對外貿易中的財務風險及應對措施

魏晶晶/文

（作者系九江學院學生資助管理中心會計學講師 ）

市場經濟的開放性，使企業在獲得機遇的同時也面臨著各種各樣的風險，財務風險是企業面臨的最具有代表性的風險。本文將外貿企業作為分析主體，了解外貿企業在當前面臨的財務風險，并提出建議和措施。

外貿企業財務風險管理淺析

市場經濟的開放，為我國經濟發展帶來了許多新的動力，經濟主體和經濟形式都有了多樣化發展的趨勢，在我國成為WTO成員以后，外貿經濟成為我國經濟增長的重要動力。外貿企業無論是在數量還是規模上，在我國企業發展中已經占據了一定的比重，并且從未來的發展趨勢看，外貿企業將繼續成為我國經濟增長的主力軍。

但是，與這種積極的發展態勢相比，外貿企業在其發展過程中也面臨著許多的風險和困境，特別是外貿企業在其經濟合作中，往往需要涉及到一些跨國機構或者主體，受到國際社會經濟局勢的影響更為嚴重。我們以2008年在世界范圍內爆發的金融危機為例，這次金融危機對我國經濟局勢帶來的沖擊也主要體現在外貿企業的損失和大量的倒閉破產上，外貿企業需要考慮的風險因素比一般的企業要更為復雜。特別是外貿企業的財務風險，面臨著更多的挑戰，加強外貿企業的財務風險管理，更具有現實必要性。外貿企業的財務風險管理，主要集中在風險因素的監管和風險事件的處理這兩個問題上。

對于外貿企業的風險管理工作，它的主要目的包括以下幾個方面：首先，通過各種環境的影響，分析企業可能面臨的財務風險因素。外貿企業很容易受到政策方針、國際局勢的影響，企業能夠通過對這種國際客觀環境的變化和預測對未來經濟交往中可能會出現的風險進行預測。不僅如此，更重要的是能夠根據已經預測的風險作出一定的調整和應對，減少企業需要面臨的難題。其次，風險管理能夠有效地處理風險問題。外貿企業進行風險管理，除了能夠預測風險以外，另一個重要的作用就是能夠進行有效地風險應對，在風險問題出現以后，需要應急機制或者其他措施使風險為企業的帶來的損失最小化，盡量降低企業的損失。通過這種方式有效的提高企業抵抗風險的能力，從而使企業的財務管理工作更加穩定，不會因為財務風險的出現而對整個企業的運行發展造成困難。

對外貿易中財務風險的類型淺析

經濟全球化趨勢的進一步加強，使得世界各國的經濟主體彼此牽制與影響的程度增加，特別是外貿企業在對外貿易中，面臨的財務風險已經遠遠超出于一個企業自身發展的問題，它受到國際環境、經濟局勢等多方面的影響，從當前看來，對外貿易中財務風險的類型主要有以下幾種：

第一，人民幣升值壓力帶來的匯率風險增加。外貿企業在經濟交往中，通常以美元作為結算的貨幣，這就存在著一個匯率兌換問題。自2008年以來，國際社會對人民幣升值施加了很多的壓力，央行雖然在態度上比較堅持，但是在各種壓力之下也有了松動。從2008年央行放寬匯率政策以來，人民幣兌美元在3年來已經從1:7.01上升到之前的1:6.57。這對于我國的許多外貿企業而言，無疑加重了他們的生存壓力。因為我國的外貿企業，受到產業結構的影響，從其地理分布和出口產品來看，依然集中在勞動密集型產業這個范圍內。對于這種外貿企業而言，由于缺乏優勢的競爭力，在出口價格上已經不占優勢，利潤空間極為有限。如果人民持續升值，將會進一步威脅到這些企業的生存空間。

第二，通貨膨脹增大企業生產成本。通過上文的分析，我們已經知道，當前我國外貿企業從產業類型上來看，仍然集中在勞動密集型產業上，這種產業在我國的優勢就是低成本的勞動力。但是隨著我國通貨膨脹現象的日趨嚴重，企業需要面臨的勞動力成本也在不斷增加。不僅如此，企業生產所需要的原材料價格也在不斷攀升，這就使得外貿企業如果繼續維持之前的生產方式和生產規模，在投入上就要相對于之前高很多。在市場一定和交易金額較為穩定的情況下，這種情況無異于是對外貿企業持續發展能力的一大考驗。自2008年金融危機以來，沿海許多外貿型企業已經在這種人力成本和原材料成本不斷上升的情況下選擇了破產這條途徑，這是當前外貿企業面臨的一項重大風險。

第三，國際貿易壁壘的出現，為外貿企業的生存帶來困難。我國在2000年以后，已經成為WTO 的成員國，中國參與WTO的目的也在于通過參與國際經濟競爭與合作，來更好地提升自身經濟的發展水平。但是我們應當看到，WTO作為一個國際經濟交匯的平臺，它的確為世界經濟的發展發揮了極大的推動作用，但是它并沒有從根本上解決貿易保護主義這一問題，它在消除貿易壁壘方面雖然取得了一定的成就，但是在2008年以后，由于各國收到經濟危機的沖擊嚴重，貿易保護主義又有所抬頭。貿易保護主義的出現，對我國外貿企業的發展更為不利，因為無論是知識產權保護、國際產品質量標準等方面，對我國的企業而言都極為不利。各種傾銷和反傾銷活動，嚴重影響了企業的正常經營，對企業的發展造成了極大的損失。這是當前我國的外貿企業在諸多行業都遇到的問題。

