德州市中小企業融資問題探究

李 陽

（作者單位：山東華宇工學院）

隨著市場經濟的快速發展，中小企業已經成為國民經濟的重要組成部分。雖然中小企業體量較小，但其數量龐大，對社會發展的重要性不言而喻。從工業和信息化部“支持中小企業創新發展，培育更多專精特新企業”主題新聞發布會獲悉，截至2021 年末，全國中小企業數量達4 800 萬戶。中小企業在激發市場活力、解決就業問題、推動農民增收和加速新農村建設等方面貢獻巨大。但在實際調查中發現，阻礙中小企業快速發展的主要難題之一仍然是融資問題。本文結合山東省德州市中小企業發展現狀和特點，針對性地提出融資建議，以期為促進當地中小企業健康持續發展提供一定的借鑒。

一、德州市中小企業融資現狀

（一）中小企業數量和融資現狀

從“2022 德州答卷”主題系列新聞發布會獲悉，截至2021 年年底，德州市市場主體實有53.10 萬戶，其中私營及個體工商戶共計50.66 萬戶，數量占比達95.40%。可見，德州市市場主體目前以小微企業為主。通過走訪調查中國銀行德州分行、浙商銀行德州分行等德州市主要銀行了解到的數據可知，截至2022 年12 月末，銀行發放的企業貸款中，小微企業數量占比為81.60%，但貸款金額僅占總貸款金額的9.38%，小微企業戶平均貸款額為150萬元。這說明有貸款需求的小微企業數量多、貸款額度小是該市小微企業貸款的主要特征。

（二）中小企業融資特點

德州市中小企業貸款存在短、小、急、頻的特點。首先，貸款期限短。德州市中小企業的貸款期限以短期貸款為主，中長期貸款占比非常小。其次，貸款額度小。德州市中小企業以小微企業為主，由于其自身體量較小，在資金需求方面也比較有限，絕大多數資金需求規模都集中在20 萬～200 萬元。再次，資金需求急。德州市的中小企業主要集中在加工制造、商貿流通以及餐飲等相關領域，其資金用途多為購買原材料或獲得資金周轉。但原材料市場往往“一日一價”，一旦錯過購買時間，就有可能需要承擔更高的成本，因此，中小企業需要快速拿到貸款，以便抓住稍縱即逝的商機。最后，資金需求頻率高。據了解，由于德州市中小企業很難拿到銀行的中長期貸款，所以其都希望貸款到期后能夠續貸，以此達到短債長用的目的。

（三）中小企業信貸支持情況

1.政策支持度高

2020 年以來，全球經濟發展速度放緩，我國整體的市場環境不是十分景氣，中小企業由于自身抵抗風險能力較弱，面臨的發展局勢更加嚴峻。為給德州市中小企業排憂解難，保證企業健康持續發展，德州市工信局出臺了《關于金融支持“專精特新”中小企業發展的十條意見》，市委辦公室、市政府辦公室印發了《德州市關心關愛企業家二十條措施》，德州市財政局創建了“政采+績效”新模式，全市各級政府部門積極行動，為中小企業紓困解難，政策支持作用明顯。

2.金融機構普惠貸款助力中小企業發展

為解決中小企業在成立、成長過程中的資金缺口問題，德州市銀保監分局在考核當地銀行機構時增加了針對普惠貸款的考核指標，以此調動地方銀行為中小企業辦理貸款的積極性。同時，德州市還大幅降低了中小企業貸款利率，無論是貸款條件還是利率方面政策都非常寬松。

二、德州市中小企業融資困境

（一）融資渠道單一

德州市中小企業籌資渠道主要包括自籌資金、銀行貸款、小額貸款公司貸款及民間借貸這幾種方式。自籌資金風險較小，但由于自身規模的限制，自籌資金往往無法滿足企業發展過程中的資金需求。為解燃眉之急，部分中小企業將目光轉向了民間借貸，但民間借貸利率過高，企業在進行民間借貸后，需要支付大額的利息，使其財務費用進一步增加，往往得不償失[1]。此外，銀行根據國家的扶持政策，給予中小企業的貸款利率逐年大幅下降，但由于銀行在貸款審查、審批、貸款額度等方面的限制，能夠符合銀行貸款政策要求并獲得貸款審批的中小企業非常少。小額貸款公司貸款由于利率介于銀行和民間借貸利率之間，而準入門檻又低于銀行，往往成為很多中小企業在產生資金缺口時的選擇，但由于整體經濟下行，很多小額貸款公司因經營不善倒閉，德州市目前的小額貸款公司只有寥寥幾家。中小企業實際可選擇的融資渠道較為單一，嚴重阻礙了其長遠發展。

