出口產品質量、國內市場規模與制度環境門檻

引言

近年來，我國的出口貿易額不斷實現突破和增長，出口深度和廣度持續深化和擴展。自2013年開始，我國連續三年成為全球第一大貨物貿易大國和第一大出口國，2016年雖被美國超越，但依舊保持了較大的貿易體量，成為名副其實的貿易“大”國。然而近兩年來，在國際經濟下滑、國內市場變革的背景下，我國出口貿易已無法僅僅依靠數量增長來維持。一方面，我國國內勞動力資本、土地等要素成本不斷攀升，資源環境約束日益趨緊，出口貿易的比較優勢下降；另一方面，國際市場需求持續低迷，全球經濟進入結構性減速階段，各國之間的貿易保護加強。2018年3月以來，愈演愈烈的中美貿易摩擦使我國面臨的國際市場環境持續惡化。許多學者認為，通過促進出口產品質量的升級，可以緩解我國面臨的貿易摩擦。在外部國際市場不確定性持續增加的情況下，如何向我國內部市場尋找發展動力，提升我國出口產品質量，促進出口貿易的可持續發展，是一個值得深入探究的問題。我國國內市場龐大，依托國內市場的規模優勢提升出口產品質量，掃除制約我國市場規模效應釋放和出口產品質量提升的制度障礙，不僅有助于增強我國出口產品競爭力，緩解當前中美貿易摩擦帶來的負面影響，同時也對我國實現出口貿易由規模擴張向質量效益提升的戰略轉變，促進出口貿易可持續發展，由貿易“大”國邁向貿易“強”國具有重要意義。

事實上，從國內市場的視角出發研究出口產品質量，具有堅實的理論依據。根據新古典貿易理論，一國的國內市場是產品出口的基礎。無論是新古典貿易理論中以分工及相互需求為基礎的林德爾模型，還是新貿易理論中以產品差異化和壟斷競爭為基礎的“本地市場效應”，他們的共同觀點是一國的國內市場需求對出口貿易存在著重要的影響。根據Krugman（1980）的“本地市場效應”理論，可以知道一國國內市場規模的擴大能夠促進出口產品種類多樣化，產品種類體現為產品之間的水平差異，而產品質量衡量的是產品內部的垂直差異，那么一國國內市場規模是否也能對產品內部的垂直差異（即質量）產生一定的影響？對于這一問題，迄今尚未有學者進行過直接明確的回答和系統嚴謹的論證，但仍有一些文獻從不同的角度暗示了這一關系存在的可能性。

根據Hallak & Sivadasan（2009）基于企業異質性框架得出的研究結論，出口產品質量最終將決定于企業的生產效率和固定投入效率，而國內外很多學者如Helpman &Krugman（1985）、Davis & Weinstein（2002）、陳豐龍和徐康寧（2012）等分別從不同角度證實了國內市場規模對企業生產效率具有促進作用。這些現有的研究結論為國內市場規模影響產品質量提供了一定的理論依據和經驗證明，因此我們有理由做出這樣的推斷，即國內市場規模可能會對出口產品質量產生影響。

然而縱觀全球各國出口貿易的現實，國內市場規模與出口產品質量之間的關系似乎并不明確。與具有巨大市場的印度、中國等發展中大國相比，那些國內市場規模較小的國家如日本、韓國及歐洲國家出口產品質量反而更高，而市場規模較大的國家中只有美國這樣的發達國家出口產品質量較高。如果以上有關國內市場規模與出口產品質量的關系成立，那么部分發展中大國的經驗與理論預期并不一致，由此引發的問題是，什么因素限制了國內市場規模對出口產品質量的作用？

基于上述問題，本文利用60個國家2010—2016年間出口的700多種HS四分位編碼產品，對各個國家出口產品質量進行了測算，從國家整體層面細致地研究了國內市場規模對出口產品質量的影響，對60個國家7年的數據進行面板門檻回歸，以驗證國內市場規模對出口產品質量的作用，并分析一國制度環境對這種作用的制約效應。

本文的主要貢獻在于：第一，從宏觀視角研究了國內市場規模對出口產品質量的影響，并且揭示制度環境對這一作用的門檻效應。本文發現，類似于本地市場效應，國內市場規模不僅能對出口多樣化具有促進作用，同樣能夠促進出口產品質量的提升，而這一作用之所以在現實中沒有得到印證，是因為存在制度環境的門檻效應。這一觀點不僅為出口產品質量的研究提供了一個新的視角，同時也豐富了“本地市場效應”的理論內涵。第二，本文在測算企業產品質量時，為了剔除產品種類對數量的影響，對產品進行了細分，從而避免現有文獻中由于引入國內市場規模變量而產生的內生性問題。

理論框架與數理模型

自Melitz（2003）開創了“新新”貿易理論，從企業生產效率的異質性研究國際貿易問題以來，越來越多的學者開始關注企業更多維度的異質性，從產品質量的角度解釋出口企業的生產率悖論（湯二子，孫振，2012）。本文將在Hallak & Sivadasan（2009）基于產品質量的企業異質性模型基礎上，從國內市場規模和其他宏觀因素的角度解析出口產品質量。

