前我國綠色債權發行量已經超過2800億元，位居世界前列，此外金融機構對綠色金融信貸的投入也在不斷增加，綠色金融試驗區也取得了初步的成功，并將在其他地區進行復制。隨著我國綠色金融取得初步的效益后，未來相關的綠色金融政策體系標準將會進一步完善，并會對我國可持續發展戰略產生實際的利好效果，并且在自身實踐中與國家積極交流改進，在交流中不斷發現問題，結局問題，促進我國綠色金融與國家接軌。

參考文獻：

[1]中國人民銀行：http：//www.pbc.gov.cn/goutongjiaoliu/113456/113469/3131687/index.html.

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[3]中國新聞網：https：//www.chinanews.com/.

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[5]鄭文灝.地方綠色金融發展路徑研究[D].南京審計大學，2018.

[6]段光沛.商業銀行綠色金融業務發展研究[D].深圳大學，2017.

作者簡介：莫凌玉（1998-），女，安徽合肥人，安徽財經大學金融學院在讀，研究方向：國際金融。