以信托文化理解未來信托監(jiān)管思路

李佳

摘 要：信托制度和其他制度相比較，具有一種創(chuàng)新性和靈活性。我們國家的信托行業(yè)要大力傳承和發(fā)展信托文化，重點(diǎn)致力于：信義文化、傳承文化、創(chuàng)新文化等等良好的信托文化。根據(jù)信托文化的內(nèi)涵來看，我們可以看出未來信托監(jiān)管思路。信托公司能夠正確掌握未來信托監(jiān)管的思路，加強(qiáng)信托文化的形勢分析，同時(shí)也要積極倡導(dǎo)信托企業(yè)內(nèi)部的工作人員的信托政策學(xué)習(xí)，在目前的實(shí)際信托工作業(yè)務(wù)開展過程中，從而進(jìn)一步探索適合市場監(jiān)管環(huán)境的道路。

關(guān)鍵詞：信托文化;未來信托監(jiān)管;思路;信義文化;受托文化

《信托法》自從頒布并且全面推行過來，我們國家信托行業(yè)有了更加長久的發(fā)展，特別是營業(yè)信托。隨著我們國家信托行業(yè)的全面發(fā)展，金融監(jiān)管部門對于信托行業(yè)進(jìn)行大大小小的多次清理、調(diào)整。在調(diào)整信托營業(yè)的過程中，也是根據(jù)我們國家的營業(yè)信托建立相應(yīng)的監(jiān)管體系。但是，在對我們國家的營業(yè)信托進(jìn)行多次清理之后，還是存在許多或多或少的問題，本文我們將根據(jù)信托文化角度去考慮，進(jìn)一步以信托文化來理解未來信托監(jiān)管的思路。

一、信托監(jiān)管的頂層制度建設(shè)不斷推行

近些年來，為了更好的全面推進(jìn)信托行業(yè)受托文化的培養(yǎng)方向，信托行業(yè)的頂層制度建設(shè)也取得了不小的成績。信托行業(yè)的保障機(jī)制、信托登記機(jī)制等相關(guān)的一系列重大制度不斷建立健全，自此之后，信托行業(yè)就形成了“一體三翼”的監(jiān)管機(jī)構(gòu)。在《信托公司條例》開始起草完成之后，不斷建立健全信托行業(yè)的法律監(jiān)管體系;隨后正式推出《信托公司監(jiān)管評級辦法》，充分夯實(shí)了分類監(jiān)管的基礎(chǔ);在那之后，又頒布了《關(guān)于規(guī)范金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見》，根據(jù)信托行業(yè)的基本原則再到對非金融機(jī)構(gòu)展開資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)都做出了明確的要求，而且有很大的可能成為“資管新時(shí)代”的重大里程碑[1]。

隨著資本市場的不斷發(fā)展，信托行業(yè)的頂層制度建設(shè)也在隨之而增大。首先是將重新修訂《信托法》再一次提上新日程，并且能夠制約信托功能發(fā)展的一些法律問題能夠通過重新修訂《信托法》而得以解決;其次是《信托公司條例》的立法進(jìn)程不斷加快建設(shè)，從而建立健全信托行業(yè)的規(guī)范管理制度;再者是信托登記功能開始正式上線，信托行業(yè)的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)不斷完善;此外就是信托企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)流通管理、純利益管理等手段不斷增強(qiáng)，進(jìn)一步也能更加有效的控制好信托行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)防控機(jī)制;最后就是信保基金率在設(shè)置上更加科學(xué)、嚴(yán)謹(jǐn)、合理化，從而能夠進(jìn)一步輔助信托行業(yè)得以較快的發(fā)展，對促進(jìn)信托行業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展具有重大幫助性作用。

