我國海外公司財務管理模式探討

謝德云

（比亞迪汽車工業有限公司 廣東深圳 538000）

隨著我國“走出去”戰略的實施，越來越多的中國企業在海外經營業務。財務管理是企業管理的基礎，是企業內部管理的核心，是企業和外部交往的橋梁。企業內控的5個目標，即合理保證企業經營管理合法合規、資產安全及完整、財務報告及相關信息真實完整、提高企業經營效率和效果、促進企業實現發展戰略。海外環境比國內環境復雜，做好海外公司的財務管理對開拓海外市場業務十分重要。本文對海外公司財務管理出現的重點問題進行分析并提出優化舉措，希望為海外公司的財務管理提供借鑒。

一、海外公司財務管理的現狀

（一）資金問題

截至目前，很多中國公司在海外都遭遇到資金安全的問題，甚至遭受過比較大的資金損失，資金損失的案例五花八門，各種資金問題層出不窮。

第一，部分海外公司對空白支票的管理很隨意，對資金安全的認識不夠，導致空白支票被盜，然后被冒用提取現金，給公司帶來現金損失。

第二，中國公司初到海外開展業務時，前期業務量一般較少，財務人員配置也較少，所以不注重會計、出納崗位分離的內控制度，存在會計兼職出納的情況，導致有些海外公司發生過會計人員給自己虛假發放工資并入賬的問題。

第三，網銀的U盾管理比較隨意，出現財務負責人一人保管所有的銀行U盾并付款的問題，這樣會導致在付款時，無人對財務負責人的付款申請進行復核，出現付款重復或付錯收款人的問題。現在釣魚網站、釣魚郵件等詐騙越來越多，層出不窮，有的海外公司在海外受到釣魚網站、釣魚郵件詐騙，由于沒有對網銀進行交叉復核機制，造成較大的銀行存款損失。同時，也出現過財務負責人挪用公司大額公款的現象，給公司帶來較大的財務損失。

第四，資金管理缺乏統一、標準化的管理。海外公司的開戶銀行選擇、銀行賬戶開立和關閉流程、資金支付的權限、安全資金存量等比較隨意。

第五，現金流來源比較單一，資金調撥比較隨意，海外公司的資金主要來源于集團內部的調撥，方式過于單一。

（二）應收賬款

應收賬款是公司運營資金管理的重要部分，應收賬款周轉率是企業的資金周轉、營運效率中一個非常重要的指標，但是海外公司在應收賬款管理中，有部分海外公司出現了客戶的壞賬風險較多的情況，極大影響了公司的經營情況。主要原因有以下幾種。

第一，銷售部門的銷售政策比較激進，中國企業剛到海外經營時，往往急于打開本地市場，所以有時為了達成銷售目標，根本不重視對客戶的授信制度的執行，未對客戶進行有效的信用評級和合理的賒銷信用額度，給予一些財務狀況差、信用風險高的客戶授信額度，導致后續客戶破產時，公司存在大額的應收賬款無法收回的問題，或者答應客戶苛刻的合同條款，導致無法完成合同約定的目標，從而無法按時收回應收賬款，嚴重影響公司的現金流。

第二，不重視和客戶的對賬情況，財務在做賬的時候，應收賬款入賬不規范及應收賬款核銷不及時，導致應收賬款明細賬不清晰，影響與客戶進行應收賬款對賬進度及應收賬款的回款時間。

第三，銷售部門的銷售傭金等激勵政策，沒有和項目的收款金額等掛鉤，導致銷售部門在相關銷售完成后，根本不關心項目的現金流情況，也沒有催收客戶回款，導致海外公司現金流非常緊張。

（三）存貨問題

海外公司在存貨管理中存在庫存金額高、周轉率低、存貨丟失及報廢金額高的問題。海外的工廠或工程安裝的計劃，往往跟不上產品更新的進度，還有顧客取消訂單的原因，導致配套零件、產成品積壓嚴重。

