人口老齡化背景下居民的金融素養調查研究

摘 要：十九屆五中全會提出實施積極應對人口老齡化國家戰略，隨著我國老齡人口的不斷擴大和老年人掌握財富的不斷增長，老年人參與金融活動的廣度、深度、頻度都在日益提升，但老年人金融知識和風險責任意識的有限程度制約著其對金融服務的充分獲取和合理使用。本文通過分析老年人的金融知識水平和行為特點，借鑒國外老年人的金融教育經驗方法，提出推動養老金融教育工作高質量發展的政策建議。

關鍵詞：人口老齡化;金融素養;行為特點;國際經驗;金融教育

本文索引：高雅柔.人口老齡化背景下居民的金融素養調查研究[J].中國商論，2022（03）：-081.

中圖分類號：F832 文獻標識碼：A 文章編號：2096-0298（2022）02（a）--03

隨著我國人口老齡化問題日漸突出，老年金融消費者群體逐漸壯大，尤其是互聯網金融等新業務的出現，數字化浪潮下的金融市場與普遍較低的老年人金融知識素養之間的矛盾，對養老金融教育工作提出了更高要求。

1 我國人口老齡化現狀

近年來，我國60歲以上的老齡人口數量快速增長，老齡人口比重迅速上升，老齡化趨勢明顯。最近5年，中國新出生人口數量一路下滑，從2016年的1846萬降至2020年的1200萬，2018年至2020年，中國60周歲以上人口從24949萬人上升至26402萬人，占總人口比例從17.9%上升至18.7%。中國于1962—1973年嬰兒潮出生的3.18億人，將陸續進入退休階段，年均3000萬以上的人口增量。

2 老年人金融知識水平和行為特點分析

2.1 以60后、70后為主的“新老人”參與金融活動更加積極主動

隨著中國老齡化的加速，老年人參與金融行業行為發生了變化。60后和70后為主的新老人在資產收入和消費觀念等領域都與40后、50后的老人有很大的不同。

一是在經濟實力上更加雄厚。很多人有穩定的退休金和醫療保障，經濟條件整體有所提升。據《中國養老金融發展報告藍皮書》調查，50歲+年齡段養老理財金額占收入比例的均值，超過其他所有年齡段。iiMedia Research（艾媒咨詢）數據顯示，2018年，中國養老產業市場規模已經達到6.5萬億元，預計2022年可達10.2萬億元。以中信銀行為例，中老年客戶群體是其價值客戶增量的主要來源。截至2020年7月末，中信銀行50歲以上客戶達到1503萬，占全行借記卡客戶數20.60%;老年客戶管理資產達到1.25萬億，占全行客戶管理資產余額54.75%。

二是在金融行為上更加積極。老年人關于理財的態度和行為也發生了轉變，更有意愿參與到金融活動中來，愿意學習和接受相應的金融知識教育。支付寶最新發布的《2020老年人數字生活報告》顯示，理財是老年人在過去3年里使用率最高的服務。興業銀行零售品牌之一——“安愉人生”對應的是養老金融業務，僅推出短短兩年，VIP客戶已超100萬人，受托資產已超5100億元。

三是在金融服務選擇上逐步豐富。近年來，各金融機構越來越重視老年金融消費者這個客戶群體的金融需求，并且已經面向老年金融消費者開發和推廣了種類較多的金融產品。有15家銀行針對老年客戶設置養老金代發業務，9家銀行推出老年專屬借記卡，7家銀行打造老年客戶專屬網銀等附加服務。同時，各金融機構還推出定制化、特色化的養老金融服務，如工商銀行“工銀愛相伴”老年客戶品牌服務體系、交通銀行“沃德養老計劃”、招商銀行專門面向55歲以上客戶的“金葵花豐潤人生”綜合服務體系等。擁有大量中青年用戶的支付寶也加入了養老金融的陣營，在其理財服務中內嵌養老理財板塊，也有其他金融機構出品的養老理財程序，從其用戶評論中可以看出養老理財產品受到大量關注并且需要專業解答。