就目前我們國家的信托企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀來講，正確掌握好未來信托行業(yè)的發(fā)展新方向，及時(shí)了解未來信托監(jiān)管的新思路，對于信托行業(yè)的工作業(yè)務(wù)能力開展以及信托企業(yè)的日后發(fā)展有著極其重要的作用。信托行業(yè)要不斷強(qiáng)化分析意識(shí)，以此來進(jìn)一步分析市場的形式變化，針對市場中可能存在的政策變化做出判讀[2]。與此同時(shí)，還要加強(qiáng)有關(guān)我們國家政府下達(dá)的政策知識(shí)的學(xué)習(xí)，根據(jù)市場監(jiān)管部門來進(jìn)行指導(dǎo)信托企業(yè)的發(fā)展布局。另外就是信托行業(yè)在實(shí)際的工作業(yè)務(wù)開展過程中，要不斷適應(yīng)市場環(huán)境的變化，針對市場環(huán)境的變化及時(shí)調(diào)整自身的管理政策，保證各項(xiàng)法律法規(guī)管理制度的切實(shí)落實(shí)，切記不可抱有僥幸心理。

二、不斷加強(qiáng)信托監(jiān)管的有效性

相關(guān)監(jiān)管部門要根據(jù)監(jiān)督管理的基本準(zhǔn)則，不斷創(chuàng)新監(jiān)督管理的方式和方法，在信托行業(yè)加強(qiáng)監(jiān)督管理力度，從而進(jìn)一步增強(qiáng)信托監(jiān)管的有效性、科學(xué)性。全面規(guī)范信托企業(yè)和政府加強(qiáng)合作業(yè)務(wù)水平，對于房地產(chǎn)信托行業(yè)也要進(jìn)行科學(xué)化、合理化的規(guī)范。不斷增強(qiáng)信托行業(yè)的工作檢查力度，對于擾亂整個(gè)信托行業(yè)的市場秩序要做出嚴(yán)懲，重點(diǎn)核實(shí)信托行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理以及業(yè)務(wù)開展能力，從而進(jìn)一步強(qiáng)化信托行業(yè)的監(jiān)管力度[3]。

根據(jù)相關(guān)調(diào)研工作調(diào)查表明，從2015年到2018年，一共有19個(gè)銀監(jiān)局向28家信托公司開了43張?zhí)幜P罰單，從處罰的時(shí)間來看，各個(gè)銀監(jiān)局在2015年僅發(fā)出了6張?zhí)幜P罰單，在2016年逐漸上漲到9張 處罰罰單，到了2017年，迅速上升到23張?zhí)幜P罰單，從整體來看，就能夠看出我們國家的銀監(jiān)局對于信托行業(yè)的監(jiān)管逐年越來越嚴(yán)格。

培育信托行業(yè)文化制度不是一夜之間就能完成的，信托行業(yè)的未來信托監(jiān)管是一項(xiàng)長期、復(fù)雜的工程。基于以此背景之下，對于信托行業(yè)的監(jiān)督管理一定要持續(xù)很長的時(shí)間。未來信托監(jiān)管一定要加強(qiáng)專項(xiàng)檢查以及督查力度，進(jìn)一步加強(qiáng)權(quán)力問責(zé)機(jī)制，嚴(yán)格落實(shí)信托行業(yè)的整改工作。

對于信托行業(yè)來講，一定要在法律允許的范圍之內(nèi)開展各項(xiàng)工作業(yè)務(wù)，加強(qiáng)對于信托行業(yè)自身檢查的能力，盡早的發(fā)現(xiàn)問題，盡早去解決問題。其次還要注重各類監(jiān)管報(bào)送的統(tǒng)計(jì)信息工作，千萬不要在日常工作中出現(xiàn)任何紕漏，及時(shí)核驗(yàn)好市場監(jiān)管的信息統(tǒng)計(jì)工作。除此之外，還要加強(qiáng)和監(jiān)管部門的業(yè)務(wù)交流和溝通機(jī)制，憑借積極的態(tài)度妥善處理信托行業(yè)中的監(jiān)管風(fēng)暴。

三、“開正門堵偏門”的業(yè)務(wù)發(fā)展導(dǎo)向越來越明晰

和其他制度相比較，信托制度具有一種創(chuàng)新性、靈活性。信托制度具有財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)移以及財(cái)產(chǎn)管理的功能;信托產(chǎn)品的設(shè)置方式比較多種多樣;信托的利益具有彈性規(guī)劃的標(biāo)準(zhǔn)，在實(shí)際業(yè)務(wù)開展過程中，能夠更加靈活的實(shí)現(xiàn)信托委托人的意愿;信托的投資范圍更加的寬泛，并且進(jìn)一步涉足到資本主義市場、貨幣市場、以及實(shí)業(yè)市場的三大領(lǐng)域，進(jìn)一步具有“全能型”的特點(diǎn)。

