搭建小微企業與金融機構之間的“信用之橋”

劉恩澤

新冠疫情不僅對人民的生命健康帶來威脅，也對經濟增長造成巨大沖擊，而受沖擊最大的無疑是生存在經濟底層的小微企業。我國小微企業總和已經遠遠超過注冊在內企業總數的90%，在穩定民生方面發揮著不可忽視的作用。在國家幫助小微企業共渡難關、助力其復工復產的政策背景下，小微金融服務平臺迎來了新的發展機遇，各級政府紛紛牽頭搭建地區性小微綜合服務平臺，各家銀行和金融機構也紛紛響應政府號召，加快布局各大省級和地方級金融服務平臺，為小微企業與金融機構之間搭建“信用之橋”。

小微企業的現狀及融資困境

民營經濟已經成為推動我國經濟發展不可或缺的力量，具有“五六七八九”的特征，即貢獻了50%以上的稅收，60%以上的國內生產總值，70%以上的技術創新成果，80%以上的城鎮勞動就業，90%以上的企業數量，為我國社會主義市場經濟發展發揮了重要作用。而民營經濟的主體則是小微企業。黨中央、國務院多次明確表示，小微企業能否健康、持續發展，直接影響到中國的經濟增長及人民的就業。

但是，小微企業多年來普遍面臨著融資難、融資貴的難題，這與其特點密不可分，具體而言：一是生命周期短，小微企業平均生命周期不足3年;二是普遍存在經營定位模糊、戰略不明確、經營管理不規范、內部監督和制約機制缺失等問題;三是財務信息的真實性和透明性較差;四是有效抵押少，資產和信用積累不足。這些特點均使得銀行對小微企業發放貸款時格外謹慎。

總體來說，小微企業融資難，往往就難在了信息不對稱。研究指出，企業的信息劃分為“硬信息”和“軟信息”。“硬信息”顧名思義，主要指企業的財務報表中直接體現的信息。“軟信息”主要指非財務信息，包括企業辦理存款、轉賬等金融業務所留下的交易數據，也包括從企業的利益相關者（股東、債權人、雇員、供應商和客戶等）獲得的信息，甚至還包括企業生命周期內在政府部門留存的數據和企業主個人的社交數據和信用狀況，比如工商、稅務、海關、法院等部門數據和央行征信數據?！败浶畔ⅰ蓖ǔＰ枰L期積累，且需要花費大量精力進行甄別、整理、歸納、分析等處理才能使用，因此“軟信息”的獲取通常受制于信息的可得性、處理能力和成本投人。總之，小微企業“硬信息”不符合銀行風險防控要求，“軟信息”又難以獲得或需要高投人，小微企業融資便成了難題。

小微金融服務平臺的優勢

信息技術的不斷進步推動了金融行業的創新，為解決上述所說的小微企業與銀行信息嚴重不對稱問題，響應國家大力度扶持小微企業的號召，小微金融服務平臺應運而生。小微金融服務平臺的特點是借助互聯網平臺和大數據計算能力，進一步對用戶數據進行科學分析，使信息更加透明化，幫助金融機構強化對小微企業的風險管控，同時提高小型和微型企業信用等級和貸款服務，有效處理小微企業急迫的資金需求，縮短審批時間。小微金融服務平臺的優勢主要體現在以下幾個方面。

化繁為簡，操作方便。傳統金融貸款服務本身條條框框較多，申請周期較長，對于希望簡化融資手續的中小企業來說，借助金融服務平臺只需要在網上提交資料就可快速完成審批，流程更加規范和標準，減少了人工審核過程中可能出現的失誤。尤其在疫情當下，針對一些本身資金需求量不大，時間要求相對緊迫的中小企業來說，通過金融服務平臺申請貸款，可以免去人員感染新冠病毒的風險，讓企業的融資時間縮短，效率更高。

融資成本低，減少企業和金融服務機構開支。相比業務申請和審核，小微金融服務平臺可以使銀行避免大量的人工成本，也不需要具體的辦公地點，所有手續流程都可以通過網絡平臺來實現，可有效提升銀行工作效率。而對于中小企業，選擇線上平臺進行企業融資，可以有效地降低融資申報成本，同時，在入駐機構層面，符合條件的金融機構和中介機構均可入駐，企業可以通過平臺中的“金融產品超市”橫向對比各類金融機構產品，減少時間成本和貸款成本。