2.2 以40后、50后為主的“老老人”參與金融活動保守單一

一是風險承受能力低，理財觀念單一。“老老人”由于年紀較大，身體素質一般并有突發疾病的可能性，除了退休金以外基本沒有其他的收入來源，抗風險能力低，對于投資理財主要強調產品的安全性和流動性，對于貨幣基金等靈活類理財產品較為排斥。以2021年江西省普惠金融調查問卷490份65歲以上老人的回答情況來看，91.8%的老年人表示月收入在5000元以下，55%的老年人表示在過去一年里，從未購買過銀行理財及各種衍生投資理財產品。

二是較新老人而言存在更大的數字鴻溝。40后、50后老年人由于生活時代的差異，對互聯網金融的操作方式接受程度較低，學習能力不足，老人們很難正確使用電腦和智能手機等電子設備，大部分老年人還在使用老年按鍵手機，無法通過互聯網渠道獲取金融信息。以2021年江西省普惠金融調查問卷490份65歲以上老人的回答情況來看，75.4%的老年人表示在過去一年里，從未使用過手機銀行、網上銀行、支付寶和微信支付等數字支付方式，購買過理財產品的老年人里有55.8%的老年人主要是通過純線下的渠道購買投資理財產品。

2.3 金融素養水平整體較低，獲得金融教育渠道狹窄

根據2021年江西省消費者金融素養調查中298份60歲以上老人填寫的問卷結果來看，消費者金融素養平均得分只有57.9分，老年金融消費者的金融素養水平整體得分較低，老年人對金融知識的了解和掌握不夠。

2.3.1 獲得金融產品信息渠道窄

大部分老年人對柜面人工服務的依賴性強，一般通過網點自己熟識的客戶經理來獲取金融服務信息，或者是與親朋好友交流時獲取，從眾心理明顯。例如，在知曉身邊的親戚朋友購買了某個投資機構的理財產品的情況下，即使自己并不明晰理財產品的具體信息，也會義無反顧地跟著購買。消費者金融素養調查顯示，僅有25.2%的老年人通過互聯網渠道獲得過相關金融產品或服務的信息，29.2%的老年人表示通過親朋好友交流等渠道獲得相關金融產品或服務信息。72.5%的老年人傾向于通過線下宣傳和傳統媒體渠道了解所需要的金融知識。

2.3.2 金融專業素養低

江西省消費者金融素養調查顯示，在選擇金融產品或服務時，36.6%的老年人表示主要根據經驗和知識獨自決定，44%的老年人表示主要聽從營銷人員的引導或者是咨詢身邊熟人。在實際購買過程中，僅有44.2%的老年人表示會仔細閱讀合同條款，其中有26.5%的老年人表示很難理解合同條款，關鍵性條款即便加黑強調也不太明白。

2.3.3 盲目追求高回報，貪圖小利易落入金融陷阱

老年人自身教育水平低，對互聯網金融、手機銀行等新興金融產品的接受能力差，對金融信息的識別判斷能力不足，很難真正了解金融產品的詳細情況和風險等級，容易遭受金融詐騙。《2020年度全國涉及老年人案件情況研究》顯示，涉及老年人金融財產權益保護的案件占全部涉老案件的22.02%。老年人選擇投資理財產品時，對收益率和贈送的禮品非常重視，盲目追求高回報，無法正視風險。很多投資理財機構利用老年消費者的這種心理，采用贈送大米、糧油等日常用品的宣傳活動，只宣傳收益不告知風險，通過工作人員不斷對老年金融消費者進行洗腦，鼓勵其投資，不少老年人在沖動下就會進行投資理財。金融素養調查顯示，22.5%的老年人不知道一般情況下收益越高意味著風險越大，當問到有人拉你進微信群，向您推薦明天上午十點準時漲停的股票，會如何做時，超過27.5%的老年人選擇會跟著進群。