Hallak & Sivadasan（2009）在考慮了產品的垂直差異后，將產品質量引入消費者效用函數，并根據消費者效用最大化得到進口國對企業產品的需求函數，該需求函數與價格和質量有關，決定消費者選擇的不再只是產品價格，而是產品質量與價格的比值，即產品的“性價比”。一種產品的性價比越高，消費量越大。在供給方面，Hallak &Sivadasan（2009）同時考慮了可變成本和固定成本的異質性，即企業同時具有生產效率和固定投入效率的雙維度異質性，企業的生產效率越高，意味著可變成本越低；固定投入效率越高，則表示固定成本越低。同時，企業的成本還與產品質量有關，企業的可變成本和固定成本隨著產品質量的提升而增加。

假設市場結構為由很多差異化產品組成的壟斷競爭，通過消費者效用最大化決定的需求函數和生產者的利潤最大化可以求解出產品質量的內生決定方程表達式。最終，Hallak & Sivadasan（2009）認為企業出口產品質量主要由企業的生產效率和固定投入效率以及進口國市場的整體需求內生決定，企業的生產效率和固定投入效率越高，出口產品質量越高。

（一）國內市場規模對產品質量的作用機制

Hallak & Sivadasan（2009）刻畫的企業出口產品質量的內生決定方程是基于企業的微觀個體特征的，而任何企業都是在一國特定的市場和制度環境下組織生產的，顯然微觀個體在生產中的表現與國家宏觀環境密切相關。為了從國家宏觀層面分析出口產品質量，本文進一步對決定微觀企業生產效率和固定投入效率的宏觀因素進行分解，把國內市場規模和其他變量分離出來。

首先，國內市場規模的擴大可以通過兩條途徑促進企業生產效率的提高。一種是通過促進分工的細化，使規模經濟的作用充分發揮出來，從而有利于生產率的提高，同時，企業之間可以通過技術、管理經驗等方面的互相學習與合作產生外溢效應，提高企業的生產經營效率。這兩種方式稱為外部規模經濟效應。另一種是國內市場規模的擴大使得更多企業進入，加劇市場競爭，為了提高市場競爭力，企業會通過各種途徑提升生產效率，而那些生產效率低下的企業在激烈的市場競爭中被淘汰，市場上企業的整體生產效率得到提高，這種途徑稱為市場選擇效應。通過外部規模經濟效應和市場選擇效應，國內市場規模可以影響企業生產率的提升，從而間接地影響出口產品質量。

其次，較大的國內市場規模可以顯著地提高企業的固定投入效率。從生產經營的角度來說，一個企業最重要的固定投入就是研發和營銷。一方面，國內市場的擴大增加了市場需求，當市場需求足夠大時，企業就更加傾向于通過增加研發費用等固定成本的開支來提高固定投入效率。另一方面，一個國家市場規模越大，消費者密度越高，企業在投放廣告進行市場營銷時，在客觀上效率自然也會更高，這種由于廣告受眾的集聚而導致的固定投入效率的提高不依賴于企業自身的主觀努力。

最終，將產品質量內生決定方程中的生產效率和固定投入效率替換為國內市場規模（market size）和其他控制變量（X），這樣，出口產品質量的影響因素將最終被分解為國內市場規模、影響本國企業生產效率和固定投入效率的其他因素，以及來自進口國的影響因素。

（二）制度環境的門檻機制

由以上分析可知，較大的國內市場規模為企業改進產品質量提升了盈利空間，促進了企業的研發等投入；同時競爭的壓力使得提升產品質量成為企業生存的必要手段。因此，國內市場規模的擴大可以促進產品質量的提升。在這個過程中，開放自由的市場制度環境扮演了重要的保障角色。

制度環境是市場機制發揮作用的基礎。任何貿易理論都是在國內市場制度完善的隱含前提下得出的，制度環境是決定競爭效應和集聚作用能否得到充分發揮的前提和關鍵。這就意味著國內市場規模對出口產品質量的作用機制要受到制度環境的約束。首先，在不完善的制度環境下，政府管制限制了生產要素的自由流動，提高了要素流動的成本。資本和技術是提升產品質量的關鍵要素，缺乏開放度和透明度的金融系統能扭曲資本的流動方向，增加企業的融資成本。其次，存在尋租和投機空間的市場制度會降低企業通過研發等有效的企業生產活動提升產品質量的動力，破壞公平的競爭環境，扭曲資源的配置。最后，政府對企業的管制使得企業進入市場的成本較高，從而擠壓了企業提升產品質量的空間，同時在市場上形成了一定的壟斷，這樣即使在較大的市場規模中，也不利于形成企業集聚與競爭，最終導致國內市場對出口產品質量的作用失靈。

