政府補助對企業創新的影響文獻綜述

一、前言

“創新”作為五大發展理念之首，是國家經濟增長的重要支撐。隨著我國經濟進入“新常態”，我國經濟已經逐漸演變為創新發展驅動型模式，而經濟發展離不開企業創新，經濟的可持續發展更離不開企業的技術創新。為了鼓勵企業創新，我國政府加大在研發方面的投入、鼓勵創新。因此，政府補助對企業創新績效的影響也引發了學術界的熱議。

那么，政府為了支持創新都推出過哪些優惠政策，這些政策對企業有何影響，政府補助主要通過政府補貼和稅收優惠來實現，但是這些措施實際真的促進了企業創新嗎，政府為企業提供優惠政策的同時是否附有一定的條件，政府推出的不同政策對企業創新績效的影響是否相同，這些問題都有待進一步梳理。

二、國內外文獻綜述

（一）國外研究現狀。

關于政府補助對企業創新績效影響的研究，國內外學者尚未得出統一結論。國外在這方面的研究比較早，總結起來有三種觀點。

第一種觀點認為政府補助對企業的創新績效沒有任何影響。Robinson等（2004）對英國企業的數據進行梳理分析后發現，政府補助對企業的創新績效沒有直接的相關關系。Tzelepis D等（2004）選取了希臘1005家飲料及食品制造業作為研究對象，探究了政府的資金援助對企業創新產生的影響，結果表明政府直接撥款并沒有抑制企業的創新，但也不會促進企業創新。令Tzelepis D意外的是企業接受資金補助后，其償債能力都有不同程度的提升。當市場失靈時，政府需要出手干預市場經濟，但是政府的補助資金是否被合理有效地分配，答案卻是未知的。

第二種觀點認為政府補助對企業創新績效起到正面的促進作用。Carpon等（1997）對經濟合作發展組織的7個成員國企業研究時發現，政府補助能夠促進企業創新，主要表現為企業在研發方面投入了大量的資金。Hewitt（2011）選取了愛爾蘭國家的大部分企業作為研究對象，通過對這些企業1994-2002年的研發支出等相關數據進行研究分析，結果發現政府補助會鼓勵企業創新。Scott（1982）選取了437家企業作為實驗樣本，利用最小二乘法模型對企業研發投入與政府補助之間的關系展開研究，實驗結果表明政府補助對企業創新有激勵效應。

第三種觀點認為政府補助對企業創新績效起抑制作用。過多的政府補助可能會產生擠出效應，即隨著政府補助強度的增加，就會擠出企業的研發投入，從而抑制企業創新，阻礙了企業的成長。Bloom（2002）利用美國制造業1979-1997年的相關數據，探究了企業創新投入的影響因素，他發現政府補助會抑制企業的創新投入，但抑制程度會隨著產業的變化而有不同的差異，高新技術產業企業對研發的投入不明顯受政府補助的影響，然而在低技術產業企業中，擠出效應卻相當明顯。國外學者們在政府補助對企業創新績效的影響這方面的研究中存在不同觀點，但這也是由于各國的政策及制度等不同導致的，屬于正常現象。

（二）國內研究現狀。

國內現有的文獻中，關于政府補助對企業創新績效的影響這類研究也表現出三種觀點，其中兩種觀點與國外研究結論相似。

1.激勵效益。激勵效應，即政府補助可以幫助企業降低創新成本，也可以降低企業創新投入的風險，為企業創造了良好的投資條件，企業也就更愿意在創新活動中增加投入。晏艷陽、王娟（2018）對政府的相關政策和上市公司的數據進行了研究分析，發現政府的支持行為促進了企業創新。王遂昆、郝繼偉（2014）對部分企業研究后發現，企業的研發投入會在接受政府補助后顯著上升，企業的創新績效也相應地有了顯著的提升。李新功(2016)的研究表明金融信貸能夠增強政府補助的效果，政府補助對企業創新存在激勵效應，且與政府補助的方式是直接還是間接沒有明顯關系，只是效果不同。劉繼兵、陳小麗、夏玲（2015）采用光伏產業上市公司2011年的相關數據，對政府補助與企業創新之間的關系進行研究，結果表明政府補助為企業創造了更豐厚的利潤，為企業研發資金提供了保障，提升了企業研發的積極性。政府補助以稅收優惠和財政撥款兩種形式實現，但是財政撥款對企業的激勵作用要優于稅收優惠的形式，這可能是財政撥款的結果顯而易見，而稅收優惠帶有一定的滯后性導致的。