2.3.4 缺乏金融消費維權意識和法律意識

老年群體普遍缺乏法律維權意識，對自身的權利義務不明晰，無法及時準確地判斷自己是否被侵權，即使意識到了，很多老年人也不清楚遇到金融服務糾紛該如何投訴，如何尋求第三方機構的支持，不清楚怎樣保留、查找、取得維權證據。相當一部分老年人缺乏正確的維權觀念，發現自己被騙后，采取錯誤甚至是比較極端的維權方式，在投訴過程中夸大事實，和工作人員產生糾紛，出現造謠傳謠等情況，導致維權過程比較復雜。

3 老年人金融教育的國際經驗

美國、英國等發達國家進入老齡化較早，在開展老年人金融教育領域起步早，總結主要國家的成功做法，吸收其有益經驗，對我國開展金融教育有著重要的借鑒意義。

3.1 成立專門機構開展老年人金融教育

美國前總統奧巴馬在2011年簽署發布了《多德·弗蘭克華爾街改革和消費者保護法案》，規定美聯儲下設立金融消費者保護局，主要職能是開展金融消費者教育。其中，專門設立老年人金融保護辦公室負責62周歲以上老年人的金融消費保護，為老年人容易遭受到的金融風險進行提示和幫助。另外，老年人金融保護辦公室還聯合眾多聯邦部門，防范老年人遭受金融詐騙，如與聯邦存款保險公司合作，開發了老年人智慧理財的智能學習模塊，幫助老年人防范金融盤剝和欺詐。

3.2 制定和實施金融教育國家戰略

英國、俄羅斯等國都已經制定和實施了包括老年金融消費群體在內的金融知識教育國家戰略，大力推動國民金融知識教育。為提升俄羅斯國民金融素養，俄羅斯在2017年9月開始實施《2017—2023年俄羅斯聯邦金融掃盲戰略》，并提出要重點關注老年人、學生、殘障人士和中低收入群體。英國從1998年開始就有的放矢地開展金融知識宣傳普及，在對金融消費者的金融知識需求開展詳細調研的基礎上，面向不同類別的宣傳對象，制定針對性的培訓教育計劃，幫助不同人群更好地作出金融決策。

3.3 明確目標對象開展差異化金融教育

美國在進行金融知識教育前，對消費者金融能力進行一定的調查，如美國投資教育基金會分別在 2009年和2012年開展了消費者金融能力全國調查，從50個州抽取約25000個樣本，通過測試居民的金融理財規劃水平、金融知識運用等情況來試量居民的金融能力。針對美國老年人易遭受的金融侵害及詐騙行為，2013年，美國老年人金融保護辦公室發布《老年人智慧理財防騙指南》，提供了具有可操作性的防騙忠告。該指南列舉了四種典型的金融詐騙方式，每節附有相關理財知識測試，可以評估老年人的學習情況。及時發布《財務顧問高級資質報告》，針對財務顧問高級資質管理提出改進意見。同時，在金融消費者保護局的官方網站上，還有針對老年金融消費者防騙的專門板塊，演示不同的詐騙方式。

3.4 注重金融教育效果評估

各國均十分注重開展金融教育跟蹤評估工作，通過調查和評估，檢測金融教育的有效性和影響力，為進一步開展金融教育決策的制定提供方向。例如，印度金融信息網絡和運營公司、印度財務管理與研究中心、印度小微金融中心與世界銀行合作，于2010年11月—2012年6月實施了針對低收入農村金融消費者的金融教育有效性評估項目，對參與者進行金融素養摸底調查。美聯儲對金融教育項目均制定了具體的評估標準，以確定項目是否有效提高了國民的金融素養。同時，在芝加哥聯邦儲備銀行設立了金融教育研究網站，金融消費者可以在網站進行金融教育與知識研究在線搜索。

4 推動我國老年人金融教育工作發展的建議

4.1 盡快出臺老年人金融教育戰略規劃

設立專門負責老年人金融教育的工作機構，負責統籌開展老年人金融教育工作。同時，建議在《中國金融教育國家戰略（草稿）》的基礎上，制定專門針對老年人的金融教育基本條法，將老年人金融素養教育納入國家發展戰略布局，以老年人金融素養水平調研結果、我國老年人行為特征、各地區經濟發展狀況為根據，制定周詳的金融教育計劃，開展多層次、全覆蓋的老年人金融素養教育。

