計(jì)算機(jī)技術(shù)在金融投資類中的應(yīng)用研究

井媛媛 Adelphi university（艾德菲大學(xué)）

一、計(jì)算機(jī)技術(shù)在金融投資類中應(yīng)用的原因

上世紀(jì)五十年代以來(lái)，金融信息化獲得快速發(fā)展，從而對(duì)銀行，債券等相關(guān)行業(yè)帶來(lái)影響，發(fā)生了變革，也刺激了很多衍生金融品的發(fā)展。所以金融行業(yè)越來(lái)越受到了人們的關(guān)注。其次，我國(guó)加入世界貿(mào)易組織后，金融市場(chǎng)也越來(lái)越完善，同時(shí)，計(jì)算機(jī)和網(wǎng)絡(luò)也在快速發(fā)展，走進(jìn)了各行各業(yè)，對(duì)于金融投資行業(yè)也不例外，當(dāng)時(shí)我國(guó)金融投資涉及了代數(shù)，統(tǒng)計(jì)，概率等眾多數(shù)學(xué)領(lǐng)域以及金融方面的相關(guān)知識(shí)。其次，金融投資主要是對(duì)資產(chǎn)定價(jià)和投資組合為主要內(nèi)容，在這個(gè)過(guò)程中需要精準(zhǔn)的數(shù)據(jù)和模型進(jìn)行分析解決，所以計(jì)算機(jī)的應(yīng)用成為了金融投資行業(yè)的輔助工具，也是金融投資過(guò)程不可或缺的一部分。

對(duì)于金融投資，每天都會(huì)產(chǎn)生大量數(shù)據(jù)需要進(jìn)行整理，而計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)和數(shù)據(jù)庫(kù)的應(yīng)用能夠?qū)?shù)據(jù)進(jìn)行錄入和統(tǒng)計(jì)。計(jì)算機(jī)技術(shù)能夠發(fā)現(xiàn)金融投資數(shù)據(jù)之間的關(guān)系，還能夠預(yù)測(cè)未來(lái)的金融投資，能夠作為參考提供一個(gè)方向。同時(shí)，計(jì)算機(jī)技術(shù)還能夠從這些數(shù)據(jù)中發(fā)現(xiàn)存在的問(wèn)題和規(guī)律，從而避免金融風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。由此可知，金融投資類離不開計(jì)算機(jī)技術(shù)的應(yīng)用，而計(jì)算機(jī)技術(shù)所發(fā)揮的作用也是無(wú)可替代的。

二、計(jì)算機(jī)技術(shù)在金融投資中的意義

隨著信息化社會(huì)的發(fā)展，信息數(shù)據(jù)的處理需要模糊化科學(xué)的支撐。對(duì)于傳統(tǒng)的信息處理技術(shù)來(lái)說(shuō)，主要表現(xiàn)為非常精確化，如同傳統(tǒng)的經(jīng)濟(jì)計(jì)量學(xué)，在對(duì)大數(shù)據(jù)進(jìn)行處理時(shí)表現(xiàn)出來(lái)的是沒(méi)有目的。而現(xiàn)在應(yīng)用計(jì)算機(jī)計(jì)算能力模糊化分析技術(shù)能夠?qū)?shù)據(jù)處理更好的作用和突破。隨著計(jì)算機(jī)的進(jìn)步，證券期貨的投資能夠從傳統(tǒng)變得更加先進(jìn)和有創(chuàng)新，更加科學(xué)，所以證券期貨在不斷的改革和有新的發(fā)展。其次，對(duì)于一些金融投資較大的企業(yè)，投資者在二十世紀(jì)就已經(jīng)開始使用計(jì)算機(jī)能力模糊化分析技術(shù)對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行整理，而且取得了良好的效果。

二十世紀(jì)以來(lái)，是計(jì)算機(jī)發(fā)展最迅速的時(shí)候，同時(shí)計(jì)算機(jī)技術(shù)也獲得了改革和創(chuàng)新，能夠通過(guò)現(xiàn)代分析科學(xué)的理論原則和分析模式建立了一種新型分析模式，這種模式。還有一種是通過(guò)對(duì)傳統(tǒng)分析模式進(jìn)行優(yōu)化創(chuàng)新，使傳統(tǒng)模式發(fā)揮最大作用，提高效率。對(duì)于這兩種模式來(lái)說(shuō)，都為金融投資行業(yè)做出了貢獻(xiàn)，給企業(yè)帶來(lái)更多的經(jīng)濟(jì)效益，被金融投資企業(yè)充分應(yīng)用。這兩種模式在概念上容易混淆，但是第一種模式要比第二種模式更加有意義。

