商業銀行投資銀行業務發展研究

穆志鵬 尤涵星

摘 要：投資銀行業務作為商業銀行提高經營利潤的重要業務，成為商業銀行重點拓展的業務領域。如何提高投資銀行業務，將其培養成為銀行的核心競爭力，成為商業銀行當前面臨且必須解決的問題。本文選擇M銀行作為具體研究對象，對銀行開展的相關現狀進行了分析，然后提出相應對策，以增強M銀行這一業務的市場競爭力。

關鍵詞：商業銀行;M銀行;投資銀行業務

商業銀行作為當前社會金融機構的重要組成部分，它在推動社會經濟發展方面具有積極的作用，因此一直以來也受到了全社會的廣泛關注。M銀行自2015年開始發展投資銀行業務，受益于快速發展的市場需求，銀行投資銀行業務發展迅速，近些年來投資銀行業務的種類也在不斷增多，銀行在投資銀行業務方面的創新能力不斷提升，業務規模不斷擴大。本文選擇M銀行作為研究對象，主要是考慮到本人就職于M銀行，數據獲取較為容易，同時，從M銀行的角度出發，以點代面，從個案的視角來幫助銀行充分意識到投資銀行業務開展中存在的問題，通過研究為它們提高核心競爭力提供一定的參考價值。

一、M銀行開展投資銀行業務現狀

根據投資銀行業務概念的特征，M銀行的投資銀行可以將業務分成以下幾種類型，其中各個產品在整個投資銀行中所占的比重如圖1所示。

從圖1中可以看出，當前M銀行投資銀行業務的主要品種有：

第一，結構化融資產品。結構化融資產品系指無錫農商通過行為價值的表達，全面調整客戶的資本形式，優化客戶的負債內容，以降低客戶的融資成本為目標，通過使用不同的融資工具，在經過銀行的渠道流通之后，研發出更加符合資產需求的獨立金融產品。M銀行的結構化融資產品包括結構化融資增加和非增加兩類業務。第二，債券承銷類產品。M銀行的債券承銷類產品以非金融企業作為承銷的對象，并形成三種有效的債券類產品。其中非金融的企業債務融資工具承銷是指以法人的身份在非金融企業的內部落實銀行的債券行為，并根據市場的約定范圍，有效調節證券的整體價格，其中包括了短期和中期的融資券。企業債券是企業按照國家規定的法律規則，在市場內約定一定的活動條款，執行有價值的金融行為。公司債券是指公司按照法律規定的程序，根據有效證券的市場價值，落實相關的金融買賣行為，它直接展現了債券人和公司之間的權利和責任關系。M銀行開展的債券類承銷產品的主要特征是：因為無錫農商銀行不具有融資承銷的身份，所以在整體開展業務的過程當中，需要與社會的相關組織機構進行市場合作，從而在開展業務的過程當中擔任財務的顧問角色，全面落實相關的金融市場行為。第三，私募融資產品。私募融資業務指通過使用金融綜合平臺，在資金募集方面以投資項目的形式為客戶提供更多的服務內容。本業務的主要特征：其基金產品的固定收益時間不超過兩年，并且私募股權資金的形式為3+2模式;M銀行所宣傳的投資銀行的產品類型在進行資金私募的過程當中，由無錫農農商銀行進行全面管理。

二、 M銀行投資銀行業務發展對策

（一）建立健全組體系

銀行的發展離不開一個好的組織。M銀行在投資銀行業務發展策略的過程中必須要有一個優秀的組織作為保障，對一系列工作進行合理的運作，這才能保證發展策略的成功。具體來說，M銀行應該成立策略推行小組，由推行小組全面負責銀行策略工作的開展。策略推動小組的組長應該由M銀行行長擔任，對策略的所有工作負全部責任，并從宏觀層面進行把控。副組長應該由副行長和投資銀行部的經理擔任，在具體的工作中需要實時監測工作的具體開展情況，并根據具體的考核指標對其工作進行考核。而小組成員則由財務部、市場部、運營管理部等部門的部長擔任，由他們帶領自己的部門具體開展相關工作。通過組織保障，全面推動策略相關工作的開展。

（二）引進及培養高素質人才

針對當前M銀行在投資銀行業務方面人才較為缺乏的現狀，為了提高銀行投資銀行業務水平，有效的開展相關的工作，下一步銀行應該針對投資銀行業務的具體需求加強新人才的引進工作。M銀行投資銀行業務不僅要構建新員工培養制度，還應加強對老員工的培養，確保老員工可以在當前的業務發展形式下進一步提升自身的能力，不斷拓展自身能夠適應的業務范圍并適應當前銀行業務發展的整體需求。

（三）加強銀行投資銀行業務品牌建設

當前處于網絡化的時代，企業必須要充分應用互聯網并構建自身的官方網站，與各種新媒體構建聯系，利用多元化的媒體以及網絡宣傳自身的產品及服務。因此，商業銀行投資銀行業務也要在此形勢下加強品牌意識，不斷提升服務質量，建立良好的信用體系，從而贏得大眾的關注以及認可。可見，M銀行投資銀行業務也應參考借鑒這一方式宣傳自身品牌及服務。例如，M銀行投資銀行業務應該與媒體開展有效的合作，對其業務模式予以采訪并且報道其所開展業務范圍，對其服務質量以及專業能力予以客觀評價，反饋當前的客戶群體對其服務的認可度及滿意度，并且利用新媒體以及網絡渠道開展有效的宣傳，這樣有助于提高M銀行品牌知名度，促進其投資銀行業務的發展并且吸引更多群體關注，進一步擴展其業務規模。

（四）健全風險預警機制

為確保M銀行投資銀行業務有序運營應該構建風險預警機制，提高投資銀行業務風險管理水平，注重數據獲取能力的發揮。根據客戶風險預判情況，提高投資銀行的業務效率以及風險預警水平，有序推進投資銀行業務。客戶關系管理系統對投行業務相關數據開展階段性更新的過程中引入更多的數據庫，優化多元風控模型并建立全自動風控系統，促進投行業務貸后風險管理以及風險預警能力，達到對M銀行投行業務風險識別監測控制的目標。此外，要促進M銀行資產負債結構管理水平，保證負債來源以及資產配置的有效度，促進投行業務流動性風險應對機制的健全完善，將投行業務納入到監測體系中以有效地防范投行業務風險的發生。

三、結束語

M銀行是當前我國發展較好的股份制銀行，銀行近些年來在發展的過程中也開始意識到投資銀行業務在銀行發展中的重要性，但是由于銀行從事投資銀行業務的時間較短，在這一業務開展中的經驗并不多，因此業務開展中還面臨著較多的問題。本文的研究結論不僅可以解決M銀行投資銀行業務中存在的問題，提高銀行的核心競爭力，同時還能為其他股份制銀行在順利開展投資銀行業務，將其打造成為銀行的核心競爭力時提供一定的參考價值。

參考文獻：

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