借助平臺數據有效降低不良風險。小微金融服務平臺通常由政府牽頭，或由擁有海量數據的大型企業及互聯網公司發起成立，平臺本身便可匯聚工商、稅務、人社、司法、公安等諸多部門數據。例如，贏得小微金融“全國看浙江，浙江看臺州”美譽的浙江省臺州市，由政府主導打造的金融服務信息平臺已歸集全市30多個部門、118大類、4000多細項信用信息，包括用水、用電、納稅額等體現企業經營狀況的重要指標。因此，平臺通過多維數據整合與分析，對“長尾”小微企業進行全息風險畫像，可協助銀行進行風險管控，降低小微企業貸款不良率，同時更加準確地識別有融資需求和還款能力、但未被享受傳統金融服務的“灰度企業”，并運用技術手段開展增信服務，進一步擴大普惠金融覆蓋范圍，提升效率。

小微金融服務平臺主要運作模式及銀行業實踐

銀行自主研發的小微企業服務平臺

眾多大中型商業銀行堅持平臺化經營，建立自己的小微金融服務平臺，并不斷豐富線上普惠金融產品和服務體系，以便捷、開放、創新為原則，依托企業手機銀行、個人手機銀行和企業網銀渠道，為小微企業提供標準化、一站式便捷金融服務。

借助自身龐大的客戶基礎和數據信息，國有大行紛紛響應國家扶持小微金融的號召，近些年身先士卒，打造開放服務平臺。例如，工商銀行圍繞工銀小微金融服務平臺和經營快貸、網貸通、線上供應鏈融資三大類產品構建普惠金融服務體系;建設銀行持續優化“惠懂你”服務平臺，提升客戶信貸服務體驗，以“小微快貸”為代表的新模式從產品累積投放貸款超過1.7萬億元，惠及小微企業近103萬戶;農業銀行推出“農銀e貸”數字化產品體系，為農戶、小微企業、個體工商戶、小微企業主提供方便快捷的線上化信貸支持;郵儲銀行著力打造“小微易貸”、小額“極速貸”大數據拳頭產品，有效滿足小微企業的多樣化融資需求。

企業利用自身數據庫設立小微金融助貸平臺

數據是金融助貸平臺的核心競爭力。小微金融助貸平臺通常借助其母公司集團掌握的單一或多個數據信息，如小微企業營銷信息、在線訂單信息、社保繳納信息、稅務信息等核心數據，對小微企業經營、運營情況進行清晰畫像，幫助銀行有效解決對小微企業“不敢貸”現象。因此，在小微企業金融服務逐漸成為金融行業競爭焦點之下，掌握核心數據的助貸平臺一度成為商業銀行爭相合作的對象（表1）。

此類平臺依靠集團企業，積累大量小微企業稅務數據。如金蝶、用友，是我國主要的兩大ERP軟件提供商;航天信息、百望是知名的電子發票平臺;微眾稅銀、東方微銀與多家稅務局建立合作，是知名“銀稅互動”平臺。目前我國“金稅工程”通過稅

控系統對稅務信息進行驗證，造假難度大，電子化存儲便捷。此外，客如云為大量餐飲、零售服務商家提供點餐、收銀系統;河姆渡則擁有B2B電商交易數據。

這類平臺基本掌握著小微商家相對較為詳細的經營數據，包括商戶基本信息、經營流水、商品類型等信息，可以更加全面地反映企業真實經營情況。

銀行更看重平臺帶來的導流效應。不同于銀行自主研發的金融服務平臺，入駐助貸平臺的商業銀行更看重的是其導流效應。通常而言，這類助貸平臺依靠集團企業，不僅擁有小微企業核心數據，在歷年的經營中，也累積了百萬級別的企業客戶資源。

如航天信息2018年財報顯示，航天信息旗下的愛信諾綜合服務平臺，主要開展財稅輔助業務并為企業提供助貸業務，目前開票用戶規模已超1000萬戶，云記賬超5萬戶，全年共幫助5萬戶企業獲得貸款授信，4萬戶放款成功，實現貸款規模約170億元。航天信息早已建立起一支覆蓋全國的助貸業務專業團隊，其先后與浦發銀行、招商銀行、工商銀行等10余家全國性商業銀行和非銀金融機構合作，開發信貸產品二十余項，各地子公司也與約30家地方性銀行、小貸公司等金融機構積極展開區域性合作，形成區域化產品二十余項。

