股份支付對企業財務報表的影響研究

薛 剛

(南京熊貓電子制造有限公司，江蘇 南京 210038)

1 研究背景和意義

1.1 背景

股份支付作為企業激勵員工的一種方式，近年來得到了廣泛的應用和關注。然而，股份支付作為一種特殊的員工激勵方式，其實施過程中可能會對企業財務報表產生一定的影響，因此需要對其進行深入的研究。

1.1.1 股份支付可能對企業利潤表產生影響

在股份支付的過程中，企業需要每年計提股份支付的成本，并在股份支付實現時將其列入利潤表中，從而影響企業的凈利潤。

1.1.2 股份支付也可能對企業資產負債表產生影響

股份支付的實施可能導致企業的股本結構發生變化，從而影響企業的權益和負債的比例。

1.1.3 股份支付可能對企業現金流量表產生影響

股份支付的實施可能導致企業現金流入和現金流出的情況發生變化，從而影響企業的現金流量。

針對上述問題，有必要對股份支付對企業財務報表的影響進行深入研究。通過研究股份支付對財務報表的影響，可以更好地了解股份支付對企業財務狀況的影響，這有助于提高企業的財務管理水平和決策能力。

1.2 意義

股份支付是一種常見的員工激勵方式，對其對企業財務報表的影響進行研究具有重要的理論和實踐意義。

1.2.1 了解企業的財務狀況

股份支付的實施會對企業的財務狀況產生一定的影響，因此了解股份支付對財務報表的影響可以更全面地了解企業的財務狀況和財務狀況的變化趨勢，從而提高企業的財務管理水平和決策能力。

1.2.2 幫助企業合理使用股份支付

股份支付需要遵守一定的法律法規和會計準則，而對其對企業財務報表的影響進行研究可以幫助企業更好地理解股份支付的會計處理方法和會計政策，并幫助企業制訂合理的股份支付策略和方案，從而更好地實現激勵員工和企業發展的目標。

綜上所述，對股份支付對企業財務報表的影響進行研究具有重要的理論和實踐意義，對提高企業財務管理水平和決策能力，合理使用股份支付，開闊相關學科的研究視野等方面都具有重要的價值和作用，需要進行深入的分析研究。

2 股份支付概述

2.1 股份支付的定義和類型

股份支付是指企業將股份作為一種員工激勵方式，向員工提供公司股份或購買公司股份的權利，以實現激勵員工、提高員工歸屬感和凝聚力的目的。股份支付是企業與員工之間的一種長期合作關系，其目的是通過股份激勵，使員工更加忠誠和積極地為企業發展做出貢獻，從而增強企業的核心競爭力。

股份支付可以分為以權益結算的股份支付和以現金結算的股份支付，其中，以權益結算的股份支付是指企業為獲取服務而以股份或其他權益工具作為對價進行結算的交易；以現金結算的股份支付是指企業向員工提供一定的現金獎勵，以代替公司股份或購買公司股份的權利。在以現金結算的股份支付中，企業向員工提供一定的現金獎勵，員工可以利用這些獎勵購買公司股份，從而實現員工激勵和股份支付的目的。

2.2 股份支付的特征

股份支付作為一種特殊的員工激勵方式，在現代企業中越來越受到關注。股份支付具有以下幾個特征:

