我國房地產經濟波動與金融風險防范研究

吳小霞

【摘要】近年來，我國的社會經濟水平不斷提高，經濟體制不斷完善，房地產經濟也在不斷發展。至此，房地產業已成為我國國民經濟發展的重要產業，為我國國民經濟的增長做出了重要貢獻。但是，房地產行業的經濟發展不穩定，不僅對房地產相關經濟的發展和穩定產生重大影響，而且對我國的穩定也有直接影響，也影響我們國民經濟的發展。我們從房地產經濟學的角度解釋了影響房地產經濟波動的主要原因，并提出了化解房地產經濟波動和金融風險的策略。

【關鍵詞】房地產經濟;金融風險

【DOI】10.12334/j.issn.1002-8536.2021.30.

房地產市場對我國經濟發展有著非常重要的影響。它已成為我國工業的重要支柱，在擴大經濟需求和增加人口收入方面發揮著非常重要的作用。房地產業與金融體系的關系具有獨特的特點。沒有足夠的資金，房地產行業的可持續發展就不會進一步發展。反之，房地產市場經濟波動較大，或多或少構成金融風險，影響房地產企業的發展。

1、我國房地產經濟波動現狀

在中國5000年歷史和文明的影響下，中國人民對住房的需求一直很旺盛。特別是2008年以來，人民可支配收入增加。不僅人們需要住房，配套設施和生態環境也是購房時需要考慮的重要因素。房地產市場進一步發展，經濟總量增加。受此影響影響房地產波動。

（1）房地產經濟波動受較多因素影響。目前房地產經濟不穩定，無法再分析和應對。房地產市場總規模大，接觸面廣。房地產市場的經濟波動受多種因素影響，包括國家的產業政策、貨幣政策、相關房地產開發商策略、消費者情緒和投資渠道。市場傳來好消息，房地產經濟將經歷大起大落。如果房地產市場疲軟，消費者預期偏低，房地產經濟的波動也將呈現下行趨勢。影響房地產經濟波動的因素有很多，需要綜合考慮。

（2）房地產經濟波動波及范圍較大。房地產經濟作為我國經濟發展過程中不可或缺的內容，為國民經濟的發展做出了貢獻。房地產經濟波動的同時，也會影響相關行業和人群的經濟狀況，波及面廣，對國家和人民的經濟生活產生重大影響。合理應對房地產投資組合的經濟波動，有效防范損害，是房地產市場健康可持續發展的關鍵。

（3）房地產經濟波動受房產企業影響嚴重。近年來，由于大型房地產公司的合并，房地產市場舉步維艱。如何快速擺脫房地產，如何賺錢，如何在競爭激烈的市場環境中鋪平道路，是大型房地產企業主要考慮的問題。在此過程中，重點房地產經紀人可以從事非法或違法經營活動以謀取經濟利益，這對房地產市場和房地產市場的健康可持續發展非常不利。

2、房地產經濟波動及其根本原因概述

（1）房地產經濟波動的定義。房地產經濟也存在波動性問題，包括房地產行業在內的所有行業都在波動中尋找穩定的發展路徑。從長期來看，房地產經濟增長是相對穩定的，房地產經濟的波動就是這個長期趨勢。簡單地說，房地產經濟波動就是整個房地產經濟隨著長期增長趨勢波動的經濟變化。尤其是房地產經濟的波動，包括房地產經濟增速的變化、房地產行業就業的變化和房地產行業價格水平的變化。

（2）經濟環境變化產生的原因。房地產經濟波動的原因特別復雜，主要因素包括經濟環境的變化。經濟環境是指房地產開發和居住環境，也稱為宏觀經濟環境。在經濟環境中，房地產經濟變量和標準影響房地產經濟的宏觀經濟因素和增長，對GDP、物價水平、發展指標和通貨膨脹率產生一定影響，進而影響房地產發展。房地產經濟學。財產結構。工業和金融環境。

（3）房地產供求的原因。房地產供需關系與中國的波動性息息相關房地產經濟學。近年來，房地產行業的獨特發展與不斷增長的住房需求直接相關。但是，人們的住房需求受到宏觀經濟環境、消費需求和購買力等諸多因素的影響。如果消費者購買力不足，消費需求可能會下降。投資者融資和國家政策也影響房地產供給。當消費者需求下降時，升級后的房屋無法出售，投資者也無法收回資金。面對資金銳減，這可能會導致資金鏈中斷。事實表明，消費需求至高無上，導致房地產市場供求比大幅波動，大大增加了經濟波動的可能性。