在監管層高增長與高要求政策下，商業銀行一方面需要尋求內部的技術突破，另一方面也尋找到外部的合作伙伴。銀行紛紛將目光投向服務于小微企業金融的“助貸”平臺，以及大數據金融科技服務公司，以期從這場小微金融大沖刺中挖掘到新的機會。

地方政府牽頭建立區域性小微企業綜合服務平臺

新冠肺炎疫情以來，加大對小微企業的支持力度，一直是金融系統支持實體經濟恢復發展的重要著力點，也是做好“六穩”工作、落實“六?！比蝿盏闹攸c內容。地方政府在疫情期間也紛紛響應號召，多地政府加快設立了由政府主導的區域性小微企業綜合服務平臺。

區域性小微企業綜合服務平臺為主要面向民營企業和小微企業的“互聯網+金融”一體化服務平臺，通常由政府牽頭，有效調取整合市場監督、稅務、電力、法院、海關等各部門信用信息，運用金融科技手段在線建立小微企業信用信息檔案，支持銀行開發線上無抵押、免擔保信用貸款產品，幫助企業將“信息”變為“信用”。平臺可同時發布小微企業融資需求和金融機構創新產品等信息，充分依靠市場配置資源，實現企業與銀行之間的雙向選擇和自主對接。

相較于以上兩種方式，政府牽頭設立的區域性小微企業綜合服務平臺由政府背書，更加具有公信力。不僅可以通過打造線上金融平臺建立對接企業與金融機構的橋梁，還可以充分利用各部門數據庫，為小微企業更加充分精準地畫像，徹底推動小微企業服務線上化、平臺化地發展。政府牽頭的區域性平臺將是未來小微服務的主流線上平臺。

案例一：河南省建立首個省級金融公益性數據共享平臺

疫情當下，河南省果斷拿出政務數據資源，補齊小微企業財務制度不健全、財務信息不透明、信用狀況差等“先天不足”的短板，為小微企業的健康發展保駕護航。

自2019年3月5日全國首個省級金融公益性數據共享平臺——河南省金融服務共享平臺上線以來，平臺利用人工智能、區塊鏈等技術，突破“信用”與“信貸”之間的瓶頸，讓政務數據成為小微企業貸款的“抵押等價物”，截至2020年4月12日，平臺共進駐24家銀行，上線110款信貸產品，注冊2.5萬家企業，為13429家企業放款20834筆、放款總額593.23億元，其中為工業企業放款4162筆、放款130.73億元，小微企業貸款占比達97.18%，純信用貸款占比為66.98%，平均貸款利率比全省新發放貸款平均利率低0.53個百分點，對推進2019年前三季度末全省金融機構人民幣各項貸款余額增長17%、增速位居全國第一發揮了很好的促進作用，為解決中小微企業融資難題探索提供了“河南方案”。

河南省以大數據為“鋼筋水泥”，架起一座銀企之間的“信用橋梁”。省大數據管理局、省地方金融監管局等有關部門和金融機構，按照“政府搭臺、銀行唱戲、企業受益”的原則，利用“搜索與匹配”的理論，抽調注冊登記、稅收繳納、職工養老、用電繳費、失信懲戒等12個部門、59個大類、5620萬條核心政務數據，共同創辦河南省金融服務共享平臺。

案例二：產品豐富、融資金額巨大的江蘇省綜合金融服務平臺

2019年初，江蘇省地方金融監管局牽頭制定了《關于改善中小微企業融資服務的行動方案》，明確江蘇省綜合金融服務平臺的建設目標，并推進政府性融資擔保體系建設，督促政府性融資擔保機構堅持公益屬性，以中小微企業和三農為主要服務對象。截至2020年末，國有政策性擔保公司中小微企業及涉農擔保余額占比將達到60%，并保證擔保費率低于市場平均水平。

企業公共信用信息將加快歸集到省級征信服務平臺。江蘇省2019年已完成了經信、工商、稅務、人設等12個省級核心信息源的數據歸集，2020年底基本歸集完所有省級企業信息源。

