試析中小企業融資的困境與出路

摘要：中小企業是推動我國國民經濟增長的重要力量，而融資難卻成為困擾其發展的重要因素，本文筆者將結合自身所學，對中小企業的融資問題展開分析，對阻礙其融資的成因進行探究，并提出解決問題的建議，望對改善融資難題，促進中小企業發展有所幫助。

關鍵詞：中小企業;融資;建議

引言

中小企業作為我國經濟體系中的重要組成部分，它的發展情況，將直接影響到社會經濟的整體狀態，而就目前情況而言，融資手段單一、成本過高等因素，卻成為制約其融資的主要成因，因此，如何妥善處理這些問題，助力企業融資，將是中小企業向前發展的關鍵，故而，在下文當中，筆者將對相關問題進行探究。

一、中小企業融資的困境

1、融資手段單一

大部分中小企業的創立，均是以家族式經營為主，而其運營資金的來源，也是依靠股東自身資金，這便是金融行業中稱之為的內源融資，這種形式成立的企業，其規模較小，信用水平較低，抵御風險的能力較弱，故而，在融資方面，其融資渠道相對單一，往往在除了內源融資以外，只通過銀行貸款，進行企業的融資，而其他的金融融資渠道，卻鮮有接觸，進而導致了中小企業融資手段單一情況的出現，若此情況持續出現，從長遠角度而言，會使企業在融資方面極其被動，影響企業的發展。

2、融資成本高昂

融資成本一般分為融資后的利息支付與特定貸款方式所需支付的服務費用。而中小企業自身的規模、資金、信用等，均與大型企業存在一定差距，且抗風險能力較低，因此，導致部分金融機構不愿與之合作。而銀行雖然是中小企業尋求融資的最廣泛、最基本的融資渠道，但通常情況下，均采用低壓擔保形式，而這種形式手續繁雜，且審批周期較長，企業也需承擔較高的費用，進而使得中小企業的融資成本增加。

3、內部資源不足

內部資源是指企業所擁有或控制的各種要素的總和，按照識別和評估的難易程度可以將企業的內部資源劃分為有形資源（包括財務資源、實物資源、組織資源、技術資源）和無形資源（包括人力資源、創新資源、商譽資源）。中小企業的內部資源與大型企業相比較為匱乏：中小企業往往以血緣為紐帶籌集資金，這種融資方式效率低下且管理不便，導致內部資金相對短缺，對外生融資的需求較大;中小企業往往對高水平的財務人才缺少吸引力，相關人才缺乏，同時規章制度簡易，工作流程不完備，導致融資工作效率低下且質量不高。因此，在融資需求較大的情況下，中小企業并不能高效高質地完成融資工作，這對中小企業的融資狀況可謂雪上加霜。

二、解決中小企業融資難題的建議

1、完善管理模式

縱觀大型企業在融資方面的處理方式，不難看出，完善企業自身的管理模式，是解決融資難題的必然途徑。究其原因，主要在于管理模式的完善，能夠為企業良好形象的樹立、企業市場發展戰略等奠定基礎，故而，一些大型企業在解決融資問題時，通常先從企業的內部管理著手。而中小企業也應當如此，企業管理者應積極促進管理模式的改革，調整落后的管理理念與結構，建立全新的管理體系，使職責分明、賬目清晰，進而在進行融資時，提升自身的籌碼，促成企業融資。

2、健全財務制度

中小企業應當積極地引進高水平財務人才，重視企業財務人才的儲備，保證在職的財務人員經受過專業而嚴格的融資訓練，具有較高的基本素質、良好的融資籌劃意識和敏銳的融資信息敏感性。與此同時，中小企業應當不斷規范和完善企業財務制度，以避免出現系統性的財務管理不規范和混亂等問題;并且應當積極主動、及時準確地對外披露信息，增加企業透明度，促進自身形象的改善。這樣有利于改善中小企業和銀行間的信息不對稱問題，提高中小企業信用評級，使得中小企業更易于得到銀行的信任和支持。

3、完善資本市場

我國企業債券市場應當考慮到發債企業的規模，對中小企業予以適當的政策傾斜，放寬對其的限制，尤其是對信用評級較高的中小企業降低發行額度限制。并且應當創新金融產品，豐富債券產品的品種，對償還能力較強、經濟效益較高的中小企業予以鼓勵，使其擁有可供選擇的發行債券的方式，幫助中小企業擴寬融資渠道，豐富融資方式。另一方面，金融中介服務機構也應當轉變服務理念。首先，切實簡化中小企業信貸審批程序，優化中小企業信貸申請流程，促進放貸效率和融資效率的提高。其次，合理調整控制融資成本，充分考慮中小企業的企業規模和經營利潤，制定科學合理的融資計劃和成本投入計劃，盡量降低中小企業融資成本，滿足中小企業的資金需求。

結束語

綜上所述，雖然在現階段，我國的部分中小企業出現了融資難題，但筆者認為，只要其從自身管理、資金等方面入手，加以調整，解決企業的內部因素與外部因素，企業融資難題必然會得到妥善解決，而中小企業也會擁有更為廣闊的發展空間。

參考文獻

[1]謝志華，邵建濤.中小企業融資難融資貴問題辨析[J].財會月刊，2019（15）

[2]周曉東.淺談中小企業融資難的成因及對策[J].中國財政，2019（6）

作者姓名：邢世超，出生日期：1999-11-11，性別：男，籍貫：河南省禹州市，專業：金融學，學校：遼東學院