新興金融產品與外貿企業融資策略探討

摘要：本文主要簡單介紹了新興金融產品的相關內容，通過對現階段外貿企業融資中存在的問題進行分析，來探討新興金融產品下外貿企業融資的有效策略，以明確外貿企業融資的必要性，根據新興金融業態發展趨勢，來改變外貿企業傳統的融資方式，擴展其融資渠道，解決外貿企業融資困難的問題，使之有足夠的資金來支撐企業的運營，從而推動外貿企業的可持續發展，獲得更多的經濟效益。

關鍵詞：新興金融產品;外貿企業;融資方式;有效措施;經濟效益

一、新興金融產品的相關內容

當前，在信息技術日新月異的當下，我國傳統金融業開始尋求新的發展，不斷地創新金融產品，新興金融業態的服務對象更為廣泛，而且具有更高的服務水平。新興金融業態可以分為四種類型：一種是股權類金融產品，其多屬于直接融資，如天使投資、風險投資，服務于一些中小企業和創業企業;一種是準銀行類金融產品，其豐富了間接融資方式，服務于穩定發展型企業;一種是互聯網類金融產品，這類金融產品既具有直接融資特點，又帶有間接融資性，互聯網平臺是其載體;另一種則是消費累金融產品。現如今，新興金融機構的類型越來越豐富，包括但不限于股權投資金融機構、準銀行金融機構、互聯網金融結構等。新興金融產品種類也逐步多樣化，企業的融資方式不再單一[1]。相較于傳統的金融產品來說，新興金融產品更具個性化，如小額貸款、風險投資、資產證券化等。

二、現階段外貿企業融資中存在的問題

（一）資金周轉不靈活

就目前而言，部分外貿企業在經營管理過程中，存在資金周轉不靈活，資金鏈斷裂等問題，其原因主要來自于外貿企業的經營業務性質。大多數外貿企業的業務活動都集中于出口加工制造業方面，比如說出口服裝、玩具或是五金等。這類外貿企業在經營過程中，占壓資金周期本來就長，等待貨物出口還要歷經多個環節，手續辦理復雜，流程繁復，在這種情況下出口貨款支付便會出現延期狀況，如若沒有新的資金涌入則很容易引發資金流周轉不暢等狀況，影響外貿企業經營活動的正常開展[2]。另外，外貿企業無法有效掌控其資金周轉規律，是因為出口訂單數量存在不確定性，也無法有效把控訂單的可持續性，以致于企業難以從長遠角度來制定適宜的資金使用計劃。

（二）信用缺失，制度不完善

現階段，外貿企業的主要融資渠道來源于銀行貸款。但在我國社會主義市場經濟體制初步發展狀況下，商業銀行也在尋求自身的轉型和發展，其更傾向于服務大型國有企業，對于一些中小企業的融資興致不佳，而且有著較大的約束。目前大多數的銀行發放貸款給中小企業，并不是利益驅動，而只是為了響應國家政策號召，這并不利于實際融資的有效開展。在這種情況下，中小型外貿企業的融資難度非常大，商業銀行的貸款條件較為苛刻。另外，目前的商業銀行在金融服務方面還需要制度創新，應當建立完善的融資規章制度。部分外貿企業自身在經營管理上還存在著一定的問題，缺乏可抵押資本，難以通過商業銀行的績效評估，無法取得持續性收益，這就導致銀行在為其放貸的時候需要面臨較大的風險，難以滿足外貿企業的融資需求[3]。

三、新興金融產品下外貿企業融資的有效措施

（一）出口退稅賬戶托管貸款

出口退稅賬戶托管貸款，能夠為外貿企業解決因退稅未能及時到賬而出現短期資金困難的狀況，旨在對外賣企業出口退稅賬戶進行托管的基礎上，向外貿企業提供以退稅應收款作為還款保證的短期流動資金貸款。一般情況下，貸款期限為三個月。在申請出口退稅賬戶托管貸款的時候，外貿企業需要提交書面申請，出具“出口退稅專戶承諾書“，并且要有國稅部門確認的“出口退稅專戶通知書”，以及國稅部門出具的“出口企業應退未退稅款情況證明單”，還有企業出口有關單據[4]?；诖?，外貿企業財務管理人員應當在合乎規定的前提下，加快退稅申報，抬高應退未退稅款證明基數。開具相關證明的時候，需要根據外貿企業的實際情況來進行平衡和調整，以避免貸款資金閑置，或者是每次貸款數額過大，導致外貿企業還款壓力增加。由于外貿企業的資產負債比，相較于普通企業來說要更高一些，其本身在融資上就很難通過商業銀行的授信審批，如若將出口退稅賬戶托管貸款也納入授信管理中，進行統一管理，那么外貿企業的融資難度將更大，因此應當將退稅因素剝離。

