伊達安
摘要:2016年5月1日,建筑業被納入到“營改增”的試點范圍之內,企業的稅率和計稅方式都發生了改變。本文構建DID雙重差分模型,利用2011-2020年40家建筑業上市公司的具體數據,對“營改增”政策對建筑業稅負的影響進行實證分析。得到的結論是,“營改增”政策對建筑業稅負有顯著的負向影響,政策的實施使企業稅負顯著下降。
關鍵詞:“營改增”;建筑業;企業總稅負
1.引言
營業稅改征增值稅是近年來我國財稅體制改革的重點。自2016年5月1日建筑業被納入到“營改增”的試點范圍之內,企業的總稅負發生了改變,這關系到企業日后如何做好稅收籌劃,從而增加企業當期現金流和可支配自由現金,為企業的生產經營活動提供資金支持,因此關注政策背景下建筑業稅負的變化對企業來說十分必要。
關于“營改增”對建筑業稅負的影響,國內學者的看法不盡相同。鄭潔(2019)、李艷艷(2020)、祁碧琳(2020)利用建筑業上市公司年報進行實證分析,均發現“營改增”會降低建筑業的稅負。申玲(2018)通過計算建筑企業在“營改增”前后的具體稅負,高淑梅(2019)根據建筑業自身的特點進行推斷,賈曉鋒(2020)從建筑業的成本構成出發,都認為“營改增”會增加建筑業的稅負。
本文將構建DID雙重差分模型,利用2011-2020年40家建筑業上市公司的具體數據,對“營改增”政策對建筑業稅負的影響進行實證分析。
2.“營改增”對建筑業稅負影響的實證分析
2.1 研究設計
本文在上交所和深交所官網中尋找所屬行業為土木工程建筑業,且在2011-2020年有連續完整年度報告的滬深A股上市公司,剔除數據存在異常的公司,最終以40家公司為樣本。數據來源于上交所和深交所官網公布的上市公司年報。
DID雙重差分模型多被用于評估政策實施前后樣本群體的差異,因此本文采用雙重差分模型分析“營改增”政策對建筑業稅負的影響,如公式(1)所示。
Tαxburdenit=β0+β1postt+β2treαti+β3postt×treαti+∑Xit+εit
其中,i表示企業,t表示年份。Tαxburdenit是被解釋變量,表示公司i在第t年的總體稅收負擔,是企業實際繳納的稅款總額與企業增加值之比。treαti為分組虛擬變量,根據企業在2017年的年報,將2017年全面實施“營改增”的企業作為實驗組,令treαti=1;將2017年實行“營改增”過渡政策的企業作為對照組,令treαti=0。postt為時間虛擬變量,2011-2015年是建筑業實施“營改增”之前,令postt=0 ;2017 -2020年是全面實施“營改增”之后,令postt=1。
β3是交叉項的系數,postt×treαti表示“營改增”政策的實施對建筑企業總稅負的凈影響?!芚it是控制變量,是可能對建筑企業總稅負產生影響的其他變量,包括企業規模、固定資產比率、凈資產收益率、存貨資產比率、企業年齡,以及企業的個體效應和時間效應。εit是殘差項,表示實際值與預測值之差。
2.2 實證分析
在利用雙重差分模型進行分析的過程中,逐步加入控制變量以及個體效應和時間效應,以控制相關變量以及個體效應和時間效應對企業總稅負帶來的影響。其中,模型(1)是不加入控制變量、個體效應、時間效應的結果,模型(2)是加入控制變量的結果,模型(3)是加入控制變量以個體效應的結果,模型(4)是加入控制變量、個體效應、時間效應的結果。雙重差分模型結果如表1所示。
在4個模型中,交叉項postt×treαti的系數分別為-1.8677、-1.4047、-1.5188、-1.1816,且在1%或5%的顯著性水平下顯著。這表明“營改增”政策對建筑業稅負有顯著的負向影響,政策的實施使建筑業稅負有所下降,與統計分析的結果相符。建筑業實行“營改增”后,企業可以通過選擇合適的計稅方法、增加可抵扣的進項稅、加強對企業涉稅風險的控制等措施,做好稅收籌劃,降低總體稅收負擔,從而增加企業當期現金流,為企業的生產經營活動提供資金支持。
通過觀察模型(4)的結果,能夠發現加入個體效應和時間效應后,控制變量對建筑業稅負的影響。企業規模、企業年齡、固定資產比率、凈資產收益率、存貨資產比率的系數均為負數且顯著,說明所有控制變量都對建筑業稅負有顯著的負向影響,隨著企業規模、企業年齡的增加,以及固定資產比率、凈資產收益率、存貨資產比率的提高,企業總體稅收負擔有所下降。
3.“營改增”對建筑業稅負影響的結論
本文構建DID雙重差分模型,以建筑企業總稅負為被解釋變量,以分組虛擬變量和時間虛擬變量的交叉項為解釋變量,以企業規模、企業年齡、固定資產比率、凈資產收益率、存貨資產比率為控制變量,分析“營改增”政策對建筑業稅負的影響。得到最終結論,“營改增”政策對建筑業稅負有顯著的負向影響,政策的實施使企業稅負有顯著下降符。這是因為“營改增”政策實施后,建筑企業能夠通過選擇合適的計稅方法、增加可抵扣的進項稅、加強對企業涉稅風險的控制等措施,充分利用有關增值稅的稅收優惠政策,降低總體稅收負擔。
參考文獻:
[1]高淑梅.建筑業“營改增”后的稅負影響及其應對策略分析[J].財會學習,2019(15):153-155.
[2]賈曉鋒.“營改增”對建筑行業稅負的影響分析[J].納稅,2020,14(04):13-16.
[3]李艷艷.“營改增”的減稅效應——基于雙重差分模型的檢驗[J].稅務研究,2020(08):19-25.
[4]祁碧琳.“營改增”對建筑業的稅負影響及稅收籌劃研究[D].吉林大學,2020.