第四，國際信用缺失帶來的風險因素增加。信用缺失問題，不僅在國內貿易中存在，在國際貿易中同樣存在。外貿企業參與國際競爭，常常需要與外國經濟主體之間建立長期的合作關系，對于不同國籍的經濟組織而言，這種合作關系的確立需要建立很強的信用機制。但是，在金融危機以后，越來越多的國外企業面臨著生存的困境，這就增加了他們在回款方面的困難，外貿企業面臨著越來越多的出口壞賬，這對于企業的發展而言是十分不利的。因為這種出口壞賬往往在數量上較大，其中的一筆或者兩筆壞賬都足以對企業的整體運營發展帶來影響。所以如何在國際經濟局勢波動的情況下做好外貿企業的信任機制管理，是外貿企業應該思考和解決的問題。

對外貿易財務風險應對措施

通過上文的分析，我們已經了解了外貿企業的財務工作在當前面臨的諸多風險，為了促使企業更好地參與國際競爭，我們必須做好正確的應對，增強企業的競爭力。

第一，在人民幣升值的背景下重視金融工具的使用。人民幣升值這一問題，自2008年以后就是國際社會的熱點，從當前的國際局勢來看，這一趨勢在未來的幾年之內可能愈演愈烈，這就要求企業在匯率上升方面做好充分的應對。在對外貿易中，貿易主體都希望選擇最有利于自己的支付方式，所以在買方市場上，國外進口商不會輕易放棄自己的既得利益，外貿企業在談判過程中的不利地位也使得在出口過程中難以爭取到安全迅速的結算方式。因此企業只能選擇降低結匯風險的方式，將交易對手的信用、交易貨物的特征、結算方式費用的高低等因素進行綜合考慮，采用信用證與托收、信用證與匯付相結合的方式。另外，還需要重點考慮國際保理業務、福費廷( 銀行買斷) 和銀行保函等附屬結算方式降低收匯風險。在國際貿易中，允許交易雙方采用多種不同的支付方式，每一種支付方式都大有學問，所以企業在這種復雜的經濟局勢下，應該多了解和掌握這方面的知識，最大程度地保護自身的利益。

第二，分散風險，完善企業銷售布局。從歷次經濟危機的發生歷程來看，經濟危機的產生往往具有區域性，美國、歐洲是資本主義社會最容易爆發各種經濟危機的地方，而這些區域在當前也是我國外貿企業合作最多的對象，所以一旦這些地區爆發金融危機，對我國外貿企業的影響是十分嚴重的。為了緩解這種由于區域危機帶來的風險，我們應該有效的分散風險，也就是將企業的市場和渠道分散到世界各地，而不是集中在美國和歐洲地區。一些新興的拉美地區同樣有著旺盛的市場需求，還有一些非洲國家，都可以作為外貿企業合作的對象。通過這種風險的分散，能夠使企業即使在一個地區的營銷活動面臨危機，但是在其他地方能夠正常的經營，能夠緩解企業的經營困境。這是企業預防財務風險的一個重要舉措。

第三，加強企業財務管理。外貿企業財務風險管理，還必須依賴企業財務管理工作的進行。財務管理具體到外貿企業而言，主要就是企業的融資問題，融資已經成為當前市場經濟形勢下企業獲得資金支持的重要途徑，但是外貿企業在融資方面并不容易。為了有效地提升企業融資工作的成功幾率，我們就必須做好財務管理工作，規范會計賬簿的憑證審核、制單、記賬等環節，保證企業會計信息的真實完整，同時按照國家統一的財務制度建立內部財務管理辦法，以現金流量為重點，對生產經營各個環節實施預算管理， 保證按期如數償還銀行貸款，樹立在銀行等金融機構及投資者中的良好信用形象，減少由于信息不對稱造成的逆向選擇及道德風險；對于高新技術行業的中小型外貿企業而言，可以尋求風險投資基金獲得融資；關注國際保理、福費廷等新型國際結算方式，盡快收匯，轉嫁風險。

第四，充分利用國際信用擔保機制。我國在成為WTO 的成員國以后，除了能夠享受一般成員國待遇進行經濟合作以外，還應該充分地了解WTO的一些組織和機構。WTO作為一個專門性的經濟組織它在很多方面有著較為全面的考慮，并且形成一定的條約、習慣或者規則，在世界范圍內通行。它也有一些專門的經濟組織機構，例如MEGA、國際信用擔保機制等都是WTO為了更好地促進各國的貿易交往制定的規則。我國的外貿企業在過去過于重視單純的經濟交往或者產品出口，而缺乏對這些知識的了解。這對企業的發展而言是非常不利的，所以外貿企業在今后的發展中必須充分地利用相關的國際規則，增強在各個方面的競爭力。