市場制度不健全是發展中國家向市場經濟過渡中的常態（Hausmann & Rodrik，2003）。正是由于目前全球大多數市場規模較大的發展中國家國內制度環境的不完善，制約了這種國內市場效應，使得這一關系在一些發展中國家表現得并不明顯。這也正是各國市場規模對出口產品質量作用存在差異的可能原因。由此可見，市場規模效應只有在一定的制度環境中才能體現在出口產品質量的提升上。也就是說，一國的制度環境制約著國內市場規模對出口產品質量的提升效應，只有當制度環境達到一定的門檻值，這種效應才能發揮出來。

實證檢驗

（一）出口產品質量的測算

關于出口產品質量的測算，Gervais（2011）以及施炳展（2014）等人通過產品的需求方程構建計量模型，并將產品的質量信息包含在擾動項中，從而根據產品需求反推出產品質量。該方法可以克服使用單位價格作為出口產品質量代理變量的缺陷，避免成本波動和需求沖擊的影響，從而能較好地刻畫出口產品質量。因此本文使用該方法對出口產品質量在產品層面進行了測算，并加總到行業和國家層面，得到各年整體質量指標。

（二）國內市場規模對出口產品質量的影響

為了初步檢驗國內市場規模對出口產品質量的作用方向，本文在進行計量模型的設定時，把國內市場規模作為關鍵解釋變量，根據現有對出口產品質量的影響因素及生產率的研究，納入要素稟賦、制度環境、宏觀政策以及貿易成本等控制變量，參考Opler et al.（1999）和易先忠等（2014）在研究國內市場規模對出口產品結構的影響時的做法，首先分別對每個國家的出口產品質量對國內市場規模進行回歸。通過每個國家時間序列的回歸，得到每個國家國內市場規模對出口產品質量的回歸系數，其中有31.7%的國家的回歸系數為負，40%的國家回歸系數為正，還有一部分國家回歸系數并不顯著。這表明一部分國家國內市場規模的擴大對出口產品質量起到了提升作用，而另外一部分國家國內市場規模對出口產品質量的影響并不顯著甚至具有負面效應。

進一步將這些國家按照系數的符號正負分為兩組，A組回歸系數為正，B組回歸系數為負或不顯著，對比兩組國家的其他控制變量的均值，可以看到A、B組的控制變量中只有經濟自由度指數的均值存在顯著差異，國內市場規模對出口產品質量效應為正的一組具有較高的經濟自由度指數，而其他控制變量的均值差異并不明顯。這說明兩組國家之所以效應不同，很可能是受到經濟自由度指數的影響和制約，因此可以初步確定是制度環境因素造成了國內市場規模對出口產品質量效應的差異。

（三）制度環境的門檻檢驗

為進一步檢驗制度環境對國內市場效應的制約作用，本文用60個國家2010—2016年的面板數據進一步建立門檻模型。首先對制度環境進行門檻效應檢驗，由檢驗結果可知以經濟自由度指數衡量的制度環境存在門檻效應，其單一門檻值為55.374，并在5%的顯著性水平下通過了檢驗。

得到制度環境的門檻值以后，對面板門檻模型進行參數估計。為保證門檻模型的穩健性，對60個國家按照經濟自由度指數的25%、50%和75%分位數進行分組估計，并對比兩種方法估計的結果。門檻模型的估計結果表明，當經濟自由度指數高于55.374時，國內市場規模對出口產品質量具有顯著的促進作用，而當經濟自由度指數低于55.374時，國內市場規模對出口產品質量具有不顯著的負向效應，這與我們的理論預期是一致的。對比門檻模型和分組估計的結果，發現兩者的結論具有較強的一致性。分組估計的結果進一步表明了經濟自由度指數越高，國內市場規模對提升出口產品質量的效應越強。同時，從結果中還可以看出經濟自由度指數本身也對出口產品質量的提升起到了顯著的促進作用。

結論

本文考察了國內市場規模對出口產品質量的提升效應和作用機制，并實證檢驗了制度環境在這個過程中所起到的關鍵作用。這一結論不僅為提升我國出口產品質量，促進我國對外貿易轉型升級提供了新的研究視角，同時也進一步豐富和拓展了“本地市場效應”的理論內涵，即國內市場規模的作用不僅在于促進出口產品多樣化，同時也能夠在一定程度上影響出口產品質量，而發揮國內市場規模效應的一個重要前提和基礎，是國內制度環境的完善。

本文的政策啟示在于：為發展中大國提升出口產品質量，優化出口結構提供了一條參考途徑，即依托國內市場，深化制度改革，通過國內市場制度環境的改革和完善，充分發揮國內市場的規模優勢，促進外貿發展實現由量向質的轉變。我國近幾年來經濟自由度指數一直維持在52左右，這與國內市場規模對出口產品質量發揮作用的制度環境門檻值55.374還有一段距離，因此現階段促進我國海外貿易的進一步發展，不能僅僅著眼于海外，還應意識到我國巨大的經濟體量所帶來的規模優勢，而發揮這一優勢的關鍵就在于，營造一個公正、透明、高效的法制環境、自由開放的要素市場，降低政府對企業的管制成本，建立公平競爭的市場秩序，在更加自由完善的制度環境下，最大限度地激發企業的活力，使市場規模的集聚效應和競爭效應充分釋放出來。