（4）心理的原因。今天，與房地產相關的中國經濟的波動主要是由于房地產市場在一段時間內波動的心理因素。談到樓價，房地產投資者和購房者通常會科學地預測一段時間內的樓價，這會導致很多問題，他們的行為具有投機性。因此，參與者可以更快地做出響應并更有效地共享信息。今天，人們的心理正逐漸趨于正常。我們可以看到，人們的心理因素對中國房地產經濟的波動有著直接的影響。

（5）城市發展的原因。隨著中國城市化進程的加快，中國的城市面積顯著擴大。在向外擴張的過程中，許多農村居民開始向城市聚集，人口的快速增長增加了對住房的需求。同時，在國家的大力支持下，大量土地用于房地產建設，城市基礎設施的不斷完善，對房地產市場的繁榮發展產生重大影響。但是，如果城市人口在發展過程中或因任何原因發生快速變化，將對房地產價格產生重大影響，引起房地產行業經濟波動，對房地產行業的穩健發展產生不利影響。

（6）融資因素。近年來的房地產數據顯示，銀行貸款是房地產行業的重要金融支撐，助推了當前的房地產熱潮。一份調查報告顯示，去年房地產投資接近4萬億元，但不到四分之一的房地產投資，大部分來自銀行貸款等融資方式。這意味著我國房地產基金的結構不夠多元化，無法滿足多樣化的發展需求，給銀行帶來了巨大的資金壓力和潛在的投資風險。

（7）投資回報的原因.許多投資者相應地投資于房地產。隨著回報的上升，投資者的數量呈指數增長，經濟曲線從均衡變為波動。在促進經濟增長的同時，也加速了經濟增長的變異性。隨著供給的增加，房地產市場的供給比例并未調整，市場出現了一定的波動?？梢姡顿Y回報率是影響房地產市場經濟波動的重要因素[1]。

3、房地產經濟波動下金融風險的構成

房地產經濟波動導致的金融風險主要有四個組成部分：抵押風險、借款人風險、環境風險和金融機構風險。由于抵押貸款風險來自抵押貸款，金融機構在借款人違約后面臨傾銷抵押品的風險。抵押貸款的資本風險取決于抵押貸款中的資本。如果所有權不明確，或者擔保具有共同財產的性質，金融機構的貸款不能按時足額償還，最終導致財務損失。借款人風險是指借款人拒絕還款。這是由于財務困難導致的強制性違約風險和由于房價下跌導致的主動違約風險，環境風險是由于經營環境的變化，而經營環境的變化通常是由以下原因引起的。協調國家經濟政策。例如，房地產政策、貨幣政策和貨幣政策的變化可能對金融機構的經營環境構成風險。金融機構風險是由于不正確的金融結構和抵押操作的錯誤造成的。長期房地產貸款由于貸款資金流通周期長而具有較高的流動性風險，投資過程管理不善給金融機構造成的資金損失也屬于金融機構風險[2]。

（1）金融機構風險。金融機構風險是指金融機構在管理抵押貸款時，由于內部制度運行不公平而產生的相關風險。通常情況下，房地產貸款周期較長，但金融機構貸款資金的交易周期并不短，對周期內資金的流動性影響較大，一定程度上增加了金融風險，從而導致資金損失，增加了金融機構的財務風險。

當談到房地產經濟的異常波動和金融風險時，金融風險可能由四個因素引起。首先，房地產價格下跌。結合歷史經驗，我們發現某些地區和國家銀行體系的崩潰直接受到房地產價格的影響，而房地產價格的崩潰往往伴隨著導致崩潰的金融危機。銀行系統的。銀行體系和金融危機將大規模爆發。另一個是房地產泡沫和銀行業的信息鴻溝。由于缺乏分析工具和信息不足，銀行可能無法準確估計密集型抵押貸款的風險。投機性炒房會導致大量貸款涌入，與實際市場需求不匹配的房地產價格上漲，以及許多房地產市場泡沫。至于擴張期的房地產泡沫，有很多房地產行業供需不平衡，最終房價會下跌，引發經濟危機，三是可能出現不適當的激勵措施。銀行往往選擇開立貸款賬戶來轉移風險以降低風險。對于知情的借款人和銀行來說，很容易盲目鼓勵貸方，因為他們無法正確分析這種行為。在這種情況下，房地產價格自然會趨于下跌。第四：房地產經濟波動與金融風險的溝通。金融風險與房地產經濟波動相互影響，金融機構受房地產價格波動影響，房地產價格因房地產需求變化而波動，金融結構也隨之發生變化。因此，經濟政策的調整受金融機構資產變化的影響，影響銀行的信用體系，最終導致房價波動。

（2）抵押風險。為有效保護金融機構的利益，只要出現抵押貸款違約，處理房地產項目就存在風險。主要原因是抵押權的歸屬不明。如果抵押品不是借款人的動產，則在處理抵押品時對金融機構構成風險。這稱為抵押貸款風險。