存貨核算的準確度不高，由于海外財務IT系統不夠完善，很多企業存在存貨核算不準確的問題。部分公司甚至在用Excel管理庫存，其管理方式非常落后。海外公司倉庫沒有嚴格按照倉庫制度執行物料出、入庫，海外公司管理層把精力更多地放在業務層面，忽視存貨管理的重要性，很多公司存在實際庫存與存貨的差異。

（四）稅務問題

海外公司在日常經營中，對稅務籌劃和稅務遵從性重視不夠，稅務工作除了日常的納稅申報之外，還有常設機構的風險管理問題及轉移定價等，包括相關的商務模式研究。

很多海外公司對稅務籌劃不夠重視。由于不重視商務模式中的稅務籌劃，導致一些公司在所在國家的稅負變得更重，存在多繳納稅款的問題。在海外投資中，不同類型的公司在當地的納稅方式和責任也是不一樣的。比如在美國，LLC類型的公司可以合并在控股的Corporation納稅，也可以單獨成為一個獨立的納稅主體，需要公司在設立前，就要對公司的商務模式想清楚。對于海外公司有重大投資金額時，投資架構的設計也很重要，如果沒有利用好雙邊稅收協定的話，可能會多繳納很多稅金。

當地財務人員的稅法知識、能力不夠。中國公司在海外遇到過被當地稅務機關認定為常設機構問題，比如在印度和非洲一些國家，每次所在國家的經濟不太好時，稅局為了增加國家的稅收收入，可能就會加大對海外公司的稅務稽查力度。曾有中國公司不太重視一些文件簽字等規范性工作，被當地稅務機關認定為常設機構，要求補繳稅款。

外派的中方員工在當地的合法工作身份和在當地的納稅責任問題。部分公司沒有給外派的中方員工辦理合法的工作簽證，后續會出現要求補繳個人所得稅的問題。另外有些國家的稅法規定，給外派的中方管理人員提供的免費住宿，屬于給員工個人的薪資福利，按照當地的稅法規定，需要計入員工的工資總額，繳納個人所得稅。比如，菲律賓稅法要求給員工提供的宿舍要計入員工的工資總額，有的海外公司就因為沒有把提供給中方員工的宿舍計算為員工福利繳納個人所得稅，被菲律賓稅局在稅務稽查中發現，要求補繳了稅金及相關的滯納金和罰金。

歐洲的發達國家的法律法規非常完善，同時對稅務的遵從性要求也非常高，處罰力度也非常大，如果對當地的稅法不熟悉，或者對稅法遵從性不夠重視的話，可能會造成較大的稅務風險。比如，某海外公司曾因為漏開了一張增值稅發票，價值100多萬歐元，被稅務局稽查發現時，罰金和滯納金補繳了900萬歐元，給公司造成很大的稅務成本損失。

（五）信息系統及會計檔案保管

中國企業開展海外業務時間不長，所以往往對財務IT系統缺乏統一的前瞻性的架構設計和管理，早期設立的公司，往往采用當地的財務系統，與集團的財務系統不一致，導致集團對海外公司的財務管控較弱。而且，由于系統不一致，海外公司在準備給集團的財務報表時，需要手工處理的報表較多，工作量大、工作效率低。

部分海外公司財務人員對會計檔案保管不夠重視，出現憑證丟失和憑證不完整的情況，導致后續在應對稅務稽查等事項時非常被動，經常出現找不到相關的合同、發票、付款憑證等資料，無法證明相關業務真實性，存在較大的稅務及財務風險。

二、海外公司財務管理的提升舉措

（一）搭建財務共享中心

財務共享服務中心作為一種新型財務管理模式，正在國內各大公司和跨國公司中興起，財務共享中心作為處理集團公司的基礎財務賬務的管理模式，可以將不同國家、地點的實體會計賬務拿到財務共享中心來記賬和報告。財務共享中心可通過會計科目、會計政策、流程的標準化提高會計工作效率。同時，財務共享中心作為集團公司的數據倉庫及人才培養基地，可以為集團的經營分析、決策提供有效的財務支持，有助于集團總部對海外公司的財務管控。

