建業(yè)股份(603948) 申購代碼732948 申購日期2.19

發(fā)行概覽：公司本次擬向社會公眾公開發(fā)行人民幣普通股4，000萬股，公司首次公開發(fā)行股票所募集資金扣除發(fā)行費用后，將投資于以下項目：年產(chǎn)8萬噸有機胺項目（年產(chǎn)5萬噸乙基胺、年產(chǎn)3萬噸正丁基胺）、年產(chǎn)11萬噸環(huán)保增塑劑項目（年產(chǎn)10萬噸DOTP、年產(chǎn)1萬噸塑料助劑）、年產(chǎn)13，000噸超純氨項目、補充流動資金。

基本面介紹：公司主營業(yè)務(wù)為低碳脂肪胺、增塑劑、醋酸酯、電子化學(xué)品等的生產(chǎn)、研發(fā)和銷售。公司低碳脂肪胺產(chǎn)品采用自主開發(fā)的先進生產(chǎn)工藝及催化劑，生產(chǎn)過程采用DCS控制進行規(guī)模化生產(chǎn)，在控制水平、產(chǎn)品質(zhì)量、成本方面、安全技術(shù)、環(huán)保設(shè)施都達到較高水平。

核心競爭力：公司堅持以營銷服務(wù)一體化的理念開拓和維護市場，在售前、售中、售后各環(huán)節(jié)廣泛收集信息，持續(xù)不斷地反饋給公司的技術(shù)、生產(chǎn)、質(zhì)量等部門，并依據(jù)客戶需求提供各類技術(shù)支持，為客戶提供優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品與完善的服務(wù)。憑借多年的品牌積累、良好的產(chǎn)品質(zhì)量和完善的服務(wù)體系，公司目前已經(jīng)聚集了豐富的客戶資源，客戶廣泛分布于農(nóng)藥、醫(yī)藥、涂料、染料、催化劑、固化劑、新能源材料、化妝品、食品添加劑、化肥緩釋劑、保鮮劑、太陽能、LED、集成電路等下游行業(yè)，遍及華東、華南、華中以及部分海外國家和地區(qū)。公司是全國化學(xué)標(biāo)準(zhǔn)化技術(shù)委員會有機化工分技術(shù)委員會低碳脂肪胺工作組組長單位，主持參與了低碳脂肪胺行業(yè)主要標(biāo)準(zhǔn)的起草和編寫，在行業(yè)中具有較為突出的地位。公司部分主要產(chǎn)品的產(chǎn)能在同行業(yè)中占比較高，在質(zhì)量和規(guī)模上均在同行業(yè)中處于領(lǐng)先地位。

募投項目匹配性：本次募集資金投資項目將擴大公司乙胺和正丁胺產(chǎn)品的產(chǎn)能，從而解決現(xiàn)有產(chǎn)能瓶頸，提升供貨效率，滿足客戶不斷增長的產(chǎn)品需求。產(chǎn)能擴張也將進一步降低公司單位生產(chǎn)成本、管理費用和銷售費用，發(fā)揮規(guī)模效應(yīng)，提高公司整體運營效率，從而在市場競爭中進一步增強競爭優(yōu)勢，鞏固公司在傳統(tǒng)優(yōu)勢領(lǐng)域的領(lǐng)先地位。本次募集資金投資項目將擴大公司環(huán)保增塑劑DOTP和抗氧劑等塑料助劑的產(chǎn)能，順應(yīng)市場發(fā)展需求，在提高生產(chǎn)技術(shù)水平、提高質(zhì)量，研發(fā)適應(yīng)市場、適應(yīng)環(huán)保的產(chǎn)品的前提下，擴大環(huán)保增塑劑DOTP的市場份額，加大價格的話語權(quán)，有利于公司的進一步發(fā)展，對于公司開拓環(huán)保增塑劑市場具有深遠的意義。

風(fēng)險因素：市場風(fēng)險、經(jīng)營風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險、募集資金投資項目風(fēng)險。

（數(shù)據(jù)截至2月14日）