（二）中長期貸款比例低

德州市中小企業中長期貸款占比低。根據對德州市5 家銀行機構的隨機調查結果可知，最早啟動“主辦行+中期流動資金貸款”模式的合作試點銀行對中小企業的中長期貸款比例可達30%，其他銀行僅為10%左右，較少的中長期貸款投放影響了中小企業的長期穩定發展。

（三）企業經營管理不善

首先，經營管理體制不健全。中小企業尤其是小微企業普遍缺乏合理的機構設置和管理運行機制。這些企業大多數是家族企業，管理人員基本全是家族成員，個人能力和素質參差不齊。加上管理機構設置不完整，中小企業經營決策基本是“一言堂”，缺乏有效的監督機制，不利于企業的長遠發展。其次，財務管理制度不完善。科學準確的財務信息可以有效反映企業的經營發展現狀，這是銀行等金融機構對中小企業債務償還能力進行評估的基本依據。筆者對德州市中小企業進行走訪了解到，大多數的中小企業為節省成本，并未組建自身的財務管理團隊，其一般會選擇記賬公司或者兼職人員進行簡單的賬務處理和稅務申報。因此，其財務賬簿、報表等信息可信度不高，使得銀行無法合理評估其真實資信水平，進而導致銀行產生惜貸傾向。再次，信用意識淡薄。相較于長期發展，很多中小企業的管理者更看重短期收益，并不注重企業信用度的提升，且由于信用意識淡薄引發了大量的違約案例，使得銀行等金融機構不敢向中小企業發放貸款。

（四）人才緊缺制約中小企業的創新能力和發展潛力

德州市的中小企業在不同程度上存在用人難的問題。在人才的引進和培養方面存在招不來、用不起、留不住三大問題。首先，受地域、生活環境、地方經濟發展前景等因素的影響，德州市缺少實力雄厚的大型企業，產業發展優勢不明顯，導致人才不愿到此發展，企業招不到長遠發展所需的人才。其次，中小企業所屬行業主要集中在傳統行業，科技創新型企業數量普遍較少，受營收能力的限制，企業無力承擔過高的用人成本，導致企業用不起人才。最后，由于自身發展潛力小，又無大企業的有效帶動，大部分中小企業缺乏廣闊的發展前景，最終無法留住人才，長期發展大大受限。

（五）企業缺少有效抵押物

中小企業抵御市場風險的能力較弱，抵押貸款成為重要貸款方式，土地抵押是不動產抵押的基本形式。但大多數中小企業名下并無購置土地，還有部分企業在擁有土地的情況下依然無法獲得融資。如筆者走訪德州市慶云縣中小企業，發現多家中小企業有融資需求，但因其名下土地有地無證，無法獲得融資。同時，因部分中小企業購置土地的性質為集體制，而大型國有銀行只將國有制土地作為有效抵押物，少數城商行和農商行雖認可集體制土地，但存在抵押額度低、利率高等問題，導致中小企業無法有效獲得融資。

（六）銀企信息不對稱

目前，“銀行有放款任務，找不到客戶；中小微企業有需求，找不到貸款渠道”的問題依然嚴重。這一問題產生的根本原因就是銀企信息不對稱。一直以來，銀行貸款產品均由總行或者由省分行根據總行的要求制定，而作為實際放款的地市級分支機構無制定和修改產品的權限，通過這種方式制定的貸款產品難以與各地市中小企業的需求完美匹配，導致貸款產品供求脫節。另外，因為銀企信息的嚴重不對稱，部分中小企業會有選擇性地隱瞞自身的財務狀況，使得銀行無法全面獲得企業的有效信息，最終導致銀行逆向選擇貸款企業的現象[2]。

三、解決中小企業融資難問題的建議

（一）政府層面

1.加大政府性融資擔保支持力度

當前，由于通過民營資本成立的擔保公司缺乏有效的政府監管，其普遍質量不高、實力不強、操作不規范，難以滿足中小企業的融資擔保需求[3]。因此，加大政府性融資擔保對中小企業的支持力度尤為重要。對于符合國家產業政策、經營效益好、信用評價高的企業，可由德州市資信擔保公司以批量擔保、精準擔保的方式提供擔保，同時降低擔保費率，以此破解中小企業融資擔保難題。

