當前中小銀行不良資產處置微觀應對策略

李 金

（渭南職業技術學院，陜西渭南 714000）

隨著全球經濟持續低迷，疊加“黑天鵝事件”新冠疫情爆發帶來的長期變革性影響，銀行業貸款資產風險暴露速度加快、概率提升、危害加大，對銀行持續穩健經營帶來不小挑戰。我國2017—2020年累計處置不良貸款8.8 萬億元，超過之前12年總和，僅2020年銀行業全年處置不良貸款就超3 萬億元。加大不良資產處置、釋放發展潛力是全國銀行業今明兩年工作重點。當前，中小銀行在穩增規模的同時，加大存量不良資產處置和新增不良壓降力度，力求帶來營業外收入增長和撥備計提壓減，逐步提升盈利水平。

一、文獻綜述

從全網不良資產處置文獻來看，主要分為兩個方面，一是不同不良處置方式制約因素研究，二是不良處置對各類主體的影響研究。也有部分文獻是對某一種具體處置方式開展了研究。銀行業不良處置方式較多，但每種處置方式都受到制約。王俊壽（2019）以山東銀行業不良處置為例，提出非司法追償方式存在投入產出率不高、擔保代償意愿弱、委外追償效果不佳；司法追償存在立案難、訴訟成本高、債務人司法逃廢措施多、案件執行難，貸款重組復發率高、資本消耗高、稅費承擔重，批量轉讓中公允價格難商一致、資產管理公司消耗能力弱、資產包處置難度大，呆賬核銷標準高、問責壓力大、政策利用空間小，新型渠道監管政策還需細化、評估體系不健全、市場化程度低，等等。不良處置帶來的影響是多方面的。粗放式的處置將給各方面帶來負面影響。常耀輝（2019）在研究山西省運城市某縣擔保圈（鏈）風險處置時提出，僅通過核銷等簡單粗放式處置不良會造成銀行處置成本提高、準備金消耗過快，而貸款企業故意逃廢債可能性高，容易引發地方金融秩序混亂。

前人從研究銀行不良處置的文獻中，均能在中觀、宏觀層面暢談銀行不良處置中面臨的問題，提出意見與建議。但是，銀行處置不良具有其特殊性，幾乎沒有文獻從微觀視角審視銀行不良處置中面臨的問題與建議。本文從微觀視角研究銀行特別是中小銀行的不良處置應對策略。

二、中小銀行不良處置存在的問題

（一）長期化、權益化處置模式尚未形成

中小銀行不良處置方式主要是圍繞不良資產快速變現或五級分類優化而展開，如催收、拍賣、核銷等。不良處置屬于重要的金融活動之一，而金融活動則要適應經濟活動規律。當前經濟發展越來越傾向于資本化、股權化、長期化，這對于擅長立即變現的中小銀行來講是一個挑戰。中小銀行要更多運用資本化、股權化手段化解不良資產，比如，處置理念由債務處置思想向股權思想轉變，通過一些股權類操作變相將債務轉為權益，既可以立即消化不良，也可以為后期產生穩定現金流奠定基礎。

（二）尚未形成有效處置體系

目前中小銀行在處置不良資產的手段上主要以催收、法律訴訟、以物抵債、呆壞賬核銷等傳統手段為主，很少利用債轉股、資產證券化、包裝上市、打包出售等手段，創新性對批量普惠、批量個人、大金額公司類不良進行有效處置。特別是，尚未形成較為有效的適合以抵質押為主的公司貸款、以保證為主的普惠類、以保證與抵質押為主的線下個人類、以純信用擔保為主的線上個人貸款與金融市場投資的專業不良處置體系。

（三）對不良處置政策研究不深

目前，存量的各類法律法規較多，有《公司法》《商業銀行法》《民法典》《破產法》《稅法》等，而且鑒于新冠疫情影響，財政部、銀保監委等部門也出臺新的不良處置政策，對加快處置不良均有好的支持作用。但一般中小銀行在開展處置中更多是生搬硬套政策，較少考慮政策的靈活性、變通性、組合性。

