論區塊鏈技術對金融領域的影響

王國棟

引言

隨著區塊鏈技術開始走向社會公眾的視野，而且金融業領域的學術研究和龍頭機構也開始積極摸索區塊鏈技術在業務中的應用。區塊鏈技術其分布式賬簿的特點，有利于降低成本、提升用戶體驗，普華永道、德勤等金融業師事務所已經對區塊鏈技術的應用進行了研發、嘗試應用以及戰略投資布局，并開始計劃應用區塊鏈技術于金融業、審計服務業務中，國內區塊鏈技術也受到了金融業業界的關注和研究。本文對區塊鏈技術在金融業領域的應用進行分析思考，以期對我國金融業行業發展進步有所裨益。

一、區塊鏈技術相關理論概述

1.區塊鏈的內涵。

區塊鏈是一種新型的應用模式，區塊鏈技術主要是將數據進行分散性儲存，實現點對點傳輸，并對數據實時加密計算，區塊鏈技術最大的特征是共識機制，所謂的共識機制是指在區塊鏈的操作系統中，將系統內部不同節點、不同部分的內容建立聯系，并且獲得相應權益的一種算法。區塊鏈從本質角度而言，區塊鏈技術是一個去中心化的數據庫，區塊鏈技術是利用一串和密碼相關的數據塊，并且其中每個數據塊都包括一個交易信息，將其用于驗證信息的真偽性，并將生成下個區塊數據。

2.區塊鏈的特點。

根據區塊鏈的定義，可以分析其有如下特點：

去中心化：區塊鏈中若干節點構成一個網絡，數據信息的驗證、記賬、存儲、維護和傳輸都是采用分布式系統結構的模式。分布式系統結構的模式也使得區塊鏈中不需要第三方中介參與，達成一致協議的節點雙方就能直接交易，提高效率降低成本。

時序性：區塊鏈中所有信息資料都是標記時間戳的，記載數據產生及變更時間，這導致全球化的網絡賬本在時間序列上可追溯可驗證。

分布式賬簿：區塊鏈技術實施分類賬與代碼相結合的方式記錄信息，導致交易可以按照密碼學方式自由匹配實現自動交易，而且這樣的方式能夠實現區塊鏈自身的不斷延伸擴展。

開放共識：區塊鏈網絡使得每個節點都可以完整拷貝整個網絡中的數據，區塊鏈中的共識機制和競爭計算起到了相互備份、自動通訊的作用，這使得分布式賬簿的架構得以實現，節點間相互獨立，并且即使任何一個節點失敗了，其他節點以及區塊鏈本身也不受影響，信息完整程度大大提高。

公開透明：區塊鏈技術的算法基于公開透明原則，除了私有加密信息不公開外，由于分布式賬簿的處理方式，所有數據信息備份眾多，所以必然是公開透明的。

防篡改：由于區塊鏈中所有信息資料都是標記時間戳的，而且時間記錄無法逆轉，所以區塊鏈中的數據篡改行為極易被算法發現，從而被區塊鏈上其他節點所拒絕傳輸。

二、區塊鏈技術對金融領域的影響

區塊鏈技術有助于降低金融行業中的財務風險，降低信息不對稱程度，降低交易費用。區塊鏈技術下數據交易采用加密技術，在區塊鏈中各節點形成分布式賬簿傳輸方式，這有利于數據更新、檢查、備份等工作自動、實時完成，從而降低交易費用。每個節點都參與金融核算的方式，有利于降低個體主觀判斷的影響，使得區塊鏈中核算的價值相對客觀。所以區塊鏈技術對金融行業的應用意義較大，甚至可以說是顛覆式影響。其影響可以總結為以下幾個方面：

1.改革金融工作糾錯方式。

傳統金融工作領域，糾錯機制是基于相互監督下的雙向記賬機制下，例如出納賬和金融賬、成本賬和利潤賬等相核對。由于區塊鏈技術中有嚴格遵循時序性的特點，所以可以實現對交易的連續追溯，對于未來交易可以實現潛在預期，這導致區塊鏈中各個節點都能實現自動實時保存完整數據，每次交易的確認，需要區塊鏈中全部節點的審核確認后才能進行，使得整個區塊鏈也能在相互核對檢查中實現自動實時的糾錯機制，所以區塊鏈技術下的金融監督是分布式、實時且自動完成的，而且只有金融監督通過了，區塊鏈才能繼續運行，這無形中確保了金融要素確認、核算的準確性。

2.改革計量屬性。

區塊鏈中全部接點都獨立自動存儲并更新區塊鏈中交易中的信息數據資料，而且去中心化的設計也導致每個節點都負責審核各業務數據，這使得金融計量屬性也在區塊鏈每個節點上都非常明確，而且由于每個節點都在不斷核對與計算，所以導致金融計量屬性不斷在節點間的相互審核、核對的通信中實現不斷修正，進而金融計量更加全面、準確、客觀。區塊鏈公開透明的特點也為金融價值計量的不斷修正提供了計算機網絡算法上的技術保障手段。

3.改革記賬方式。

區塊鏈技術中分布式賬簿模式有助于降低信用成本，而且提高交易效率。傳統網絡支付模式下，即雙重支付下，交易需通過中心端（服務器）認可，否則無法確認交易是否發生。所以金融業務需要設置總賬來反映金融項目總體變動狀況。然而區塊鏈環境下，所有交易都被公開，每一區塊都包含上一區塊的加密值，而且按照時序在區塊鏈中各鏈條上排列，所以非重復的單獨交易才能被其他節點確認，折舊不存在雙重支付問題。