（3）借款人風險。借款人因各種原因拒絕還款的風險就是借款人的風險。一是借款人還清本息后，房產價格下跌，為了更好的保護自己的利益，借款人選擇拒絕還貸，違約。其次，如果借款人因破產等業務問題，失去了獲得貸款后償還債務的機會，也會發生類似的違約[3]。

4、我國房地產金融風險防范策略探析

（1）健全法規及監督機制。但是，從政府的角度來看，房地產經濟是在對相關法律和指南的現狀和發展趨勢進行分析和評估的基礎上，科學制定的，以確保法律法規和政策的完整性和協調性。必須充分耳朵。系統。針對當前房地產市場存在的問題和金融風險，相關部門需要根據各地情況出臺適用的法律法規，科學制定房地產市場發展規劃。事實上，它是關于規范政府行為，如土地征用以及國家農業用地保護政策的轉移和實施。同時，政策和實施過程要寬松、適應性強，有效提高市場應對風險的能力。

（2）建立可靠的風險預警機制。公共機構必須有效整合更多部門和部門，完善金融監管、金融管理和豐富的管理實踐。特別是，必須制定一套切實可行的監管策略，以確保房地產金融市場的良好發展。在此基礎上，在廣泛研究和分析的基礎上，確定我國當前和未來的房地產金融風險，評估分析其發生的概率、原因和損害，并完成建立健全機構，做好預警工作的金融風險。這種方法有助于銀行提高準確把握市場趨勢、有效應對金融風險和適應經濟波動的能力[4]。

（3）構建多元化的融資結構。鑒于目前我國房地產經濟中單一渠道融資渠道的狀況，我需要通過指導方針，有效拓寬房地產的實際融資渠道。一個成熟的方法是建立一個健康的房地產金融市場，讓房地產公司在市場條件下有直接的金融機會。因此，房地產開發商必須鼓勵類似的首次公開募股，并越來越依賴理想的股票市場。在我國，企業可以通過發行股票來提高工資和借款，以改善資本結構，實現多元化。同時，房地產開發商可以利用自身強大的集體實力，發行中短期項目債券，吸引社會投資，分散風險。

（4）建立完善的房地產金融體系。在中國人民銀行看來，作為我國金融體系的核心，必須主動承擔宏觀調控責任，科學引導。因此，央行必須合理調整貨幣政策，防范因房地產經濟形勢發展、房地產經濟走勢和總體經濟環境而導致的金融風險。例如，您可以采用浮動利率政策，以允許利率政策并增加房地產金融市場的透明度。通過利率影響，全面控制房地產市場，可以促進市場剩余資金的合理利用。從商業銀行的角度來看，首先要深刻理解金融監管政策，按照相關指引有效落實，嚴格按照貸款收益和貸款利率互通要求。同時，要做好金融風險分析工作，制定有效的風險識別、規避和預警機制。二要加強貸款管理，避免規模化，科學管理貸款條件，避免盲目擴大貸款規模。同時，需要對不同類型的貸款進行科學分類管理，跟蹤相關貸款政策的執行情況。一方面，從金融資產房地產市場看，要科學鼓勵和引導房地產金融中介機構的發展，進一步完善金融市場房地產市場，提高房地產金融市場化水平，發展金融服務市場。另一方面，要通過健全的立法，從高水平規范房地產行業的行為，為成熟的房地產市場建立信用體系。同時，個人信用評估、財產評估等行業的集中管理對于降低房地產金融風險具有重要作用[5]。

結語：

鑒于房地產經濟存在較大的經濟金融風險，有關部門需要結合經濟發展實際和房地產行業現狀，逐步完善相關立法、法規和監管機制?；诖?，提醒商業銀行配合央行工作，充分利用金融市場宏觀調控，落實房貸風險預警。通過積極推進房地產金融市場融資渠道的拓寬，促進金融市場多元化發展，提升綜合能力，應對我國房地產金融市場風險，穩定市場。我維護了它。發展市場經濟。

參考文獻：

[1]康激.我國房地產經濟波動與金融風險防范探究[J].科技經濟導刊，2020，28（35）：202-203.

[2]耿沛.房地產經濟波動與金融風險防范策略的相關分析[J].經濟師，2021（06）：256-257+260.

[3]唐艷.房地產經濟波動與金融風險防范對策[J].科技經濟導刊，2021，29（11）：235-236.

[4]蓋驍虎.房地產經濟波動與金融風險防范策略研究[J].中國產經，2020（13）：37-38.

[5]鄭通武.探究我國房地產經濟波動與金融風險防范策略[J].中國產經，2020（15）：39-40.