信貸企業(yè)信用評(píng)價(jià)中的非財(cái)務(wù)因素分析探索

歐陽(yáng)安昌

企業(yè)非財(cái)務(wù)因素主要指不以貨幣為主要計(jì)量單位，與企業(yè)財(cái)務(wù)狀況沒有關(guān)聯(lián)，但卻與企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)息息相關(guān)的因素。需要明確的是，非財(cái)務(wù)因素對(duì)企業(yè)運(yùn)營(yíng)與發(fā)展具有較大影響。當(dāng)前企業(yè)對(duì)非財(cái)務(wù)因素的關(guān)注度不斷提升，商業(yè)銀行在對(duì)信貸企業(yè)進(jìn)行信用評(píng)價(jià)時(shí)，其關(guān)注重點(diǎn)不僅為企業(yè)財(cái)務(wù)問題，還注重對(duì)信貸企業(yè)的非財(cái)務(wù)因素進(jìn)行分析。本文重點(diǎn)分析信貸企業(yè)的非財(cái)務(wù)因素以及信貸企業(yè)非財(cái)務(wù)因素的獲取渠道。

一、信貸企業(yè)的非財(cái)務(wù)因素分析

（一）國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策

國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策是影響企業(yè)環(huán)境因素的重要內(nèi)容，國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策在一定程度上屬于企業(yè)無(wú)法控制的因素，但對(duì)企業(yè)發(fā)展具有重要作用。國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策決定了企業(yè)所在的行業(yè)能否獲得政策以及資金支持，同時(shí)會(huì)對(duì)企業(yè)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生一定影響。若企業(yè)屬于國(guó)家大力發(fā)展且扶持的行業(yè)，國(guó)家會(huì)制定相關(guān)政策，推動(dòng)企業(yè)發(fā)展，則企業(yè)發(fā)展風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小。若企業(yè)屬于國(guó)家允許發(fā)展的行業(yè)，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)較為激烈，發(fā)展風(fēng)險(xiǎn)適中。若企業(yè)屬于國(guó)家限制發(fā)展的行業(yè)，不僅發(fā)展空間小，還存在較大的發(fā)展風(fēng)險(xiǎn)。

（二）產(chǎn)品市場(chǎng)

產(chǎn)品銷售是企業(yè)獲得效益的主要途徑，企業(yè)的產(chǎn)品符合市場(chǎng)以及消費(fèi)者需求，是企業(yè)發(fā)展的基礎(chǔ)。在對(duì)信貸企業(yè)的產(chǎn)品進(jìn)行市場(chǎng)分析時(shí)，需要從市場(chǎng)份額以及市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)等方面進(jìn)行闡述。首先分析信貸企業(yè)市場(chǎng)份額，市場(chǎng)份額考察主要根據(jù)兩個(gè)指標(biāo)進(jìn)行，分別為絕對(duì)市場(chǎng)占有率以及相對(duì)市場(chǎng)占有率。絕對(duì)市場(chǎng)占有率指的是一段時(shí)間內(nèi)，企業(yè)主要產(chǎn)品的銷售量與整個(gè)行業(yè)中這一產(chǎn)品的銷售量的比例，雖然絕對(duì)市場(chǎng)占有率是一個(gè)相對(duì)數(shù)指標(biāo)，但表示的卻是一個(gè)絕對(duì)量，能夠充分反映出本企業(yè)產(chǎn)品的市場(chǎng)占有情況，然而并不能反映出與競(jìng)爭(zhēng)企業(yè)的對(duì)比情況。相對(duì)市場(chǎng)占有率則是企業(yè)市場(chǎng)占有率與同行業(yè)最大競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手市場(chǎng)占有率之比，相對(duì)市場(chǎng)占有率能夠反映出企業(yè)的相對(duì)競(jìng)爭(zhēng)情況。對(duì)企業(yè)這兩個(gè)指標(biāo)進(jìn)行分析，能夠充分了解企業(yè)產(chǎn)品的市場(chǎng)份額情況。

其次分析市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)情況，企業(yè)在發(fā)展過程中，往往會(huì)承受來(lái)自四個(gè)方面的壓力，分別為產(chǎn)品供應(yīng)商、客戶、競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手以及替代產(chǎn)品。分析行業(yè)內(nèi)的競(jìng)爭(zhēng)情況時(shí)，企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力主要可從五個(gè)方面分析，第一為企業(yè)間的競(jìng)爭(zhēng)，第二為客戶還價(jià)能力，第三為供應(yīng)商的還價(jià)能力，第四為潛在進(jìn)入者帶來(lái)的威脅，最后一種為產(chǎn)品替代品出現(xiàn)的威脅。分析企業(yè)產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)情況時(shí)，只需要對(duì)這五方面進(jìn)行分析，便能夠充分掌握企業(yè)產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)情況。

