關于我國“421”家庭理財規劃的研究

文/范鯤（對外經濟貿易大學國際經濟貿易學院）

一、引言

在我國社會經濟高速發展的背景下，群眾的收入水平的不斷提升使其對于理財的欲望更加強烈，越來越多的群眾希望通過科學合理地理財規劃來促進自身資產的穩步增值。而理財在本質上就是打理錢財。在當前的社會環境中，“421”家庭屬于一種較為普遍的家庭狀況，這種家庭指四個老人、男方女方以及一個兒女，其所展開的家庭理財則是根據家庭人員的實際情況與承受能力，充分利用各類理財工具來對資產進行有效管理，確保資產能夠在家庭可承受的范圍內有效提升使用效率。

二、當前我國“421”家庭理財的現狀

（一）家庭理財的目標趨向

針對中等收入的家庭來說，其基本的理財趨向就是通過基本收支情況的評估規劃，以達到提升資金回報率且優化生活質量等多種目的。其中具體規劃內容在于以下幾方面：首先為醫療保險，在近年來的發展進程中，我國已經對原本的醫療制度進行了改革優化，醫療保險由個人、單位以及國家來共同承擔，并且還建立起了個人的醫保賬戶，以此來實現大病統籌。在二十年的發展中，群眾的工資提升大約在十到二十倍左右，但醫療方面的費用卻上漲了一百到二百倍。在經濟發達的國家當中，醫藥費用占據了整體醫療費用的19%左右，但在我國則高達52%。同時，也正是由于住院費和醫藥費用的持續提升，使得普通人很難承受醫療費用方面的消耗，這也進一步突出了醫療保險的重要性。其次為養老保險，我國的養老保險可以詳細劃分為四個不同層次，分別是基本養老保險、個人儲蓄養老保險、企業補償養老保險及商業養老保險。由于我國目前老齡化狀態過于嚴重，社會出現了整體保障水平逐步滯后于老齡化的不良狀態，甚至還會出現資金缺口。因此，這就需要通過養老保險來適當補充養老資金，以此來降低各類風險的發生幾率。最后是子女教育，近些年學費的上漲幅度在二十倍左右，此類費用大多都是由家長直接承擔，為了確保家庭的美好發展，應當通過家庭理財的方式來實現子女教育。

（二）家庭理財的基本結構

通常銀行儲蓄都屬于中等收入家庭中所采用的主要理財方式，但隨著群眾收入以及理財意識的持續提升，大部分家庭開始積極主動地進行理財活動。而銀行理財、社會保障基金則屬于提升幅度較大的投資方式，其次則是債券、股票以及黃金等，這也代表著投資人員必然會將更多的資產投入到那些增速相對較快的投資方式當中，這使得金融資產存在著極其顯著的優勢。同時，通貨占比始終處在一種不斷下降的狀態，這也代表著群眾對于現金方面的需求正在不斷下降，而定期存款的比例降低，說明群眾開始逐步減少定期投資的比例，轉而投資一些其他理財產品[1]。

三、我國“421”家庭理財所用的主要工具

（一）債券

債券，其本質上屬于發行主體在面向社會籌集資金的過程中，根據法律法規發行，并且能夠在規定時間內支付利息的債務憑證。同時，債券在種類方面相對較為復雜，站在發行主體的角度上來看，可以將債券進一步劃分為金融債券、公司債券以及政府債券；而按照利息支付方式進行劃分，則分為附息債券、累計債券以及零息債券等。債券所具備的優點就在于利率相對于銀行來說比較高，在收益方面也比較優異。

（二）基金

基金，其主要是指證券投資資金，發售基金份額，進一步集合不同投資者所具備的資金，并由專業化的投資機構來對這部分資金展開綜合管理的投資方式。股票具備的主要特征就在于風險共擔以及利益共享，且由專業人員負責資金管理，具備十分嚴格的監督管理制度；組合投資的方式也可以有效分散風險，使得基金得到大量群眾的青睞。然而，基金同樣存在缺陷，其缺點就在于具體收益方面與基金管理人員的專業知識以及工作經驗有著緊密聯系，所以大部分“421”家庭在購買基金過后，需要持續關注基金的動態情況，不能完全依靠基金管理人。因此，這種家庭理財方式大多適用于那些愿意承擔一部分風險，并且追求高收益的“421”家庭購買[2]。

四、我國“421”家庭理財規劃存在的問題

（一）無法有效權衡收益與風險

我國大部分“421”家庭當中，都具備著勤儉節約的習慣，這也使得大部分群眾都成為了風險厭惡者，不愿意將資金投入到那些風險較大的理財活動當中，仍舊將儲蓄當作理財投資的主要選擇。而那些展開投資活動的“421”家庭，一般都擁有著跟風投資的習慣，所選擇的也都是在短期時間內收益較高的活動，并沒有考慮到投資理財產品具備的風險，一旦其超出了自身的風險承受能力，就會面臨著較為嚴重的經濟損失。而產生這些問題的主要原因，就在于我國“421”家庭對于收益以及風險之間的關系并沒有產生明確認知，一味追求那些收益較高的產品，而忽略了其中存在的風險。