一直以來，在金融機(jī)構(gòu)套利需求興起的背景之下，信托行業(yè)因其自身的靈活性而成為市場監(jiān)管套利的重要手段，信托行業(yè)的工作業(yè)務(wù)大幅度上升，最終成為支撐信托資產(chǎn)增長的重要?jiǎng)恿υ慈Ｔ诮鹑谌ジ軛U、防風(fēng)險(xiǎn)、降成本、促實(shí)體的政策導(dǎo)向之下，信托行業(yè)的工作業(yè)務(wù)的增長很難繼續(xù)維持。預(yù)計(jì)未來監(jiān)管部門將繼續(xù)“開正門、堵偏門”的管理政策，一方面能夠借助信托行業(yè)的優(yōu)勢開展簡單低端的信托行業(yè)工作業(yè)務(wù)進(jìn)行真正嚴(yán)格意義上的限制;另外一個(gè)方面，進(jìn)一步鼓勵(lì)信托企業(yè)圍繞實(shí)體經(jīng)濟(jì)展開創(chuàng)新性發(fā)展。

對于信托行業(yè)來講，要學(xué)會(huì)“識(shí)時(shí)務(wù)者為俊杰”，審慎掌握信托行業(yè)的創(chuàng)新方向，在服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)方面要深度挖掘市場最大化的發(fā)展空間。要順應(yīng)“一帶一路”建設(shè)，京津翼地區(qū)以及長江經(jīng)濟(jì)發(fā)展地區(qū)要順應(yīng)國家重大發(fā)展建設(shè)的需要，對于債轉(zhuǎn)股、投貸聯(lián)動(dòng)、房地產(chǎn)信托投資基金等方面有著重大戰(zhàn)略發(fā)展突破，積極探索實(shí)業(yè)投行的發(fā)展新道路。除此之外，就是要圍繞信托的本源價(jià)值進(jìn)行創(chuàng)新，對于財(cái)富傳承、企業(yè)獎(jiǎng)金、薪酬管理、員工持股、慈善事業(yè)等方面市場需求不斷增加的情況下，充分發(fā)揮信托行業(yè)關(guān)系獨(dú)有的優(yōu)勢制度建設(shè)，進(jìn)一步打造獨(dú)特的信托行業(yè)專屬領(lǐng)域，積極創(chuàng)新信托行業(yè)的工作業(yè)務(wù)新品種，從而進(jìn)一步培養(yǎng)信托行業(yè)的自身競爭力。

總之，由于我們國家信托監(jiān)管體系不太健全，管理制度也比較缺失，現(xiàn)如今，我們國家的信托行業(yè)存在信托投資的公司法人代表治理機(jī)構(gòu)混亂，控股股東利用關(guān)聯(lián)交易侵占委托人的利益，從而就會(huì)導(dǎo)致比較嚴(yán)重的利益沖突。因此，我們國家以及政府有關(guān)部門就應(yīng)該建立健全信托企業(yè)監(jiān)管體系，完善信托行業(yè)的監(jiān)管制度，促進(jìn)信托行業(yè)的發(fā)展。為了中小型企業(yè)的資本市場發(fā)展，信托行業(yè)能夠解決部分銀行解決不了的問題，所以信托行業(yè)今后要快速發(fā)展。

參考文獻(xiàn)：

[1] 劉瑜. 以信托文化理解未來信托監(jiān)管思路[J]. 時(shí)代金融， 2018， 000（006）：190-190.

[2] 邢成， 陳鏡宇. 強(qiáng)化穿透監(jiān)管，弘揚(yáng)信托文化——中國信托業(yè)特征分析及趨勢展望[J]. 金融博覽（財(cái)富）， 2020（Z1）：69-71.

[3] 李磊. 收益權(quán)信托中信托財(cái)產(chǎn)的特殊性及其解決思路研究[J]. 商業(yè)研究， 2018（4）：162-169.