（三）核心管理層情況

企業(yè)的發(fā)展與核心管理層具有緊密聯(lián)系。管理層具有優(yōu)秀的管理能力，能夠推動(dòng)企業(yè)進(jìn)一步發(fā)展；管理層缺乏管理能力，則會(huì)導(dǎo)致企業(yè)衰退。因此分析信貸企業(yè)信用評(píng)價(jià)時(shí)，需要對(duì)核心管理層這一非財(cái)務(wù)因素進(jìn)行有效分析。

首先需要分析管理層的素質(zhì)與才能，企業(yè)管理者是企業(yè)中權(quán)力最大的人員，其個(gè)人素質(zhì)以及才能往往能夠決定企業(yè)信譽(yù)，同時(shí)還決定了企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)壓力。管理者的素質(zhì)與才能對(duì)信貸資金安全回收具有重要影響，因此信貸人員需要對(duì)管理者進(jìn)行調(diào)查，調(diào)查因素為性格特點(diǎn)、誠(chéng)實(shí)守信情況等。

其次分析企業(yè)決策機(jī)制，信貸人員需要調(diào)查信貸企業(yè)當(dāng)前采用企業(yè)決策方式還是民主決策方式，同時(shí)分析企業(yè)當(dāng)前運(yùn)行機(jī)制能否推動(dòng)企業(yè)進(jìn)一步發(fā)展。

最后需要分析企業(yè)核心管理層的結(jié)構(gòu)，例如知識(shí)結(jié)構(gòu)、經(jīng)驗(yàn)結(jié)構(gòu)以及性格結(jié)構(gòu)等。若企業(yè)核心管理層結(jié)構(gòu)搭配合理，則會(huì)推動(dòng)企業(yè)不斷發(fā)展；若搭配不合理，將會(huì)阻礙企業(yè)進(jìn)一步發(fā)展。

二、企業(yè)非財(cái)務(wù)因素信息的主要獲取方式

對(duì)企業(yè)非財(cái)務(wù)因素進(jìn)行分析時(shí)，首先需要保證獲取的非財(cái)務(wù)信息的真實(shí)性。由于信息存在一定的不對(duì)稱性，市場(chǎng)中存在的知情者信息，在一定程度上會(huì)影響不知情者的相關(guān)利益，因此銀行信貸人員在對(duì)信貸企業(yè)進(jìn)行信用評(píng)價(jià)時(shí)，應(yīng)當(dāng)從多個(gè)渠道獲取企業(yè)非財(cái)務(wù)因素的相關(guān)信息。同時(shí)，信貸人員還需要在信貸調(diào)查過程中，收集信貸申請(qǐng)人的相關(guān)信息。企業(yè)非財(cái)務(wù)因素信息的主要獲取方式有以下幾種。

（一）信貸企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表附注

財(cái)務(wù)報(bào)表附注是企業(yè)對(duì)外提供財(cái)務(wù)信息的重要方式，對(duì)信貸企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表附注進(jìn)行查看，則能夠掌握信貸企業(yè)的多種非財(cái)務(wù)信息。首先，通過財(cái)務(wù)報(bào)表附注能夠充分掌握企業(yè)當(dāng)前的資產(chǎn)情況、負(fù)債情況，以及所有者權(quán)益性質(zhì)說(shuō)明，例如企業(yè)資產(chǎn)是否存在抵押等。其次是股東以及企業(yè)管理人員的相關(guān)信息，例如董事與管理人員的酬金信息與關(guān)聯(lián)方信息。再次為前瞻性信息，例如企業(yè)在運(yùn)營(yíng)與發(fā)展過程中，可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)問題以及行業(yè)發(fā)展機(jī)遇。然后為企業(yè)背景信息，例如企業(yè)經(jīng)營(yíng)范圍、經(jīng)營(yíng)目標(biāo)以及同行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的相關(guān)情況。最后為各項(xiàng)經(jīng)營(yíng)性數(shù)據(jù)，例如當(dāng)前產(chǎn)品的價(jià)格以及數(shù)量、市場(chǎng)占有率情況、產(chǎn)品質(zhì)量、客戶滿意度等。

（二）企業(yè)制度與文件

信貸企業(yè)制定企業(yè)規(guī)章制度，是約束員工行為、促進(jìn)企業(yè)發(fā)展的重要措施。信貸企業(yè)制定的規(guī)章制度，能夠反映出企業(yè)當(dāng)前的股東構(gòu)成情況以及決策機(jī)制等相關(guān)信息。同時(shí)，企業(yè)現(xiàn)有的文件能夠很好地反映出信貸企業(yè)的內(nèi)控情況以及經(jīng)營(yíng)理念等有效信息。