三、在實(shí)驗(yàn)金融學(xué)中計(jì)算機(jī)技術(shù)的應(yīng)用

隨著計(jì)算機(jī)技術(shù)的不斷進(jìn)步，金融市場(chǎng)的定量以及模仿型實(shí)驗(yàn)為金融應(yīng)用學(xué)奠定了基礎(chǔ)。何為實(shí)驗(yàn)金融學(xué)？就是利用計(jì)算機(jī)技術(shù)實(shí)現(xiàn)模型實(shí)現(xiàn)金融市場(chǎng)的目的，從而使企業(yè)通過(guò)模擬數(shù)據(jù)來(lái)對(duì)金融市場(chǎng)有一個(gè)直觀的了解，從而更好的進(jìn)行投資。目前實(shí)驗(yàn)金融學(xué)領(lǐng)域主要涉及外匯市場(chǎng)和股票市場(chǎng)。

對(duì)于實(shí)驗(yàn)金融模型來(lái)說(shuō)，主要是交易，證券和進(jìn)化。那么怎樣交易呢？通過(guò)對(duì)市場(chǎng)的研究，了解資產(chǎn)交易的管理重點(diǎn)，然后進(jìn)行交易。而市場(chǎng)主體結(jié)構(gòu)的建立完成后，就要對(duì)細(xì)節(jié)進(jìn)行考慮。所以在這個(gè)設(shè)計(jì)過(guò)程中，難度較大，設(shè)計(jì)者必須能夠?qū)κ袌?chǎng)有一個(gè)全面透徹的分析。在金融學(xué)市場(chǎng)背景下，進(jìn)行交易設(shè)計(jì)時(shí)，主要是三種方式，第一種是建設(shè)與實(shí)際市場(chǎng)相銜接的交易模型。第二種是建設(shè)容易發(fā)現(xiàn)局部?jī)r(jià)值平衡的交易市場(chǎng)。第三種是建立價(jià)格函數(shù)。接下來(lái)是證券，證券是以實(shí)驗(yàn)金融學(xué)作為基礎(chǔ)，而交易證券的選擇要比傳統(tǒng)市場(chǎng)占重大。在實(shí)驗(yàn)金融學(xué)中，如果證券結(jié)構(gòu)復(fù)雜，那么在進(jìn)行市場(chǎng)模擬時(shí)，就會(huì)有較高難度。所以在市場(chǎng)中的證券交易相對(duì)來(lái)說(shuō)比較簡(jiǎn)單。進(jìn)化：進(jìn)化是非常重要的一部分，在市場(chǎng)發(fā)展時(shí)，進(jìn)化可以促進(jìn)金融學(xué)的發(fā)展。

四、算法交易和計(jì)算機(jī)在金融領(lǐng)域的應(yīng)用

金融市場(chǎng)在獲得快速發(fā)展，而計(jì)算機(jī)技術(shù)的應(yīng)用能夠促進(jìn)金融技術(shù)的創(chuàng)新。而算法交易成為了金融領(lǐng)域中的重點(diǎn)創(chuàng)新。算法交易與程序化交易是一樣的，只是叫法不同，何為算法？就是通過(guò)計(jì)算機(jī)實(shí)現(xiàn)無(wú)人管理自動(dòng)自動(dòng)化交易，從而使投資者進(jìn)行更好的投資，還能出售各種類型的股票。所以，算法交易能夠促進(jìn)金融市場(chǎng)獲得發(fā)展，尤其是在發(fā)達(dá)國(guó)家，算法已經(jīng)普遍應(yīng)用，但是在我國(guó)還是需要使用網(wǎng)絡(luò)和電話等方式交易，還沒(méi)有得到普遍應(yīng)用。算法交易大致上可以分為，第一是指數(shù)套利，就是在進(jìn)行實(shí)際過(guò)程中套利空間和交易規(guī)模的明確。第二是動(dòng)態(tài)沖擊，主要是動(dòng)態(tài)對(duì)沖和股指期貨中。第三是統(tǒng)計(jì)套利，這種套利是具備風(fēng)險(xiǎn)的，但是收益往往較高，而對(duì)于配對(duì)交易來(lái)說(shuō)，雖然收益不高，但是風(fēng)險(xiǎn)小。在算法交易中，交易策略有非常關(guān)鍵的作用，因?yàn)槟軌驅(qū)?duì)應(yīng)策略工作進(jìn)行研究分析，從而選擇更優(yōu)質(zhì)的交易策略。

由此可知，在金融投資行業(yè)中，無(wú)論是證券還是銀行或者是股票，都需要應(yīng)用計(jì)算機(jī)技術(shù)對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行研究分析。還能夠通過(guò)數(shù)據(jù)預(yù)測(cè)未來(lái)，給投資者一個(gè)參考，有利于企業(yè)更加長(zhǎng)遠(yuǎn)的發(fā)展，為投資者帶來(lái)更多經(jīng)濟(jì)效益。

結(jié)束語(yǔ)：由上文可知，計(jì)算機(jī)技術(shù)在金融投資行業(yè)中得到充分應(yīng)用，能為金融投資提供具有較準(zhǔn)確可靠的數(shù)據(jù)。同時(shí)，計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)將會(huì)使現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)和金融學(xué)面臨新的挑戰(zhàn)，也充滿著新的機(jī)遇，這也是金融行業(yè)必須要走的發(fā)展道路。所以，金融領(lǐng)域的發(fā)展和進(jìn)步都與計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)的發(fā)展緊密連接。