2.2.1 長期激勵

相比于短期激勵方式，股份支付更具有長期激勵作用。員工在享有股份支付的同時，也要長期為企業的發展和增值而努力。

2.2.2 風險共擔

企業和員工共同承擔股份支付所帶來的風險。如果企業發展良好，股價上漲，員工可以獲得更高的回報；反之，企業陷入困境時，員工可能面臨資產減值甚至損失的情況。

2.2.3 多樣性

股份支付不僅包括普通股份支付，還包括特殊股份支付，如限制性股份支付、股票期權等。企業可以根據員工需求和企業財務狀況，選擇最適合的股份支付方式。

2.2.4 法律法規要求

股份支付需要遵守相關的法律法規和會計準則。企業需要按照規定披露相關信息，并制訂相應的會計處理政策。

2.2.5 透明度

股份支付需要公開透明，企業需要向股東和員工披露相關信息，并及時更新股份支付計劃，以確保其公正和透明。

2.3 股份支付的作用

2.3.1 增強員工歸屬感和忠誠度

股份支付可以使員工成為企業的股東，從而增強員工的歸屬感和忠誠度，強化員工與企業的利益共同體意識。

2.3.2 提高員工積極性和工作動力

股份支付能夠為員工提供股份或購買股份的權利，使員工直接分享企業的成果，從而激發員工的積極性和工作動力，促進企業的長期發展。

2.3.3 調動員工創新能力

股份支付能夠調動員工的創新能力，促進企業的技術創新和發展，提高企業的核心競爭力。

2.3.4 優化企業治理結構

股份支付可以促進企業的治理結構優化，促進股東、員工和企業管理層之間的協調與合作，提高企業決策的效率和質量。

2.3.5 降低人力成本

相比于其他激勵方式，股份支付可以降低企業的人力成本，從而提高企業的效益和競爭力。

3 股份支付對企業財務報表的影響分析

3.1 以現金結算的股份支付

3.1.1 資產負債表的影響

當員工獲得股份支付的權利時，企業需要向員工承擔未來支付的現金，企業應當將現金支付金額計入應付賬款或其他應付款項中，并將計提的預計負債進行抵消，以此反映企業的財務狀況。

3.1.2 利潤表的影響

當企業按照現金結算金額將員工的股份支付費用計入當期費用時，會計科目為“管理費用”或“銷售費用”，從而會導致企業利潤的減少。這種方式可以在短期內降低企業的利潤，但可以通過激勵員工促進企業的長期發展。

3.1.3 現金流量表的影響

當企業向員工支付股份支付費用時，會計科目為“應付賬款”或“其他應付款項”，因此會導致企業經營活動現金流出的增加。另外，企業可能會因股份支付而獲得員工的勞動服務，在經營活動中計入相應的現金流入。

3.1.4 其他財務指標的影響

除了資產負債表、利潤表和現金流量表之外，現金結算的股份支付還將對其他財務指標產生影響。例如，企業的每股收益將因股份支付費用的計入而下降，而股東權益比率將因股份支付費用的計入而降低。

總體來說，以現金結算的股份支付對企業財務報表的影響是顯著的。企業需要合理處理股份支付費用的計量和會計處理，以確保財務報表的準確性和可靠性。此外，企業應該注重股份支付對其他財務指標的影響，以便更好地評估企業的財務狀況和經營績效。

3.2 以權益結算的股份支付

3.2.1 資產負債表的影響

當員工獲得股份支付的權利時，企業需要按照公允價值計量這些權益工具，并將其計入股東權益的適當賬戶中，例如“股本”或“資本公積”。如果企業向員工授予的股份支付未滿足條件，例如，需要員工在一定期限內完成業績目標或留任一定期間，企業需要在資產負債表中計提相關的遞延收入或遞延所得稅負債。

3.2.2 利潤表的影響

當員工滿足股份支付的條件時，企業需要將其公允價值計入利潤表，并將其計入“管理費用”或“銷售費用”，從而會導致企業凈利潤的下降。這種方式可以在長期內激勵員工，并且在短期內不會對企業的財務狀況產生過大的影響。

3.2.3 現金流量表的影響

企業向員工授予股份支付權利時，不需要支付現金，因此不會對經營活動現金流量產生影響。當員工滿足條件并獲得股份支付時，企業需要將其公允價值計入投資活動現金流入，因為它們通常被認為是以股權方式支付的投資。