通過財務共享服務中心，把財務核算中的三大流程進行專業分工：將采購至付款流程分為采購需求—合同簽訂—到貨簽收—發票審核—資金支付；賬務至報表流程分解為總賬賬務—復核過賬—結賬—編制報表—合并報表出具；訂單至收款流程分解為商機—合同談判—備貨—發貨確認—成本歸集—發票開具—收入確認—收到款項。

通過上述的專業化，模塊化的分工，可以提高財務基礎工作的標準化、流程化，提升基礎財務工作的核算效率。

（二）建立資金管理的內控機制和平臺

建立完善的資金管理制度和內控制度，明確海外公司的資金管理要求。可以通過以下幾個方面來加強管理。

第一，建立嚴格的賬戶管理制度，要求海外賬戶開立、變更和注銷，都要嚴格遵循事先審批、事后備案流程，員工離崗前完成變更。賬戶權簽安排保證雙人權簽，且權簽人之一為財務人員引導、推進海外機構戰略銀行或區域性銀行賬戶開立，特別是收款賬戶開立。建立能實時監控賬戶余額、一體化集中支付、資金使用效率高的網銀系統。

第二，現金使用范圍：原則上不允許直接支付或收取現金，杜絕白條；限額管理：各海外經營機構的財務經理應結合自身業務情況，確定現金留存額度，超過限額的現金要及時送存銀行；日常使用管理：各經營機構所有現金收入均應于當日送存銀行，如當日確有困難，必須于次日及時交存銀行。出納人員應逐日、逐筆及時登記現金日記賬，做到日清日結、賬實相符。如果是對報銷系統中報銷的單據進行現金支付，還需登記報銷單據號。出納人員應定期對現金進行盤點并編制現金盤點報表，盤點表中應有盤點人和監盤人雙方簽字。

第三，對于支票購領：由出納提出申請，財務經理審批；支票領用，應設《支票領用登記簿》進行記錄；支票保管，應由專人進行保管；支票作廢，需備注原因，做好記錄，做好崗位分離制度。

第四，根據海外公司的現金流情況，拓寬內部融資和外部融資渠道，積極拓展外部融資方式，如本地銀行貸款、貿易融資、保理融資等。

第五，推進集團、區域性資金池建設，降低資金成本，提高資金效率。

（三）加強外匯風險管理

外匯風險分為交易風險、經濟風險、折算風險。近年來，隨著世界經濟的動蕩，外幣的波動，尤其是小幣種的匯率波動特別大。因此，在合同報價做成本測算時，需要把相關簽約幣種的匯兌損失成本加入在對客戶的報價中，同時，在和客戶簽約時，要選擇強勢貨幣如美元跟客戶簽約，但和供應商簽訂合同時，盡量要選擇弱勢的貨幣和供應商來簽約。如果選擇用弱勢貨幣和客戶簽約時，一定要在合同條款中，加入匯率風險保護的條款。

對于外匯風險，可以通過業務規劃法、財務管理法和金融工具法來對沖匯兌風險。如可以通過對外匯風險的敞口的套期保值，來對沖公司的外匯風險。

海外公司的財務負責人還必須學習金融、外匯方面的知識，時常關注市場上各相關幣種的匯率波動情況。

（四）完善應收賬款的信用管控制度

根據客戶的可靠性、可信性、經營狀態、財務狀況等維度，建立起客戶的信用管控制度，嚴格按照客戶審批的信用額度給客戶發貨，所有例外的事項，需要升級到高層管理者審批，控制應收賬款的回款風險。

針對信用等級較差的客戶，如果確實需要給予較大的賒銷信用額度時，可以要求客戶提供相應的擔保，比如固定資產抵押，客戶高管的房產或其他資產作為抵押，降低未來的收款風險。