（四）銀行內部不良處置優勢尚需深挖

大多數中小銀行依靠客戶經理單打獨斗，依靠僅存的關系開展延期、借新還舊、重組等緩釋措施。這些措施都有一個特點，是就不良處置而處置，核心目的是修正五級分類，并沒有從實質上改善債權風險。對于普惠貸款的不良處置，能成功利用銀行內部資源推動同行業、同區域普惠不良資產化解的案例較少；對于個人類不良資產處置，成功利用銀行客戶資源、員工資源處置的案例較少；對于大額公司類不良資產，成功利用行政資源注入資產、引入第三方處置的案例也較少。另外，對法律顧問的咨詢、建議服務利用率也要提高。

（五）不良處置合作尚需更加深入

當前，在處置中存在部分司法拍賣評估定價過高、與市場可接受公允價值偏離度過大，導致流拍現象。以物抵債資產自行拍賣成功的案例較少。執行時間長，從立案到抵押物拍賣，最快也需要8個月，甚至可能超過1年，最終到資產拍賣收回，周期往往在2年以上。跨區域訴訟難度大，部分不良資產訴訟案件存在跨區域受理的情況，不同地區的司法環境、執法要求存在差異，加大了不良資產處置的難度。從整個不良處置來看，主要合作涉及資產管理公司、法院、拍賣、外包催收公司、政府、監管部門等，需要提高拍賣質效、執行質效、催收質效等。

（六）不良資產處置管理體制機制尚需完善

從人才隊伍配置上看，中小銀行總行資產保全部人手緊缺，缺少不良處置專業力量。從各層級職責上看，不良資產處置精細化管理工作尚需加強，如總行資產保全部、風險管理部、法律內控合規部、條線主管部門、分支行等的職責有待進一步明晰。有的銀行將不良處置工作分配給客戶經理，有的銀行專門設置清收崗位，各家銀行做法不一。從激勵考核上看，銀行內部對不良處置的獎勵沒有因分支行不同情況而設定不同的激勵考核標準，導致激勵措施效果不理想。

三、應對策略

（一）完善不良處置管理體制機制，適應大集中、快化解的不良處置要求

首先，不斷增強分支行不良處置崗位、人員配備，僅僅通過壓實責任不能改變中小銀行分支行缺少人員開展不良處置的尷尬局面。其次，明確職責，特別是分支行設立的清收崗人員職責。再次，中小銀行總行相關部門要與分支行不良處置考核聯動，充分發揮總行指導職能。

（二）搭建好內外不良處置平臺，提升處置效率

銀行處置不良的唯一目的就是變現，可以將其理解為將不良資產即期變現和遠期變現，其中即期變現占絕大多數。但從目前經濟發展趨勢看，經濟活動資本化、融資化趨于長期化。銀行在處置不良時要兼顧即期和遠期利益。建議對個人類不良考慮采取即期處置模式，而對于能夠獲取現金流的普惠、大額公司類不良建議采取遠期處置模式。要實現這樣的目的，中小銀行須充分發揮本地優勢，打造集政府、法院、資產管理公司、拍賣機構、行內客戶、催收公司為一體的不良處置平臺，充分發揮不良的行業性、區域性特點。這樣同區域、同行業的市場主體更愿意參與置換，特別是針對普惠類不良。中小銀行要引入更多不良處置主體，完善競爭機制，通過市場行為調動各方積極性，提高處置效率。

（三）引入與內培相結合，加快打造不良處置人才隊伍

梳理當前銀行處置不良的方式，主要是7 類，包括電話、短信、上門訪談等催收處置，公正轉執行、司法轉執行等司法處置，借新還舊、延期、展期、債權重組、債務重組、股權重組、資產置換重組、資產入股重組等重組處置，打包轉讓、批量轉讓、資產證券化等轉讓處置，債轉股等債權處置，債委會等監管介入處置，銀行自我核銷，等等。從不良處置長期化趨勢看，重組、轉讓、債券轉股、債委會等處置方式將會成為主流，特別是在當前保市場主體、保就業的經濟形勢下更加明顯。對于這類處置方式，大多數中小銀行尚無此類人才儲備，需要通過內培和引進懂得通過資產管理方式來處置的人才，特別是能夠通過將債權進行徹底轉讓或轉化為股權的專業人才。