3.2.4 其他財務指標的影響

除了資產負債表、利潤表和現金流量表之外，以權益結算的股份支付還將對其他財務指標產生影響。例如，企業的每股收益將因股份支付費用的計入而下降，而股東權益比率將因股份支付費用的計入而上升。

總體來說，以權益結算的股份支付對企業財務報表的影響相對較小。企業需要合理計量股份支付的公允價值，并將其正確地計入財務報表中的適當賬戶中。此外，企業應該注重股份支付對其他財務指標的影響，以便更好地評估企業的財務狀況和經營績效。

4 股份支付對企業財務報表影響的具體案例

4.1 中國平安保險(集團)股份有限公司

中國平安保險(集團)股份有限公司實施的股份支付方式包括以權益結算的股份支付和以現金結算的股份支付兩種方式。以權益結算的股份支付包括股票期權和限制性股票兩種，股票期權是一種授予員工在未來一定時間內以優先價格購買公司股票的權利的獎勵方式，限制性股票則是在員工滿足一定條件后，可以獲得公司股份的獎勵方式。以現金結算的股份支付包括現金增資和股票回購兩種，現金增資是指公司向員工支付一定金額的現金作為股份支付的獎勵，股票回購則是公司向員工購買其持有的公司股份并支付相應現金。股份支付是一種企業用于激勵員工的手段，通過給予員工股份獎勵，可以增強員工對企業的歸屬感和責任心，提高員工工作積極性和創造力，進而推動企業的發展[1]。

在2018 年的財報中披露了股份支付對其財務報表的影響，具體來說，股份支付對該公司的財務報表產生了以下影響。

4.1.1 資產負債表的影響

股份支付對中國平安的資產負債表主要影響在于“股東權益”和“應付職工薪酬”這兩個賬戶。公司將2018 年度股份支付的公允價值計入股東權益中，共計人民幣61.99 億元。同時，股份支付也被計入了應付職工薪酬中，其金額為人民幣16.27 億元。

4.1.2 利潤表的影響

股份支付對中國平安的利潤表影響較為顯著。在2018 年度的利潤表中，公司計入了人民幣17.71億元的股份支付費用，其中，包括股份支付的公允價值和行權成本。這一費用被計入了“管理費用”和“銷售費用”中，導致公司凈利潤的下降。

4.1.3 現金流量表的影響

股份支付對中國平安的現金流量表產生了一定的影響。在2018 年度的現金流量表中，公司計入了人民幣13.46 億元的股份支付相關費用，這一費用主要體現在“籌資活動”中。此外，股份支付行權所產生的現金流量也被計入了“投資活動”中。

4.1.4 其他財務指標的影響

股份支付對中國平安的其他財務指標也產生了影響。例如，2018 年度每股收益因股份支付的計入而下降了約0.09 元；而歸屬于母公司股東的權益比率也因股份支付的計入而下降了約0.11 個百分點。

中國平安通過合理的股份支付設計，實現了員工激勵和企業業績的雙贏。然而，在財務報表方面，股份支付對企業資產負債表、利潤表和現金流量表都產生了一定的影響。需要注意的是，在股份支付的實施過程中，要遵守相關法律法規，規范企業的財務行為，保障股東和投資者的利益。同時，要注重披露和溝通，及時向投資者公布股份支付方案的實施情況和對財務報表的影響，增強市場透明度和投資者信任[2]。

4.2 騰訊控股有限公司

騰訊控股有限公司是一家以互聯網和移動互聯網為核心業務的企業，為了提高員工的歸屬感和激勵員工更好地創新和創造價值，該公司通過股份支付方式向員工提供了激勵計劃。具體來說，騰訊控股通過“股票期權計劃”和“股票獎勵計劃”兩種方式進行股份支付。

