私營企業主的財富規劃方案

何艷

王先生，某私營企業主，已婚，妻子全職太太，育有一兒一女，有房有車。

需求分析

王先生作為家庭的經濟支柱，雖目前收入穩定，但長期企業和家庭資產混合管理，家庭的風險敞口較大。同時一味追求資金的流動性，現有資金收益偏低。根據王先生現狀，我們分析出他的潛在需求：

1.家庭保障需求： 家庭資產與企業資產混合管理，需要做好公私資產隔離，防范風險。保障薄弱，應全面做好保障性產品配置。

2.子女教育需求：王先生自身教育水平不是很高，所以非常關注子女的教育。有子女教育金儲備、子女留學等需求。

3.財富增值需求：經營過程中資金流動性強，因此在兼顧資金靈活的前提下也有財富保值增值的需求。

4.長期需求來看，有私營企業主養老的需求，退休工資不高，主要靠自己的財富積累。

財富規劃方案

1.家庭保障規劃

作為家庭經濟支柱的王先生，目前只有基本的養老醫療保險，首先應考慮終身壽險及意外險。專款專用以小博大，放大資產，規避風險，在未來不確定的風險中保證平穩過渡。建議王先生的重疾險保額至少覆蓋一年收入，同時，增加王太太及子女的重疾保障。

產品建議：某重大疾病保障計劃（注1），20年繳，保額50萬元，按客戶及太太、子女的年齡測算出年繳保費：王先生2萬元，太太1.7萬元，兩個子女1.5萬元，另購買消費型的醫療險，全家合計2500元，以保障風險發生時個人生活的平穩過渡，實現“保富”的基本目標。

2.子女教育規劃

王先生的兩個孩子，一個10歲，一個6歲，距離高中大學還有至少5年的時間，教育金的規劃可以選擇風險偏高一點的權益類產品，以時間及適當的風險去博取額外的收益。長期來看，可以采用基金定投的方式實現教育金的積累，參與市場行情來應對利率下行帶來的貶值。

產品建議：中小盤掛鉤的基金（注2），近5年同類產品平均收益率在8.5%，以每月1萬元的定投方式，堅持10年以上，平均每年定投的收益保守測算至少提高收入1.02萬元。

某少兒教育年金（注3），每年投入5萬元，持續5年，既增加了少兒的健康保障，在少兒18-24周歲，每年有3萬元的教育金，同時大學畢業領取一筆成人禮，也可以作為子女的創業初始資金。

3.財富增值規劃

在滿足家庭日常開支需要，覆蓋風險敞口的基礎上，根據王先生風險承受能力、現金流特點、將資金按比例配置到穩健收益類及風險收益類資產中，兼顧流動性和安全性的同時，謀求其風險承受能力下的最大收益，實現規劃目標。

客戶現有資金全部放在活期理財上，公司負債建議通過公司賬戶的經營資金進行償還，保持經營資金需求可以進行小微經營性貸款，隔離開個人賬戶進行資產的配置，面對目前利率下行，短期保持6個月現金及貨幣類流動性資產，滿足個人日常支出，中期選擇鎖定收益的產品。

產品建議：日常開支資金可選擇銀行天天理財類產品，按年支出測算出半年的支出10萬元，目前年化利率3.2%，收益1600元。中期選擇：理財型的銀保產品（注4 ），150萬元，5年期，參考年化收益率5%，每年收益7.5萬元。

某消費成長型基金（注5 ），40萬元，近5年的同類平均收益率在8%，保守測算每年收益在3.2萬元。

規劃后，實現了王先生家庭與公司之間的資產隔離，家人健康、子女教育規劃以及資產增值，每年實現凈收入后期可以累計規劃王先生的長遠目標養老需求。

基本假設與標注

按目前狀況假設活期理財收益率3.2%、所選基金達到同類平均水平8%

注1：招商信諾安享康健重疾險

注2：招商信諾珍愛未來教育年金

注3：易方達中小盤混合基金

注4：恒大民安增益投資連結險

注5：民生加銀持續成長基金

何 艷

民生銀行常州新北支行私銀財富經理，從業12年，管理個人財富6.2億元，擁有金融理財師（AFP），基金/保險從業資格。