農村金融發展對農民收入影響研究*
——以河南省為例

陳佳慧

（貴州財經大學大數據應用與經濟學院，貴州 貴陽 550025）

0 引言

農民收入問題一直以來都是“三農”工作的重中之重，提高農民收入是實現農業現代化、推動鄉村振興戰略實施的關鍵所在[1]。近年來，我國堅持“因地制宜”的原則，為不同發展階段的地區提供不同的財政支持政策，還大力支持金融機構創新金融產品，以期開發出具有更高收益的農業金融產品，提高農村經濟的運行效率，進而提高農民收入水平。

河南省是我國重要的農業大省，如何提高農民收入，是省委、省政府工作的重中之重[2]。近年來，河南省已經出臺了多項發展農村金融的措施：一是建立特色農業產業，加大小額信貸、特色農業、農機、大棚等貸款發放力度；二是加快農村金融綜合服務體系的建設，著力突破農村“最后一公里”；三是廣泛推廣“保險+期貨”的扶貧模式，幫助農業企業與農戶進行風險管理，從而提升河南省農村基礎金融服務的水平[3]?；诖?，筆者在分析河南省農村金融與農民收入增長情況的基礎上，以2000—2021年的數據為樣本，針對農村金融發展與農民收入增長之間的關系進行實證分析。

1 河南省農村金融發展與農民收入現狀

1.1 河南省農村金融發展現狀

河南省的金融機構大致可以分為兩類，分別是正規金融機構與非正規金融機構，主要劃分依據是金融機構的規模與其受法律約束的程度[4]。非正規金融機構廣泛存在于河南省的農村地區，其存在滿足了被正規金融機構相對忽視的群體的需求，在一定程度上起到了優化資源配置的作用。非正規金融機構改善了農村地區金融資源相對短缺的困境，與正規的金融機構一起助力農村經濟的發展。

1.2 河南省農民收入現狀

自“鄉村振興”“中部崛起”等戰略實施以來，河南省農民收入持續穩定增長。2021年河南省農民人均純收入已達17 533元。2011年農民收入的增幅最大，為25.05%，而2010年則是3.47%。河南省農民的收入增長速度與農民收入結構、勞動力流動密切相關。農業勞動力的大量流動是伴隨著經濟的高速發展而來的，農村人口的流失導致專門從事農業勞作的勞動力與日俱減，這主要是因為農戶收入結構相對單一，且增長速度緩慢[5]。

據統計，河南省農村居民收入主要由四部分組成，分別是工資性收入、財產性收入、家庭經營性收入以及轉移性收入。農村金融的發展，無疑增加了財產性收入在農村居民總收入中的比重，通過發行收益較高的理財產品，吸引農戶將收入存入金融機構獲得利息，并從金融機構申請貸款用以投資理財產品。但從實際數據來看，財產性收入在農村居民總收入中所占的比重還是相對較低，主要原因有以下三點：一是農戶大多從事傳統的農業生產活動，理財意識相對薄弱；二是金融機構在農村覆蓋面較小，宣傳工作并不到位；三是農業資源的市場價值不高[6]?；谏鲜鰩c可以發現，發展農村金融是增加農村居民收入的關鍵突破口，可以從增加農村居民的財產性收入入手，大力推動農村居民收入的增長。

2 實證檢驗

2.1 樣本選取與數據來源

筆者選取了河南省2000—2021年間的年度時間序列數據，運用多元線性回歸模型探究河南省農村金融對農民收入增長的影響狀況。所有數據包括河南省農民人均可支配收入，河南省農村地區生產總值，農業人口數，農村信用社金融存、貸款總額，農業機械總動力，第一產業就業比例，皆源自相應年度的《河南統計年鑒》；其余數據來自《中國統計年鑒》。

2.2 模型構建

首先借助總量生產函數分析框架，參照以往的研究方法，把農村金融作為一個獨立的投入因素，構建了一個生產函數，其反映了金融發展和農民收入的相互關系：

式中，Y為農民可支配收入，K為資本投入，L為勞動力投入，F為農村金融發展程度，對式（1）進行全微分得到：

金融發展經由金融效率、金融規模與金融結構推動經濟增長，因此本文從農村金融效率（Financial efficiency,FE）和農村金融規模（Financial scale,FS）以及農村金融發展結構（Financial development structure,FDS）三個維度考察農村金融發展，故將河南省農村金融發展函數表示為：

用α1、α2、α3、α4、α5來表示各變量的邊際產出并導入方程（4），可得：

其中，FE、FS、FDS、K、L均對Y產生影響，α0為常數項，μ表示隨機誤差項，t表示時間期數，i表示滯后期數。

2.3 變量定義

變量定義如表1所示。

表1 變量定義

2.4 描述性統計

由表2可知，農村金融發展結構的標準差最小，為0.041；資本投入的標準差最大，為0.583。這說明河南省這22年來金融發展結構的變化較小，而資本投入的變化最大。農民可支配收入最大值為1.753萬元，最小值為0.199萬元，被解釋變量的變化較明顯。