嚴格執行和客戶對賬制度，對超期的應收賬款及時預警，并進行多部門聯合催收。必要時，讓公司法務團隊一起參與協助清收逾期的應收賬款。

公司的考核激勵政策，要和收款金額掛鉤，提高銷售人員協助催收回款的積極性。

（五）加強海外公司的存貨采購成本管理

海外公司需要與銷售部門、生產部門保持積極溝通，準確分析庫存需求量。把存貨周轉率、庫存報廢率等納入當地公司負責人的考核指標。

加強海外公司的存貨盤點，及時發現實際庫存和賬面的差異，找出原因并由管理層審批后處理。

對于閑置的物料，加強和研發部門溝通，盡量在新的項目或產品研發中利用消耗，如果不能利用的話，可積極聯系供應商把材料退回給供應商。

針對和供應商的付款條款，需要盡量和供應商爭取比較長的付款期限條款，降低海外公司的運營資金的占用。同時，對外部供應商盡量采取弱勢貨幣簽約，或者供應商的采購合同簽約貨幣與對客戶銷售合同的簽約貨幣保持一致，減少公司的外匯敞口，降低海外公司的匯兌損失風險。

（六）加強稅務籌劃和稅務遵從

在海外公司進入當地市場開展業務時，建議聘請當地的會計師事務所做一份咨詢報告，包括本行業的一些稅務優惠政策，當地公司注冊的最優公司類型，及最優的商務模式方案。從業務進入當地市場前就開始規避不必要的風險。因為，一旦公司類型或商務模式不是最優的，后續就可能造成較大的損失和稅務成本。

應重視本地稅務的遵從性。部分海外企業對本地稅務的遵從性不夠重視，往往會導致在后續的稅務稽查中產生很高的稅款罰金和滯納金。

在海外投資的金額較大時，需要注意投資架構的籌劃，充分利用國際雙邊稅收協定、“避稅港”等政策來架構最優的投資路徑，降低股息在當地的被代扣代繳稅金。還有集團內部借款的路徑，減少海外公司在支付利息時在當地被代扣代繳的稅金。好的投資架構，不僅可以降低海外公司在分配股息、利息及在當地的被代扣代繳稅金，而且當國內母公司想退出海外公司的股權投資時，可以減少母公司轉讓股權的投資收益在當地需要繳納的稅金。當然在籌劃股權投資架構時，需要確保該投資架構在實質上是滿足相關稅收協定或當地稅法的規定。另外，可以通過合理轉移定價籌劃，讓海外公司保持一個微利的狀態，降低海外公司被當地稅局的稅務稽查風險。

加強常設機構風險的培訓和檢查，對于境內主體在海外業務量很大的企業，一定要加強對財務團隊、業務團隊的常設機構風險的相關注意事項培訓。對于純設備合同，建議設備采用國內公司以FOB/CIF貿易術語與當地客戶簽約，對于工程及服務的合同，采用海外公司和當地客戶簽約。另外，在合同簽字規范方面，嚴格禁止子公司負責人員代替母公司負責人員在離岸的銷售合同上簽字，禁止海外公司代收母公司的貨款，禁止母公司人員隨意使用子公司的辦公室，降低母公司在當地的常設機構風險。

（七）建立統一的信息化管理平臺

建立以ERP為核心的統一的信息化管理平臺，如采購系統、人力資源系統、差旅報銷系統、電子檔案系統、商旅系統等。高效的財務管理工作離不開先進的IT平臺，通過IT系統把業務流程電子化、標準化，提高日常財務管理的工作效率，搭建統一的全球信息化系統，對SSC財務共享中心特別重要。通過統一的信息化平臺，可以把SSC財務共享服務中心建設成為企業集團的財務數據中心，為公司的管理會計、財務分析提供可靠的基礎數據支持，也能防止海外公司會計檔案丟失的風險。

（八）建立具有國際化視野的財務團隊

海外業務的復雜性，對財務人員的素質提出了更高的要求，要求財務人員除了具備扎實的專業知識外，還需要具備良好的外語能力、談判能力和金融專業知識，了解國際會計準則和所在國家的稅法等法律法規。建議相關企業內部加強對財務人員的培訓工作，搭建學習交流的平臺，打造具有國際化視野的財務團隊。

三、結語

財務人員承擔著“公司價值守護與創造”重要使命，財務管理工作在海外公司日常經營管理中，對海外公司提供保駕護航起到重要的作用。隨著我國越來越多的企業走出國門，建立規范、先進的財務管理制度和體系，培養優秀合格的國際化財務人才，將會越來越重要。