2.擠出效應。擠出效應，即隨著政府補助的增加，就會擠出企業的創新投入。趙樹寬等（2012）利用我國36個大中型工業企業的行業面板數據說明政府的直接支持和間接支持并不利于技術創新效率的提升。郭曉丹等人（2011）對政府補助與企業的創新績效之間的關系進行研究，發現政府提供的補助無法真正有效地解決企業研發方面存在的問題，相反這可能還會使企業產生依賴。呂久琴（2011）選取了上市公司作為實驗對象，其中剔除了金融保險行業以及ST公司，對相關數據進行研究分析后發現，隨著政府補助的增加，企業在科研方面的投入在接受補助的當年和次年都逐漸減少。除此之外，她還根據企業是否披露接受的政府補助和研發支出的金額再次劃分，分類后發現僅對研發支出進行披露的企業，次年的研發支出與前一年的研發支出沒有太大變化；僅對政府補助披露的企業，政府補助會對研發支出產生擠出效應；兩者都披露的企業中，政府補助都會對次年的研發支出有明顯的激勵效益。黎文靖、鄭曼妮（2016）認為政府補助會促進企業專利申請數量的增長，然而專利的質量層次不齊，易導致企業發展只顧數量不顧質量的情況。這是因為專利申請數量逐漸成為判斷企業研發產出的一個重要指標，當企業預期會收到政府補助時，會加大研發投入進而增加自己申請專利的數量，但與此同時卻忽視了企業自身創新能力的提升。

3.門檻效應。門檻效應模型最早出現在1999年Hansen的一篇文章中，部分學者認為政府補助與企業的研發支出之間不是簡單的二次函數的關系，即存在非線性關系，門檻效應也就應運而生。門檻模型可以處理一個拐點和兩個拐點的復雜的非線性關系，一個拐點可以解釋為存在一個臨界值的一條“倒U形”曲線。研究人員利用門檻效應可以找出政府補助對企業創新績效影響的最優區間，探究激勵效應和擠出效應之間有多少個臨界值。戴小勇（2014）利用門檻門板數據模型對政府補助與企業研發支出之間的關系進行研究，結果發現其中間存在復雜的非線性關系，但在不同產業的企業之間表現也不相同。政府補助占制造業企業研發支出的28%時就會產生明顯的擠出效應；在高新技術產業的國企中，政府補助占研發支出的比例大于58%才會產生擠出效應；然而，在同行業的私企中，政府補助只會促進企業的研發支出，不會抑制。毛其淋（2015）利用中國工業企業2003-2007年的數據對政府補助與企業研發支出之間的關系進行探究，結果發現二者之間存在一個拐點，當政府補助的強度超過該拐點的臨界值時，政府補助的激勵效應減弱，擠出效應增強。周海濤等（2016）對企業的研發投入進行研究，結果發現政府補助當期會鼓勵企業加大研發投入，但補助隨后兩年會有擠出效應。當政府補助對企業的創新績效只有激勵效應或者擠出效應時，可以利用門檻模型檢測出政府補助作用的最優區間；當政府補助既能促進又能抑制企業創新時，可以利用門檻模型找出兩種作用之間的拐點，即臨界值。

三、結語

根據國內外學者已經完成的研究來看，國外早期就開展了此方面的研究，所以研究體系較為完整。相對而言，我國在這方面的研究較晚，且研究大都只是淺層次的介紹以及討論直接的政府補助對企業創新的影響，關于稅收優惠對企業創新影響方面的研究和實證分析較少，現有的實證分析大多以宏觀數據為依據展開研究，缺少對微觀個體企業的研究。以不同方式實現的政府補助也會產生不一樣的效果，但在研究中大都以直接撥款作為主要的研究方向，稅收優惠對企業創新的影響很少能體現。