截至2020年4月末，江蘇省金融服務平臺已累計注冊企業超32萬家，發布金融產品2166項，13個地市共發放11.4萬余筆授信，完成融資9232.79億元，占累計發布融資需求（10178.8億元）的比例高達90.7%。

案例三：與浦發銀行創新合作的北京小微企業綜合金融服務平臺

北京小微企業綜合服務平臺由北京金控集團發起設立，按照“組合金融、隨需而動、聚合資源、服務小微”的原則，全力打造小微金服平臺。北京小微金服平臺的運行模式與上面兩個省份較為相近，唯一創新之處在于疫情當下，為解決小微企業金融服務觸達不夠、創新不足等問題，該平臺與浦發銀行北京分行于3月份正式簽署戰略合作協議，就基于API架構建設小微企業數字金融服務生態達成共識。

2018年7月，浦發銀行在業內推出首個API Bank無界開放銀行。浦發銀行API Bank無界開放銀行是連接底層基礎金融服務和上層商業行業場景的“接口”，負責將底層的賬戶管理、支付、融資等基礎金融服務進行組裝，方便上層商業行業場景的隨時調用。除此以外，API Bank亦可在底層金融服務中融入大數據、區塊鏈、人工智能、機器學習等新技術，用科技賦能金融服務;還可聯結科技公司、政府機構、企業等不同行業主體，為其開放API金融服務接口，提供模塊化、定制化的金融服務。

據協議約定，在小微金服平臺搭建完成浦發銀行的API構架后，雙方將逐步構建面向小微企業的數字金融綜合服務體。一方面，浦發銀行北京分行將在小微金服平臺上線豐富的在線融資產品，將線下身份核查驗證、風險調查分析、審查審批決策等升級為快捷、優質的全線上融資體驗。另一方面，北京小微金服平臺將基于匯聚的政策申報、政務服務、供應鏈融資等場景，根據小微企業需求及時調用API Bank的各類模塊，切實為小微企業提供全方位、全周期的組合金融服務。

下一步，雙方將借助大數據、云計算、人工智能、區塊鏈、生物識別等金融科技手段，不斷提升小微客戶的識別能力、服務能力、觸達能力，合力打造數字普惠金融新模式。

小結與建議

此次新冠疫情對小微企業造成了沉重打擊，國家頻繁出臺扶持政策，要求金融機構持續放水幫助小微企業復工復產渡過難關。4月24日，中國人民銀行發布2020年一季度金融機構貸款投向統計報告，截至一季度末，普惠小微貸款余額12.41萬億元，同比增長23.6%，一季度增加8405億元，同比多增2876億元。

通過以上分析可以看到，在此次疫情的沖擊和國家政策的刺激下，小微金融服務平臺的建設與發展將會成為幫扶小微企業的主流工具之一。小微企業雖然是國家鼓勵的方向，但對于銀行業來說，也是風險最大的領域。商業銀行應充分利用平臺豐富的信息來源，強化對小微企業的風險管理，確保資產質量更加可控。

建議商業銀行充分抓住窗口機遇，加大拓展與各區域性小微金融服務平臺的合作對接工作，充分利用平臺數據對于風險管控的幫助，確保資產質量更加可控。

同時，建議各銀行提供更加豐富、多元的產品線，如針對不同行業的小微企業，如科創企業、制造業、農業、餐飲業等制定差異化、定制化金融產品，積極助力復工復產，并在保證質量的前提下踐行社會責任。

通過近期首個推出API Bank無界開放銀行的浦發銀行與北京小微金服平臺達成戰略合作協議，全力打造面向小微企業的數字金融綜合服務體可以看到，未來商業銀行與金服平臺的合作方式也將會變為主流，雙方借助大數據、云計算、人工智能、區塊鏈、生物識別等金融科技手段，不斷提升小微客戶的識別能力、服務能力、觸達能力。建議商業銀行考慮加快推進開放式銀行的相關研究與提前布局，并緊抓當前政策紅利，嘗試以數據接口為契機與各地市政府金融服務平臺的設立與經營建立長期有效的合作關系。

（作者單位：廈門國際銀行博士后工作站、復旦大學博士后流動站）