首先，騰訊控股通過“股票期權計劃”向特定對象授予購買公司股票的權利，即期權。期權是指員工在特定的時間內以特定價格購買公司股票的權利，其行使價格一般設定為授予時的市場價格。該計劃主要針對公司管理層和核心員工，旨在通過激勵這些關鍵員工的股權投資，提高他們的工作積極性和責任感，促進公司業績的長期穩定增長。其次，騰訊控股還通過“股票獎勵計劃”直接將公司股份授予員工，即股份獎勵。股份獎勵是指公司以向員工授予公司股份的權利或實物的方式，激勵員工的工作積極性和創新精神。騰訊控股通過該計劃將公司的股份授予員工，讓員工成為公司的股東，旨在通過提高員工的歸屬感和責任感，進一步激發員工的工作熱情和創造力，為公司的長期發展提供動力和支持。

股份支付對騰訊控股有限公司的財務報表產生的影響如下所示:

4.2.1 股份支付對資產負債表的影響

在騰訊控股有限公司的財務報表中，股份支付的金額會被計入負債項中。在2019 年度報告中，騰訊控股有限公司將未行使的股份支付列入了“應付職工薪酬及福利費”負債項中。該負債項在2019 年末為86.63 億元人民幣，較上一年末的63.89 億元人民幣增加了35.62%[3]。這表明，股份支付對企業的負債水平有著明顯的影響。

4.2.2 股份支付對利潤表的影響

股份支付對企業利潤表也產生了影響。在騰訊控股有限公司的財務報表中，股份支付的費用計入了“銷售費用”和“管理費用”中。在2019 年度報告中，騰訊控股有限公司的管理費用為329.49 億元人民幣，其中股份支付費用為13.66 億元人民幣，占比為4.15%。股份支付的費用會被計入當期費用，從而影響公司的利潤。

4.2.3 股份支付對現金流量表的影響

股份支付還將影響企業的現金流量表。在騰訊控股有限公司的現金流量表中，股份支付被計入了“經營活動產生的現金流量凈額”和“投資活動產生的現金流量凈額”中。在2019 年度報告中，騰訊控股有限公司的股份支付費用為13.66 億元人民幣，其中“經營活動產生的現金流量凈額”為744.91 億元人民幣，“投資活動產生的現金流量凈額”為-786.19億元人民幣。因此，股份支付將會對企業的現金流量表產生影響。

4.2.4 股份支付對每股收益和每股凈資產的影響

股份支付還會對每股收益和每股凈資產產生影響。在騰訊控股有限公司的財務報表中，股份支付的費用被計入當期費用，從而影響了公司的凈利潤。在2019 年度報告中，騰訊控股有限公司的凈利潤為935.43 億元人民幣，而股份支付費用為13.66 億元人民幣，占比為1.46%。因此，股份支付的費用會對每股收益產生影響。在2019 年度報告中，騰訊控股有限公司的基本每股收益為9.5 元人民幣，而扣除非經常性損益的每股收益為9.8 元人民幣，而股份支付費用的計入降低了每股收益[4]。

4.2.5 股份支付對財務指標的影響

股份支付對企業的財務指標也會產生影響。例如，股份支付對騰訊控股有限公司的歸屬于母公司股東的權益比率產生了影響。在2019 年度報告中，騰訊控股有限公司的股份支付費用為13.66 億元人民幣，而歸屬于母公司股東的權益為4 642.18億元人民幣，因此，股份支付的計入降低了公司的歸屬于母公司股東的權益比率。

綜上所述，股份支付對騰訊控股有限公司的財務報表產生了多方面的影響。企業需要合理核算股份支付的費用，并將其計入相應的財務科目中，以便正確反映企業的財務狀況和經營情況。此外，企業還應當注重對股份支付的風險管理，防范可能存在的潛在風險。

5 結語

總而言之，本文對股份支付對企業財務報表的影響進行了深入分析，為企業科學規劃和管理股份支付提供了參考。在未來的研究中，還需要進一步探究股份支付對企業價值創造和長期發展的影響，以便更好地實現股份支付的激勵作用。