表2 描述性統計結果

3 實證分析

3.1 多元回歸分析

筆者采用面板數據對LGRPI、LGFS、LGFDS 、LGFE 、LGRK、LGRE等變量進行回歸分析，結果如表3所示。

由表3可知，LGFS、 LGFE、LGFDS 、LGRK、LGRE指標的p值均小于0.05，各指標在1%的顯著水平下與LGRPI存在長期的顯著關系，但系數有正有負：解釋變量LGFE、LGFS與控制變量LGRK的系數為正，而解釋變量LGFDS與控制變量LGRE的系數為負值。實證結果R值為0.976，觀測值擬合優度良好。分析表3可知，農村金融發展規模 LGFS與農戶的收入有顯著的正相關性，農村金融發展效率 LGFE與農戶的收入也呈顯著的正相關，而農村金融發展結構 LGFDS則與農戶的收入呈顯著的負相關。

表3 線性回歸結果

3.2 實證結果分析

3.2.1農村金融發展規模對農民收入的影響

長期來看，河南省農村金融發展規模對農民收入的提高有一定的促進作用，且由實證結果可以看出作用較為明顯，這從側面表明河南省農村金融發展規模在逐漸擴大。此外，河南省農村信用社中的涉農貸款所占比例較高，涉農貸款中有相當一部分被用于企業與農戶貸款[7]，農村信用社的網點數也與日俱增，服務范圍不斷擴大，這些舉措的實施都大力推動了農村經濟的良性發展。

3.2.2農村金融發展效率對農民收入的影響

河南省農村金融發展效率的有效性在很大程度上促進了農民的收入增長。從實證結果來看，我國金融發展效率對農民收入的拉動效果一般，而農村金融發展規模的拉動作用更為明顯。由于農村信用社與政府的合力控制，河南省農戶的存款資金可以較好地轉化涉農貸款以支持農村經濟的發展，農村資金得以較好利用，基本沒有外流。

3.2.3農村金融發展結構對農民收入的影響

從實證結果來看，河南省的農村金融發展結構會對農民的增收起到一定的抑制作用，而且這種抑制效應比較顯著，這表明企業過多貸款，擠占了金融機構為農民提供貸款的空間，在一定程度上抑制了農民收入的增加。河南省作為農業大省，且國家對農村信用社服務“三農”的定位已經明確，信用社要承擔起支農的責任。這不僅是農村經濟發展的需要，也是自身生存發展的必然選擇，因此合作社相比于企業更傾向于向農民發放貸款以支持農民增收[8]，實際政策的傾斜也說明為農民提供貸款更有益于農民增收，這與實證結論是一致的。

3.2.4其他因素對農民收入的影響

河南省資本投入對農民收入的增加有一定的促進作用，而勞動力投入則對農民收入有抑制作用。資本投入到農業基本是用于大型農場或者農業企業的大型機械中，但河南省農業大多是以家庭為單位，其對資金的支持反映并不明顯，所以資本投入對農民收入的促進作用較小。如今，農戶家庭收入的提高大多依賴于外出務工或一些非農業經營，因此第一產業就業比例提高，反而對農民收入的提高有一定的抑制作用。

4 結論與建議

實證研究表明：河南省農村金融發展規模、金融發展效率、資本投入與河南省農村金融發展水平之間呈顯著的正相關關系，而河南省農村金融發展結構與河南省農村金融發展水平呈顯著的負相關關系。因此，要想使農民收入持久性增長，進一步提升農村金融機構服務水平是關鍵。

4.1 擴大農村金融發展規模

目前，河南省農村金融機構仍處于以實體經營為主的經營模式中，未真正實現與大數據的融合。要想擴大農村金融的規模，就必須積極利用互聯網、微型金融、普惠金融等，拓展業務范圍。同時，金融機構還可完善機構與不同主體之間的利益聯結機制，打造一個能與各主體融會貫通的生態環境[9]，使農戶存款更好地服務于本地貸款，還可將發達地區的存款用于農業貸款中，從而真正實現工業反哺農業，城市支持農村。

4.2 提高農村金融發展效率

農民群體的特殊性是在提高農村金融效率的過程中必須考慮的因素。河南省是農業大省，農戶們長期從事傳統的農業種植，因此金融常識在農村的普及度很低。要提高農村金融效率，就必須先打好群眾基礎，向農村居民普及金融常識，然后不斷拓寬金融機構的服務渠道，盡可能地簡化農業貸款所需審批流程，提高農村金融產品的惠民度，真正做到便民利民。

4.3 防范農村金融運行風險

農村金融要想提高農民收入，還需要有力防范農村金融運行風險。這就需要政府相關部門積極發揮監督管理職能，根據河南省農村的實際經濟情況，因地制宜地制定相應標準與審查體系，與權威的會計師事務所共同建立專業的信用等級體系[10]，規范銀行存款和貸款的審批程序，嚴格審核借款人的信用狀況，監督民間融資機構小額信貸業務。