可將出口退稅托管賬戶貸款掛鉤于國際結算，這可提高外貿企業獲得貸款的幾率。隨著退稅形勢的逐漸緊張，部分商業銀行不再熱衷于推廣出口退稅托管貸款，而且商業銀行的考核指標中更關注于國際結算業務，在這種情形下，外貿企業想要申請出口退稅托管賬戶貸款，則可以將出口退稅托管賬戶貸款與國際結算相結合，以此來增加商業銀行辦理貸款的興趣。例如，外貿企業可以與商業銀行合作，簽訂協議，未來兩三年內需在商業銀行辦理約八千萬左右的出口退稅托管賬戶貸款，每一年可將約為一兩千萬的美元國際結算委托于商業銀行，彼此互惠互利[5]。

（二）委托貸款

委托貸款指的是信托機構按照委托人指定要求所發放的貸款。其特點在于貸款對象、貸款數量、貸款用途全都由委托人決定，資金來源于信托存款。信托機構的作用只是辦理貸款審查發放，監督貸款的使用，到期收回，計算和收取利息等，需要繳納一定的手續費給信托機構。在實施委托貸款的時候，外貿企業職工可以是委托人，外貿企業是借款人。外貿企業在經營管理方面要穩定，并且能夠持續性盈利，與此同時還需要有靈活的流動資金，領導層要穩定，如此才能為企業職工帶來更高的收入。一般情況下，委托貸款期限為一年，到期后企業職工可以自行選擇是否繼續貸款，可適當地提高其利率，保障委托貸款的可行性?？蓪⒗试O置在百分之三點五至百分之五之間。為有效規避融資風險，保護好職工資金，外貿企業應當合理控制委托貸款金額，需根據外貿企業日均收匯額來制定，貸款數額不可超過其七倍。外貿企業的領導和管理者需起到帶頭作用，參與此金融產品?？芍贫ㄍ晟频奈匈J款相關制度，以確保委托貸款的順利開展。如若參與委托貸款的職工急需用錢，則可以拿著憑證向外貿企業借款，外貿企業必須定期向職工匯報企業的盈利狀況。

（三）信用保險融資

信用保險指的是保險人對被保險人信用放款或信用售貨，債務人拒絕履行合同或是不能清償債務的時候，所受到的經濟損失承擔賠償責任的保險方式。外貿企業所采用的信用保險融資方式，主要是利用信用保險公司《買方信用限額審批表》，來向商業銀行進行貸款，其貸款額為票面金額的百分之七十。這種融資方式可降低商業銀行所面臨的房貸風險，增加外貿企業的融資機會，與此同時還擴展了信用保險公司的業務。為有效規避信用保險融資風險，外貿企業在利用此種方式進行融資的時候，應當以統保業務形式合作，不開展票保業務，以免提高收匯風險，有利于擴大外貿企業的出口規模。

（四）離岸業務及融資

離岸業務指的是銀行通過吸收非居民的資金，來為非居民進行金融服務。外貿企業在利用離岸業務進行融資的時候，需要注意以下幾點：一是在開證保證金的時候，需要控制好其比例，不可過大，應當低于百分之三十，如若外貿公司的開征信用額度閑置，則可首選此種方式進行融資;二是可將這種融資方法和出口退稅賬戶托管貸款相結合，用應退未退稅款證明的百分之七十來免除保證金;三是選擇美元貸款，貸款時間應當在六個月以上，保證金則以人民幣來進行辦理。可選擇股份制商業銀行來進行合作，這類銀行在服務理念上更具創新意識，而且限制較少，如廣發銀行、興業銀行等。

四、結束語

總而言之，隨著我國新興金融產品日益豐富，外貿企業應當轉變傳統的融資模式，基于自身經營狀況以及新興金融業態特點，來選擇適宜的融資渠道和方式，優化融資手段，以降低企業的融資風險，避免企業資金鏈斷裂，為企業的正常經營活動提供重要保障，拉動外貿企業經濟增長。

參考文獻：

[1]王洋.我國外貿中小企業融資策略探討[J].商業時代，2010：38-40.

[2]鄭春華，符志凌.金融危機背景下的外貿企業現金流管理策略探討[J].中國經貿，2014：101-102.

[3]韓明江.商業銀行金融產品創新策略探討[J].時代金融，2017：105-106.

[4]代生偉.新時期背景下企業金融投資管理策略探討[J].商場現代化，2016：243.

[5]羅娣.商業銀行金融產品創新策略探討[J].商情，2017：74.

作者簡介：徐婷（1986.10-），女，江蘇蘇州人，江蘇銀行股份有限公司蘇州分行，大學本科，助理經濟師，研究方向：貨幣銀行學。