區塊鏈技術改變了金融記賬方法，財務系統成為了分布式賬簿工作模式，在此模式下，金融賬簿的信息數據審核由區塊鏈中的各節點共同完成，并不需要中心端（服務器）驗證。所以時序不可逆行，導致區塊鏈的篡改行為極易被發現，并且也被其他節點所拒絕，使得金融舞弊與差錯風險大大降低，確保了金融信息的質量。

區塊鏈技術不僅實現金融核算的去中心化，而且也有去管理化的特點，原則上力求實現金融工作的自動化。傳統金融工作設計了繁瑣的金融規范和管理制度，其原則就是假定人是非理性，且非道德的，所以只有用復雜的管理體系和金融規范來約束人，保證金融信息的可靠性。然而在區塊鏈工作環境下金融信息系統由于去中心化、去管理化和分布式賬簿在很大程度上能夠杜絕金融舞弊與差錯風險，可以設想區塊鏈式金融信息系統與企業物聯網系統、RIFD、管理信息系統的相結合，金融數據就可以一定程度上實現自動處理（通過掃描單據、管理信息系統傳遞、人工智能系統自動處理等方式），而財務人員就不需要投入大量精力到核算以及生成賬本過程中，而是輔助和監督信息系統來完成傳統金融賬務處理的工作，區塊鏈技術有助于實現自主記賬模式。

4.改革金融報告模式。

區塊鏈技術也有助于企業財務信息變為自動披露，其原理是區塊鏈技術是按照時序將企業經濟管理中的每項業務自動寫入區塊鏈中，而且不能篡改，所以理論上企業可以實時獲得區塊鏈中的全部數據資料，而且可以與XBRL 技術相結合，任意節點都能實時進行數據更新，即財務報表的數據更新。企業可以設置區塊鏈系統使用用戶的權限，每個用戶可以根據自身權限查詢數據和資料，金融報告形式也逐步轉變成分塊化和主動查詢模式。

5.改革金融工作數據存儲方式。

以往的金融信息系統采用的是數據庫模式存儲數據資料，在區塊鏈系統中，按照時序記錄交易信息，而且不需要中介機構（第三方）介入，采用分布式賬簿模式存儲信息，區塊鏈本身是去中心化的，每個節點在理論上是平等互相監督的，所以必然在各個節點分別儲存數據并自動更新保存，這對于金融數據存儲方式也進行了變革，但是區塊鏈模式下這種數據存儲方式對于硬件水平要求較高。

6.改革金融業財務人員職能。

傳統金融業財務人員職能主要是核算業務和監督業務，并且對所在金融企業經濟活動的真實性、合法性和完整性實施審查。然而在區塊鏈環境下，由于采用分布式賬簿設計，金融企業必然采用人工智能來實施自動記賬方式，結合自動射頻掃碼等技術，遇到經濟業務單據，經掃描后自動進行賬務處理。財務人員在金融核算工作上，更多的是審核單據、審核分錄以及處理某些需要職業判斷的金融業務上，其工作量大大減少。能更有時間處理數據分析，參與決策等管理工作，財務人員的能力要求就不僅局限于金融核算，而是要求具備信息挖掘、使用及管理能力。所以區塊鏈環境下財務人員職能必然轉型，對財務人員工作能力的升級要求也會提升，進而成為具備創新能力的綜合型人才。可以預見的是金融行業也會出現財務咨詢、戰略規劃、價值管理等新型職業崗位。

7.區塊鏈技術與ERP 系統的變革。

區塊鏈技術在金融信息系統采用的模式必然是分布式記賬，是企業所有節點共同實時維護一個賬本，本文認為這一賬本屬于單位的內部公共賬本，并且與ERP 系統相對接并深入融合。所以基于區塊鏈技術的金融信息系統仍然需要區分金融主體，只是區塊鏈環境下的金融主體設置，需要根據實際情況來進行權限設置和系統設計，內部節點設置的數量、如何設置和設置到哪里，都是值得在未來實踐中深入探索的問題。

區塊鏈系統更多是信息管理系統，而ERP 則是企業資源管理系統，兩者并不在同一概念維度，所以兩者并不存在替代可能性，相反兩者將來會深入融合。但是區塊鏈系統下的分布式自動記賬功能則需要在ERP 系統中引入自動制證功能、人工智能記賬等功能，這樣才能實現區塊鏈技術。可以說區塊鏈技術的實現需要ERP 系統的變革式發展作為基礎。

三、結論

結合本文分析可見，區塊鏈技術目前被人們所熟知，區塊鏈技術會在未來給金融行業帶來很大程度的影響，總體上是改革金融糾錯方式、改革計量屬性、改革記賬方式、改革金融報告模式、改革金融數據存儲方式、改革金融人員職能、區塊鏈技術與ERP系統的變革。本文通過分析這些影響后認為區塊鏈技術會對金融行業及金融工作造成顛覆性的影響。

所以本文認為金融企業面對區塊鏈技術環境下，應當積極接受新興事物，并且在金融信息系統、金融基礎工作上做出根本性改變，這就需要投入一定的軟硬件投資，還有對于自身財務、內審崗位人員的培訓投資。必要時可引進IT 專家和區塊鏈金融專家來指導、輔助本企業自身區塊鏈信息系統管理的完善和發展。