（三）企業(yè)內(nèi)部刊物以及網(wǎng)站

企業(yè)通常會(huì)創(chuàng)建內(nèi)部刊物以及網(wǎng)站，將其作為內(nèi)部信息交流的主要平臺(tái)，同時(shí)這也是企業(yè)與外界溝通的重要方式。企業(yè)內(nèi)部刊物以及網(wǎng)站，涵蓋了企業(yè)管理架構(gòu)情況、企業(yè)文化建設(shè)以及企業(yè)現(xiàn)階段的工作重心等多種信息。但由于企業(yè)內(nèi)部刊物以及網(wǎng)站具有一定的公開性，企業(yè)往往會(huì)傳播正能量信息，同時(shí)信息量較大，覆蓋范圍較廣。信貸人員通過企業(yè)內(nèi)部刊物與網(wǎng)站獲取信息時(shí)，需要從大量信息中尋找具有價(jià)值的信息。

（四）工作總結(jié)與工作計(jì)劃

工作總結(jié)以及工作計(jì)劃是企業(yè)發(fā)展的重要見證，同時(shí)也是企業(yè)未來(lái)發(fā)展的目標(biāo)與方向，分析信貸企業(yè)的工作總結(jié)以及工作計(jì)劃，能夠有效評(píng)價(jià)企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力以及發(fā)展前景。企業(yè)的工作總結(jié)以及工作計(jì)劃，往往存在四個(gè)方面的內(nèi)容，首先為影響企業(yè)經(jīng)營(yíng)與發(fā)展的主要因素，其次為該行業(yè)未來(lái)的發(fā)展趨勢(shì)以及企業(yè)在行業(yè)發(fā)展中的地位與作用，再次為企業(yè)經(jīng)營(yíng)方向以及改進(jìn)計(jì)劃，最后為對(duì)企業(yè)資本支出的研究，這幾方面的信息能夠幫助信貸人員對(duì)信貸企業(yè)非財(cái)務(wù)因素進(jìn)行有效評(píng)價(jià)與分析。

（五）企業(yè)客戶

在對(duì)信貸企業(yè)進(jìn)行信用評(píng)價(jià)時(shí)，為獲得企業(yè)當(dāng)前的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力情況、企業(yè)信用、企業(yè)產(chǎn)品價(jià)格以及企業(yè)產(chǎn)品質(zhì)量等信息，可從企業(yè)客戶角度出發(fā)，從而獲得相關(guān)信息。企業(yè)客戶對(duì)企業(yè)了解程度較高，同時(shí)對(duì)企業(yè)所屬行業(yè)有一定了解，對(duì)企業(yè)產(chǎn)品以及服務(wù)有深刻認(rèn)知，同時(shí)也能夠比較出同行業(yè)中不同企業(yè)所具有的優(yōu)勢(shì)。因此了解企業(yè)客戶對(duì)企業(yè)的意見與看法，能夠保證信息的可靠性，同時(shí)信息的時(shí)效性較強(qiáng)，便于信用評(píng)價(jià)工作的開展。

（六）企業(yè)員工

企業(yè)員工在企業(yè)工作，對(duì)企業(yè)管理者的才能以及企業(yè)決策機(jī)制十分了解，能明確企業(yè)管理制度以及企業(yè)發(fā)展方向。信貸人員與企業(yè)員工交流與溝通，能夠獲取大量有效信息。但需要明確的是，企業(yè)員工在接受訪談時(shí)，會(huì)受到企業(yè)管理者帶來(lái)的壓力，不一定會(huì)表達(dá)自己的真實(shí)想法。因此信貸人員需要通過不記名調(diào)查與訪談的方式，充分打消員工的顧慮，從而保證信息的真實(shí)有效性。

三、結(jié)語(yǔ)

非財(cái)務(wù)因素對(duì)企業(yè)發(fā)展具有一定的推動(dòng)作用，銀行在對(duì)信貸企業(yè)進(jìn)行信用評(píng)價(jià)時(shí)，不僅要注重對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)因素進(jìn)行評(píng)價(jià)，同時(shí)還要對(duì)企業(yè)的非財(cái)務(wù)因素進(jìn)行評(píng)價(jià)，從而規(guī)避自身風(fēng)險(xiǎn)，但分析成本較高。銀行需要通過加強(qiáng)信貸隊(duì)伍建設(shè)以及推動(dòng)社會(huì)征信系統(tǒng)建設(shè)的方式，降低評(píng)價(jià)成本，從而促進(jìn)企業(yè)和銀行共同發(fā)展。