（二）理財目標不夠清晰

在社會經濟高速發展的背景下，家庭內部的收入也呈現出一種不斷提升的狀態，但由于銀行的存款利息，其整體增長態勢很難追上通貨膨脹的速度，導致越來越多的家庭拋棄了原本銀行存款這種較為簡單的理財手段，盲目地投資各種各樣的理財產品，甚至還抱著一種一夜暴富的不良心態。然而，無論何種投資都會伴隨著一定程度的風險，如果投資失敗，不僅會影響投資熱情，嚴重時還會傾家蕩產。出現這種問題的主要原因就在于大多數家庭并沒有制定出較為長遠的投資規劃內容，缺乏明確的理財目標與理財知識[3]。

五、我國“421”家庭理財規劃的具體優化措施

（一）制定出更加詳細的理財規劃

在家庭的每一個發展階段中，所采用的理財策略都存在著一定的差異，這就需要根據家庭的基本生命周期來制定出具備長遠性及合理性的理財規劃內容。家庭生命周期，就是指家庭形成階段、家庭成長階段、家庭成熟階段以及家庭衰老階段的整體過程。在不同的家庭生命階段，家庭的主要發展特征和需求都是不盡相同的，每一個“421”家庭，都應當根據自身的實際情況來科學合理地配置資產，積極主動地參與到一些理財活動當中。舉例說明，在家庭形成階段中，就應當盡量儲備資產。由于這一階段整體家庭的風險承受能力較強，應適當開展一些風險較高的理財投資活動，比如股票、基金等。這樣在不斷累計投資經驗的同時，也能夠獲取較高的回報。而在家庭成長期，由于收入的逐步提升，財富也在逐步積累，這時就要選擇那些風險較高的組合投資活動。而在后續的成熟期以及衰老期，則要適當降低投資風險，為后續的退休做好準備，以相對較為穩健的投資活動為主。

（二）提升對于風險問題的重視程度

“421”家庭進行理財投資的主要目的，就是獲取更加優異的收益。但收益與風險是對應的，也是共同發展的，但并不是一種對等的狀態，即便承擔了較高的風險，也很難獲取與之對應的收益，甚至還會導致更加嚴重的損失。因此，每一個“421”家庭都應當建立起必要的風險意識，平衡風險與收益。根據家庭發展的實際情況來選擇較為合適的工具，對于收入以及資產較高且經濟負擔比較小的“421”家庭，其整體風險承擔能力較大，就可以選擇收益高、風險大的投資工具，而與之相反的家庭就要選擇收益較為固定的投資工具[4]。

（三）采取多元化的投資組合方式

每一個“421”家庭，其在展開投資的實際過程中，不能只選擇較為單一的投資方式以及投資理念，而應當采用多元化的投資方式，確保短期投資能夠與長期投資有效結合在一起，確保低風險投資與高風險投資都可有效發揮出實際作用。然而，在進行多元化投資組合的實際過程中，也要避免過于多元化的問題出現。如果投資活動過于多元化，就會導致家庭分身乏術，很難集中精力對每一項投資內容展開管理，這也進一步降低了投資效率與投資質量。因此，在展開理財投資的實際過程中，就應當充分結合“421”家庭自身的經濟實力以及市場的主要行情等情況，采用不同的投資工具展開組合投資，科學合理地分配好家庭資產。這樣不僅能夠大幅度降低投資風險，也可以在根本上提升家庭資產的整體收益。除此之外，在“421”家庭的理財規劃過程中，還要考慮到一些必要因素，如家庭財務信息等。家庭財務信息就是指家庭的基本財務情況，一般會根據財務信息制定出“421”家庭不同階段的理財規劃內容，并利用家庭資產負債表及預算表等多種內容來明確財務信息的基本狀況，以此為基礎展開深入分析，為后續家庭的多元化投資奠定堅實基礎[5]。

六、結論

家庭理財規劃對于每一個“421”家庭來說都至關重要。科學合理地理財規劃內容，以及組合投資方式，不僅可以更好地配置家庭資產，大幅度降低各類投資活動產生的風險，也能夠為家庭的發展提供出必要的經濟保障，在營造幸福美滿家庭環境的同時，為我國金融市場以及社會經濟的發展作出貢獻。

相關鏈接

家庭理財就是管理自己的財富，進而提高財富的效能的經濟活動。理財也就是對資本金和負債資產的科學合理的運作。

通俗的來說，理財就是賺錢、省錢、花錢之道。理財就是打理錢財。家庭理財是門科學，我們應該以科學、理性的態度來對待它。只有這樣，才能達到理財的目標。所謂家庭理財從概念上講，就是學會有效、合理地處理和運用錢財，讓自己的花費發揮最大的效用，以達到最大限度地滿足日常生活需要的目的。簡而言之，家庭理財就是利用企業理財和金融方法對家庭經濟（主要指家庭收入和支出）進行計劃和管理，增強家庭經濟實力，提高抗風險能力，增大家庭效用。從廣義的角度來 講，合理的家庭理財也會節省社會資源，提高社會福利，促進社會的穩定發展。

從技術的角度講，家庭理財就是利用開源節流的原則，增加收入，節省支出，用最合理的方式來達到一個家庭所希望達到的經濟目標。這樣的目標小到增添家電設備，外出旅游，大到買車、購屋、儲備子女的教育經費，直至安排退休后的晚年生活等等。