（四）細化不良處置考核，實現責任、貢獻對等

不良處置考核務必細化到個人，這樣才能激發不良處置積極性、能動性。第一，每家銀行各條線考核須要差異化，按照各分支行、各條線不良結構特點采取側重點不同的考核辦法，避免不良處置考核辦法“一刀切”。第二，優化不良處置考核條件，如改變以立案為基準期開展不良處置獎勵的條款，向前延伸至未立案但成功化解不良享受同樣獎勵。縮短不良貸款正常還款期認定，提前給予獎勵，待正常還款6個月后統算若仍轉為不良，則返還獎勵。

（五）暢通不良處置信息反饋機制，提升投貸業務發展質量

不良處置是信貸全流程、投資全環節中極為重要的組成部分，直接影響資產質量恢復。從不良處置過程中發現的問題要及時反饋，這將對壓降新增不良帶來很大的幫助。不良處置涉及多個部門，各部門均掌握不良處置中反映出的信貸、投資中存在的短板。中小銀行應確定不良資產處置歸口管理部門，統籌匯總取得的寶貴經驗，定期召開分享會，由相關部門、相關條線、分支行參加，充分提高投貸業務質量。

（六）加強重點研究，形成不良處置工作體系

不良資產處置是資金循環的一部分，須遵循經濟循環規律。第一，總行研究不同不良資產處置的優劣勢、適應性，才能更好指導分支行不良處置。第二，分支行研究最大化發揮不良資產價值，如研究不良所在區域、行業發展趨勢，將現有不良資產更好與之對接。第三，著力研究遠期變現處置模式的交易結構，如調動政府積極性，通過引入土地資產- 注入新市場主體- 并購不良資產，達到盤活不良資產的目的；還有，主動跟進當地招商引資動態，對接招商引資企業需求，將不良資產處置嵌入招商工作中，最大化發揮不良資產價值。第四，研究不良處置模式。每家銀行的不良處置均有其處置文化，必須充分提煉、總結好的處置模式，并推廣、復制。第五，研究運用法律支持不良處置，充分發揮法律顧問咨詢智能，增強不良處置合法性、便利性、組合性。

（七）加強與不良處置主體合作，增強工作時效性、有效性

根據不良資產規模大小、處置難易程度，按照市場化原則，銀行在處置不良時會與政府、法院、資產管理公司、拍賣機構、行內客戶、催收公司等主體進行合作。實際上，銀行僅僅憑自身努力通過核銷、內部重組在短時間內化解存量不良是不現實的，特別是歷史遺留不良，必須廣開合作渠道，多途徑解決不良。第一，與當地政府合作，重點通過杜絕逃廢債、稅收減免、混改、招商引資盤活、股權注入等方式，對巨額公司類不良進行拯救性盤活，甚至可以推動政府設立資產管理公司，加速解決不良。第二，與法院合作，下放分支行處置權限，特別是與區縣級法院合作，快速立案、快速執行，提高訴訟比例，做到應訴盡訴；還需加大北京市、上海市的法院、律所、會所等中介機構合作，加快處置非本地的不良資產。第三，與資產管理公司合作，重點對普惠類不良、個人類不良進行債權批量轉讓，或與有實力的資產管理公司共同出資設立不良處置基金，加快不良處置。第四，與會計師事務所、律師事務所、資產評估等中介機構合作，特別是與高信譽、知名中介機構合作，重點解決核心不良資產信息不對稱問題，利用專業機構優勢，快速識別資產風險，評估價值，設計處置方案，搭建產品架構，擴大銷售渠道，協調溝通模式和方法。