2.政府引導金融機構加大對中小企業的扶持力度

地方政府應根據中小企業特點和融資需求，以政策為導向，引導銀行等金融機構充分利用個人生產資料、財產所有權、知識產權、股權及其他可用于擔保抵押的財產或權益，為中小企業提供多元化服務。相關監管部門也應提高對銀行中小企業不良貸款的容忍度，提高授信額度，盡力滿足中小企業的融資需求，促進其在當前經濟形勢下穩定發展。

3.建立政、銀、企三方交流渠道

為了讓政策真正服務于企業，需要政府、銀行等金融機構和企業實現有效的溝通與配合。各級政府和有關部門要改革創新方式方法，盡職盡責搞好協調服務，加強線下、線上服務相結合，切實為銀企合作牽好線、搭好橋[4]，從而減少信息不對稱現象，真正做到政策、銀行產品和企業需求有效匹配。

（二）銀行等金融機構層面

1.優化中小企業貸款審批流程

各金融機構要深入實際，展開調查研究，不斷創新工作，優化中小企業貸款審批流程。一方面，各金融機構總行要適當放寬權限，鼓勵分支機構結合當地中小企業特點，開發專門服務當地中小企業的金融產品，實行差異化審批流程和審批方案，提高業務審批靈活度，減少審批程序，優化審批流程；另一方面，各銀行等金融機構應成立專門的中小企業貸款部門，并將有限的人力、資源向相關部門進行傾斜，通過實施一定的激勵措施，調動基層員工的積極性。

2.利用大數據快速篩查定位需求

銀行傳統的獲客方式已遠遠無法滿足快速變化的市場需求。隨著科技的發展，大數據、云計算、區塊鏈等高科技金融手段應運而生，銀行要充分利用這些高科技手段，加強與相關互聯網平臺的合作交流，通過大數據的篩查，準確把握客戶需求，破除信息壁壘，達到精準獲客的目的，并創新風險評估方式，提高貸款審批效率。同時，還要打造線上線下相結合的貸款模式，提升中小企業貸款申請、審批、發放的便利度。

（三）中小企業自身層面

1.建立健全各項管理制度

首先，中小企業應建立完善的管理制度和獎懲制度，為企業各項業務的開展提供依據，并以此規范各個層面管理人員和基層員工的行為，防止企業管理者作出違背股東利益的決策，以及防止財務工作人員做出侵吞企業資產的行為[5]。其次，中小企業要加快信息化建設，開發信息化管理系統，通過大數據分析及時掌控市場需求變化，適時調整企業產品生產計劃。再次，中小企業要按照有關規定建立完善的財務管理制度，聘請專業的財務管理人員對企業的資金、應收賬款等進行規范化管理，提高企業資金使用效率。最后，中小企業要加強人員培訓，加大培訓投入力度，通過定期和不定期培訓的方式，不斷提升各方面管理人員的整體素質和專業能力。

2.堅持誠信經營

誠信是中小企業順利獲得融資的基礎。為此，中小企業要按照法律法規和監管要求及時披露各項信息，確保信息披露及時、透明，杜絕財務數據弄虛作假，保證企業信息的真實性、公開性，實現企業披露信息與銀行等金融機構審核信息一致，以此提高企業信譽度，更快獲得融資，解決融資難的困境。

3.加大技術創新力度，促進企業轉型升級

知常明變者贏，守正創新者進。面對快速變化的市場環境，中小企業必須把創新擺在突出位置，通過技術創新把企業做大做強。一是要重視人才的引進和培養。一方面，中小企業應完善競爭、晉升機制；另一方面，中小企業應打造優秀的企業文化和舒適的工作環境，通過物質、文化相結合的方式吸引、留住人才。二是要積極參與國家科技專項計劃。企業應實時關注國家的各項科技專項計劃，結合自身的科研能力積極參與，逐漸提升自身的科技創新水平。三是要積極參與相關的產學研合作。通過與高校合作，利用高校的理論知識輸出為企業新產品研發提供智力支持，以此獲得協同創新的能力。四是要融入大企業的產業鏈。通過大企業賦能，不斷提升自身的技術水平、管理能力和產品質量，并實現技術創新。五是要秉持“工匠精神”，不斷磨煉自身技能，在細分領域不斷創新，打造個性化、特色化產品和服務，形成自身的核心競爭力。