4.2 完善相關立法保障

一是建議制定國民金融素養教育法律。可借鑒美國《金融教育法》等直接關于金融教育的法律，將國民金融教育的高度上升至法律，以法律形式明確各監管部門、行業協會、金融機構等行為主體的職責與義務。二是進一步明晰《中華人民共和國老年人權益保障法》中老年金融消費者經濟金融活動相關條款，明確規定老年金融消費者和金融機構在經濟金融活動中的權利與義務;補充完善《中華人民共和國商業銀行法》《中華人民共和國保險法》等法律法規中針對老年人金融消費行為的相關條款，為老年人金融權益保障工作提供法律支持。

4.3 拓寬老年人金融教育渠道，對其開展金融教育專項活動

一是廣泛發動金融機構組織，以實體網點為宣教主陣地，培養一批結構合理、素質優良的金融講師，各基層網點根據周邊老年人情況配備一定數量的金融講師，使用適合老年人的話術，以通俗易懂的方式向周邊老年人普及金融知識，對苗頭性、普遍性問題及時提醒，依托自身的專業知識和網點位置，按期深入社區開展金融知識宣傳。二是依托“農村普惠金融服務站”等站點網絡體系，穩步加載和拓寬其金融知識宣傳功能，面向農村老年人持續開展有關非法集資、電信詐騙、金融消費維權等金融知識宣傳。三是組織開展針對老年金融消費者的專項宣教活動，科學制定金融知識讀本和宣傳手冊，采取豐富多樣的金融知識教育措施，如社區廣播、電視、戶外廣告和戲劇作品等形式，豐富金融知識宣教渠道，多維度營造老年人金融知識教育氛圍。

4.4 盡快落實將金融知識教育納入國民教育體系

從長遠著手，推進金融知識普及教育進校園，形成家庭、學校、社會“三位一體”的金融教育體系，通過中小學生把金融知識帶回家，利用我國老年人普遍居家養老的特性反哺金融知識，形成老年人和孫輩互動學金融模式，有效推動老年人金融知識素養的提升。

參考文獻

[1]白鶴祥.國民金融知識教育的國際經驗及啟示[M].金融時報， 2017.

[2]沈謙，張洋.美國老年金融消費者權益保護經驗對我國的啟示[J].武漢金融，2017.

[3]彭妍.居民金融素養提升的國際經驗借鑒與啟示[J].金融天地，2019.

[4]柳.英美金融宣傳教育的經驗與啟示[J].武漢金融，2012.

[5]張皓男.我國人口老齡化背景下養老金融的發展研究[J].經濟縱橫，2020.

[6]石巖.人口老齡化背景下的普惠金融發展調查研究[J].調查手記，2018.

[7]張焰.金融消費者教育的國內外對比探究[J].當代金融家，2020.

[8]王濤.為何老年人易遭受“金融詐騙”，看美國人如何防止老人被“套路”[N].解放日報，2018-09-10.

Research on Residents’ Financial Literacy in the Context of Population Aging

Jingdezhen Branch， The People’s Bank of China? Jingdezhen， Jiangxi? 333000

GAO Yarou

Abstract： The Fifth Plenary Session of the 19th Central Committee proposed to implement a national strategy to actively respond to the aging of the population. With the continuous expansion of China’s aging population and the continuous increasing in wealth held by the elderly， the breadth， depth and frequency of the elderly’s participation in financial activities are increasing. However， the limited degree of financial knowledge and risk responsibility awareness of the elderly restrict their full access and reasonable use of financial services. By analyzing the financial knowledge level and behavior characteristics of the elderly， drawing on the experience and methods of foreign financial education for the elderly， this paper proposes policy recommendations to promote the high-quality development of financial education for the elderly.

Keywords： population aging; financial literacy; behavior characteristics; international experiences; financial education